2.3 Структурно-динамический анализ краткосрочных кредитных вложений и процентной политики КБ
С целью общего анализа динамических и структурных сдвигов в активных операциях банка по краткосрочному кредитованию, произведем сравнение статей актива за 2001 - 2002 года (Приложение ).
Основной удельный вес в активе баланса занимают три статьи: выданные кредиты, основные средства и капиталовложения, прочие активы. Выданные кредиты в течение 2001 года выросли в 2,6 раза и составили на 1.01.01г. 13604,9 тыс. грн., что обеспечило рост удельного веса в структуре активов с 17.6% на 1.01.01г. до 34,7% на 1.01.02г. В течение 2002 года общая сумма кредитных вложений выросла до 14400.7 тыс. грн. или на 6% Однако удельный вес в структуре активов снизился на 8.4 пункта и составил 26,3% от общей суммы актива. В общей сумме задолженности по кредитам основной частью являются краткосрочные кредиты. Так, по состоянию на 1.01.02г. из 26.3% активов на долю кратких приходится 21.8%, а долгих - 4.5%. Долгосрочное кредитование значительной роли не играет ввиду нестабильности экономической ситуации, уровня инфляции, ссудной политики НБУ и других факторов.
Значительными темпами за анализируемый период росли фонды банка. Так, на 1.01.00г. они составляли 9.4% всех пассивов, на 1.01.01. - 16.4%, на 1.01.02 - 32.4%, или 17749,6 тыс. грн. Очень важными статьями для понимания деятельности банка являются расчетные и текущие счета, депозиты, вклады. На протяжении 2001 г. самые дешевые ресурсы составляли около 38% всех пассивов, тогда как на 1.01.02г. они составили 20% или 10942,5 тыс. грн., что означает потерю ресурсов и в абсолютной сумме - 4241.8 тыс. грн. Вместе с этим доля дорогих ресурсов постоянно увеличивается.
Однозначным и бесспорным является тот факт, что на уровень доходов банка самое непосредственное влияние оказывает величина активов, приносящих доход, а именно краткосрочных кредитных вложений, как главной составляющей. В связи с этим проанализируем структуру краткосрочных кредитных вложений банка за 2001 - 2002 годы. Ситуация с краткосрочными кредитными вложениями в анализируемом периоде подвергалась изменению. За 1-е полугодие 2001 года общий объем кредитов вырос в 2,8 раза и составил на 1.07.01г. 13977 тыс. грн. За второе полугодие уровень вложений снизился на 2462 тыс. грн. или на 17.6%, за счет снижения задолженности по сельскому хозяйству, которое к концу года рассчитывается за счет полученного урожая. В течение 1-го полугодия 2002 года общая задолженность продолжает снижаться (на 1667тыс. грн. или 14.4%) до уровня 9848 тыс. грн. За период 2-го полугодия 2002 года задолженность несколько превысила уровень начала года и составила 11952 тыс. грн. Годовой темп роста составил 103.8%.
Оценивая отраслевую структуру задолженности, видно, что в 2001 году краткосрочные кредитные вложения осуществлялись в основном в сельское хозяйство. Доля сельского хозяйства составила на 1.01.01г. 55%, на 1.07.01г.- 53%, на 1.01.02г. - 32%. Однако этого нельзя сказать о 2002 годе, когда удельный вес задолженности сельхозпроизводителей составлял на 1.01.01г. - 32%, на 1.07.01. - 38%, на 1.01.02г. - 21%. Доля промышленности АПК постоянно росла и составила на конец 2002 года 37%. Постоянный рост отмечается и по «другим» предприятиям, куда относятся коммерческие структуры и общества с ограниченной ответственностью и прочие.
Причиной снижения роли для банка его основного рыночного сегмента, как показывает анализ, является высокий риск вложений в отрасль, который выражается в значительном объеме просроченной задолженности и неуплаченных процентов. Так, на 1.01.01г. просрочка составляла 557 тыс. грн. или 11.3% от общей задолженности, а на 1.01.02г. - 1585 тыс. грн. (13.8% задолженности). Абсолютный рост просроченной задолженности составил 1028 тыс. грн. или в 2,8 раза. Причем, из всей просроченной задолженности на долю сельского хозяйства приходилось: на 1.01.00г. -80%, на 1.01.01г. - 78%, на 1.01.02г. - 60%, то есть львиная доля. Если говорить о риске вложения в отрасль на основе удельного веса просрочки в общей задолженности отрасли, то и здесь сельское хозяйство является лидером: на 1.01.00г. - 16,4%, на 1.01.01. -31,8%, на 1.01.02г. - 12,3%.
Необходимо отметить, что общее снижение просроченной задолженности и изменение ее структуры по состоянию на 1.01.02г. отчасти вызвано тем, что банк произвел списание безнадежных долгов в убыток за счет сформированного резерва.
