Этот рецепт Дж. Мид подкрепляет требованием проводить такую кредитно-денежную политику, которая обеспечивала бы конкуренцию и реальное перераспределение дохода, а, значит, и устойчивость относительных цен и восстановление равновесия. Государству в модели Дж. Мида отводится только косвенная стабилизирующая роль, поскольку в целом оно, по мнению автора, своими бюджетными расходами вносит только дисбаланс в развитие экономики.
2.2. Классическая модель
В соответствии с классическими традициями факторам производства вменяются доли производимых ими продукта, совокупного дохода. С целью факторного анализа обеспечения экономического роста используется аппарат производственной функции:
Y = F(a1, a2, a3,.., an),
при условии, что dF/da1, dF/da2,…, dF/dan представляют собой предельные производительности каждого из задействованных факторов производства. Как частный случай производственной функции можно рассматривать формулу Кобба–Дугласа:
Y = ALαKβert,
где Y – национальный продукт; К – капитал; А – постоянный коэффициент, отражающий воздействие прочих факторов, α и β – переменные коэффициенты эластичности соответственно по труду и капиталу. Причём α + β =1; ert – фактор, отражающий влияние качественных изменений в производстве, в том числе технического прогресса.
Главные недостатки данной модели заключаются в разобщённости факторов производства, ибо вклад каждого фактора в производство продукта оценивается при неизменности всех прочих условий. В действительности изменение одного из факторов так или иначе сказывается на изменении других. В частности, при увеличении занятости (труда) и неизменности величины капитала не может не произойти изменение хотя бы в его вооружённости. Выраженная в показателях среднегодовых темпов прироста, функция преобразуется и имеет следующий вид:
у = α k + β l + r,
где у, k, l – соответственно темпы прироста продукции, капитала и труда; r– комплексный показатель роста совокупной экономической эффективности всех факторов производства.
2.3. Кейнсианские модели
В кейнсианских и неокейнсианских моделях экономический рост исследуется с помощью инструментов и методов анализа кейнсианской школы, применённых к динамическим процессам. Динамическое равновесие – это равенство приростов совокупного спроса и предложения. Модели, исследующие достижение и характер такого равенства, называют динамическими.
В кейнсианской модели важное место отводится сбережениям и инвестициям. В связи с этим главное место в ней занимает инвестирование нового капитала, т.е. накоплению капитала как источника инвестиций для наращивания производственных мощностей. Величины инвестиций и сбережений могут не совпадать, хотя в процессе общественного производства между ними постепенно устанавливается равенство. Функцию выравнивания инвестиций и сбережений берут на себя незапланированные инвестиции, которые возникают из-за несовпадения запланированных и фактических инвестиций.Фактические инвестиции включают в себя запланированные и незапланированные инвестиции. Последние находят свое выражение в товарно-материальных запасах, которые либо увеличиваются, либо сокращаются в зависимости от конкретной экономической ситуации и тем самым поддерживают баланс между сбережениями и инвестициями.Рассмотрим мультипликационный эффектУвеличение инвестиций вызывает мультипликационный эффект роста объема производства, чистого внутреннего продукта (ЧВП). Под инвестициями, которые вызывают мультипликационный эффект, подразумеваются автономные, т.е. независимые инвестиции, причем к ним могут быть приравнены и государственные закупки, и экспорт.Формула мультипликатора имеет следующий вид:Ми=ΔД/ ΔИа (1)где Ми— мультипликатор инвестиций; Δ Д — прирост реального дохода; Иа —прирост автономных инвестиций. Отсюда ΔД=Ми* ΔИа (2)Для определения мультипликатора обратимся к ΔД, который распадается на прирост потребления (Л П) и прирост инвестиций (ΔИ):ΔД = ΔП+ ΔИ, откуда ΔИ= ΔД — ΔП.Подставив данное значение И в формулу (1), получимМи= ΔД/(ΔД — Δ П) (3)Разделив числитель и знаменатель на ΔЧВП= ΔД, получимМи=1/(1—ΔП/ΔЧВП).Но, как известно, ΔП/ΔЧВП — представляет собой предельную склонность к потреблению (Пп). Поэтому формула (3) мультипликатора инвестиций приобретает следующий вид:Ми= 1/(1 — Пп) (4)В то же время мы знаем, что предельная склонность к потреблению (Пп) и предельная склонность к сбережению (Cп) в сумме равны единице (Пп+Сп= 1).Отсюда следует, что Пп= 1 — Сп.В свою очередь, подставив П в формулу (3), получим следующее значение мультипликатора:Ми= 1 / (1 — Пп) = 1 / [1 — (1 — Сп)] = 1 / Cп. (5)Таким образом, мультипликатор автономных инвестиций является обратной величиной предельной склонности к сбережению:,Ми= 1/Сп (6)Подставив полученное значение мультипликатора в формулу прироста дохода (ΔД = Ми. Иа,), получимΔЧВП = ΔД = 1/ Cп Иа (7). Эффект акселерации Доход, возросший в соответствии с величиной мультипликатора, вызовет рост спроса на потребительские товары и объема их производства. Рост инвестиций, спровоцированный ростом доходов, называется эффектом акселерации. Инвестиции, вызванные увеличением доходов, называютсяиндуцированными инвестициями.