Анализ хозяйственной деятельности предприятия ООО Астраханский Зерновой Терминал 2 (стр. 15 из 17)
Проведем расчет и анализ коэффициентов ликвидности по ООО "Астраханский Зерновой Терминал".
Таблица 65
Анализ относительных показателей ликвидности и платежеспособности.
| Коэффициент | Формула расчета | Прош-лый год | Отчет-ный год | Изменение, (+,-) | Норматив |
| 1. Коэффициент текущей ликвидности | Кп = (А1+А2+А3)(П1+П2) | 0,50 | 0,42 | -0,08 | 1=<k<=2 |
| 2. Коэффициент критической (быстрой, срочной) ликвидности | Ккл = (А1+А2)(П1+П2) | 0,16 | 0,18 | +0,02 | k>=0,8-1 |
| 3. Коэффициент абсолютной ликвидности | Кал = А1(П1+П2) | 0,14 | 0,22 | +0,08 | k>=0,2-0,5 |
| 4. Коэффициент «цены» ликвидации | Кцл = (А1+А2+А3+А4)(П1+П2+П3) | 4,44 | 3,52 | -0,92 | k>=1 |
| 5. Общий коэффициент ликвидности баланса | Колб = (А1+0,5А2+0,3А3) (П1+0,5П2+0,3П3) | 0,40 | 0,38 | -0,02 | k>=1 |
| 6. Коэффициент перспективной платежеспособности | Кпп = П3/А3 | - | - | - | ---- |
| 7. Коэффициент задолженности | Кз = П3(А1+А2+А3+А4) | - | - | - | K<0,38 |
| 8. Коэффициент общей платежеспособности | Коп = (П2+П3)(А3+А4) | 0,18 | 0,26 | +0,08 | --- |
Из таблицы 65 следует, что фактическое значение коэффициентов текущей и критической ликвидности в период 2004-2005гг. намного ниже рекомендуемого значения. Это свидетельствует о том, что на дату составления баланса предприятие было абсолютно не платежеспособно. Фактическое значение коэффициента критической оценки в ООО "Астраханский Зерновой Терминал" достиг рекомендуемых значений. Коэффициент текущей ликвидности уложился в рамки рекомендуемого значения, т.е. предприятие имеет достаточно средств для погашения свои обязательств. Общий коэффициент ликвидности баланса меньше рекомендуемого значения. Предприятие не привлекает долгосрочные кредиты и займы, поэтому и нет возможности рассчитать коэффициенты перспективной платежеспособности и коэффициент задолженности.
Анализ коэффициента «цены» ликвидации свидетельствует о том, что в случае ликвидации ООО "Астраханский Зерновой Терминал" и продажи имущества, все внешние обязательства будут покрыты.
Далее определим тип финансовой устойчивости филиала ООО "Астраханский Зерновой Терминал".
Таблица 66
Анализ финансовой устойчивости предприятия (на основе формы №1).
| Наименование показателя | Алгоритм расчета | Значение показателя | Изменение, (+,-) | |
| прошлый год | отчетный год | |||
| Анализ абсолютных показателей финансовой устойчивости | ||||
| Источники собственных средств | Ис = стр.490+стр.640 ++стр.650 | 52960 | 43790 | -9170 |
| Основные средства и вложения | Ос = стр.190 | 59199 | 53732 | -5467 |
| Наличие собственных оборотных средств | Ес = Ис – Ос | -6239 | -9942 | -3703 |
| Долгосрочные кредиты и заемные средства | Кд = стр.590 | - | - | - |
| Наличие собственных оборотных средств и долгосрочных источников для формирования запасов и затрат | Ед = Ес + Кд | -6239 | -9942 | -3703 |
| Краткосрочные кредиты и займы | Кк = стр.610 | 12209 | 15035 | +2826 |
| Общая величина основных источников средств для формирования запасов и затрат | Е∑ = Ед + Кк | 5970 | 5093 | -877 |
| Общая величина запасов и затрат | З = стр.210 + стр.220 | 6770 | 4386 | -2384 |
| Излишек (+) или недостаток собственных оборотных средств | Δ Ес = Ес – З | -13009 | -14328 | -1319 |
| Излишек (+) или недостаток собственных оборотных средств и долгосрочных источников для формирования запасов и затрат | Δ Ед = Ед – З | -13009 | -14328 | -1319 |
| Излишек (+) или недостаток общей величины основных источников средств для формирования запасов и затрат | Δ Е∑ = Е∑ - З | -800 | 707 | +1507 |
| Трехмерный показатель финансовой устойчивости | S = (S1(x1);S2(x2);S3(x3)) | 0;0;0 | 0;0;1 | - |
| Анализ относительных показателей финансовой устойчивости | ||||
| Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами | Ко = Ес/Обс = (Ис - Ос) / Обс(>=0,1) | -0,75 | -1,20 | -0,45 |
| Коэффициент обеспеченности материальных запасов собственными средствами | Комз = Ес / З(>=0,6-0,8) | -0,92 | -2,27 | -1,35 |
| Коэффициент маневренности собственного капитала | Км = Ес / Ис(>=0,2-0,5) | -0,12 | -0,23 | -0,11 |
| Индекс постоянного актива | Кп = Ос / Ис | 1,12 | 1,23 | +0,11 |
| Коэффициент долгосрочного привлечения заемных средств | Кдпа = Кд / (Ис + Кд) | - | - | - |
| Коэффициент реальной стоимости имущества | Крси=(ОС+М+НЗП) / В (>0,5) | 0,51 | 0,90 | +0,39 |
| Коэффициент имущества производственного назначения | Кп.им. = (З + Ос) / ВБ(>=0,5) | 0,97 | 0,95 | -0,02 |
| Коэффициент автономии | Ка = Ис / ВБ (>0,5) | 0,77 | 0,72 | -0,05 |
| Коэффициент соотношения заемных и собственных средств | Кз/с = (Кд + Кк) / Ис(<0,7) | 0,23 | 0,34 | +0,11 |
| Коэффициент соотношения мобильных и иммобилизованных средств | Км/и = Обс / Ос | 0,15 | 0,14 | +0,01 |
| Коэффициент прогноза банкротства | Кпб = (Обс - Кк) / ВБ | -0,04 | -0,13 | -0,09 |
Используя трехмерный показатель S =[Δ Ес;Δ Ед;ΔЕΣ]
получаем: Sнач = {0, 0, 0} 
Sкон = {0, 0, 1}На начало года предприятие находилось в кризисном финансовом состоянии. Имеющиеся на предприятии денежные средства, краткосрочные ценные бумаги и дебиторская задолженность не покрывали кредиторскую задолженность. Но в конце отчетного периода положение предприятия ООО "Астраханский Зерновой Терминал" улучшается. Организации не хватает собственных оборотных средств и долгосрочных заемных источников. Нарушена платежеспособность.
