В целом же доля производственных запасов в общей структуре активов предприятия уменьшилась на 1,33%, а денежных средств увеличилась на 0,08%.
Между статьями актива и пассива баланса существует тесная взаимосвязь.
Текущие активы образуются как за счет собственного капитала, так и счет краткосрочных заемных средств. Сумма собственного оборотного капитала рассчитывается как разность между общей суммой текущих активов и суммой краткосрочных финансовых обязательств. Разность показывает, какая сумма текущих активов сформирована за счет собственного капитала или что остается в обороте предприятия, если погасить одновременно всю краткосрочную задолженность кредиторам. Сейчас на предприятии наблюдается тенденция к увеличению объема собственного оборотного капитала за счет широкого распространения товарообменных операций между промышленными предприятиями.
Таблица 2.19
Изменение размеров текущих активов ООО «Орскпродмаш» за 2006 год.
| На начало года | На конец периода | |
| Общая сумма текущих активов | 17559,7 | 20940,7 |
| Общая сумма краткосрочных долгов предприятия | 5518,6 | 5871,9 |
| Сумма собственного оборотного капитала | 12041,1 | 15068,8 |
| Доля в сумме текущих активов, % | ||
| Собственного капитала | 100 | 100 |
| Заемного капитала |
Данные показывают, что в отчетном периоде ООО «Орскпродмаш» формировало свои текущие активы за счет собственного оборотного капитала.
Эффективность использования капитала характеризуется его отдачей (рентабельностью), как отношение суммы прибыли к среднегодовой сумме основного и оборотного капитала.
Анализ эффективности использования капитала ООО «Орскпродмаш»
Поскольку наличие собственного оборотного капитала и его изменение имеют очень большое значение в обеспечении финансовой устойчивости предприятия, целесообразно провести факторный анализ его динамики.
Таблица 2.20.
Анализ влияния факторов на наличие собственного оборотного капитала ООО «Орскпродмаш» за 2006г.
| Фактор | Расчет влияния | Уровень влияния тыс. руб. |
| 1. Постоянный капитал | ||
| 1.1. Уставной капитал | 9025,4-9025,4 | |
| 1.2. Долгосрочные кредиты | 2226,1-2069,4 | 157,6 |
| 2. Долгосрочные активы | ||
| 2.1. Основные средства | 193459,5-18306,6 | 175152,9 |
| ИТОГО | 175152,9 |
Из таблицы видно, что за отчетный период сумма собственного оборотного капитала возросла на 175310,5 тыс. руб. Это произошло за счет погашения долгосрочной задолженности в течение года.
Эффективность использования капитала характеризуется его отдачей (рентабельностью), как отношение суммы балансовой прибыли (разницы между общей суммой прибылей/убытков и платежей в бюджет) к среднегодовой сумме собственного капитала (итог I раздела пассива баланса).
R 6 месяцев 2006 года = (2208,7-0)/34387,5 = 6,4 %
R 9 месяцев 2006 года = (2986-21,5)/34898,4 =8,5%
Таким образом, за 2006 год эффективность использования капитала возросла в 1,3 раза. Расчет влияния факторов на изменение уровня рентабельности капитала можно произвести методом абсолютных разниц.
Таблица 2.21.
Показатели эффективности использования капитала.
| Показатель | 6 месяцев 2006 года | 9 месяцев 2006 года | Отклонение |
| Прибыль предприятия, тыс.руб. | 2208,7 | 2986,4 | 777,7 |
| Выручка от реализации, тыс. руб. | 4384,4 | 6754,8 | 2370,4 |
| Средняя сумма капитала, тыс. руб. | 34387,5 | 34898,4 | 510,9 |
| Рентабельность капитала, % | 6,4 | 8,5 | 2,1 |
| Рентабельность реализации, % | 105 | 81 | -24 |
| Коэффициент оборачиваемости капитала | 0,13 | 0,19 | 0,06 |
| Изменение рентабельности капитала за счет: | |||
| Рентабельности продаж | (81 - 105) * 0,13 = -3,06 | ||
| Коэффициента оборачиваемости | (0,19 - 0,13) * 81 = 5,35 | ||
| ВСЕГО | 8,41 | ||
Данные таблицы показывают, что отдача (рентабельность) капитала за отчетный период повысилась на 2,1% и в основном за счет ускорения его оборачиваемости. В результате изменения уровня рентабельности реализации она уменьшилась в анализируемом периоде на 8,41%.
Поскольку оборачиваемость капитала тесно связана с его отдачей и является одним из важнейших показателей, характеризующих интенсивность использования средств предприятием и его деловую активность, необходимо изучить показатели оборачиваемости капитала.
