Финансово-промышленная группа представляет собой совокупность хозяйствующих субъектов, включающая производственные, торгово-коммерческие предприятия, финансово-кредитные институты и др. организации, полностью или частично объединившие свои ресурсы: производственные, финансовые, нематериальные и другие, в целях обеспечения наиболее эффективной производственной, финансово-хозяйственной деятельности.
Функции финансово-промышленной группы наиболее полно раскрывают ее сущность.
Первая группа функций связана с характеристикой ФПГ, как объединения различных хозяйствующих субъектов экономики: расширение форм сотрудничества, углубление взаимосвязей между предприятиями в направлении их взаимной интеграции, создание наиболее эффективных производственно-технологических цепочек.
Вторая группа функций связана с характеристикой ФПГ, как объединения материальных и нематериальных активов: формирование централизованного фонда ФПГ, перераспределение прибыли между предприятиями-участниками ФПГ, инвестиционных средств внутри группы, разработка и реализация единой налоговой политики ФПГ.
Третья группа функций связана с характеристикой ФПГ, как целевой характер создания ФПГ: повышение эффективности производства, качества и конкурентоспособности продукции, обеспечение роста доходов и прибыли предприятий и группы в целом.
Наряду с очевидными выгодами для интегрирующихся предприятий (использование синергетического эффекта; увеличение возможностей в формировании капитала; поддержание временно нерентабельных единиц; диверсификация деятельности; расширение рынков сбыта) возникновение финансово-промышленных групп породило ряд проблем (возможность монополизации производства; отсутствие анализа опыта функционирования ФПГ в РФ; несовершенное законодательство РФ по финансово-промышленным группам; сокрытие результатов деятельности и перераспределение фондов между своими предприятиями).
Серьезной проблемой, сдерживающей развитие отечественных ФПГ, остается ухудшение динамики показателя отношения объема производства к объему реализации. Основная причина такой ситуации связана с высокой себестоимостью и качеством продукции, неэффективной ценовой стратегией групп.
С целью повышения эффективности деятельности ФПГ и повышения конкурентоспособности предлагается их транснационализировать. Данные мероприятия позволят повысить конкурентоспособность национальных ФПГ на мировых рынках.
В настоящее время в России антимонопольное, таможенное и налоговое регулирование в отношении ФПГ осуществляется в соответствии с антимонопольным, таможенным законодательством и законодательством о налогах и сборах.
Список литературы
1. Федеральный Закон РФ от 30 ноября 1995 г. №190-ФЗ «О финансово-промышленных группах» (утратил силу).
2. Федеральный закон от 22 июня 2007 г. N 115-ФЗ.
3. Архипов А.И., Ильина С.С. Экономическая теория: учебник. //ТК Велби изд. Проспект – 2008г.
4. Акопов В.С., Борисов Д.А. Некоторые вопросы управления организациями типа «холдинг» // Менеджмент в России и за рубежом. - 2000. - № 4.
5. Балацкий Е., Потапова А. Малый и крупный бизнес: тенденции становления и специфика функционирования. // Экономист. – 2002. - №4.
6. Васин А.С. Механизм взаимовыгодного распределения дохода между участниками ФПГ.// « финансы и кредит» № 25-2004
7. Горина С.А. « Проблемы стратегического взаимодействия ФПГ и государства.// « Финансы и кредит» № 29-2004г.
8. Долгопятова Т.Г. Модели и механизмы корпоративного контроля в российской промышленности. // Вопросы экономики, - № 5. 2001.
9. Дынкин А. Соколов А. Интегрированные бизнес-группы в российской экономике. // Вопросы экономики. - № 4. – 2002.
10. Ильченко А.Л. Правовое понятие слияния коммерческих организаций и значение проблемы слияния в России. // Юрист. – 2003. - №3.
11. Килячков А.А., Чалдаева Л.А. Рынок ценных бумаг и биржевое дело. – М.: Юрист, 2001.
12. Кузьмичев А. Каждому свое. // Управление компанией. - № 12. – 2003.