Уровень неуплаченных процентов в течение года значительно колебался, что определяется в основном цикличностью производства сельского хозяйства, как основного должника. У него самый большой удельный вес неуплаченных процентов по отношению к сумме задолженности по отрасли; на 1.01.00г. - 28.4%, на 1.01.01г. - 12.6%, на 1.01.02г. - 31%.
С точки зрения привлекательности отраслевых сегментов, минимизации риска невозврата кредита и неуплаты процентов банку следовало бы больше уделить внимания промышленности АПК, торговле и прочим отраслям.
Итак, как мы выяснили, краткосрочные кредитные вложения неоднородны по своему составу. Они могут быть срочными, пролонгированными или просроченными. С точки зрения обеспечения кредитов, можно различить более или менее обеспеченные в зависимости от вида обеспечения, его суммы, качества. Все вышеперечисленные характеристики кредитов положены в основу группировки кредитов по уровню кредитного риска и расчета размера страхового фонда. Положение НБУ "О порядке формирования и размерах страхового фонда коммерческих банков" выделяется 5 групп кредитного риска: стандартные, нестандартные, опасные, сомнительные, безнадежные. Каждой группе соответствует свой процент отчислений в фонд резерва на покрытие возможных потерь, соответственно 2, 5, 30, 80, 100% от суммы группы кредитов. Приложение .
Как показывают данные, приведенные в Приложении , качество краткосрочного кредитного портфеля банка значительно улучшилось. Удельный вес нестандартных кредитов снизился на 22,1%, сомнительных - на 15.3%, опасных - на 1.4%, безнадежных на 1.9%. Соответственно снизились отчисления в страховой фонд по всем группам кредитов, кроме стандартных, но это следует считать нормальным явлением, поскольку общая задолженность возросла.
Рассчитывая величину влияния факторов на размер страхового фонда, необходимо выделить 2 фактора:
- уровень задолженности;
- структурные изменения.
Влияние уровня задолженности можно рассчитать на основе изменения стандартных кредитов. Отклонение по ним составило +102 тыс. грн., то есть привело к увеличению страхового фонда. Влияние же второго фактора, структурных сдвигов, оценивается только как положительное, поскольку доля всех рисковых кредитов значительно снизилась, а следовательно снизились и отчисления в страховой фонд. Структурные сдвиги снизили отчисления на 991 тыс. грн., общее влияние факторов привело к снижению размера страхового фонда на 889 тыс. грн.
В изменениях процентной ставки в целом по банку просматривается четкая тенденция. Начиная с января 2001 г. по август 2001 г., процентная ставка неуклонно снижается, со 183% до 72% соответственно. С сентября 2001 по январь 2001 года ставка кредитования по вновь выданным кредитам выросла до 116% годовых. В дальнейшем ставка кредитования снижалась по август 2002 г. и составила 48% годовых. И в последние три месяца 2002 года опять происходит повышение ставки до уровня 81%.
Однако, следует отметить, что если предыдущие колебания ставки процента вызваны изменением учетной ставки Нацбанка Украины, то последнее повышение 2002 года вызвано изменением в политике ценообразования банка. Этот факт подробнее будет разбираться ниже.
Во втором полугодии 2002 г. ситуация меняется. При средней ставке по выданным кредитам 79% ниже ее уровня кредитовались три отрасли: промышленность АПК (75%), сельское хозяйство (74%), снабжение и сбыт (74%). Это объясняется как изменением структуры кредитования, так и системы приоритетов. В целом по результатам 2002 года ставка по банку составила 104%. Наибольшее благоприятствование оказывалось промышленности АПК и снабженческо-сбытовым предприятиям (по 96%), а только затем идет сельское хозяйство с 100% годовых. Максимальная ставка составила 121% по другим предприятиям. Разрыв минимальной и максимальной ставки составил 121-96-25 пунктов, то есть диверсификация снизилась в 1.8 раза.
Как видно, в целом по банку происходит смена приоритетов в кредитной политике. Сельское хозяйство с 1-го места опустилось на предпоследнее в течении 2001 - 2002 годов. Наряду этим следует отметить уменьшение разрыва процентных ставок, что говорит о более общем подходе в ссудной политике в отношении отраслевых сегментов.
Необходимо обратить внимание и на тот факт, что резко увеличилось количество заключаемых кредитных договоров. За 2001 год заключено 2550 договоров на сумму 32486 тыс. грн., а за 2002 г. -1681 договор на 25344 тыс. грн. Активность кредитования снизилась на 44%, а размер предоставляемого кредита увеличился с 12.7 тыс. грн. до 15.1 тыс. грн., что можно охарактеризовать как увеличение риска на одного заемщика. В отраслевом разрезе активнее всего кредитуются торговля (760 договоров в 2000 г.) и другие предприятия (563 договора). Вместе с этим, выдача за 2002 г. сельскому хозяйству (191 договор) и торговле практически одинаковая, то есть сумма кредита и риска на 1-го заемщика в первом случае составляет 39.2 тыс. грн., а во втором - 10.4 тыс. грн. Торговля с этой точки зрения более предпочтительна.