Сравнение – это научный метод познания, в процессе его неизвестное (изучаемое) явление, предметы сопоставляются с уже известными, изучаемыми ранее с целью определения общих черт либо различий между ними. С помощью сравнения определяется общее и специфическое в экономических явлениях, изучаются изменения исследуемых объектов, тенденции и закономерности их развития.
Используя сравнение произведем оценку основных показателей хозяйственно-финансовой деятельности ОАО «Новошип» за 1996-1997 годы.
Из показателей таблицы 1видно, что наличие балансового флота за анализируемые два года снизилосьна 16 судов, что и привело соответственно к снижению грузоподъемности и дедвейта. Но уменьшение последних двух показателей произошло более быстрыми темпами за счет списания судов большой грузоподъемности и дедвейта.
Флот дочерних компаний, наоборот, вырос в сравнении с 1996 годом на 4 единицы за счет передачи из балансового флота в флот дочерних компаний двух крупнотоннажных судов и покупки новых судов.
Таблица 1
| Показатели | Ед. изм. | 1996 | 1997 | Темп роста | Отклонение,% |
| 1.Наличие транспортного флота | |||||
| Наличие на начало отчетного периода | |||||
| Судов | единиц | 66,0 | 59,0 | 89,4 | -10,6 |
| Грузоподъемность | тыс.т. | 2901,1 | 2506,1 | 86,4 | -13,6 |
| Дедвейт | тыс.т. | 3220,2 | 2794,8 | 86,8 | -13,2 |
| Наличие на конец отчетного периода | |||||
| Судов | единиц | 59,0 | 50,0 | 84,7 | -15,3 |
| Грузоподъемность | тыс.т. | 2506,1 | 1914,7 | 76,4 | -23,6 |
| Дедвейт | тыс.т. | 2794,8 | 2147,5 | 76,8 | -23,2 |
| Наличие флота дочерних компаний на конец периода | |||||
| Судов | единиц | 28,0 | 32,0 | 114,3 | 14,3 |
| Грузоподъемность | тыс.т. | 1270,5 | 1542,1 | 121,4 | 21,4 |
| Дедвейт | тыс.т. | 1375,2 | 1662,2 | 120,9 | 20,9 |
| 2.Наличие пассажирского флота на конец отчетного периода | |||||
| Судов | единиц | 1 | 1 | 100,0 | - |
Продолжение таблицы 1
| Показатели | Ед. изм. | 1996 | 1997 | Темп роста | Отклонение,% |
| Пассажировместимость | человек | 254,0 | 254,0 | 100,0 | - |
| 3.Эксплуатационный период | сутки | 328,3 | 336,1 | 102,4 | 2,4 |
| 4.Производительность труда (1 тонна дедвейта в сутки эксплуатации) | т.-миль двт.-сут. | 72,5 | 83,4 | 115,0 | 15,0 |
| 5.Общий объем перевозок транспортного флота | |||||
| Всего | тыс. тонн | 42588,6 | 50743,3 | 119,1 | 19,1 |
| в том числе: | |||||
| Балансовым флотом пароход- ства | тыс.т. | 30473,2 | 28940,2 | 95,0 | -5,0 |
| из них перевозки ГИФ | тыс.т. | 29988,5 | 28889,1 | 96,3 | -3,7 |
| 6.Доходы от перевозок в загранплавании, всего | млн. ам. дол. | 212,1 | 177,2 | 83,5 | -16,5 |
| В т.ч. доходы на таймчартерной основе | млн. ам. дол. | 138,8 | 127,8 | 92,1 | -7,9 |
| 7.Труд | |||||
| Общая численность работающих | человек | 9807,0 | 8466,0 | 86,3 | -13,7 |
| Фонд оплаты труда | тыс.руб. | 72820,0 | 71469,0 | 98,1 | -1,9 |
| Средняя заработная плата всего персонала | руб. | 618,8 | 687,0 | 111,0 | 11,0 |
| 8.Финансовые показатели |
Продолжение таблицы1
| Показатели | Ед. изм. | 1996 | 1997 | Темп роста | Отклонение,% |
| Прибыль | тыс.руб. | 17619,5 | 47573,3 | 270,0 | 170,0 |
| Налог на прибыль | тыс.руб. | 8228,0 | 11125,0 | 135,2 | 35,2 |
| Прибыль в распоряжении ОАО | тыс.руб. | 9391,5 | 36448,3 | 388,1 | 288,1 |
| Начислено амортизационных отчислений | тыс.руб. | 311773,0 | 249466,0 | 80,0 | -20,0 |
| Рентабельность к себестоимости | % | -6,7 | 1,7 | - | - |
| Рентабельность к основным фондам | % | 0,3 | 0,8 | 292,2 | 192,2 |
| Стоимость основных фондов на конец года | млн. руб. | 6116,7 | 5021,7 | 82,1 | -17,9 |
| В том числе: флот | млн. руб. | 5208,3 | 4706,5 | 90,4 | -9,6 |
Как положительный результат следует отметить увеличение эксплуатационного периода в 1997 году на 7,8 суток и увеличение производительности работы флота на 15%.