13. Ларионов И.К. Опыт становления ФПГ в России. // Финансы. – 1997. -
№1.
14. Лусников А. Строительство большого бизнеса. // Финмаркет. - № 11(28). – 2002.
15. Мильнер Б. Крупные корпорации - основа подъема и ускоренного развития экономики. // Вопросы экономики. - 2001. - № 8.
16. Паппэ Я.Ш. Российский крупный бизнес как экономический феномен: особенности становления и современного этапа развития. // Проблемы прогнозирования. - № 1. 2002.
17. Рабинович А., Крупская Е. Управление холдингом: возможны варианты. // Управление Компанией. - №2(21). – 2003.
18. Региональная экономика: Учебник для вузов/ Т.Г. Морозова.-3-е изд., пер. и доп.- М.: ЮНИТИ-ДАНА, 2003.
19. Сажина М.А., Амброзевич Т.Е. Финансово-промышленные группы как фактор повышения инвестиционной активности российской экономики. // Финансы. – 2001. - №1.
20. Скрипнюк Д.Ф. Индустриальные финансово-промышленные группы// «Налоги, инвестиции, капитал».№5-6, 2001г.
21. Слиньков Д. Как обуздать холдинг? // Менеджмент. - №5. – 2002.
22. Тюрина А.В. О формах интеграции капитала в финансово-промышленных группах. // Менеджмент в России и за рубежом. – 2003. - №3.
23. Цветков В.А. Проблемы консолидации промышленного капитала и ФПГ. // Экономист. – 2000. - №9.
24. Цветков В.А. Финансово-промышленные группы: опыт и перспективы. // Проблемы прогнозирования. – 2000. - №1.
25. Чекмарева Е. Банки в финансово-промышленных группах: настоящее и перспективы. // Российский экономический журнал. – 2001. - №7.
26. Черемных О. Стратегическое управление холдингом: как организовать его правильно? // Босс. - № 11. – 2003
27. Штундюк В.Д. ФПГ на орбите матричного платежного мониторинга. // Финансы и кредит. – 2000. - №10.
Приложение 1
Основные характеристики моделей корпоративного управления
| Американская модель | Японская модель | Немецкая модель | Латинская модель | Корейская модель |
| Область распространения | ||||
| США | Япония | Германия | Франция | Корея |
| Сущностная характеристика | ||||
| Наличие индивидуальных и независимых акционеров | Характеризуется высоким процентом банков и различных корпораций в составе акционеров | Кредитные учреждения являются долгосрочными акционерами корпораций | Ключевая роль отводится инвести- ционным компаниям и банкам | Промышленные предприятия являются главными акционерами. |
| Ключевые участники | ||||
| Управляющие, директора, акционеры | Головной банк, правление, государство | Головной банк | Банк, правление, наблюдательный совет | Промышленные предприятия, семейное правление. |
| Структура владения акциями | ||||
| Институциональные инвесторы-60%; индивидуальные инвесторы-40% | Финансовые институты контролируют свыше 90% акций корпораций. | Финансовые институты контролируют свыше 60% акций корпораций. | Важную роль играют инвестиционные холдинги | "Семейный клан" владеет головной компанией группы |
| Законодательная база | ||||
| Законы штатов, федеральные законы, комиссия по ценным бумагам. | Идентична США. Правительство традиционно оказывает влияние на деятельность корпораций. | Федеральные и местные законы, федеральное агентство по ценным бумагам. | Федеральные и местные законы. Правительство традиционно оказывает влияние на деятельность корпораций. | Федеральные и местные законы. Правительство традиционно оказывает влияние на деятельность корпораций. |
Приложение 2
| ФПГ | Коли-чество предпри-ятий | Коли-чество занятых (чел.) | Финансово-кредитные учреждения | Направления деятельности по отраслям |
| Уральские заводы (Ижевск) | 19 | 46000 | 2 банка, страховая компания, инвестицион-ный фонд | Телекоммуникации, медицинское оборудование, стройматериалы, оборудование для сельского хозяйства, оборудование для топливно-энергетического комплекса |
| Русхим (Москва) | 20 | 86000 | банк, страховая компания | Химическая продукция, аграрный сектор, пищевая и легкая промышленность, машиностроение |
| Приморье (Владивос-ток) | 20 | 19700 | 2 банка, страховая компания | строительство, стройматериалы, добыча руды, мелиорация, переработка древесины, аграрный сектор |
| Нижего-родские автомобили (Нижний Новгород) | 30 | 241200 | 4 банка, 3 страховые компании | производство грузовых и легковых автомобилей, дизельных и бензиновых двигателей, прицепов, транспортеров, резинотехнических изделий, изделий из стекла |
| Интеррос (Москва) | 23 | 306000 | 2 банка, пенсионный фонд | производство химических удобрений, алюминий, медь, никель, продовольственные товары, экспортные операции |
Приложение 3
Перечень финансово-промышленных групп, официально зарегистрированных на 1 сентября 2007 года.
