Дефекты бумажного обращения не могли не тревожить руководителей российской финансовой политики. Соответствующая денежная реформа становилась очевидной необходимостью, однако потребвалось около двух десятилетий, чтобы эта задача была решена.
Денежная реформа 1895-1897 г, не была одномоментным актом, а состояла из серии мероприятий, имевших целью установить твердое золотое содержание новой денежной единицы, обеспечить бесперебойный размен банкнот на золото по твердым паритетам, внедрить в обращение полноценную золотую монету, используя ее наряду и наравне с кредитными деньгами для наличных платежей. Решающий зтап реформы денежного обращения наступил в 1897 году, когда серией именых высочайших указов законодательно были закреплены важнейшие элементы новой финансовой системы. 3 января последовал указ о выпуске в обращение золотой империальной монеты в 15 рублей. и полуимпериальной - в 7 руб. 50 коп., 29 августа -об установлении твердого основания для эмиссии кредитных би летов. Государственный банк обязывался выпускать дезнаки в соответствии с потребностями денежного обращения, но непременно под обеспечение золотом, пока общий размер эмиссии не достигнет 600 млн, руб. Сверх этой нормы кредитные билеты должны обеспечиваться в пропорции рубль за рубль (1 империал равен 15 рублям кредитных). Еще появился указ, касавшийся надписи на кредитных билетах ; на них теперь обозначалось обязательство государства и Государственного банканепременно разменивать кредитные билеты на золото и было установлено определение новой монеты ( 1 рубль равен 1/ 15 империала ), содержащего17,424доли чистого золота).
В конце 19 и начале 20 века золотая единица преобладала в составе Российского денежного обращения, и к 1904 году на нее приходилось почти 2\ 3 денежной массы. Русско-японская война и революция 1905-1907 гг. внесли коррективы в эту тенденцию, и с 1905 года эмиссия кредитных рублей опять стала возрастать. Однако вплоть до первой мировой войныРоссии удалось сохранить неприкосновенным важнейший принцип валютной реформы- свободный обмен бумажных денег на золото.
Согласно закону 27 июля 1914 года был приостановлен размен кредитных билетов на золото ; а также резко расширены эмиссионные права Госбанка. За десять лет (1913-1923 гг. ) индекс цен на 26 основных товаров возрос в 127 090 000 раз. Распад денежной системы к осени 1922 года проявлялся и в разрушении ее монолитности, обращении многочисленных “региональных “ валют и иностранных дезнаков.
Денежная реформа 1922-1924гг. имела своей целью восстановление валюты, основанной на золоте. С выпуском 27 ноября 1922 года “золотых “ червонцев в СоветскойРоссии установилась и просуществовала в течение 15 месяцев ( до февраля-марта1924 г.) особая система параллельно обращающихся бумажных валют ; червонцев и советских рублей. Особенность денежной системы заключалась в том, что эти два денежных знака не были связаны между собой обязательным курсом. Червонец имел курс в советских рублях, изменявшийся изо дня в деньна основании рыночных оценок. Червонец котировался в советских рублях так же, как фунт стерлингов или другая валюта. В то же время курс совзнака по отношению к червонцу, как и по отношению к иностранной валюте и товарам, непрерывно и быстро падал. Таким образом, в течение этого периода в обороте имелись два вида бумажных денег, один из которых более устойчивый, а другой непрерывно обесценивающийся. Оба вида денег фактически служили орудием обращения. В этом - своеобразная особенность параллельного бумажно-денежного обращения.
В послевоенный период была проведена денежная реформа 1947 года, а в 1961 году введен новый масштаб цен, повышенный в 10 раз по сравнению с предшествовавшим. Дезитеграция денежной системы, основанной на рубле, после распада ССС Р закономерно привела к появлению “ региональных “ денежных суррогатов в рамках национальных образований.
Давно изжили себя русский серебряный и золотой рубли. Современный бумажно-кредитный рубль безразличен к денежному материалу. Он представляет не стоимость серебра или золота, как это было в 19-20 веке в России, а стоимость товаров и услуг.
ВИДЫ ДЕНЕГ.
11. 1. БУМАЖНЫЕ ДЕНЬГИ.
Бумажные деньги являются знаками, представителями полноценных денег. Они возникли из металлического обращения и появились в обороте как заместители ранее находившихся в обращении серебряных или золотых монет.
