Заключение
В практике хозяйственной деятельности большое значение имеет управление обязательствами предприятия, так как это приводит к ускорению оборачиваемости средств в расчетах, а значит к более эффективному использованию имеющихся денежных ресурсов. Управление обязательствами коммерческой организации приобретает особую актуальность в современных условиях «экономики бережливого производства».
Ускорить платежи можно путем совершенствования расчетов, своевременного оформления расчетных документов, предварительной оплаты, применения вексельной формы отношений между субъектами хозяйственных договоров.
Общая схема анализа и контроля включает такие этапы:
1. Устанавливается определенный уровень дебиторской задолженности и все документы, относящиеся к задолженности, превышающей этот уровень, подвергаются сплошной проверке;
2. Оставшиеся расчетные документы подвергаются выборочной проверке по определенной системе и по определенным критериям. Например, в качестве критерия взято время возникновения обязательства, по которому проводится каждый десятый расчетный документ (так называемый n – процентный тест; если n = 10%, то проверяется каждый десятый документ);
3. В отобранных для работы расчетных документах проверяется реальность сумм дебиторской задолженности, вплоть до того, существует ли юридически данный хозяйствующий субъект – дебитор, может ли он подтвердить сумму задолженности, проходящую в отчете.
4. Дается оценка существенности выявленных ошибок, т.е. определяются параметры отклонений, в рамках которых ошибка может быть признана существенной или не существенной. Например, отклонение между учетной и подтвержденной в результате контрольной проверки суммой задолженности в размере, превышающем 10 %, может быть признано существенным (материальным). При отклонении от 5 до 10 % решение о его существенности принимает проверяющий (аналитик), а отклонение, не превышающее 5%-ный уровень, может быть признано не существенным. После обобщения результатов проведенного по такой схеме анализа составляется справка для использования руководством.
По ООО «Нектар» данные анализа показывают, что общее изменение стоимости оборотных активов за 2007 год составило 53269 тыс. руб., или темп снижения равен 48,7%. В составе оборотных активов произошло уменьшение дебиторской задолженности на 1308 тыс. руб. Однако, в процентном отношении ее доля выросла с 7,7% на начало года до 12,7% на конец года.
В структуре дебиторской задолженности наибольший удельный вес занимают прочие дебиторы – на начало года их доля составляла 64,9%, а к концу отчетного года наблюдается увеличение данного показателя на 4,2%. К прочим дебиторам, в основном, относится задолженность по подотчетным суммам, что свидетельствует о несвоевременных расчетах по выданным авансам, с одной стороны, и о специфике деятельности организации, с другой стороны.
Как показывает практика исследования, расчеты с покупателями в ООО «Нектар» производятся своевременно. Так, данные Отчета о движении денежных средств за 2007 год свидетельствуют об увеличении средств, полученных от покупателей, заказчиков на 30,3%. Причем, из них в погашение дебиторской задолженности на начало года – 60550 тыс. руб., т.е. все 100% полученных средств, а на конец года 76619 тыс. руб. или 97,1%.
По ООО «Нектар» дебиторская задолженность за отчетный период носит исключительно краткосрочный характер, долгосрочной задолженности предприятие не имеет. Просроченная дебиторская задолженность также у предприятия отсутствует.
Оборачиваемость дебиторской задолженности составляет 7,6 оборота, средняя дебиторская задолженность - 7785 тыс. руб. период погашения дебиторской задолженности - примерно 47,4 дня, т.е. больше 1,5 месяца. Доля дебиторской задолженности в объеме текущих активов составляет чуть больше их десятой части, а именно 12,7%. Сомнительная дебиторская задолженность отсутствует. Об этом свидетельствует тот факт, что на предприятии не создаются резервы по сомнительным долгам.
Увеличение удельного веса полученных векселей в общей сумме дебиторской задолженности свидетельствует о повышении ее надежности и ликвидности. На ООО «Нектар», на основе данных аналитического учета по счету «Расчеты по векселям полученным», доля задолженности, обеспеченной векселями, на начало года составляла 18,7%, а на конец – 21,3%. Эта динамика является положительной, так как характеризует рост качества дебиторской задолженности.