Общий объем перевозок транспортного флота (в совокупности с флотом дочерних компаний) вырос за анализируемый период на 19,1%, а по балансовому флоту пароходства снизился на 5% за счет списания судов.
Доходы от перевозок в загранплавании также снизились из-за уменьшения флота.
Общая численность работающих снизилась на 1341 человека или на 13,7% за счет реструктуризации компании, а уменьшение фонда оплаты труда было незначительным и составило лишь 1,9%, поэтому средняя заработная плата выросла на 11%.
В 1997 году прибыль увеличилась в 2,7 раза, а прибыль оставшаяся в распоряжении компании в 3,9 раза. Уменьшение количества судов и доходов от перевозок свидетельствуют о том, что увеличение прибыли произошло не по основной деятельности, а по другим показателям.
Уменьшение начисленных амортизационных отчислений произошло за счет уменьшения стоимости основных фондов по флоту, но и в гораздо большей степени по другим подразделениям.
Увеличение прибыли в 1997 году почти в 3 раза позволило в таком же темпе увеличить рентабельность как к себестоимости так и к основным фондам.
Результаты деятельности фирмы в прошедшие годы часто являются хорошим индикатором перспектив развития. Поэтому инвестора или кредитора интересуют имевшие место в прошлом тенденции реализации товаров и услуг, издержек, движение денежных средств и прибыли от осуществленных инвестиций. Анализ текущего финансового состояния компании позволяет оценить ее положение на данный момент, например, состояние и структуру активов и пассивов, денежных средств, соотношение между задолженностью компании и ее капиталом, разумность величины материально-производственных запасов и дебиторской задолженности. Знание финансового состояния фирмы является необходимым для выполнения другой задачи анализа финансового положения - оценки перспектив развития компании.
Оценку финансового состояния произведем на основе отчетности, подготовленной по международным стандартам бухгалтерского учета. В соответствии с политикой принятой компанией, финансовая отчетность была подготовлена согласно правил об учете по первоначальной стоимости, за исключением того, что суда были учтены по меньшей из двух видов стоимости: самортизированной первоначальной стоимости и рыночной стоимости. Рыночная стоимость представляет собой среднюю величину, полученную на основании трех оценок рыночной стоимости, проведенных независимыми оценщиками по состоянию на 31 декабря.
Таблица 2
Консолидированный баланс на 31 декабря соответствующих годов в тыс. ам. дол.
| Статьи баланса | 1996 | 1997 |
| Внеоборотные активы | ||
| Здания | 19918 | 19786 |
| Станки и оборудование | 18621 | 16658 |
| Суда | 859051 | 843909 |
| Объекты незавершенного строительства | 29686 | 58052 |
| Финансовые вложения | 12076 | 7329 |
| Долгосрочная дебиторская задолженность | 5688 | 5668 |
| Итого внеоборотных активов | 945040 | 951402 |
| Оборотные активы | ||
| Товарно-материальные запасы | 14614 | 10179 |
| Дебиторская задолженность | 69886 | 75157 |
| Денежные средства | 26853 | 79596 |
| Финансовые вложения для перепродажи, векселя и депозиты | 1981 | 12524 |
| Итого оборотных активов | 113334 | 177456 |
| ВСЕГО АКТИВОВ | 1058374 | 1128858 |
| ПАССИВЫ | ||
| Долгосрочные обязательства | ||
| Долгосрочная задолженность | 272212 | 323607 |
| Прочие долгосрочные обязательства | 65 | 0 |
| Итого долгосрочных обязательств | 272277 | 323607 |
| Капитал | ||
| Уставной капитал | 2487 | 2487 |
Продолжение таблицы 2
| Статьи баланса | 1996 | 1997 |
| Распределяемые резервы | 490 | 238 |
| Прочие резервы | 696348 | 695064 |
| Доля меньшинства | 660 | 372 |
| Итого капитал | 699985 | 698161 |
| Краткосрочные обязательства | ||
| Кредиторская задолженность | 14877 | 13363 |
| Налоги | 2780 | 5670 |
| Дивиденды к оплате | 403 | 647 |
| Текущая доля долгосрочной задолженности | 26392 | 36486 |
| Авансы полученные | 1460 | 3958 |
| Резервы предстоящих расходов и платежей | 14547 | 16998 |
| Начисления и доходы будущих периодов | 25653 | 29968 |
| Итого краткосрочных обязательств | 86112 | 107090 |
| ВСЕГО ПАССИВОВ | 1058374 | 1128858 |
Оценку финансового состояния предприятия можно производить с использованием абсолютных и относительных показателей. Смысл оценки с помощью абсолютных показателей проверить, какие источники средств и в каком объеме используются для покрытия товарных запасов. Относительные показатели показывают, в какой мере текущие кредиторские обязательства обеспечиваются материальными оборотными активами, т.е. сколько финансовых ресурсов приходится на один рубль текущих обязательств. Абсолютным показателем являются – величина собственных оборотных средств, а относительными показателями: коэффициент обеспечения собственными средствами, доля собственных оборотных средств в общей их сумме, коэффициент покрытия (текущей ликвидности), коэффициент быстрой ликвидности.