Анализ структуры баланса филиала "Ставрополькрайводоканала" - Светлоградского "Межрайводоканала" (стр. 3 из 6)
В течение анализируемого периода коэффициент текущей ликвидности увеличился с 1,386 до 2,401. Учитывая, что нормативное значение коэффициента равно 2, можно сделать вывод о том, что имеющихся у предприятия оборотных средств достаточно.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами
Характеризует наличие собственных оборотных средств у предприятия, необходимых для его финансовой устойчивости. Коэффициент обеспеченности собственными средствами определяется как отношение разности между объемами источников собственных средств и фактической стоимостью основных средств и прочих внеоборотных активов к фактической стоимости находящихся в наличии у предприятия оборотных средств в виде производственных запасов, незавершенного производства, готовой продукции, денежных средств, дебиторской задолженности и прочих оборотных активов.
Смысл данного показателя заключается в том, что предприятие за счет собственных средств должно полностью формировать внеоборотные активы, а также как минимум 10% оборотных средств. В данном случае к расчету принимается объявленный собственный капитал.
Отрицательные значения показателя свидетельствуют о том, что у предприятия отсутствуют оборотные средства, пополняемые за счет собственных источников финансирования, что свидетельствует о его финансовой неустойчивости. Необходим дополнительный анализ структуры источников пополнения оборотных средств.
Коэффициент восстановления платежеспособности показывает наличие реальной возможности предприятия восстановить или утратить свою платежеспособность в течение определенного периода.
Определяется как отношение расчетного коэффициента текущей ликвидности к его установленному значению.
Расчетный коэффициент текущей ликвидности определяется как сумма фактического значения коэффициента текущей ликвидности на конец отчетного периода и изменения значения этого коэффициента между окончанием и началом отчетного периода в пересчете на установленный период восстановления (утраты) платежеспособности.
4. Анализ финансовых результатов деятельности предприятия
4.1 Анализ состава и динамики балансовой прибыли
Финансовые результаты деятельности предприятия характеризуются суммой полученной прибыли и уровнем рентабельности. Чем больше величина полученной прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует предприятие, тем устойчивее его финансовое состояние. Поэтому поиск резервов увеличения прибыли и рентабельности – одна из основных задач в любой сфере бизнеса. Прибыль и рентабельность – важные показатели эффективности производства. Прибыль – это, с одной стороны, основной источник финансирования деятельности предприятий, а с другой – источник доходов государственного и местного бюджета.
Анализ формирования и использования прибыли проводится в несколько этапов:
1. Анализируется прибыль по составу и динамике;
2. Проводится факторный анализ прибыли от реализации;
3. Анализируются причины отклонения по показателям прочих операционных доходов, внереализационных доходов и расходов;
4. Анализируется формирование чистой прибыли и влияние налогов на прибыль;
5. Дается оценка эффективности распределения прибыли и влияния налогов на прибыль;
6. Анализируется использование прибыли на накопление и потребление;
7. Разрабатываются предложения к составлению финансового плана.
Формирование прибыли от всей финансово-хозяйственной деятельности предприятия (механизм образования прибыли) представлено на рис. 15, который отражает ф. №2 бухгалтерской отчетности «Отчет о прибылях и убытках».
Основными источниками анализа прибыли являются данные аналитического бухгалтерского учета по счетам результатов, «Отчет о прибылях и убытках», «отчет об изменениях капитала», соответствующие таблицы бизнес-плана предприятия.
В процессе анализа следует изучить состав прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год. При изучении динамики прибыли следует учитывать инфляционные факторы изменения ее суммы (табл. 2).
