Анализ показателей эффективности работы предприятия (стр. 8 из 11)
Финансовая устойчивость отчетного года:
-278495,8 < 393432,2 < 492798,2
Мы видим, что по сравнению с базовым годом мало что изменилось, предприятие лишь увеличило свою зависимость от привлеченных средств в динамике (на 12%). Предприятию следует пересмотреть политику управления в отношении запасов, дебиторской и кредиторской задолженности.
Показатели дохода предприятия.
Теперь рассмотрим показатели дохода. Емким, информативным показателем является балансовая прибыль (убыток) как конечный финансовый результат. Как мы видим, что в базовом, что в отчетном годах предприятие работало прибыльно. В 1999г. прибыль составила 1824224,3 тыс. руб., а в 2000г. - 2171590,7 тыс. руб., что видно из данных бухгалтерского баланса, в динамике по сравнению с предыдущим годом предприятие увеличило свою прибыль на 19%.
Чтобы определить степень прибыльности и доходности капитала, ресурсов или продукции предприятия, с начало рассчитаем и сведем эти показатели в таблицу 4, а затем рассмотрим наиболее важные финансовые показатели рентабельности и деловой активности. Расчет проведём с учетом трех показателей: за базовый год; за отчетный год и средний за период м/у базовым и отчетным годами. Это поможет нам более наглядно показать изменения данных показателей и даст возможность более точно их оценить, (Приложение 7)
Рентабельность продаж (Кпрод) рассчитывает по формуле 26.
Кпрод.(баз.)= (788328,6 - 763570,2) / 788328,6 • 100 = 3,2 %;
Кпрод.(отч.) = (1209434,6 - 1086033,3) /1209434,6 • 100 = 10,2 %;
Наблюдается рост коэффициента, он показывает, что прибыль приходящаяся на единицу продукции возросла (на 7%), это значит, что спрос на продукцию предприятия возрос и предприятие функционирует успешно.
Рентабельность всего капитала фирмы (Ккап.) рассчитывает по формуле 27.
Ккап.(баз.) =24758,3 /1824224,3 =0,01 или 1%;
Ккап.(отч.) = 123401,2 / 2163664,5 = 0,057 или 5,7 %;
Ккап.(ср.)= 123401,2 / ((2163664,5 + 1824224,3) / 2) = 0,06 или 6 %;
Рентабельность собственного капитала (Ксоб.к) рассчитывает по формуле 28.
Ксоб.к(баз.) = 24758,3 / 1183343 = 0,02 или 2 %;
Ксоб.к (отч.) =123401,2 /II 54278,8 =0,1 или 10%;
Ксоб.к (ср.) = 123401,2/ ((1183343 + 1154278,8) / 2) = 0,05 или 5 %;
Коэффициент общей оборачиваемости капитала (Кобк) рассчитывает по формуле (30).
Кобк(баз.) = 788328,6 / 1824224,3 = 0,43;
Кобк(отч.) = 1209434,6 / 2163664,5 = 0,55;
Кобк (ср) = 1209434,6 / ((2163664,5 + 1824224,3) / 2) = 0,6;
Коэффициентоборачиваемости мобильных средств (Кобм.с.) рассчитывает по формуле (31).
Кобм.с(баз.) = 788328,6 / (259218,8 + 86935,7 + 55,4 + 1667,9) = 2,26;
Кобм.с(отч.) =1209434,6 / (262809,7 + 130622,5 + 434,6 +3169,9) = 3,04;
Кобм.с(ср.) = 1209434,6 / ((262809,7 + 259218,8 + 130622,5 + 86935,7 + +434,6 + 55,4 + 1667,9 + 3169,9) / 2) = 3,2;
Коэффициент оборачиваемости материальных оборотных средств (Кобмат.с) рассчитывает по формуле (32).
Кобмат.с(баз.)= 788328,6 / (259218,8 + 86935,7) = 2,27;
Кобмат.с(отч.) = 1209434,6 / (262809,7 + 130622,5) = 3,07;
Кобмат.с(ср.) = 1209434,6 / ((259218,8+262809,7+86935,7+130622,5) / 2) = 3,27;
Коэффициент оборачиваемости готовой продукции (Кобr) рассчитывает по формуле (33).
Кобr(баз.) = 788328,6 / 88339,7 = 8,9;
Кобr(oтч.) == 1209434,6 / 67638,3 = 17,8;
Кобr(ср.) = 120943,4,6 / ((88339,7 + 67638,3) / 2)= 15,5;
Коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженности (Кобд.з.) рассчитывает по формуле (34).
Кобд.з.(баз.) = 788328,6 / (26834,5 + 186320,1) = 3,69;
Кобд.з.(отч.) = 1209434,6 / 342143,2 = 3,53;
Кобд.з.(ср.) = 1209434,6 / ((26834,5 + 186320,1 + 342143,2) / 2) = 4,3;
Средний срок оборота дебиторской задолженности (Ксрд.з.) рассчитывает по формуле (35).
Ксрд.з(баз.) =365/3,69 =98,9 дня;
Ксрд.з(отч.) =365/3,53 =103,3 дня;
Ксрд.з(ср.) =365/4,3 =84,8 дня;
Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (Кобк.з.) рассчитывает по формуле (36)
Кобк.з.(баз.) = 788328,6 / 640881,4 = 1,23
Кобк.з.(отч.) = 1209434,6/1017312= 1,18
Кобк.з.(ср.)= 1209434,6 /((640881,4 + 1017312) / 2) = 1,45
Средний срок оборота кредиторской задолженности (Ксрк.з.) рассчитывает по формуле (37).
