Таблица 8
Оценка ликвидности
| Показатель | На начало года (2007) | На конец года(2007)/начало года(2008) | На конец года(2008)/начало года(2009) | На конец года(2007)/начало года (2008) |
| Собственные оборотные средства, тыс. руб. | 918 | 1030 | 1340 | 1967 |
| Доля СОС в активах, % | 100 | 112,2 | 130,1 | 146,8 |
| Коэффициент текущей ликвидности | 2,4 | 2,4 | 4,2 | 6,1 |
| Коэффициент быстрой ликвидности | 2,4 | 2,4 | 4,2 | 6,1 |
| Коэффициент абсолютной ликвидности | 1,0 | 1,0 | 2,5 | 2,6 |
Табл. 8 показывает «хорошую финансовую устойчивость», запасы покрываются за счет собственных средств. Период за 3 года характеризуется неравенством ПЗ <СОС.
Коэффициент абсолютной ликвидности за весь период рассмотрения выше нормы, таким образом можно сказать, что все краткосрочные обязательства компании могут быть погашены немедленно. К концу 2009 году он составил 2,6, т.к. компания обладает значительным уровнем высоколиквидных активов.
Коэффициент текущей ликвидности также к концу рассматриваемого периода показал значительное увеличение. Этот рост рассматривается как положительная динамика финансово-хозяйственной деятельности. Однако компании стоит задуматься о более эффективном использовании своих ликвидных ресурсов.
Коэффициент быстрой ликвидности показывает аналогичные показатели как и коэффициент текущей ликвидности, т.к. доля запасов на балансе организации незначительная, это связано со спецификой деятельности компании. Во многих методиках считается, что значение коэффициента должно быть не менее единицы, в данном случае этот показатель характеризует финансово-хозяйственную деятельность с положительной стороны.
Таблица 9
Оценка финансовой устойчивости
| Показатель | На начало года (2007) | На конец года (2007)/ На начало года (2008) | Отклонение | На конец года (2008)/ На начало года (2009) | Отклонение | На конец года (2009) | Отклонение |
| Коэффициент концентрации собственного капитала | 0,65 | 0,64 | -0.01 | 0,81 | 0.17 | 0,87 | 0.06 |
| Коэффициент финансовой зависимости | 1,54 | 1,56 | 0.02 | 1,23 | -0.33 | 1,15 | -0.08 |
| Коэффициент маневренности собственного капитала | 0,75 | 0,76 | 0.01 | 0,75 | -0.01 | 0,77 | 0.02 |
| Коэффициент концентрации заемного капитала | 0,35 | 0,36 | 0.01 | 0,19 | -0.17 | 0,13 | 0.06 |
| Коэффициент структуры долгосрочных вложений | - | - | - | - | - | - | - |
| Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств | - | - | - | - | - | - | - |
| Коэффициент структуры заемного капитала | - | - | - | - | - | - | - |
| Коэффициент соотношения заемного и собственного капитала | - | - | - | - | - | - | - |
Коэффициент концентрации собственного капитала показывает хорошую тенденцию к росту, организация стабильна и независима от внешних кредиторов, т.е. финансово устойчива.
Коэффициент финансовой зависимости на конец 2009 года составляет 1,15, что близко к рекомендуемой норме, следовательно, предприятие имеет собственных средств больше, чем заемных и что говорит о его финансовой независимости. Снижение этого показателя, означает снижение доли заемных средств в финансировании деятельности компании.
Коэффициент манёвренности собственных средств немного снижался в течение 2007-2008 года, но в 2009 показал незначительный рост. Это связано с увеличением собственных оборотных средств. Но так как в абсолютном выражении сумма увеличения собственных оборотных средств довольно значительна, то при продолжении данной тенденции предприятие будет иметь возможность улучшения финансовой автономности в будущем.
Доля заемных средств в предприятии снижался и на данный момент его уровень незначителен, об этом говорит коэффициент концентрации заемного капитала.
Предприятие не прибегало к займам (строка 590 бухгалтерского баланса пуста), последние 4 коэффициента не подлежат подсчету.
Таблица 10
Оценка производительной (основной) деятельности
| Показа тель | Базис ный период | Отчет ный период 2007 | Темп измене ния | Откло нения | Отчет ный период 2008 | Темп измене ния | Откло нения | Отчет ный период 2009 | Темп измене ния | Откло нения |
| Выручка от реализации | 41817 | 58286 | 139,38 | 16469,0 | 46662 | 80,06 | 11624,0 | 83953 | 179,92 | 37291,00 |
| Прибыль | 1219 | 1389 | 113,95 | 170,00 | 1842 | 132,61 | 453,00 | 2982 | 161,89 | 1140,00 |
| Производительность труда | 889,72 | 1240,13 | 139,38 | 350,40 | 992,81 | 80,06 | -247,32 | 1786,23 | 179,92 | 793,43 |
| Фондоотдача | 137,10 | 182,14 | 132,85 | 45,04 | 106,05 | 58,22 | -76,09 | 141,10 | 133,05 | 35,05 |
| Оборачиваемость средств в расчетах | ||||||||||
| в оборотах | 46,00 | 58,87 | 127,98 | 12,87 | 65,26 | 110,85 | 6,39 | 64,88 | 99,41 | -0,38 |
| в днях | 7,83 | 6,11 | 78,14 | -1,71 | 5,52 | 90,21 | -0,60 | 5,55 | 100,59 | 0,03 |
| Оборачиваемость материальнопроизводственных запасов: | ||||||||||
| в оборотах | 2735,38 | 2348,85 | 85,87 | -386,53 | 5991,5 | 255,08 | 3642,65 | 4645,00 | 77,53 | -1346,50 |
| в днях | 0,13 | 0,15 | 116,46 | 0,02 | 0,06 | 39,20 | -0,09 | 0,08 | 128,99 | 0,02 |
| Продолжительность операционного цикла | 7,96 | 6,27 | 78,77 | -1,69 | 5,58 | 88,97 | -0,69 | 5,63 | 100,90 | 0,05 |
| Оборачива емость собственного капитала | 7,96 | 6,27 | 78,77 | -1,69 | 5,58 | 88,97 | -0,69 | 5,63 | 100,90 | 0,05 |
| Оборачива емость общего капитала | 22,17 | 27,65 | 124,70 | 5,48 | 21,26 | 76,88 | -6,39 | 28,48 | 133,96 | 7,22 |
Из показаний данной табл. 10 видно, что основная деятельность предприятия в целом успешна, в 2008 году заметно некоторое снижение показателей выручки, прибыли, производительности и фондоотдачи, однако оборачиваемость средств за 3 года заметно возросла. 3