Повышение уровня подготовки руководителей и специалистов предприятий в области стратегии, бизнес - планирования и обоснования инвестиционных проектов. Создание сети школ проектного финансирования. Формирование более широкой сети консультационных фирм и активизация консультационной деятельности в области инвестиций, особенно в регионах.1
Если дать общую оценку сложившейся на текущий момент ситуации, то можно сказать, что потенциальные возможности Сибири как сферы приложения капитала задействованы далеко не полностью в силу ряда причин, в первую очередь, макроэкономического и институционального характера. Тем не менее, инвестиционные возможности регионов Сибири имеют большие перспективы. С одной стороны, в России в последнее время наметились признаки экономической стабилизации, с другой стороны, и государство как на федеральном, так и на региональном уровнях делает шаги по улучшению инвестиционного климата и стимулированию инвестиционной активности, в том числе и по привлечению иностранных инвесторов.
Ведется соответствующая работа российского правительства и на международном уровне. Россия подписала Сеульскую конвенцию (1985г.) об учреждении Многостороннего агентства по гарантиям инвестиций (МАГИ) при Всемирном Банке, Вашингтонскую конвенцию (1965г.) по созданию Международного центра по урегулированию инвестиционных споров при Всемирном Банке. Все это позволит уменьшить риск капиталовложений, что для России сейчас чрезвычайно актуально.
2.2.История поддержки инвестиционной деятельности в Новосибирской области
Изучая инвестиционный процесс в регионе, можно отметить его сложность и существенное отличие от инвестиционного процесса на государственном уровне. На региональном уровне имеются свои отличительные особенности. Связаны они как с масштабами деятельности, также особенностями хозяйствующих субъектов, их производственно-хозяйственных и социальных взаимосвязей. Анализ инвестиционного процесса на региональном уровне в целом является весьма трудоемкой задачей, в связи со значительным количеством субъектов инвестиционной деятельности, многообразием преследуемых ими целей.
Выбор объектов вложения капитала, как известно, может быть обусловлен множеством факторов и для каждой конкретной организации он в некоторой степени уникален. Хотя некоторые закономерности направлений инвестирования по различным секторам экономики прослеживаются достаточно четко.
В настоящее время, органы государственного управления субъектов РФ осуществляют прямое финансирование инвестиционной деятельности по следующим основным направлениям:
а) финансирование капитальных вложений органов государственного управления для осуществления и поддержания своей деятельности;
б) целевое финансирование инвестиционных программ коммерческого сектора экономики на возвратной и безвозвратной основе (субсидии, дотации и т.п.);
в) целевое финансирование некоммерческого сектора экономики в соответствии с региональными программами развития.
Таким образом, государственные органы осуществляют целевое финансирование как производственной, так и непроизводственной сферы. На региональном уровне целевое финансирование находит место как в федеральных, так и в региональных программах.
Наиболее известными федеральными программами, реализуемыми на территории Новосибирской области являются: «Дети России», «Сохранение и развитие культуры и искусства», «Социальная поддержка инвалидов».
Особое значение для Новосибирской области имеет такой фактор как «специфическая особенность Новосибирской области - преобладание в структуре промышленности высокотехнологичных и наукоемких производств, в основном предприятий ВПК, наличие десятков научно-исследовательских организаций. Здесь имеется значительный научно-технический потенциал, квалифицированные специалисты, что может послужить основой инвестиционного развития нового типа в противовес первой волне инвестиций, затронувшей топливно-сырьевые регионы с преобладающей экспортной ориентацией,»1 - считает В. Поляков, один из организаторов Агентства содействия инвестициям.
К числу положительных моментов в инвестиционной сфере Новосибирской области он относит следующие:
1.Наличие производственно - технической базы достаточно диверсифицированной структуры, пригодной для организации различных видов бизнеса.
2.Научный потенциал, овеществленный в различных формах интеллектуальной собственности - патентах, промышленных образцах, ноу-хау.
3.Наличие квалифицированного персонала.
4.Потенциальная востребованность части продукции предприятий области на внутреннем рынке, рынках ближнего и дальнего зарубежья.
5.Поддержка со стороны администрации области мероприятий по развитию новых ресурсосберегающих технологий, производству импортозамещающих и экспортных товаров.
Однако он отмечает и негативные стороны, противодействующие инвестиционному развитию, которые, по сути, нейтрализуют все положительные моменты:
1.Производственное оборудование предприятий морально и физически устарело, не в полной мере отвечает задачам их рыночной ориентации, основные производственные и инфраструктурные мощности простаивают.
2.Имеющаяся интеллектуальная собственность не оценена с позиций её рыночного применения. Некоторые наиболее привлекательные запатентованные технологии, ноу-хау расхищаются или используются без лицензий или иных компенсаций.
