В экономической литературе и практике существует большое количество видов лизинга, важнейшим из которых является оперативный и финансовый лизинг.
При оперативном лизинге имущество на срок, который меньше нормативного срока эксплуатации, а при финансовом лизинге он приближен к сроку эксплуатации и периоду начисления амортизации.
Причем при финансовом лизинге создается возможность окончательного выкупа по остаточной собственности или наоборот, отказа от выкупа устаревшего оборудования.
Лизингополучатель перечисляет платежи, в сумму которых включают амортизационные отчисления, % за кредит, комиссионные вознаграждения, сумма за страхование лизингового имущества и плату за услуги лизингодателя. Вся сумма лизинговых платежей включает в затраты на производство продукции и стимулируют уровень дохода.
В целом лизинг как финансовая операция способствует расширению финансирования капитальных вложений, однако важнейшим препятствием на пути его развития становится несогласованность отечественного законодательства и юридических аспектов.
«Сущность кредита, как экономическая категория»
1. Понятие кредита. Необходимость и роль кредита в экономике
2. Функции кредита и их особенности
3. Виды, формы и методы кредитных операций
1. Понятие кредита. Необходимость и роль кредита в экономике
Кредит представляет собой совокупность экономических отношений по поводу аккумулирования временно свободных денежных средств юридических и физических лиц и их представлению во временное пользование заемщикам на условиях платности, срочности, возвратности и обеспеченности.
Кредит как экономическая категория является следствием развития товарно-денежных отношений и осуществлением полного производственного цикла. На определенном его этапе у производителя возникает массовая объективная потребность в дополнительных финансовых ресурсах, которая может быть удовлетворена как за чет собственных средств, так и за счет привлеченных, т.е. кредита.
При неудовлетворении такой потребности процесс производства останавливается, что является прямым следствием банкротства.
Первоначально кредит предоставляется физическому лицу, занимающемуся сужением собственного капитала для различных хозяйственных нужд.
С развитием рынка и процесса производства появляется целая система институтов, которое оказывает кредитные услуги на основе единых принципов, законодательных актов и юридических норм.
В научной литературе исследование кредита, как экономической категории, предполагает отличие его от денег как всеобщего эквивалента.
Основными отличиями кредита от денег считаются:
1) состав участников: покупатель → продавец; получатель кредита → заемщик. При купле-продаже существует противоположное движение товара и денег, а при выдаче кредита возникает отсрочка платежа.
2) различие в потребительных стоимостях. Деньги как всеобщий эквивалент обладают потребительной стоимостью, а кредит предполагает получение заинтересованности заемщика в капитале кредитора на определенное время.
3) разница в движении кредита и денег. Кредит может предоставляться как в товарной, так и в денежной форме. Товар же становится деньгами только в том случае, если он стал всеобщим эквивалентом.
4) характер кредитных и денежных операций. Деньги могут за определенный отрезок времени переходить из рук в руки много раз, а кредит лишь единожды за установленный срок.
Организация кредитования предполагает выделение структуры кредита и его элемента.
Структура есть то, что остается устойчивым и неизменным в кредите.
Кредит, как объект исследования, обладает и элементами, тесно взаимосвязанными между собой.
К числу таких элементов относят:
1) субъекты кредитной сделки. Кредитор и заемщик как субъекты кредитования могут быть удалены друг от друга, но до конца сделки взаимосвязаны. Кредиторами могут выступать: государство, международные организации, специализированные структуры и юридические лица.
2) ссуженная стоимость. Ею может быть как часть собственного капитала кредитора, так и привлеченные сторонние средства.
3) в качестве организатора кредитных отношений выступают банки как коллективные кредиторы, осуществляющие мобилизацию временно свободных денежных средств.
4) % за кредит – кредитор, размещая ссуженную стоимость, старается обеспечить ее производительное использование, как для собственных целей, так и для целей других участников производства.
Выделенные элементы кредитной сделки находят одновременное отражение в важнейшем организационном документе – кредитном договоре. Условия договора являются индивидуальными и отражают специфику каждой кредитной сделки. Процесс кредитования предполагает выделение следующих его этапов:
1. подача заявления заемщиком, с указанием целей, срока и суммы кредита;
2. рассмотрение заявки и составление кредитного досье (истории);
3. анализ кредитоспособности клиента;
4. разработка условий кредитования и оформление документов;
5. выдача кредита и текущий контроль его использования;
6. погашение кредита;
7. работа с проблемными ссудами.