Таблица 2 - Анализ динамики и состава прибыли
| 2005 | 2006 | 2007 | В % 2007 к 2005 | ||||
| сумма, тыс.руб. | уд. вес, % | сумма, тыс.руб. | уд. вес, % | сумма, тыс.руб. | уд. вес, % | ||
| Выручка (нетто) от реализации товаров, продукции, работ, услуг (за минусом НДС, акцизов и др.) | 20811 | - | 25854 | - | 29199 | - | 140,31 |
| Себестоимость реализации товаров, продукции, услуг | 28230 | - | 34832 | - | 36050 | - | 127,70 |
| Прибыль (убыток) от реализации | -7419 | 173,38 | -8978 | 550,79 | -6851 | 60,70 | 92,34 |
| Результат от прочей реализации | -2975 | 69,52 | -562 | 34,48 | -278 | 2,46 | 9,34 |
| Сальдо доходов и расходов от внереализационных операций | 6115 | -142,9 | 7910 | -485,2 | -4158 | 36,84 | -67,99 |
| Балансовая прибыль (убыток) | -4279 | 100,00 | -1630 | 100,00 | -11287 | 100 | 263,77 |
| Налог на прибыль | -2074 | - | - | - | - | - | - |
| Чистая прибыль (убыток) | -3637 | - | -2746 | - | -11974 | - | 329,23 |
Как видно из таблицы 2 предприятие получает убыток. Рост балансового убытка в период с 2005 по 2007 г.г. составил 263,77 %, а чистого убытка – 329,23%. Увеличение выручки от реализации на 40,31% не оказало существенного влияния на изменение суммы убытка предприятия, так как одновременно с ростом выручки от реализации росли внереализационные расходы и себестоимость продукции. Рост выручки на 40,31% и себестоимости на 27,7% привели к уменьшению убытка от реализации за анализируемый период на 568 тыс.руб. (7,66%). Значительно снизился убыток от операционной деятельности и в 2007 году составил 278 тыс.руб., т.е. произошло его снижение на 90,66%. Сальдо внереализационных доходов и расходов снизилось с 6115 тыс.руб. до –4158 тыс.руб., что нельзя оценить положительно.
Данные изменения в составе прибыли можно проследить с помощью диаграммы (рис. 2).
Рисунок 2 - Состав прибыли
Изменения, произошедшие за анализируемый период в составе балансовой представлены на графиках (рис. 3).
Рисунок 3 - Состав балансовой прибыли
Затраты на 1 рубль реализации продукции по полной себестоимости составили:
З1руб = (Qp – Пp)/ Qp, или З1руб. = Зр/Qр, (1)
Где З1руб - затраты на 1 рубль реализации продукции;
Qp – выручка (нетто) от продажи товаров, продукции, работ, услуг (за минусом налога на добавленную стоимость, акцизов и других аналогичных платежей);
Пр – прибыль (убыток) от продаж;
Зр – себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг;
З1руб. 2005 = 28230/20811 = 1,356 (2)
З1руб. 2006 = 34832/25854 = 1,348
З1руб. 2007 = 36050/29199 = 1,235
Изменение затрат на 1 рубль реализации составляют:
= (З1руб2007/З1руб2005)*100-100 
То есть, прирост убытка от реализации услуг произошел за счет одновременного роста выручки от реализации и себестоимости услуг. Структурный анализ балансового убытка показывает, что в его составе убыток от реализации составляет 60,70%, что на 112,68% ниже, чем в 2005 году. Данное явление следует оценить положительно, так как оно характеризует повышение активности предприятия в производственной сфере.
Влияние на балансовую прибыль структурных сдвигов определяется следующим образом:
(Ппi – 100), %, (3)где Чпi – доля прибыли i – го вида в балансе предприятия;
Ппi – процентное изменение i – го вида прибыли.
Рассчитаем данное влияние факторов на прибыль предприятия за анализируемый период:
= (-13,281) + (-63,027)+240,06=163,77% (4)Прирост балансового убытка на 163,77% обеспечен ростом убытка от внереализационной деятельности на 240,06%, а остальные показатели оказали положительное влияние.
Объектом особого внимания на любом предприятии является прибыль от реализации, которая характеризует абсолютную эффективность хозяйствования коммерческой организации – ее производственной, сбытовой и управленческой деятельности. Рост прибыли от реализации создает основу для расширенного воспроизводства, выполнения обязательств перед бюджетом, банками и другими кредиторами.
Валовая прибыль в большей степени зависит от прибыли от реализации, поэтому проведение факторного анализа прибыли от реализации позволяет: оценить резервы повышения эффективности производства и сформулировать управленческие решения по использованию производственных факторов.
Прибыль от реализации продукции в целом по предприятию зависит от четырех факторов: объема реализации продукции (работ, услуг) в натуральных измерителях (Q), ее структуры (D), себестоимости (C) и уровня цен (p).
(5)Данные для анализа прибыли от реализации по факторам приведены в таблице 3.