Положение по ведению бухгалтерского учета и отчетности в Российской Федерации от 29.07.1998 г. №34н (в ред. от 24.03.2000 г. № 31н) определяет порядок организации и ведения бухгалтерского учета, составления и представления бухгалтерской отчетности юридическими лицами по законодательству Российской Федерации, независимо от их организационно-правовой формы, а также взаимоотношения организации с внешними потребителями бухгалтерской информации.
Также информационной базой является Приказ Министерства финансов РФ от 06.07.1999 г. №43н «Об утверждении положения по бухгалтерскому учету «Бухгалтерская отчетность организации (ПБУ 4/99)».
Анализ финансового состояния предприятия предполагает, что в качестве источника информации выступает бухгалтерская отчетность. Поэтому мы проводим анализ финансовой устойчивости и платежеспособности на основе формы № 1 «Бухгалтерский баланс», формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках».
Анализ на базе баланса дает нам возможность построить аналитические финансовые таблицы; в составе имущества выделить собственную и заемную часть, сделать выводы по полученным данным, построить модель оптимизации управления финансовой устойчивостью и платежеспособностью.
Таким образом, мы выяснили, что информационной базой анализа финансового состояния предприятия являются, прежде всего, Федеральный закон «О бухгалтерском учете» от 21.11.1996 года № 129-ФЗ, Положение по ведению бухгалтерского учета и отчетности в Российской Федерации от 29.07.1998 г. №34н, Приказ Министерства финансов РФ от 06.07.1999 г. №43н, форма № 1 «Бухгалтерский баланс», форма № 2 «Отчет о прибылях и убытках».
После того, как мы рассмотрели сущность, понятие, значение финансовой устойчивости и платежеспособности, методику анализа и систему показателей, информационную базу анализа, перейдем непосредственно к анализу финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия ОАО «Энерго».
ГЛАВА 2. АНАЛИЗ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТИ И ПЛАТЕЖЕСПОСОБНОСТИ НА ПРИМЕРЕ ОАО «ЭНЕРГО»
2.1 Характеристика предприятия ОАО «Энерго»
В 1992 году в Петропавловск-Камчатском учреждено открытое акционерное общество «Энерго». Главная цель предприятия – бесперебойное снабжение электроэнергией жителей и организаций Камчатского края. Сегодня Камчатский край полностью электрифицирован. Мощности ТЭЦ ОАО «Энерго» позволили обеспечить централизованное теплоснабжение в Петропавловск-Камчатском.
Основными видами деятельности ОАО «Энерго» является передача электрической и тепловой энергии, поставка (продажа) электрической и тепловой энергии по установленным тарифам в соответствии с диспетчерскими графиками электрических и тепловых нагрузок, получение (покупка) электрической энергии (мощности), обеспечение эксплуатации энергетического оборудования в соответствии с действующими нормативными требованиями, проведение своевременного и качественного его ремонта, технического перевооружения и реконструкции энергетических объектов, а также развитие энергосистемы.
Организационная структура предприятия ОАО «Энерго» имеет линейно-функциональную структуру, то есть реализует принцип демократического централизма, при котором подготовка и обсуждение управленческих решений производятся коллегиально, а принятие решения осуществляется единоличным исполнительным органом – генеральным директором. Организационная структура ОАО «Энерго» представлена в приложении.
Кадровая политика является составной частью всей управленческой деятельности и производственной политики ОАО «Энерго». Ее целью является создание сплоченного, ответственного, высокоразвитого и высокопроизводительного коллектива единомышленников – работников Общества.
На первое место по влиянию на долгосрочный успех ОАО «Энерго» выходит человеческий фактор. Хорошо обученный, правильно организованный и мотивированный персонал определяет судьбу предприятия. Персонал рассматривается как самое большое богатство организации. Кадровый потенциал компании – это важнейший стратегический фактор, определяющий ее успех.
Основными направлениями кадровой политики предприятия являются обеспечение всех филиалов высококвалифицированными кадрами, разработка эффективной системы мотивации персонала, организация работы по обучению и повышению квалификации работников, подбор и подготовка резерва руководителей.
В состав ОАО «Энерго» на 31.12.2005 входит восемь сетевых филиалов, филиал «Оператор коммерческого учета» и филиал «Магистральные электрические сети».
На 01.05.2006 г. списочная численность персонала ОАО «Энерго» составила 4 639 работников.
Основной целью корпоративного управления предприятия является повышение привлекательности российских акционерных обществ как объектов инвестирования для потенциальных иностранных инвесторов. Достижение цели предполагается за счет описания и последующего исполнения ряда управленческих процедур, направленных на повышение прозрачности информации о деятельности предприятия, рост эффективности управления, преодоление конфликта интересов между менеджерами, крупными и мелкими акционерами, объективно существующего практически в каждом достаточно крупном акционерном обществе.
2.2 Анализ финансовой устойчивости предприятия
2.2.1 Расчет абсолютных показателей
Согласно предложенной в первой части дипломного проекта методике проанализируем степень финансовой устойчивости предприятия ОАО «Энерго» на основе расчета абсолютных показателей.