Коэффициент оборачиваемости капитала рассчитывается как отклонение выручки от реализации продукции к среднегодовой стоимости капитала.
КОБ 6 месяцев 2006 года = 4384,4/ 34387,5 = 0,128
КОБ 9 месяцев 2006 года = 6754,8/ 34898,4 = 0,194
Продолжительность одного оборота рассчитывается как отношение количества календарных дней в анализируемом периоде к коэффициенту оборачиваемости в нем.
П ОБ 6 месяцев 2006 года = 180/0,128= 1406,25
П ОБ 9 месяцев 2006 года = 270/0,194= 1391,75
Таким образом, по сравнению с 6 месяцами 2006 года оборачиваемость капитала ускорилась в 1,01 раза (уменьшился период оборачиваемости на 14,5 дней) в основном за счет повышения эффективности использования капитала.
Увеличение суммы прибыли за счет изменения коэффициента оборачиваемости можно рассчитать умножением прироста коэффициента оборачиваемости на фактический коэффициент рентабельности и среднегодовую сумму капитала.
ΔП = (0,194-0,128) * 0,085 * 34898,4 = 195,78
Ускорение оборачиваемости капитала в анализируемом году обеспечило прирост прибыли на сумму 195,78 тыс. рублей.
Таблица 2.22
Группировка текущих активов ООО «Орскпродмаш» по степени ликвидности за 2006 год.
| Текущие активы | 6 месяцев 2006 года | 9 месяцев 2006 года | Отклонения |
| 1. Денежные средства | 285,9 | 221,6 | -64,3 |
| 2. Дебиторская задолженность | 3630,7 | 2298,3 | -1332,4 |
| 3. Производственные запасы | 3969,1 | 3518,5 | -450,6 |
| расходы будущих периодов | 0,7 | 0,9 | 0,2 |
| Итого текущих активов | 7886,4 | 6039,3 | -1847,1 |
Чтобы определить текущую платежеспособность, необходимо ликвидные средства первой группы сравнить с платежными обязательствами, сроки оплаты которых уже наступили.
Пл1 = 285,9/851,3 = 0,336 Пл2 = 221,6/665,6 = 0,333
За истекший срок этот показатель уменьшился в 1,01 раза, что свидетельствует о снижении степени текущей платежеспособности предприятия.
Для оценки перспективной платежеспособности рассчитывают показатели ликвидности.
Таблица 2.23
Показатели ликвидности предприятия за 2006 г.
| Показатель ликвидности | 9 месяцев 2005 года | 9 месяцев 2006 года |
| Абсолютный | 0,05 | 0,08 |
| Общий | 2,3 | 2,6 |
Такие показатели ликвидности свидетельствуют достаточно стабильном финансовом положении предприятия.
Проанализировав финансовое состояние ООО «Орскпродмаш» за 2006 год, мы видим, что показатели его финансового положения несколько ниже нормативных. Но, учитывая, что предприятие принимает меры по стабилизации финансового положения, проводятся мероприятия по восстановлению былой доли на рынке аналогичной продукции и при принятии верных управленческих решений ООО «Орскпродмаш» может улучшить результаты своей финансовой деятельности.
Глава 3. Совершенствование использования производственных ресурсов ООО «Орскпродмаш»
3.1 Влияние внедрения мероприятий НТП на эффективность использования производственных ресурсов предприятия
С целью поиска резервов повышения эффективности использования основных фондов разрабатываются соответствующие мероприятия. Контроль за их выполнением может осуществляться с использованием стандартной формы целевой комплексной программы (ЦКП):
| Группы мероприятий | Стоимость разработок или затраты | Сроки | Исполнители | Отметка о выполнении |
Важно изучать влияние внедрения мероприятий научно-технического прогресса (НТП) на фондоотдачу. Это влияние определяется по формуле
∆ФО = ∆ВПнтп / Ф¯, (3.1)
где ∆ФО – изменение фондоотдачи в результате внедрения мероприятии НТП;
∆ВПнтп – приращение объема продукции в результате внедрения мероприятии НТП;
Ф¯- среднегодовая стоимость промышленно-производственных основных фондов.
В свою очередь приращение объема продукции в результате внедрения мероприятии НТП формируется из следующих составляющих:
∆ВПнтп = ∆ВПв + ∆ВП³ + ∆ВПс, (3.2)
∆ВПв - приращение объема продукции за счет ввода и освоения нового оборудования;
∆ВП³ - приращение объема продукции за счет замены устаревшего оборудования новым или после модернизации оборудования;
∆ВПс- приращение объема продукции за счет совершенствования технологии и организации производства и труда.