Проанализировав относительные показатели финансовой устойчивости получаем, что большинство коэффициентов приближены к оптимальным значениям. Но также есть показатели, которые не укладываются в рекомендуемое значение. Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами отрицательный, то есть организации не хватает оборотных средств для финансовой устойчивости. Также предприятию не хватает собственных средств для покрытия материальных запасов, и оно не имеет средств в "гибкой" форме, то есть оно не может пополнять собственные оборотные средства за счет собственных источников.
Таблица 67
Анализ коэффициентов, рекомендуемых для оценки финансовой устойчивости.
| Показатель | Прошлый год | Отчетный год | Изменение(+,-) |
| Коэффициент иммобилизации = внеоб.активы / валюта баланса | 0,87 | 0,88 | +0,01 |
| Коэффициент доли дебиторской задолженности в стоимости имущества | 0,04 | 0,05 | +0,01 |
| Коэффициент инвестирования в долгосрочные активы = собств.кап. / внеоб.активы | 0,90 | 0,82 | -0,08 |
| Коэффициент инвестирования долгосрочных финансовых ресурсов = перманентный капитал / внеоб.активы | 1,12 | 1,23 | +0,11 |
| Коэффициент структуры привлеченного капитала = долгосрочные источники / привлеченный капитал | 0,23 | 0,34 | +0,11 |
| Коэффициент кредиторской задолженности и прочих пассивов = кредиторская задолженность и прочие пассивы / внешние обязательства | 0,26 | 0,16 | -0,10 |
Доля внеоборотных активов в стоимости всех средств предприятия в 2004 г. составляет 87%, а в 2005 г. – 88%. Следовательно, в 2005 г. имущество предприятия стало менее мобильным. Доля дебиторской задолженности в стоимости имущества в 2004 г. = 0,04, а в 2005 г. выросла до 0,05., это свидетельствует об неконкурентности предприятия. Предприятие обеспечивает свои долгосрочные вложения перманентным капиталом в 2004 г. на 111,8%, а в 2005 г. – на 122,7%. То есть не все активы покрываются за счет собственного капитала.
Таблица 68
Анализ состава и движения дебиторской и кредиторской задолженности .
| Показатели | Остаток на начало года | Возникло | Погашено | Остаток на конец года | Темп роста остатка, % | ||||
| сумма, тыс.руб. | уд.вес., % | сумма, тыс.руб. | уд.вес., % | сумма, тыс.руб. | уд.вес., % | сумма, тыс.руб. | уд.вес., % | ||
| 1.Дебиторская задолженность, всего20042005 | 3073025 | 100100 | 325179 | 100100 | 5342856 | 100100 | 3024248 | 100100 | 985,00-8,2 |
| 1.1.Краткосрочная20042005 | 3073025 | 100100 | 325179 | 100100 | 5342856 | 100100 | 3024248 | 100100 | 985,00-8,2 |
| а) в т.ч. просроченная | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| - из нее длительностью свыше 3 мес. | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 1.2.Долгосрочная | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 2.Кредиторская задолженность, всего20042005 | 1537617356 | 100100 | 25461324 | 100100 | 5768408 | 100100 | 1735510272 | 100100 | 112,8759,18 |
| 2.1.Краткосрочная20042005 | 1537617356 | 100100 | 25461324 | 100100 | 5768408 | 100100 | 1735510272 | 100100 | 112,8759,18 |
| а) в т.ч. просроченная | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| - из нее длительностью свыше 3 мес. | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
| 2.2.Долгосрочная | - | - | - | - | - | - | - | - | - |
Данные таблицы 68 показывают, что дебиторская задолженность к 2005 году резко возросла на 885% (с 307 до 3025 т.р., а к концу 2005 года сократилась на 8,2%. Кредиторская задолженность к 2005 г. возросла на 12%, а к концу 2005 г. сократилась на 40,82%. Вся задолженность является краткосрочной.