Анализ финансовой деятельности предприятия 10 (стр. 2 из 14)
1) 2 350 + 8 + 20 – 2 934 = - 556
2) 4 414 + 0 + 15 – 3 790 = 640
3) 1 196
4) – 115, 11 (- 215, 11 %).
Величина собственного оборотного капитал организации в конце 2007г. увеличилась на 1 196 тыс. руб. или 215, 11 % по сравнению с началом года.
1.9. Величина срочных обязательств, принимаемых в расчет коэффициентов ликвидности
Сумма стр. 610, 620, 630, 660 баланса
К срочным обязательствам относят:
- наиболее срочные обязательства:
· кредиторская задолженность;
· задолженность (участникам) по выплате доходов;
· прочие краткосрочные обязательства;
· ссуды, не погашенные в срок.
- краткосрочные пассивы:
· краткосрочные займы и кредиты;
· прочие займы, подлежащие погашению в течении 12 месяцев после отчетной даты.
1) 1 128 + 2 306 + 0 + 0 = 3 434
2) 935 + 1 516 + 0 + 0 = 2 451
3) – 983
4) 71, 37 (- 28, 63 %).
Величина срочных обязательств, принимаемых в расчет коэффициентов ликвидности организации в конце 2007г. уменьшилась на 983 тыс. руб. или 28, 63% по сравнению с началом года.
1.10. Величина собственного капитала и других долгосрочных источников финансирования
Итого по разделу III баланса плюс сумма стр. 640, 650 плюс итого по разделу IV баланса
Капитал – это средства, которыми располагает субъект хозяйствования для осуществления своей деятельности с целью получения прибыли. Основным источником финансирования капитала является собственный капитал. В его состав входят уставный капитал, накопленный капитал (резервные и добавленные капиталы, фонд накопления, нераспределенная прибыль) и прочие поступления (целевое финансирование, благотворительное пожертвование и т.д.).
Величина собственного капитала и других долгосрочных источников финансирования равна сумме капиталов (уставного, резервного, добавочного), собственных акций, выкупленных у акционеров, целевого финансирования, нераспределенной прибыли (непокрытому убытку), доходов будущих периодов, резервов предстоящих расходов, займов и кредитов, отложенных налоговых обязательств и прочих долгосрочных обязательств.
1) 2 350 + 8 + 20 + 0 = 2 378
2) 4 414 + 0 + 15 + 0 = 4 429
3) 2 051
4) 186, 25 (+ 86, 25 %).
Величина собственного капитала и других долгосрочных источников финансирования организации в конце 2007г. увеличилась на 2 051 тыс. руб. или 86, 25% по сравнению с началом года.
1.11. Величина чистых оборотных средств
Стр. 290 минус сумма стр. 220, 244, 252, 465, 475, 610, 620, 630, 660 баланса
Оборотный капитал - это «средства, обслуживающие процесс хозяйственной деятельности, участвующие одновременно и в процессе производства, и в процессе реализации продукции. В обеспечении непрерывности и ритмичности процесса производства и обращения заключается основное назначение оборотных средств предприятия… Оборотные средства - это авансируемая в денежной форме стоимость, принимающая в процессе планомерного кругооборота средств форму оборотных фондов и фондов обращения, необходимая для поддержания непрерывности кругооборота и возвращающаяся в исходную форму после его завершения.
Чистые оборотные активы (или чистый рабочий капитал) характеризует ту часть их объема, которая сформирована за счет собственного и долгосрочного заемного капитала.
Сумму чистых оборотных активов (чистого рабочего капитала) рассчитывают по следующей формуле:
ЧОА = ОА-ТФО,
где
ЧОА - сумма чистых оборотных активов предприятия;
ОА - сумма валовых оборотных активов предприятия;
ТФО- краткосрочные (текущие) финансовые обязательства.
К сумме валовых оборотных активов предприятия (ОА) относятся запасы, дебиторская задолженность, краткосрочные финансовые вложения, денежные средства, прочие оборотные активы.
К сумме краткосрочных (текущих) финансовых обязательств относятся НДС, задолженность участников (учредителей) в уставный капитал, собственные акции, выкупленные у акционеров, непокрытый убыток прошлых лет, непокрытый убыток отчетного года, займы и кредиты, кредиторская задолженность, задолженность участников (учредителей) по выплате доходов, прочие краткосрочные обязательства.
1) 2 878 – (190 + 0 + 1 128 + 2 306 + 0 + 0) = - 746
2) 3 090 – (120 + 0 + 935 + 1 516 + 0 + 0) = 519
3) 1 265
4) - 169, 57 (- 269, 57 %).
Величина чистых оборотных активов организации в 2007г. увеличилась на 1 265 тыс. руб. по сравнению с 2006г.
1.12. Величина прибыли, остающейся в распоряжении коммерческой организации
Стр. 190 ф.2
Прибыль — это денежное выражение основной части денежных накоплений, создаваемых предприятиями любой формы собственности.