Исходя из проведенного анализа, можно сделать вывод, что предприятие имеет определенные положительные результаты работы с дебиторами и все эти успехи в будущем году следует закрепить и продолжить деятельность по эффективному управлению дебиторской задолженностью.
Наибольший удельный вес в структуре источников средств по ООО «Нектар» занимают заемные средства. На начало года их доля составила 61,1%, а на конец года – снизилась на 10,5%, что соответственно увеличило долю собственных средств. Этот факт следует признать положительным.
Привлеченные средства на предприятии полностью состоят из кредиторской задолженности, их доля в общем объеме заемных средств составляет на конец года 34,2%, то есть увеличилась на 6,1%.
Кредиторская задолженность, как часть заемного капитала, характеризует величину обязательств организации перед третьими лицами: банком, поставщиками и подрядчиками, бюджетом, своими работниками и другими контрагентами. Необходимость пополнения оборотных средств обусловила привлечение краткосрочных кредитов и займов. На начало года они составляли 85000 тыс. руб., а на конец года их сумма значительно сократилась и равна 37550 тыс. руб. Темп снижения по кредитам составил за 2007 год 55,8%. Снизилась у анализируемого предприятия и задолженность перед поставщиками и подрядчиками на 24571 тыс. руб. или на 16,43%. По сравнению с началом года предприятие полностью рассчиталось с подрядными строительными организациями. Наряду с этим, у организации на конец года появилась задолженность по авансам полученным. Однако этот факт следует признать скорее положительным, нежели отрицательным, так как ООО «Нектар» в своей договорной политике широко использует предварительную оплату за произведенную продукцию. Как нами было отмечено ранее, продукция ООО «Нектар» пользуется стабильно повышенным спросом по сравнению с продукцией своих конкурентов. В силу данного обстоятельства покупатели ООО «Нектар» согласны на такую форму расчетов и кроме всего, они при предоплате получают дополнительные скидки.
Задолженность перед бюджетом по налогам и сборам выросла на конец года на 4048тыс. руб. или на 6,81%. При этом просроченной задолженности по этой статье, как и в целом по всей «кредиторке» за 2007 год у предприятия нет.
Оборачиваемость кредиторской задолженности по предприятию за 2005 год составляет 0,64 оборота, средняя кредиторская задолженность - 92416,5 тыс. руб., период погашения кредиторской задолженности равен примерно 574 дням (т.е. более года). Для сравнения за предшествующий год эти показатели соответственно равны: 1,12 оборота, 111949,5тыс. руб., 321день. Как видим, в 2005 году отмечается замедление оборачиваемости на 0,48 оборота, что, несомненно, сказалось на периоде погашения кредиторской задолженности.
Сравнение обязательств по активу и пассиву баланса ООО «Нектар» показало:
· на предприятии сумма кредиторской задолженности почти в 12 раз выше дебиторской задолженности;
· темпы изменения вышеназванных задолженностей сравнительно одинаковы;
· краткосрочная дебиторская задолженность оборачивалась в течение отчетного года почти 8 раз, и это свидетельствует об эффективности расчетной дисциплины в организации. Предприятие старается рассчитываться как с покупателями, так и с поставщиками сразу по мере приобретения или, соответственно, отгрузки товара. Однако число оборотов кредиторской задолженности за отчетный год оставляет желать лучшего. Его значение свидетельствует о необходимости принятия мер по ускорению погашения текущих обязательств организации перед кредиторами.
Уменьшение продолжительности оборота дебиторской задолженности свидетельствует о быстром высвобождении денежных ресурсов из процесса обращения и их использовании для приобретения дополнительного имущества. Наряду с этим в организации очень низка продолжительность оборота кредиторской задолженности. В дальнейшем это может вызвать возникновение существенных трудностей с платежеспособностью и возможной вероятностью покрытия своих долгов.
Как показывают аналитические данные, величина дебиторской задолженности, приходящейся на 1 руб. выручки ниже, чем кредиторской. Этот факт подтверждает относительно рациональную организацию расчетов на анализируемом предприятии, так как средний срок предоставления средств покупателям ниже отсрочки платежей, предоставляемой поставщикам.