2.4.3 Анализ дебиторской и кредиторской задолженности
Основными задачами анализа дебиторской и кредиторской задолженности являются:
- определение величины задолженности;
- установление причин возникновения задолженности;
- определение мероприятий по укреплению платежной дисциплины.
Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности (ДЗ) используется группа показателей:
1) оборачиваемость дебиторской задолженности (Ко.дз):
К о.дз = Врп / ср.ДЗ
2) Период погашения дебиторской задолженности (длительность оборота), в днях (То.дз):
То.дз = ДЗ / (VРП+360)
3) Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих (оборотных) активов (До.дз):
До.дз = ДЗ / ТА
4) Удельный вес дебиторской задолженности в объеме реализации (Уд дз / рп):
Уд дз / рп = ДЗ / VРП
Анализ дебиторской задолженности представлен в таблице 2.23
Таблица 2.23 - Анализ дебиторской задолженности
| Показатели | На начало года | На конец года | +/- |
| Средняя дебиторская задолженность, тыс. руб. | 114 | 122,5 | +8,5 |
| Выручка от реализации, тыс.руб. | 29604 | 32232 | +2628 |
| Текущие активы, тыс.руб. | 5220 | 5438 | +218 |
| Оборачиваемость дебиторской задолженности | 259,7 | 263,1 | +3,4 |
| Период погашения дебиторской задолженности | 0,004 | 0,0038 | -,0002 |
| Доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих (оборотных) активов | 0,023 | 0,0226 | -0,0004 |
| Удельный вес дебиторской задолженности в объеме реализации | 0,0041 | 0,0038 | -0,0003 |
Из таблицы видно, что оборачиваемость дебиторской задолженности увеличилась на 3,4%, период погашения дебиторской задолженности снизился на 0,0002 дня, доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов понизилась на 0,0004%, удельный вес дебиторской задолженности в объеме реализации продукции также уменьшился на 0,0003%.
Анализ движения кредиторской задолженности анализируем по формам 1 и 5 на основе следующей таблицы (таблица 2.24).
Таблица 2.24 - Анализ кредиторской задолженности
| Виды кредиторской задолженности | На начало года | Возникло | Погашено | На конец года | Абсолютное отклонение |
| Кредиторская задолженность. Всего | 2129 | 743 | 2872 | +743 | |
| В.т.ч. -За товары, работы и услуги(621) | 960 | 235 | 1285 | +325 | |
| -По оплате труда(624) | 317 | 93 | 410 | +93 | |
| -По соц. страхованию(625) | 128 | 27 | 155 | +27 | |
| -Перед бюджетом(626) | 261 | 11 | 272 | +11 | |
| -прочая К.З.(628) | 463 | 287 | 750 | +288 |
Проанализировав таблицу, можно сказать что, кредиторская задолженность данного хозяйствующего субъекта увеличилась на 743 тыс. руб., за счет увеличений задолженностей за товары, работы и услуги (+325 тыс. руб.), по оплате труда (+93 тыс. руб.), по социальному страхованию (+27 тыс. руб.), перед бюджетом (+11) и прочей кредиторской задолженности на 288 тыс. руб.
2.5 Анализ потенциального банкротства предприятия
Экспресс диагностика банкротства предусматривает использование финансовых коэффициентов, для которых установлены определенные критерии:
- коэффициент общей ликвидности (Кол ≥ 2):
Кол = 290/690
- коэффициент обеспеченности собственными средствами (Косс ≥ 1):
Косс = (490-190)/290
- коэффициент восстановления (утраты) платежеспособности (К≥1):
Квп = ((Кол кон.пер. + 6/Т) * (Кол кон.пер. – К ол. нач.пер.))/2
Куп = ((Кол кон.пер.+3/Т) * (Кол кон.пер. – Кол нач.пер.))/2
Если Квп ≥ 1, то у предприятия есть реальная возможность восстановить свою платежеспособность; если условие не выполняются, то у предприятия в ближайшее время нет такой возможности.
Куп ≥ 1, свидетельствует о наличии реальной возможности у предприятия не утратить свою платежеспособность. Куп < 1 – у предприятия имеется реальная перспектива утратить платежеспособность в ближайшее время.
Проведем диагностику банкротства рассматриваемого экономического субъекта в таблице 2.25
Таблица 2.25 - Анализ потенциального банкротства предприятия
| Показатели | На начало | На конец | Δ,+/- |
| Коэффициент общей ликвидности (Кол) | 1,2 | 1,15 | - 0,05 |
| Коэффициент обеспеченности собственными средствами (Косс) | 0,03 | 0,01 | -0,02 |
| Коэффициент восстановления платежеспособности (Квп) | -0,06 | ||
| Коэффициент утраты платежеспособности (Куп) | -0,03 | ||
Рассчитав показатели данной таблицы можно сделать вывод, о том что коэффициент общей ликвидности составляет 1,15%, коэффициент обеспеченности собственными средствами составляет 0,01% и не соответствуют нормативам. Коэффициент восстановления платежеспособности меньше 1 и составляет 0,06%, что означает что у предприятия в ближайшее время нет реальной возможности восстановить свою платежеспособность. Также коэффициент утраты платежеспособности меньше единицы, что свидетельствует о том, что у предприятия имеется реальная перспектива утратить платежеспособность в ближайшее время.
ЗАКЛЮЧЕНИЕ
Целью данной курсовой работы является проанализировать источники формирования капитала и его размещение
Из вышеизложенного анализа ОАО «ОЛИМП», можно сделать вывод, что предприятие полностью покрывает материально - производственные запасы собственными средствами и может не зависеть от внешних кредиторов. Предприятие относится к категории абсолютно финансово устойчивого, но такое положение не является идеальным, необходимо так же привлекать внешние источники. Также проведя анализ финансового состояния предприятия можно сказать, что использование собственного капитала в отчетном году не изменилось. Текущие активы полностью покрывают собственные оборотные средства (коэффициент обеспеченности текущих активов собственными средствами соответствует норме). Предприятие помимо собственного капитала использует дополнительно привлеченные средства, при этом коэффициент автономии не соответствует нормативу, но собственного капитала достаточно для покрытия обязательств (коэффициент заемных средств соответствует нормативному значению).
Проанализировав показатели оборачиваемости оборотных средств, выяснили, что чистый объем реализации в отчетном году увеличился на 2628 тыс. рублей и составил 32232 тыс. рублей. Средняя годовая стоимость активов увеличилась на 2935,5 тыс. руб. Средняя годовая стоимость ликвидных активов и текущих активов на конец отчетного периода увеличилась на 97,5 и 547,5 тыс. рублей соответственно. Средняя годовая стоимость собственного капитала увеличилась в отчетном году на 1642 тыс. руб. и составила 14485 тыс. рублей.
ОАО «ОЛИМП» не является абсолютно ликвидным, так как не выполняется два условия абсолютной ликвидности баланса: