Аудит валютного риска в банке (стр. 1 из 3)

Морозько Сергей, начальник отдела координации и методологии контрольной деятельности управления внутреннего аудита.

Валютный риск – вероятность возникновения у Банка потерь (убытков) от изменения стоимости балансовых и внебалансовых позиций Банка, номинированных в иностранной валюте (драгоценном металле, за исключением мерных слитков), вследствие изменения курса иностранной валюты (драгоценного металла, за исключением мерных слитков).

Подверженность данному риску определяется степенью несоответствия размеров активов и обязательств в той или иной валюте (открытой валютной позицией – ОВП). Таким образом, валютный риск в целом представляет собой балансовый риск.

Справочно: При оценке валютного риска необходимо убедиться в наличии у Банка возможности снизить вероятность возникновения потерь (убытков) от изменения стоимости позиций банка в иностранной валюте и драгоценных металлах вследствие изменения курсов иностранных валют и (или) цен на драгоценные металлы.

Важность оценки адекватности управления этим риском обусловлена тем, что немногие из видов деятельности банка способны причинить такие крупные потери и так быстро, как нехеджируемые операции с иностранной валютой и драгоценными металлами (далее – валютные операции).

Основные составляющие валютного риска:

наличие открытой валютной позиции, сформировавшейся в результате несоответствия суммы требований Банка и его обязательств в иностранной валюте;

изменение курсов иностранных валют – риск обесценения вложений в иностранную валюту вследствие непредвиденного изменения обменного курса.

В зависимости от характера и причин изменения валютных курсоввалютные риски могут быть классифицированы следующим образом:

Текущие валютные риски представляют собой риски случайных свободных изменений валют с плавающими курсами.

Под риском девальвации валюты понимается риск резкого стрессового снижения курса валюты относительно других валют.

Риски изменения системы валютного регулирования представляет собой риск потерь, вызванных изменениями валютного режима. Примерами такого рода изменений могут служить:

переход от фиксированного валютного курса к плавающему и наоборот.

фиксация курса некой валюты относительно иных валют или корзины валют.

переход к использованию/отказ от использования рыночных методов регулирования валютного курса.

Методика проведения проверки валютного риска

Цель проверки: независимая и объективная оценка адекватности функционирующей системы внутреннего контроля в банке осуществляемым операциям, влекущим возникновение валютного риска, и в целом уровня валютного риска.

Задачи проверки: проведение поэтапной проверки системы управления валютным риском, включающей выявление (идентификацию), измерение (оценку), определение приемлемого уровня, а также контроль за уровнем валютного риска и его ограничение.

Этапы проверки:

оценка способности банка вести валютные операции в том или ином масштабе, полноты и эффективности процесса управления и контроля риска, регулирования валютной позиции (включая технические аспекты);

использование инструментов хеджирования;

наблюдение за состоянием открытой позиции банка по валютному риску и изменениями финансового результата от валютно-обменных операций;

оценка влияния валютного риска на величину нормативного капитала;

проверка соответствия расчета нормативов открытой позиции банка по валютному риску установленным требованиям.

Кроме того, предлагается изучить механизм управления отдельными видами операций банка, влекущих возникновение значительного уровня валютного риска.

Основой проверки является разработанная программа проверки, включающей детализированный перечень вопросов.

1. Организация системы внутреннего контроля по управлению валютным риском:

1.1. Наличие локальных нормативно-правовых актов, регламентирующих управление валютным риском (политика управления рисками, положение об управлении валютным риском, наличие методики прогнозирования валютного риска, наличие методики оценки величины валютного риска и т.д.).

Изучается наличие: Политики управления риском, положения об управлении валютным риском; методика прогнозирования валютного риска, оценки валютного риска, факторов валютного риска.

1.2. Наличие в Положениях о структурных подразделениях Банка и в должностных инструкциях работников Банка соответствующих функций по управлению валютным риском.

Проверке подлежат:

Положения соответствующих структурных подразделений, участвующих в управлении валютным риском (Управление валютного регулирования и контроля, Казначейство, Управление банковских рисков, Операционное управление ОАО «Белагропромбанк»).

Должностные инструкции работников соответствующих управлений (обязательность наличия функции по контролю за состоянием ОВП и сублимитами по балансовому счету 6901 «Валютная позиция»* в должностной инструкции ответственного работника).

