Недостатки предыдущей методики в какой-то мере восполняет система показателей, разработанная экономистами Дюжиковым Е. и Сплетуховым Ю. Они предлагают характеризовать устойчивость финансового положения страховой компании с помощью следующих показателей:
Таблица 2.2 –– Система показателей финансовой устойчивости
| Наименование показателя | Содержание показателя | Условно-нормативное значение | |||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | ||||||
| 1 | Общие показатели платежеспособности | ||||||||
| 1.1 | Уровень платежеспособности | Соотношение фактического и нормативного резервов платежеспособности. При этом указанные резервы авторы предлагают рассчитывать по методике ЕС, подробно о которой будет написано в следующем параграфе. | |||||||
| 1.2 | Отношение суммы технических резервов и собственного капитала к начисленной нетто-премии (Фп) | Итого по разделу III(стр590) + Итого по разделу II (490) - Задолженность учредителей (стр190+стр200) – непокрытый убыток (стр470) Резерв незаработанной премии (стр520)+ Резервы убытков (стр530)+ страховые взносы за отчетный период (стр080 из формы№2) | Более 150% | ||||||
| 2 | Показатели достаточности собственных средств | ||||||||
| 2.1 | Отношение нетто-премии к собственным средствам | Страховые взносы за отчетный период (стр080 из формы№2) Итого по разделу II (490) - Задолженность учредителей (стр190+стр200) – непокрытый убыток (стр470) | Менее 300% | ||||||
| 2.2 | Отношение собственных средств к нетто-премии | Итого по разделу II (490) - Задолженность учредителей (стр190+стр200) – непокрытый убыток (стр470) Страховые взносы за отчетный период (стр080 из формы№2) | Более 20% | ||||||
| 2.3 | Отношение суммы технических резервов к собственным средствам | Итого по разделу III(стр590) Итого по разделу II (490) - Задолженность учредителей (стр190+стр200) – непокрытый убыток (стр470) | Не более 350% | ||||||
| 3 | Показатели достаточности величины технических резервов | ||||||||
| 3.1 | Отношение суммы технических резервов к нетто-премии | Итого по разделу III(стр590) Страховые взносы за отчетный период (стр080 из формы№2) | Не более 100% | ||||||
| 3.2 | Годовое движение резервов | Рассчитывается как разность между суммой текущих резервов убытков и выплат в текущем году по убыткам прошлого года, с одной стороны, и величиной резервов убытков, накопленных к концу предыдущего года, - с другой. Положительное значение этого показателя указывает на недостаток резервов, отрицательное – на их излишек. | |||||||
| 3.3 | Коэффициент резервов | Отношение показателя годового движения резервов к чистой прибыли | Менее 25% | ||||||
| 4 | Показатели, характеризующие степень участия перестраховщиков в договорах, заключенных страховой фирмой | ||||||||
| 4.1 | Отношение страховых взносов, переданных в перестрахование, к общему сбору страховых взносов (К4) | Стр012+стр082 (из формы №2) Стр011+стр081(из формы №2) | 5-50% | ||||||
| 5 | Показатели ликвидности | ||||||||
| 5.1 | Отношение обязательств к ликвидным активам (К5) | Кредиторская задолженность по операциям страхования, сострахования (стр630)+ Кредиторская задолженность по операциям перестрахования (стр640)+Прочая кредиторская задолженность (стр650) +Задолженность перед учредителями по выплате доходов (стр660) | Менее 105% | ||||||
| 5.2 | Показатель срочности | Отношение суммы наличных денежных средств и высоколиквидных активов к сумме резервов незаработанной премии и резервов убытков | |||||||
| 5.3 | Отношение дебиторской задолженности по страховым взносам к собственным средствам (К6) | ДЗ по операциям страхования (стр170) + ДЗ по операциям перестрахования (стр180) + Прочая ДЗ, платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчетной даты (стр200) + Прочая ДЗ, платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты (190) + основные средства (стр210) Итого по разделу II (490) - Задолженность учредителей (стр190+стр200) – непокрытый убыток (стр470) | Менее 40% | ||||||
| 5.4 | Отношение кредиторской задолженности к активам | Долгосрочные займы и кредиты (стр615) + краткосрочные займы и кредиты (стр625) + КЗ по операциям страхования (стр630) + КЗ по операциям перестрахования (стр640) + прочая КЗ (стр 650) Валюта баланса(стр300) – непокрытый убыток отчетного года (стр470) | Менее 40% | ||||||
| 6 | Показатель ограничения ответственности страховщика по индивидуальному риску | Отношение страховой суммы по единичному риску к объему собственных средств организации | Менее 10% | ||||||
| 7 | Показатель динамики изменения объема страховых взносов | Темпы прироста страховых взносов | -33%; +33% | ||||||
| 8 | Показатели, характеризующие результаты инвестиционной деятельности | ||||||||
| 8.1 | Отношение прибыли от инвестиций к объему инвестиций | Более 5% | |||||||
| 8.2 | Отношение инвестиционного дохода к среднегодовому объему активов | ||||||||
| 8.3 | Отношение дохода от инвестиций к собственному капиталу | ||||||||
| 9 | Показатели, характеризующие общие финансовые результаты проведения страховых операций | ||||||||
| 9.1 | Отношение страховых взносов к прибыли | Стр. премии (стр010+стр080 (форма №2)) Нераспределенная прибыль страховой организации(стр470) | Менее 300 % | ||||||
| 9.2 | Показатель чистого убытка | Отношение суммы фактического размера страховых выплат и величины резервов убытков к объему заработанной премии | |||||||
| 9.3 | Показатель накладных расходов | Отношение накладных расходов по проведению страховых операций к заработанной премии | |||||||
| 9.4 | Комбинированный показатель | Сумма показателей чистого убытка и накладных расходов | |||||||
К недостаткам данной методики оценки финансовой устойчивости можно отнести то, что авторы не указали экономических обоснований, накладываемых ими на показатели условно-нормативных ограничений.