3.Потенциальные возможности персонала недоиспользуются из-за неразработанности организационно-экономических форм его включения в новые формы и виды деятельности.
4.Маркетинговый анализ потребностей внутреннего рынка, рынков ближнего и дальнего зарубежья, с привязкой к производственным возможностям предприятий не проводится.
5.Недостаточно разработаны инвестиционные программы (включающие и пакеты конкретных проектов), позволяющие материализовать в различных формах поддержку со стороны администрации области, привлечь сторонние источники инвестиций и снизить воздействие всего комплекса негативных факторов.
Возможность реализации инвестиционных программ и проектов сдерживается рядом факторов. Решающими из них являются несогласованноесть действий участников инвестиционного процесса, неумение правильно оценить инвестиционную ситуацию, а также неготовность предприятий-инициаторов проектов выполнять комплекс работ инвестиционного цикла: от проведения технико-экономических исследований до эффективного управления ресурсами проектов на этапе их реализации. Ситуация усугубляется недостаточно развитой в области (и по России в целом, за исключением Москвы) инфраструктурной инвестиционной деятельности, включающей системы информационного обслуживания, оказания квалифицированных услуг, подготовки и переподготовки руководителей и ведущих специалистов.1
Таким образом, при наличии значительного инвестиционного потенциала, область, тем не менее, находится в ситуации инвестиционного кризиса.
Следует отметить, что ситуация в инвестиционной сфере Новосибирской области не намного отличается от ситуации по России в целом, с тем лишь отличием, что наблюдается более равномерное изменение ситуации, без резких скачков.
Более подробно динамика распределения инвестиционных ресурсов по источникам показана в Таблице 1.
Таблица 1
Структура инвестиций в основной капитал по источникам финансирования за 1995-1999 гг. (в процентах к итогу)
(1995-1998гг по полному кругу предприятий, 1999 -2000гг. по кругу крупных и средних предприятий), (2000г.-прогнозные данные)
| 1995г. | 1996г. | 1997г. | 1998г. | 1999г. | 2000г. | |
| Инвестиции в основной капитал, всего | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| Собственные средства предприятий | 47,2 | 54,8 | 56,7 | 59,2 | 60,1 | 53,2 |
| Привлеченные средства, из них: | 52.8 | 45.2 | 43.3 | 40,8 | 39,9 | 46,8 |
| Государственное финансирование, в т.ч.: | 17,7 | 23,3 | 24,8 | 23.6 | 17,0 | 24,1 |
| Федеральный бюджет | 8,4 | 15,7 | 16,1 | 14,94 | 11,7 | 16,8 |
| Областной бюджет и местные бюджеты | 9,9 | 7,6 | 8,7 | 8,66 | 5,1 | 7,1 |
В период 1995-1999гг. в Новосибирской области происходит постепенное снижение доли областного и местного бюджетов в общем объеме инвестиций в основной капитал. Если в 1995г. доля местных бюджетов составляла 9,3%, то в 1999-снизилась до 5,1%, в 2000г. наметился подъем до 7,1%, но это прогнозные данные и, скорее всего, фактически они будут ниже.
С 1992 года основным источником финансирования являются средства предприятий. На их долю приходится более половины средств, используемых на инвестиции. Но инвестиционные возможности большинства предприятий на сегодняшний день не велики.
Изменилась за последние годы и воспроизводственная структура капитальных вложений. В 1992 году 44% всех капитальных вложений в промышленности были направлены на реконструкцию и техническое перевооружение действующих предприятий. А в 1994 году уже 25%. В то же время доля затрат на строительство новых предприятий возросла с 38% до 56%. Более подробно данные изменения показаны в Таблице 2.
Таблица 2
Воспроизводственная структура инвестиций в основной капитал но объектам промышленного назначения (в процентах к предыдущему году)1
| 1992 | 1993 | 1994 | 1995 | 1996 | |
| Инвестиции в основной капитал, всего | 100 | 100 | 100 | 100 | 100 |
| в том числе направленные на: | |||||
| техническое перевооружение и реконструкцию действующих предприятий | 44 | 36 | 25 | 30 | 28 |
| расширение действующих предприятий | 15 | 10 | 14 | 12 | 12 |
| новое строительство | 38 | 50 | 56 | 54 | 55 |
| отдельные объекты действующих предприятий | 3 | 4 | 5 | 4 | 5 |
Уменьшение инвестиций, направляемых на техническое перевооружение и реконструкцию, привело к возрастанию износа именно промышленного оборудования. В результате, износ всех ОПФ в промышленности в 1994 году был равен 48,9%2 и значительно превышал износ всех ОПФ по народному хозяйству Новосибирской области (38%).