*Справочно: С целью минимизации валютного риска, ограничения риска получения отрицательного финансового результата по операциям с иностранной валютой при неблагоприятном изменении валютных курсов филиалам Банка устанавливаются лимиты остатков по счетам 6901 «Валютная позиция» (сублимиты) на конец операционного дня (по видам валют). (Лимиты остатка по счетам 6901 «Валютная позиция» (по видам иностранных валют) – предельное значение активного и пассивного остатка по счету) (Политика управления рисками в ОАО «Белагропромбанк», утвержденная решением Наблюдательного Совета ОАО «Белагропромбанк» 22.07.2011, протокол №19).

1.3. Наличие установленных ограничений и лимитов, направленных на управление валютным риском (в т.ч. параметров валютной позиции).

Проверке подлежат: Каталог лимитов и ограничений по управлению валютным риском, организационные документы по взаимодействию в Центральном аппарате с Филиалами.

Лимиты: В отношении конкретных видов деятельности, структурных и внутренних подразделений банка, валют (драгоценных металлов) – ограничение по суммарной ОВП и по каждому виду валюты (драгоценного металла); ограничение по форвардным контрактам;

персональные лимиты на объемы сделок для дилеров, руководителей внутренних подразделений головного офиса банка – например, руководителя Казначейства и его заместителей; структурных подразделений банка; лимиты на потери для дилеров (в международной банковской практике – лимит «stop-loss»); ограничения полномочий лица, наделенного функциями контроля осуществления валютных операций;

дневные лимиты, лимиты на конец рабочего дня и форвардные лимиты по каждой валюте (драгоценному металлу) или паре валют, по которым банк принимает риск; лимиты расчетов;

лимиты на банки-контрагенты; страновые лимиты, ограничивающие общую величину потенциальных потерь по всем контрагентам в данной стране; лимиты на максимальную номинальную стоимость контрактов в конкретных валютах и (или) их суммарную номинальную стоимость.

1.4. Наличие установленных ограничений и лимитов, направленных на управление валютным риском (в т.ч. параметров валютной позиции).

Проверяется также частота пересмотра лимитов. Если банк пересматривает лимиты реже, это рассматривается как фактор, повышающий уровень валютного риска.

Проверяется соблюдение лимитов, в том числе на уровне внутренних подразделений Центрального аппарата банка, структурных подразделений банка; своевременность передачи на рассмотрение уполномоченному органу управления банком, исполнительным органам всех фактов превышения лимитов и меры по предотвращению превышения; имеет ли банк систему мер предупреждения ситуаций превышения лимитов, включая распределение ответственности.

1.5. Наличие механизма оперативного принятия решений по управлению валютным риском (наличие ответственных за управление валютным риском, разграничение обязанностей в основных элементах управления валютным риском в структурных подразделениях Банка).

Источники информации:

Приказы по основной деятельности (назначение ответственных за управление валютным риском, Разграничение обязанностей);

Решения Правления Банка, Финансового комитета Банка, отчеты Управлений Банка;

Положение о Финансовом и Кредитных комитетах банка.

2. Идентификация и анализ факторов валютного риска, их динамика:

2.1. Анализ требований и обязательств в иностранной валюте.

Производится анализ:

структуры требований и обязательств в иностранной валюте по видам валют;

структуры требований и обязательств по типу контрагентов (юридические лица, физические лица, банки., по клиентам и др);

структуры активов и пассивов в иностранной валюте по срокам их размещения/привлечения;

структуры требований и обязательств по видам валют, фактического состояния ОВП и ее динамики (фактическое состояние нетто-позиции (длинная или короткая) в разрезе валют (драгоценных металлов), ее размер, динамика, процентное отношение к лимиту наибольших значений, причины резких колебаний значений).

2.2. Анализ риска девальвации национальной валюты Республики Беларусь.

Производится анализ:

влияния девальвации национальной валюты на кредитную задолженность Банка;

влияния девальвации национальной валюты на стоимость депозитов Банка;

2.3. Анализ валютной структуры совершаемых Банком операций.

Производится анализ:

удельный вес СВОП сделок в общем объеме совершенных сделок в иностранной валюте, их динамика;

динамика валютно-обменных сделок на внебиржевом валютном рынке и на ОАО «Белорусская валютно-фондовая биржа»;

динамика поступлений на счета клиентов-экспортеров валютной выручки и объемы продажи юридическими лицами иностранной валюты Банку;