Обозначим через индекс 1 – данные на 31.12.2003 г., 2 – на 31.12.2004 г., 3 – на 31.12.2005 г.
Во-первых, определим наличие собственного оборотного капитала на предприятии (ЕС), который рассчитывается по формуле (14):
ЕС1 = (14 389 454 + 275 945) – 12 983 719 = 14 665 399 – 12 983 719 = 1 681 680;
ЕС2 = (15 278 858 + 272 394) – 13 317 968 = 15 551 252 – 13 317 968 = 2 233 284;
ЕС3 = (15 500 798 + 36 656) – 12 486 512 = 15 537 454 – 12 486 215 = 3 050 942.
Табл. 1 - Наличие собственного оборотного капитала тыс. руб.
| № п/п | Показатели | По состоянию на конец | Изменение | |||
| 2003 г. | 2004 г. | 2005 г. | За 2004 | За 2005 | ||
| А | Б | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Собственный капитал всего | 14 665 399 | 15 551 252 | 15 537 454 | + 885 853 | - 13 798 |
| 1.1 | Капитал и резервы | 14 389 454 | 15 278 858 | 15 500 798 | + 889 404 | + 221 940 |
| 1.2 | Доходы будущих периодов | 275 945 | 272 394 | 36 656 | - 3 551 | - 235 738 |
| 2 | Внеоборотные активы | 12 983 719 | 13 317 968 | 12 486 512 | + 334 249 | - 831 456 |
| 3 | Наличие собственного оборотного капитала | 1 681 680 | 2 233 284 | 3 050 942 | + 551 604 | + 817 658 |
По данным табл. 1 можно сделать вывод о недостаточно устойчивом положении предприятия. Это обусловлено тем, что значительная доля собственного капитала (88,53% - 2003 г., 85,63% - 2004 г., 80,36% - 2005 г.) направляется на приобретение основных средств и в другие внеоборотные активы. Однако положительным моментом можно считать уменьшение доли внеоборотных активов в 2004 г. по сравнению с 2003 г. на 2,9%, а в 2005 г. на 5,27% по сравнению с 2004 г. Лишь 11,68% в 2003 г., 14,62% в 2004 г., 19,64% в 2005 г. собственного капитала направляется на пополнение оборотных средств. Это достаточно малая доля собственного капитала. Но по данным таблицы 2 можно сделать вывод, что доля собственного оборотного капитала полностью направляется на формирование запасов (137,66% в 2003 г., 161,87% в 2004 г., 187,22% в 2005 г.), причем наблюдается тенденция к увеличению доли собственного оборотного капитала в формировании запасов.
Табл. 2 - Собственный оборотный капитал в формировании запасов тыс. руб.
| № п/п | Показатели | По состоянию на конец | Изменение | |||
| 2003 г. | 2004 г. | 2005 г. | За 2004 | За 2005 | ||
| А | Б | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Наличие собственного оборотного капитала, тыс. руб. | 1 681 680 | 2 233 284 | 3 050 942 | + 551 604 | + 817 658 |
| 2 | Общая величина запасов (включая НДС по приобретенным ценностям), тыс. руб. | 1 221 556 | 1 379 679 | 1 629 600 | + 158 123 | + 249 921 |
| 3 | Доля собственного оборотного капитала в формировании запасов, % | 137,66 | 161,87 | 187,22 | +24,21 | + 25,35 |
Далее следует рассчитать показатель, характеризующий наличие собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала (ЕТ), который можно рассчитать по формуле (15):
ЕТ1 = 1 681 680 + 812 851 = 2 494 531;
ЕТ2 = 2 233 284 + 597 160 = 2 830 444;
ЕТ3 = 3 050 942 + 829 189 = 3 880 131.
Табл. 3 - Наличие собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала тыс. руб.
| № п/п | Показатели | По состоянию на конец | Изменение | |||
| 2003 г. | 2004 г. | 2005 г. | За 2004 | За 2005 | ||
| А | Б | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 |
| 1 | Наличие собственного оборотного капитала, тыс. руб. | 1 681 680 | 2 233 284 | 3 050 942 | + 551 604 | + 817 658 |
| 2 | Долгосрочные кредиты и заемные средства, тыс. руб. | 812 851 | 597 160 | 829 189 | - 215 691 | + 232 029 |
| 3 | Наличие собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала, тыс. руб. | 2 494 531 | 2 830 444 | 3 880 131 | + 335 913 | + 1 049 687 |
| 4 | Общая величина запасов (включая НДС по приобретенным ценностям), тыс. руб. | 1 221 556 | 1 379 679 | 1 629 600 | + 158 123 | + 249 921 |
| 5 | Доля собственного оборотного и долгосрочного заемного капитала в формировании запасов, % | 204,21 | 205,15 | 238,1 | +0,94 | + 32,95 |
Собственный оборотный и долгосрочный заемный капитал обеспечивают формирование запасов на 204,21% в 2003 г., 205,15% в 2004 г., 238,1% в 2005 г. Данный факт является положительным моментом, причем наблюдается тенденция к значительному увеличению доли в 2005 г. по сравнению с показателем 2004 г.