| 1. «Авангард» | 29. «Интеррос» |
| 2. «Авико-М» | 30. «Интерпромхим» |
| 3. «АПЕК» | 31. «Каменская Агропромышленная финансовая группа» |
| 4. «Арамидтех» | 32. «Компания «Эльбрус» |
| 5. «АтомРудМет» | 33. «Консорциум «Русский текстиль» |
| 6. «Аэрофин» | 34. «Контур» |
| 7. «Балтийская строительная компания» | 35. «Корпорация «Главсредуралпроукт» |
| 8. «Беловская» | 36. «Кузбасс» |
| 9. «БелРусАвто» | 37. «Магнитогорская сталь» |
| 10. «ВИТА» | 38. «Межгосударственная финансово-промышленная группа «Межгосметиз» |
| 11. «Волжская компания» | 39. «Металлоиндустрия» |
| 12. «Волжско-Камская» | 40. «Морская техника неатомного подводного судостроения» |
| 13. «Восточно-Сибирская группа» | 41. «Нефтехимпром» |
| 14. «Вторметинвест» | 42. «Нива Черноземья» |
| 15. «Вятка-Лес-Инвест» | 43. «Нижегородские автомобили» |
| 16. «Гормашинвест» | 44. «Носта-Трубы-Газ» |
| 17. «Дальний Восток» | 45. «Оборонительная система» |
| 18. «Двигатели НК» | 46. «Оборонметхимпром» |
| 19. «Демидовский стиль» | 47. «Объединенная горно-металлургическая компания» |
| 20. «Донинвест» | 48. «Объединенная промышленно-строительная компания» |
| 21. «Драгоценности Урала» | 49. «Оптроника» |
| 22. «Еврозолото» | 50. «Приморье» |
| 23. «Единство» | 51. «Продовольственная корпорация «Дон» |
| 24. «Жилище» | 52. «Промприбор» |
| 25. «Зерно-Мука-Хлеб» | 53. «Росагропром» |
| 26. Золотое зерно Алтая» | 54. «РОССА-ПРиМ» |
| 27. «Интерагроинвест» | 55. «Российский авиационный консорциум» |
| 28. «Интербаренц» | 56. «Российский алмазный союз» |
| 57. «РОССТРО» | 75. «ТаНАКо» |
| 58. «РОССТРОЙ» | 76. «Текстильный холдинг «Яковлевский» |
| 59. «Ростов Великий» | 77. «Титул» |
| 60. «Русопром» | 78. «Точность» |
| 61. «Русская меховая корпорация» | 79. «Трехгорка» |
| 62. «Русский текстиль» | 80. «Тульский промышленник» |
| 63. «Русхим» | 81. «Тяжэнергомаш» |
| 69. «Славянская бумага» | 82. «Уральские заводы» |
| 70. «Сокол» | 83. «Формаш» |
| 71. «Союзагропром» | 84. «Центр-Регион» |
| 72. «Союзпроминвест» | 85. «Эксбиотех» |
| 73. «Специальное транспортное машиностроение» | 86. «Эксохим» |
| 74. «Средуралстрой» | 87. «Электронные технологии» |