Вся прибыль, остающаяся в распоряжении предприятия, подразделяется на две части. Первая увеличивает имущество предприятия и участвует в процессе накопления. При этом не обязательно всю прибыль, направляемую на накопление, использовать полностью. Остаток прибыли, не использованной на увеличение имущества, имеет важное резервное значение и может быть использована в последующие годы для покрытия возможных убытков, финансирования различных затрат. Такая прибыль называется нераспределенной. Прибыль, использованная на накопление, и нераспределенная прибыль прошлых лет свидетельствует о финансовой устойчивости предприятия, о наличии источника для последующего развития.
Вторая характеризует долю прибыли, используемой на потребление. Прибыль, направленная на накопление и потребление, называется распределенной. Направления распределения и использования полученной прибыли предприятием определяются самостоятельно.
1) 2006г. 1 632
2) 2007г. 2 734
3) 1 102
4) 167, 52 (+ 67, 52 %).
Чистая прибыль организации в 2007г. увеличилась на 1 102 тыс. руб. или 67, 52% по сравнению с 2006г.
1.13. Величина валовой прибыли (брутто – прибыли) от реализации прибыли
Стр. 010 ф.2 минус стр. 020 ф. 2.
Валовая прибыль - сумма превышения чистой выручки от продаж над прямыми переменными затратами на производство продукции или оказания услуг: затратами на материалы, затратами труда и производственными накладными затратами.
Валовая прибыль (брутто прибыль) организации определяется как разница между выручкой от реализации продукции, товаров, работ и услуг и суммой себестоимости их продажи.
1) 2006г – 29 670 - (- 22 280) = 51 950
2) 2007г. – 33 304 - (- 21 670) = 54 974
3) 3 024
4) 105, 82 (+ 5, 82%).
Величина валовой прибыли в 2007г. увеличилась на 3 024 тыс. руб. или 5, 82% по сравнению с 2006г.
1.14. Величина финансово – эксплуатационных потребностей предприятия (ФЭП)
Сумма стр. 210, стр. 230, стр. 240 баланса минус стр. 620 баланса
Собственные оборотные средства представляют собой разницу между оборотными активами и краткосрочными пассивами, т.е. это свободные денежные средства, постоянно находящиеся в обороте корпорации. Собственные оборотные средства (СОС) часто называют чистым оборотным капиталом (ЧОК) или финансово-эксплуатационными потребностями (ФЭП). Их минимальная величина должна быть не ниже 10% общего объема оборотных активов. В ином случае корпорация может утратить платежеспособность.
Величину чистого оборотного капитала определяют по бухгалтерскому балансу двумя способами – «верхним» и «нижним»:
где 
– собственный капитал;
– долгосрочные обязательства;
– внеоборотные активы;
– оборотные активы;
– краткосрочные обязательства.
При отрицательном значении ЧОК потребность корпорации в ликвидных средствах покрывают за счет кредиторской задолженности или краткосрочных банковских кредитов.
Мы считаем нижним способом:
1) (1 848 + 50 + 516) – 2 306 = 108
2) (2 000 + 0 = 580) – 1 516 = 1 064
3) 956
4) 985, 19 (+ 885, 19 %).
ФЭП организации в 2007г. увеличилась на 956 тыс. руб. или 885, 19 % по сравнению с 2006г.
1.15. Индекс постоянного (внеоборотного) актива
Итого по разделу I баланса / (итого по разделу III баланса плюс сумма стр. 640, 650 баланса)
Индекс постоянного актива - коэффициент отношения основных средств и внеоборотных активов к собственным средствам, или доля основных средств и внеоборотных активов в источниках собственных средств. Если предприятие не пользуется долгосрочными кредитами и займами, то сложение коэффициента маневренности собственных средств и индекса постоянного актива всегда даст единицу. Собственными источниками покрываются либо основные, либо оборотные средства предприятия, поэтому сумма основных средств и внеоборотных активов и собственных оборотных средств при отсутствии в составе источников долгосрочных заемных средств равна величине собственных средств. В этих условиях увеличение коэффициента маневренности возможно лишь за счет снижения индекса постоянного актива и наоборот.
1) 2 934 / (2 350 + 8 + 20) = 1, 2338
2) 3 790 / (4 414 + 0 + 15) = 0, 8557
3) – 0, 3781
4) 69, 35 (- 30, 65 %),
В анализируемый период среднее значение индекса постоянного актива составляло:
= [0, 5 * (2 934 + 3 790)] / [0, 5 * (2 350 + 4 414)] = 0, 9941.Для покрытия основного капитала предприятие использовало в начале и в конце отчетного года соответственно 123 % и 87 % собственного капитала, на каждый рубль собственного капитала в отчетный период приходилось около 99 коп. внеоборотных активов.