Основы бюджетирования (стр. 1 из 5)
Киевский экономический институт менеджмента
Северодонецкий факультет
Контрольная работа №1
Дисциплина: «Финансы предприятий»
Выполнил: Шаль Эдуард Альбертович
Группа ЗММ– 06-1 4 курс (8 семестр)
Вариант № 14
Дата сдачи
Проверил
преподаватель: Непочатов Сергей Иванович
Оценка
Дата проверки
Северодонецк 2009 г.
1. Задачи и функции финансовых служб предприятия
Под финансовой службой предприятия понимается самостоятельное структурное подразделение, выполняющее определенные функции в системе управления предприятием. Обычно таким подразделением является финансовый отдел. Его структура и численность зависят от организационно-правовой формы предприятия, характера хозяйственной деятельности, объема производства и общего количества работающих на предприятии.
Характер хозяйственной деятельности и объем производства определяют величину денежного оборота, количество платежных документов, связанных с расчетами с другими предприятиями - поставщиками и покупателями (заказчиками), с коммерческими банками, другими кредиторами, бюджетом. Количество работающих влияет на объем кассовых операций и расчетов с рабочими и служащими.
Основные направления финансовой работы на предприятии - финансовое планирование, оперативная и контрольно-аналитическая работа.
На небольших предприятиях финансовая работа может выполняться финансовым сектором в составе финансово-сбытового отдела или бухгалтерии. На крупных предприятиях финансовый отдел состоит из нескольких групп (бюро), за которыми закреплены определенные функции. Начальник отдела подчинен непосредственно руководству предприятием.
Главная цель финансового менеджмента предприятия – обеспечение максимизации благосостояния собственников фирмы в текущем и перспективном периодах путем увеличения ее стоимости в результате роста прибыли и ее реинвестирование при допустимом уровне риска.
Основные задачи, решаемые финансовыми службами предприятия:
финансовая диагностика;
управление текущей устойчивостью развития фирмы, ее ликвидностью, и платежеспособностью, что означает управление запасами, дебиторской задолженностью, краткосрочными ликвидными ценными бумагами, а также управление краткосрочной кредиторской задолженностью путем формирования политики привлечения банковских кредитов, использования векселей при расчетах с поставщиками, применение факторинга;
управление инвестиционной деятельностью фирмы, что включает сравнительный анализ эффективности различных инвестиционных проектов, определение стоимости денежных потоков с учетом влияния фактора времени, риска и инфляции, установление критерия для выбора финансового решения;
управление источниками финансирования развития фирмы путем обеспечения устойчивого роста ее собственного капитала (на основе роста прибыли, использования эффективной дивидендной политики, увеличение уставного капитала путем эмиссии обыкновенных акций) и привлечение долгосрочных кредитов, выпуска корпоративных облигаций, использование лизинга;
управление финансовой устойчивостью развития фирмы путем определения цены, формирования оптимальной структуры ее капитала, установления оптимального соотношения между заемными источниками финансирования, оценки стоимости фирмы в целом;
управление движением денежных средств;
обеспечение максимизации прибыли фирмы при допустимом уровне финансового риска;
обеспечение минимизации уровня финансового риска при необходимом уровне прибыли;
управление портфелем ценных бумаг;
управление финансами фирмы при ее реорганизации и ликвидации, в условиях финансовых затруднений и банкротства, а также при работе на международных рынках капиталов.
