В таблице 11 представлена группировка оборотных активов по категориям риска.
Возросла доля оборотных активов с высокой степенью риска, она составила 28,4%, что на 12,4% больше показателя прошлого года. Эта группа активов увеличивается за счет прироста прочих оборотных активов. В результате снижения денежных средств доля оборотных активов с минимальной степенью риска снизилась на 16,2%. Группа оборотных активов с малой и средней степенью риска практически не изменяется.
Предприятие должно стремиться к увеличению доли оборотных активов с минимальной степенью риска.
Важным этапом анализа является анализ оборачиваемости оборотных активов. Данные таблицы 12 показывают, что показатели оборачиваемости имеют тенденцию к ухудшению. Скорость оборота текущих активов снизилась на 4,6 дня, также снижается коэффициент оборачиваемости на 2,1. Если с рубля средств, вложенных в оборотные активы, предприятие получало 13,8 руб, то в отчетном периоде на 2,1 руб меньше. Это объясняется тем, что темп роста оборотных активов(126,8%) превышает темп роста выручки(107,9%). Это подтверждает коэффициент закрепления, который увеличивается на 0,013, что говорит о неэффективном использовании оборотных активов. Абсолютная величина привлеченных средств составила 67 т.р. Предприятие допустило перерасход оборотных активов в размере 47,16 т.р.
Факторный анализ оборачиваемости текущих активов показывает, что скорость оборачиваемости активов снизилась на 4,6 дня только за счет увеличения остатков оборотных активов. За счет роста выручки на 274 т.р. скорость оборота возросла на 2,4 дня, но в итоге это оказало незначительное влияние на увеличение оборачиваемости текущих активов. Предприятию необходимо более эффективно использовать свои средства, вложенные в текущие активы, так как нерациональный рост остатков оборотных активов оказывает негативное влияние на эффективность деятельности фирмы.
В условиях рынка очень важно знать о состоянии дебиторской и кредиторской задолженности, так как при своевременном расчете наших дебиторов предприятие может выполнить свои обязательства. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности в идеале должно составить 2:1, фактически же это соотношение на начало года составило 1:4, а на конец года 1:60, это связано с резким снижением дебиторской задолженности на 87,7% и ростом кредиторской на 74,1%.
Более детальный анализ дебиторской задолженности показывает, что темп роста ее составил 12,3% и в отчетном периоде дебиторская задолженность представлена только задолженностью участников общества.
Показатели использования дебиторской задолженности имеют положительную тенденцию. Так величина средней суммы дебиторской задолженности приходящейся на рубль выручки снизилась на 0,03 руб, а темп роста коэффициента оборачиваемости составил 880,14%, т.е. рубль вложенных средств в дебиторскую задолженность приносит 286,46 руб. период погашения дебиторской задолженности сокращается на 9,8 дня, т.е. система расчетов с дебиторами улучшилась. чего нельзя сказать о кредиторской задолженности, здесь совсем другая тенденция.
Темп роста кредиторской задолженности составил 174,1%, прирост задолженности вызван ростом задолженности перед бюджетом и перед прочими кредиторами. Анализ коэффициентов использования кредиторской задолженности показывает, что средняя сумма кредиторской задолженности, приходящаяся на рубль выручки возрастает на 10 копеек, а эффективность использования привлеченных средств снижается, о чем свидетельствует коэффициент оборачиваемости, который в отчетном периоде снижается на 38,1% и составляет 4,7. Период погашения кредиторской задолженности увеличивается на 61,3% (почти на 30 дней).
Ксос – характеризует наличие у предприятия собственных оборотных средств, необходимых для финансовой устойчивости. У предприятия наблюдается нехватка СОС (Ксос= -2,404)
Кт.л – характеризует степень общего покрытия всеми оборотными средствами краткосрочных обязательств. Оборотных активов недостаточно для покрытия обязательств предприятия. Они покрывают лишь на 40,3%.
Ки.о (интенсивности оборота авансируемого капитала) - характеризует размер выручки на рубль вложенных средств. По данным предприятия 1 рубль вложенного капитла приносит 3,117 руб. выручки, в отчетном году Ки.о снизился до 3,088 (на 3 коп).
Км (менеджмента) – характеризует соотношение прибыли от реализации к выручке. И хотя этот показатель имеет положительную тенденцию к росту управление недостаточно эффективное.
КR (рентабельности) – характеризует размер прибыли, приходящейся на 1 руб. собственного капитала. В прошлом периоде на 1 руб собственного капитала приходилось 60 копеек, но так как предприятие в отчетном году имеет убытки этот коэффициент резко снижается.
Рейтинговое число намного меньше 1, это говорит о критическом финансовом состоянии предприятия. При чем в отчетном году положение намного ухудшается.