Анализ платежеспособности и финансовой устойчивости предприятия (стр. 7 из 16)
3. Общая сумма краткосрочных обязательств на начало 2006 года увеличилась на 32,4%. Это увеличение произошло за счет займов и кредитов, кредиторской задолженности. За 2007 год она еще возросла до 76,2 %. Это увеличение произошло за счет задолженности по налогам и сборам. Но кредиторская задолженность, кредиты и займы были погашены к концу года.
2.4 Анализ динамики и структуры источников финансовых ресурсов предприятия
Финансовое положение предприятие зависит от оптимального соотношения собственного и заемного капитала. Сначала проведем анализ за 2006 год.
По данным таблицы 6 видно, что сумма всех источников финансовых ресурсов предприятия за 2006 год выросла на 79 тыс. руб. (с 303 до 382). В том числе: собственные источники уменьшились на 23 тыс. руб. (с 12 до 35) или на 5,2% (с 4 до 9,2). Заемных источников нет. Привлеченные средства увеличились на 102 тыс. руб. (с 315 до 417) или на 5,2% (с 104 до 109,2).
Рост доли собственных средств положительно характеризует работу предприятия. За отчетный год изменился состав источников средств: доля собственных средств уменьшилась на 5,2%, а доля привлеченных увеличилась на туже величину – (5,2%).
По данным таблицы 7 видно, что сумма всех источников финансовых ресурсов предприятия за 2007 год выросла на 84 тыс. руб. (с 382 до 466). В том числе: собственные источники уменьшились на 54 т. р. (с 35 до 89) или на 9,9% (с 9,2 до 19,1). Заемных источников нет. Привлеченные средства увеличились на 138 т. р. (с 417 до 555) или на 9,9% (с 109,2 до 119,1). За отчетный год изменился состав источников средств: доля собственных средств уменьшилась на 9,9%, а доля привлеченных увеличилась на туже величину – (9,9%).
Таблица 6
Анализ источников финансовых ресурсов предприятия за 2006 год
| Виды источников финансовых ресурсов | На начало 2006 года | На конец 2006 года | Изменения (+,-) | |||||||||
| т. Р. | % | т. Р. | % | т. Р. | % | |||||||
| Собственные источники: | ||||||||||||
| Уставный капитал Нераспределённая прибыль (непокрытый убыток) | 11 -23 | 3,6 -7,6 | 11 -46 | 2,9 -12,1 | 0 -69 | -0,7 -19,6 | ||||||
| Итого по III разделу ПБ | -12 | -4,0 | -35 | -9,2 | -23 | -5,2 | ||||||
| Заемные источники: | ||||||||||||
| Долгосрочные кредиты и займы Краткосрочные кредиты и займы | - - | - - | - - | - - | - - | - - | ||||||
| Итого по IV разделу ПБ | - | - | - | - | - | - | ||||||
| Привлеченные источники: | ||||||||||||
| Займы и кредиты Кредиторская задолженность В том числе: | 0 315 | 0 104 | 83 334 | 21,7 87,4 | +83 +19 | +21,7 -16,6 | ||||||
| Поставщики и подрядчики | 37 | 12,2 | 17 | 4,5 | -20 | -7,7 | ||||||
| Задолженность перед персоналом организации | 15 | 5 | 18 | 4,7 | +3 | -0,3 | ||||||
| Задолженность по налогам и сборам Прочие кредиторы | 1 262 | 0,3 86,5 | 0 299 | 0 78,3 | -1 +37 | -0,3 -8,2 | ||||||
| Итого по V разделу ПБ | 315 | 104 | 417 | 109,2 | +102 | +5,2 | ||||||
| БАЛАНС (сумма строк (490+590+690) | 303 | 100 | 382 | 100 | +79 | 0 | ||||||
Проанализируем наличие и движения собственных оборотных средств по данному предприятию ООО НПО «Космос»:
Источники образования оборотных средств СОС = III + IV – I
В качестве источников могут выступать как собственные, так и заемные средства. В данном случае мы прибегаем только к собственным источникам образования оборотных средств. Собственные источники представлены следующими статьями баланса: уставной капитал, добавочный капитал, и т.д.