Основные функции, решаемые финансовыми службами предприятия:
планирование – комплекс мероприятий, как по выработке плановых заданий, так и по воплощению их в жизнь;
прогнозирование – разработка на длительную перспективу изменений финансового состояния объекта в целом и его различных частей. Особенностью прогнозирования является альтернативность в построении финансовых показателей и параметров на основе наметившихся тенденций. Прогнозирование может осуществляться как на основе экстраполяции прошлого в будущее с учетом экспертной оценки тенденций изменений;
организация – объединение людей, совместно реализующих финансовую программу на основе определенных правил и процедур (организация управления, построение структуры управления, установление взаимосвязи между управленческими подразделениями, разработка норм, методик, т.п.);
регулирование – воздействие на объект управления (финансовые ресурсы фирмы, источники их формирования и направления использования, совокупность условий осуществления денежного оборота, кругооборота стоимости, формирования финансовых отношений между хозяйствующими субъектами и их подразделениями в хозяйственном процессе), посредством которого достигается состояние устойчивости финансовой системы в случае возникновения отклонений от заданных параметров. Регулирование охватывает главным образом текущие мероприятия по устранению возникших отклонений от графиков, плановых заданий, установленных нормативов;
координация – согласованность работ всех звеньев системы управления, аппарата управления и специалистов;
стимулирование – побуждение работников финансовой службы к заинтересованности в результате своего труда. Посредством стимулирования осуществляется управление распределением материальных и духовных ценностей в зависимости от количества и качества затраченного труда;
контроль – проверка финансовой работы, выполнения финансовых планов организации. Посредством контроля собирается информация об использовании финансовых средств и о финансовом состоянии объекта, вскрываются дополнительные финансовые резервы и возможности, вносятся изменения в финансовые программы, организацию финансовой работы, финансового менеджмента.
2. Решить задачу
Мы располагаем следующей информацией касательно компании Lore на 1996 календарный год:
Нетто продажи за наличные - 3 000 долларов
Себестоимость реализованной продукции - 18 000 долларов
Запасы на начало года - 6 000 долларов
Закупки - 24 000 долларов
Дебиторская задолженность на начало года - 20 000 долларов
Дебиторская задолженность на конец года - 22 000 долларов
Каким был оборот запасов компании в 1996 году?
Решение
Оборачиваемость запасов находится по формуле:
Откуда
Найдем запасы на конец года:
,т.е. запасы оборачиваются 2 раза в год.
Ответ: Оборачиваемость запасов в 1996 году была 182,5 дня.
3. Составить финансовый план по данным предлагаемой ситуации с использованием предлагаемой программы
Необходимо добиться оптимального значения финансовых показателей и рациональных денежных потоков. В контрольной работе приводятся лишь финансовые отчеты и описание выбранных по условиям ограничений (аналитическая записка к плану).
Решение
Решение производится с помощью программы case_bgt, разработанной специально под программную среду Excel. Согласно поставленной задаче, вводим первоначальные данные (Приложения 1.1 – 1.3; файл «Бюджет компании.xls.» на дискете.). Всего вводим значения на пяти листах, остальные листы программа просчитывает автоматически.
Блок данных по продукции предусматривает ввод прогноза сбыта продукции, прогноза цен реализации и прогноза расчетов с покупателями в динамике по месяцам, а также плана запасов готовой продукции. В этом блоке необходимо, чтобы сумма поступлений денежных средств составляла 100%. Также следует отметить, что прогнозируемый остаток готовой продукции (в процентном отношении) я рассчитал в соответствии с условием, что на конец января 1999 года планируемые запасы готовой продукции должны составить 30000 бутылок «Колибри», 45000 бутылок «Лимонада» и 20000 бутылок «Крем-соды». При этом я методом подбора (округлив в форматах ячеек значения до 0 после запятой) я определил, что величина запасов на конец периода составляет 19% «Колибри», 14% «Лимонада» и 12% «Крем-соды».
В блоке данных по материалам и труду вводим количество труда на единицу изделия, стоимость часа труда, коэффициенты сдельной оплаты за единицу продукции, постоянную ежемесячную зарплату, приведенную стоимость материалов на единицу продукции, прогноз расчетов с поставщиками и план запасов материалов (для начала я взял 25% от потребности будущего периода).
Блок данных по накладным затратам предусматривает ввод коэффициентов переменных накладных затрат и постоянных накладных затрат, а также НДС входящего в накладные затраты. В этом блоке я ввел необходимые данные, оставив пустыми клетки «Переменные накладные затраты на единицу произведенной продукции» для исключения ошибки и двойного пересчета результатов, т.к. по условию ситуации я ввел их в поле «Переменные на единицу реализованной продукции» в модуле «Управ.&Фин.».
В блоке данных «Управ.&Фин.» введены плановые коэффициенты переменных затрат и постоянные затраты на реализацию и управление, а также НДС входящий в них. Блок по финансам содержит информацию по планируемым закупкам основных фондов, выплатам дивидендов, уплате постоянных налогов, а также информацию о ставках налогообложения и кредитования.