Эффект акселерации обусловлен в решающей степени двумя факторами: длительностью периода изготовления оборудования, вследствие чего в этот период неудовлетворенный спрос вызывает расширение производства, и длительностью периода эксплуатации оборудования, вследствие чего процентный прирост новых инвестиций к восстановительным инвестициям больше процентного прироста продукции, спрос на которую вызывает новые инвестиции.Коэффициент акселерации (акселератор) равен отношению прироста инвестиций к вызвавшему их приросту дохода, потребительского спроса или объема готовой продукции в предшествующем периоде. Он рассчитывается по следующей формуле.V= It/ (Yt-1- Yt-2 ) (8)где V — акселератор; ΔIt, — прирост индуцированных инвестиций в t-м году; Yt–1, Yt–2, — величины национального дохода (продукта) соответственно в двух предшествовавших инвестициям годах.Отсюда можно получить величину прироста индуцированных инвестиций:Δ1t= V (Yt-1- Yt-2 ) (9)В данном случае речь идет не обо всех инвестициях, а лишь о производных от прироста национального дохода.Теперь рассмотрим динамическую модель Е. Домара. Она основана на производственной функции, факторы которой не являются взаимозаменяемыми.
Предпосылки данной модели: 1. Изменения спроса и предложения рассматриваются только на реальном рынке, находящемся в состоянии равновесия. 2. Избыток предложения труда и постоянство относительных затрат факторов производства позволяют расширять производство без изменения цен. 3. При неизменной технологии (т. е. в краткосрочном динамическом плане) прирост инвестиций рассматривается в качестве единственного фактора роста совокупного спроса и совокупного предложения, а предельная производительность ресурсов, прежде всего капитала – величина постоянная.
В модели Домара совокупный спрос в текущем периоде (t) изменяется по кейнсианскому сценарию, т. е. в результате мультипликационного эффекта увеличения инвестиций в том же периоде:
ΔADt = ΔIt ·k = It/MPS.
Процесс увеличения совокупного предложения в текущем периоде ΔAStраспадается на 2 этапа. В предшествующем периоде (t–1) происходит рост инвестиций ΔIt–1, который и создаёт в начале текущего периода (t) приращение капитала ΔKt, как непосредственный источник роста совокупного предложения. Таким образом, от совокупного предложения в текущем периоде составит ΔASt = σΔKt = σΔIt–1, где – предельная производительность капитала (ΔY/ΔK) = const по условию.
Условием равновесного экономического роста в текущем периоде является достижение одинаковых темпов изменения совокупного спроса и предложения, измеряемых в тепах прироста: ADt = ASt = ΔYt/Yt–1.
Подставив в равенство ΔADt = ΔASt формулы этих величин, получим
ΔIt/MPS = σΔIt–1, или ΔIt/ΔIt–1 = σMPS.
Например, если норма сбережения равна 20%, или 0,2, а предельная производительность капитала равна 0,3, то равновесный темп экономического роста будет наблюдаться при темпах роста инвестиций, составляющих 0,2 х 0,3 = 0,006 или 6% в год.
Таким образом, критерий достижения равновесного экономического роста: инвестиции в период t должны расти темпами, равными произведению нормы сбережений на величину предельной производительности капитала.
При соблюдении вышеизложенных предпосылках модели краткосрочного равновесия: S = I; (MPS, , K/L = const), темп прироста предложения труда ΔLt/Lt–1 должен быть равен темпу прироста капитала (ΔKt/Kt–1), который в свою очередь, равен темпу прироста инвестиций и совокупного продукта:
ΔIt/ΔIt–1 = ΔYt/Yt–1 =ΔKt/Kt–1 =ΔLt/Lt–1 = σMPS.
Это равенство – расширенное условие динамического равновесия в модели экономического роста Домара.
Однако, для того, чтобы такое динамическое равновесие поддерживалось, необходимо выполнение условия, так называемого «парадокса Домара». Он заключается в том, что при постоянно растущем объёме производственного капитала недостаточное инвестирование приводит к перепроизводству продукции . действительно, если = const или <, обнаруживается перепроизводство, так как совокупный спрос отклоняется в сторону превышения, а совокупное предложение – в сторону занижения своего равновесного значения. Для поддержания равновесного темпа роста на постоянном уровне необходимо от периода к периоду увеличивать прирост инвестиций для полной загрузки растущих производственных мощностей (К), значит, существует темп роста, гарантирующий полное использование производственного потенциала. Этот рост получил название гарантированного роста, и является равновесным.