Таблица 7
Анализ источников финансовых ресурсов предприятия за 2007 год
| Виды источников финансовых ресурсов | На начало 2007 года | На конец 2007 года | Изменения (+,-) | |||||||||
| т. р. | % | т. р. | % | т. р. | % | |||||||
| Собственные источники: | ||||||||||||
| Уставный капитал Нераспределённая прибыль (непокрытый убыток) | 11 -46 | 2,9 -12,0 | 11 -100 | 2,4 -21,5 | 0 -54 | -0,5 -9,5 | ||||||
| Итого по III разделу ПБ | -35 | -9,2 | -89 | -19,1 | -54 | -9,9 | ||||||
| Заемные источники: | ||||||||||||
| Долгосрочные кредиты и займы Краткосрочные кредиты и займы | - - | - - | - - | - - | - - | - - | ||||||
| Итого по IV разделу ПБ | - | - | - | - | - | - | ||||||
| Привлеченные источники: | ||||||||||||
| Займы и кредиты | 83 | 21,7 | 329 | 70,6 | +246 | +48,9 | ||||||
| Кредиторская задолженность В том числе: Поставщики и подрядчики Задолженность перед персоналом организации Задолженность по налогам и сборам Прочие кредиторы | 334 17 18 0 299 | 87,4 4,4 4,7 0 78,3 | 226 0 0 2 224 | 48,5 0 0 0,4 48,1 | -108 -17 -18 2 -75 | -38,9 -4,4 -4,7 0,4 -30,2 | ||||||
| Итого по V разделу ПБ | 417 | 109,2 | 555 | 119,1 | 138 | +9,9 | ||||||
| БАЛАНС (сумма строк 490+590+690) | 382 | 100 | 466 | 100 | +84 | 0 | ||||||
Коэффициент обеспеченности собственными оборотными средствами отражает покрытие оборотных средств собственными оборотными средствами. Он показывает, какая часть оборотных активов финансируется за счет собственных источников, и не нуждаются в привлечении заемных:
, где СОС – собственные оборотные средстваЗа 2006 год: За 2007 год:
КОСОС = -277/38= -7,3 КОСОС = -282/135= -2,1
К'ОСОС = -282/135= -2,1 К'ОСОС = -317/238= -1,3
В соответствии с Приказом № 118 и Распоряжением № 31 – р установлено нормативное значение данного коэффициента: нижняя граница – 0,1.
Он характеризует наличие собственных оборотных средств, необходимых для его финансовой устойчивости. На конец отчетного года он несколько уменьшился. При показателе ниже значения 0,1 структура баланса признается неудовлетворительной, а организация неплатежеспособной. Более высокая величина показателя (до 0,5) свидетельствует о хорошем финансовом состоянии организации, о её возможности проводить независимую финансовую политику.
Таблица 8
Анализ наличия и движения собственных оборотных средств
| Показатели | 2006 год в т.р. | 2007 год в т.р. | ||||
| На начало | На конец | Измене- ния | На начало | На конец | Измене- ния | |
| Уставный капитал | 11 | 11 | 0 | 11 | 11 | 0 |
| Нераспределённая прибыль (непокрытый убыток) | -23 | -46 | -23 | -46 | -100 | -54 |
| Итого источников собственных средств | -12 | -35 | -23 | -35 | -89 | -54 |
| Исключаются: Основные средства В том числе: Здания, машины, оборудование | 265 | 247 | -18 | 247 | 228 | -19 |
| Итого исключаются: | 265 | 247 | -18 | 247 | 228 | -19 |
| Собственные оборотные средства | -277 | -282 | -5 | -282 | -317 | -35 |
По данным таблицы 8 видно, что за 2006 год собственные оборотные средства уменьшились на 5 т. руб. (с 277 до 282). За 2007 год собственные оборотные средства уменьшились на 35 т. руб. (с 282 до 317). Этот упадок был обусловлен действием следующих факторов:
1. Уменьшение непокрытого убытка на 23 т. руб. за 2006 год.
2. Уменьшение непокрытого убытка на 54 т. руб. за 2007 год.
Оборотная часть Уставного капитала определяется путем вычитания из общего Уставного капитала основных средств и нематериальных активов:
на начало 2006 года: 265-11=254 т. руб.; на конец 2006 года: 247-11=236 т. руб.
на начало 2007 года: 247-11=236 т. руб.; на конец 2007 года: 228-11=217 т. руб.
2.5 Кредиторская и дебиторская задолженность
Кредиторской называют задолженность данной организации другим организациям, работникам и лицам, которые называются кредиторами.
Кредиторов, задолженность которым возникла в связи с покупкой у них материальных ценностей, называют поставщиками. Кредиторы, задолженность которым возникла подругам операциям, называют прочими кредиторами.
Кредиторская задолженность, как и дебиторская, подлежит: детальному анализу с использованием тех же формул оборачиваемости, показывающих количество оборотов средств в кредиторской задолженности и длительность одного оборота в днях. Анализ краткосрочной задолженности проводится на основании данных аналитического учета расчетов с поставщиками полученных кредитов банка расчетов с прочими кредиторами.
Таблица 9
Анализ движения кредиторской задолженности за 2006 год