Ксрк.з.(баз.)=365/1,23 =296,7 дня;
Ксрк.з.(отч.)=365/1,18= 309,3 дня;
Ксрк.з.(ср.) =365/1,45 =251,7 дня;
Коэффициент оборачиваемости собственного капитала (Кобс.к.) рассчитывает по формуле (38).
Кобс.к(баз.) = 788328,6 /1183343 = 0,66;
Кобс.к(отч.) = 1209434,6/1154278,8= 1,04;
Кобс.к(ср.) = 1209434,6/((1183343 + 1154278,8) / 2) = 1,03;
Фондоотдача (f) рассчитывает по формуле (39).
f(cp.)= 1209434,6/((1125935,4 + 1331304,6)/2) =0,98;
Фондоемкость = ((1125935,4 + 1331304,6) / 2) / 1209434,6 =1,01; (40)
Рентабельность основных средств и прочих внеоборотных активов (Ко.с.)
Ко.с.(ср.) = 123401,2/((1125935,4+ 1331304,6) / 2) = 0,1 или 10%; (41)
Сведя все данные в таблицу «Показателей дохода», мы видим следующее:
- в целом по предприятию рентабельность всех статей затрат растет и подходит к должному уровню, но при этом как мы видим из таблицы при росте Кобк (коэффициент оборачиваемости капитала) на 0,12, коэффициенты Кобд.з (оборачиваемость дебиторской задолженности) и Кобк.з (оборачиваемость кредиторской задолженности) падают на 0,16 и на 0,05 соответственно, что влияет на средние сроки оборота задолженностей Ксрд.з. увеличился на 4,4 дня, а Ксрк.з. увеличился на 12,6 дня. Хотя как мы видим из таблицы эти коэффициенты имели тенденцию к росту в период м/у базовым и отчетным годами, соответственно их сроки уменьшались, что говорит о том, что предприятие в этот период работало очень эффективно;
· фондоемкость очень низкая, а фондоотдача высокая, это можно расценить как благоприятную тенденцию;
· при оценке всех показателей в совокупности мы видим, что рост показателей рентабельности происходит не за счет увеличения объема продаж, а за счет увеличения инфляционного роста цен на готовую продукцию.
Золотое правило экономики предприятия
(ТРБ > ТQP> ТВ > 100 %) (42)
Определяем темпы изменения: балансовой прибыли ТРБ; объема реализации ТQP; суммы активов ТВ.
ТРБ = 123401,2 / 24758,3 = 4,98 или 498 %;
ТQP = 1209434,6/788328,6= 1,53 или 153%;
ТВ = 2171590,7/1824224,3 = 1,19 или 119%;
Определив, сводим их в неравенство.
498 > 153 > 119> 100%
Анализ использования трудовых ресурсов.
Таблица 1
Анализ эффективности использования трудовых ресурсов
| № | Показатели | Базисный год | Отчетный год | Изменения (+,-) | Темп роста, % |
| 1. | Выручка от реализации, тыс. руб. | 1229594 | 2438303 | 1208709 | 198,3 |
| 2. | Среднесписочная численность работников, чел | 8886 | 9387 | 501 | 105,6 |
| 3. | Среднегодовая выработка продукции на одного рабочего, тыс. руб. | 138,374 | 259,753 | 121,379 | 187,7 |
| 4. | Относительная экономия работников, чел. | х | х | -8260 | х |
| 5. | Доля прироста продукции (тыс. руб.) за счет:- изменения численности;- повышения производительности труда | хх | хх | 693251139384 | хх |
Абсолютное отклонение по численности работающих составляет 501 чел. т.е. излишек (сверх базы). Рассчитаем относительное отклонение по численности, для этого базисную численность скорректируем на % выполнения плана по выпуску продукции и скорректированную численность и сравним с фактической.
Относительная экономия: 9387 – 17647 = -8260 чел.
Из данного соотношения видно, что прибыль увеличивается более высокими темпами, чем объем продаж, что свидетельствует об относительном снижении издержек производства и обращения. Также видно, что объем продаж возрастает более высокими темпами, чем активы предприятия, т.е. ресурсы предприятия используются более эффективно. И на конец экономический потенциал предприятия возрастает по сравнению с предыдущим периодом.
2.3 Предложения по решению выявленных проблем
Проведенный анализ показателей эффективности работы предприятия, ЗАО «Каустик» выявил, что предприятие в основном работает удовлетворительно и его работа в целом приносит прибыль, но некоторые его показатели неудовлетворительны и имеют тенденцию к снижению. Просмотрев эти показатели (коэффициент износа активной части основных средств, коэффициент выбытия основных средств, величина собственных оборотных средств, коэффициент абсолютной ликвидности, коэффициент маневренности собственного капитала) видно, что основными проблемами на предприятии являются:
- рост дебиторской задолженности;
- рост кредиторской задолженности;
- дефицит денежных средств;
- проблема воспроизводства.
Из данных проблем видно, что предприятию необходимо изменить свою политику в сфере финансирования и накопления запасов, воспроизводства.
В современных условиях, в условиях экономической нестабильности очень сложно предприятию принять правильные решения, которые позволили бы предприятию избавиться от возникших проблем. Ведь в течении длительного периода у нас в стране господствовала концепция производства, а не сбыта. Оптимизация объема выпуска продукции рассматривалась в качестве оценочной в «до рыночный» период, соответственно строилась методология оптимизации объема производства, направленная на рост выпуска продукции. В настоящее время изменился подход к расчету оптимального выпуска продукции и отправной точкой для составления оптимального плана являются, не производственные мощности, а рыночный спрос на выпускаемую продукцию.
В современных условиях для предприятий кроме ограниченного спроса существуют и другие ограничения: максимальные цены, сложившиеся на начало отчетного периода, с учетом роста инфляции, по которым продукцию можно реализовать, что ведет к неплатежам покупателей;