2. Функции кредита и их особенности
Данный вопрос является дискуссионным, т.к. в научной теории существуют положения о единственной функции кредита, а также об их многообразии. Причем каждый ученый выделяет свои виды функции кредита.
К числу важнейших специалистов в этой области можно отнести: Рыбин, Атлас, Шенгер, Батырев и др.
По их мнению, можно выделить следующие функции кредита:
1) распределительная и перераспределительная ф. – характеризует, что кредит передается из сферы мобилизации в сферу производства, а также способствует регулированию полученного дохода между кредитором и заемщиком.
2) мобилизация временно свободных денежных средств с целью получения дохода
3) замещение денежных средств кредитными орудиями обращения
4) получение дохода от предоставления капитала во временное пользование
5) создание условий возврата ссуженной стоимости
6) и др.
Поскольку под функцией понимают объективную категорию, раскрывающую сущность явления, то все указанные функции, а также еще неразработанные имеют место быть.
Наряду с функциями кредит обладает и принципами, которые отражают порядок и правила организации кредитования. К числу таких принципов относят:
1) возвратность – это основное объективное условие кредитной операции, без осуществления которого вообще нельзя говорить о кредите.
2) срочность – каждая кредитная сделка имеет определенный срок, который зависит от объекта кредитования, уровня риска и финансовых возможностей заемщика. Выделяют кратко, средне и долгосрочные кредиты. Причем краткосрочные являются наиболее рискованными.
3) платность – величина дохода, уплачиваемая за пользование ссуженного капитала. Уровень платности отражается через ставку рефинансирования и базовые условия кредитования. Размер ставки за кредит является способом воздействия на кредитный процесс и масштабы кредитования.
4) обеспеченность – каждая кредитная операция в силу объективного уровня риска подвергается обеспечению заемщиком в большей или меньшей доле. В качестве обеспечения могут служить объекты имущества и индивидуальных прав, материальные ценности, запасы, иностранная валюта и т.д. Выбор вида обеспечения и режим его распоряжения регулируют банк как в начале, так и в процессе кредитной операции. При наступлении момента использования обеспеченного договором залога имущества организуется порядок его взыскания через систему арбитражного суда.
5) целевое использование кредита – этот принцип предполагает возможность контроля банком направлений использования выданного кредита с целью организации его погашения. В случае нарушения этого условия договора банк вправе потребовать возврата кредита досрочно в полной или частичной мере (в строительстве или при выдаче на оборотные средства).
Можно использовать также принцип дифференцированности и некоторые другие.
3. Виды, формы и методы кредитных операций
Под формой понимают совокупность устойчивых необходимых связей характеризующих тот или иной объект.
Применительно к кредиту под формой подразумевают отражение структуры кредитных отношений, сохраняющееся при различных внешних и внутренних изменениях.
В процессе исследования форм кредита выделяют следующие признаки:
1. субъект кредитных отношений (банк, государство и т.д.)
2. объект кредитных отношений, т.е. вид материальных ценностей
3. целевое назначение кредита.
В соответствии с первым критерием выделяют: коммерческий, банковский, потребительский, государственный, лизинговый и международный кредит. Каждая форма предполагает выделение конкретных участников кредитной сделки. Например, при международной форме кредита – международно-кредитной организации, при лизинговой форме – лизинговые компании, при банковской форме – универсальные или специализированные коммерческие банки.
С натурально-вещественной стороны выделяют две формы кредита: товарную и денежную.
Товарная форма предполагает, что ссужаемая стоимость представляется в форме товарной массы, поступивших в распоряжение заемщика готовых изделий или услуг (коммерческий кредит).
Денежная форма кредита предполагает, что стоимость ссужается в виде денежных средств в наличной или безналичной форме (потребительский кредит).
Первоначально возникает товарная форма кредита, которая традиционно рассматривается в виде коммерческого кредита.
Коммерческий кредит – такая форма кредита, которая предоставляется продавцами в пользу покупателей в виде отсрочки платежа за проданный товар. Необходимость этой формы кредита следует из самого процесса воспроизводства.