Объективная возможность обращения заместителей действительных денег возникла из особенностей функции денег как средства обращения, где деньги являются посредником в обмене товаров. Это представляет собой длительный исторический процесс, который охватывает следующие этапы ;
1 этап - это стирание монет, в результате чего полноценная монета превращается в знак стоимости ;
11 этап - это сознательная порча металлических монет государственной властью, т. е. снижение металлического содержания монет с целью получения дополнительного дохода в казну ;
111 этап - это выпуск казначейством бумажных денег с принудительным курсом с целью получения эмиссионного дохода.
Для внедрения в обращение ничего не стоящей бумажки государство прошло огромный путь между выпуском первых монет ( Лидия, v11 в. до н.э. ) и первых бумажных денег ( Китай Х11 в. н. э., Европа и Америка - ХУ11- ХУ111 вв. н.э.) В России бумажные деньги были введены в 1769 г. В современный период бумажные деньги в виде казначейских билетов сохранились лишь в 10 странах ( США, Италия, Индия, Индонезия и др. )
Сущность бумажных денег (казначейских билетов) заключается в том, что это - денежные знаки, выпускаемые для покрытия бюджетного дефицита и обычно не разменные на металл, наделенные государством принудительным курсом. Таким образом, особенность бумажных денег состоит в том, что они, будучи лишенными самостоятельной стоимости, снабжены государством принудительным курсом, а потому приобретают представительную стоимость в обращении выполняя роль покупательного и платежного средства.
Эмитентом бумажных денег является казначейство. Государство использует выпуск бумажных денег для покрытия своих расходов. Разность между номинальной стоимостью выпущенных денег и стоимостью их выпуска (расходы на бумагу и печатание) образует эмиссионный доход, являющийся существенным элементом государственных доходов.
Поскольку бумажные деньги выпускаются для финансирования государства, покрытия бюджетного дефицита, размеры их эмиссии зависят от потребностей государства в финансовых ресурсах, а не от потребностей товарного и платежного оборота в деньгах. Потребности оборота в деньгах могут остаться неизменными или даже уменьшиться, но потребности государства в денежных средствах возрастают, например, вследствие роста военных расходов.
Бумажные деньги непригодны к выполнению функции сокровища, и излишек их не может сам уйти из обращения. Попав в обращение, бумажные деньги застревают в каналах обращения, переполняют их и обесценивают.
Особенностями бумажных денег являются их неустойчивость и обесценение, которые могут быть вы званы следующими причинами :
- избыточный выпуск в обращение ;
- упадок доверия к правительству, которое выпустило деньги ;
- неблагоприятный платежный баланс.
Типичным является инфляционное обесценение бумажных денег, обусловленное их чрезмерной эмиссией. Однако обесценение бумажных денег может быть связано с угрозой свержения государственной власти и утратой населением доверия к ней,а также с неблагоприятным платежным балансом и падением курса национальной валюты.
Недостатки, присущие бумажным деньгам, могут в значительной мере устраняться благодаря применению кредитных денег.
КРЕДИТНЫЕ ДЕНЬГИ.
Кредитные деньги (банкноты) также изготовляются из бумаги, но выпуск в обращение кредитных денег производят обычно банки при выполнении кредитных операций, осуществляемых в связи с различными хозяйственными процессами (образование запасов товарно-материальных ценностей).
Кредитные деньги возникают тогда, когда капитал овладевает самим производством и придает ему совершенно другую, чем раньше, измененную и специфическую форму. Они вырастают не из обращения. как товар-деньги в докапиталистической формации, а из производства,из кругооборота капитала.
Поскольку основным объектом меновых отношений при капитализме становится не товар, как таковой, а товарный капитал, то роль денег выполняет не денежный товар, а денежный капитал. Следовательно, не деньги выступают в форме денежного капитала, а денежный капитал - в форме кредитных денег.
Предоставляя ссуду, банк может выдать заемщику свои банкноты; после истечения срока пользования ссудой предоставленные средства подлежат возврату в банк для погашения ссудной задолженности. Часть возникшей ссудной задолженности погашается при поступлении в банк наличных денег (выручка торговых организаций и т.д.)
Выпуск в обращение банкнот и их изъятие из оборота происходят на основе кредитных операций, выполняемых в связи с хозяйственными процессами, а не при осуществлении расходов и получении доходов государством.
Возникаемая связь между выдачей наличных денег из касс банка и предоставлением ссуд, между поступлением в банк наличных денег и погашением ссудной задолженности проявляется не в каждой отдельной ссудной операции, а в совокупном объеме операций по предоставлению и погашению ссуд и операций по выдаче наличных денег и их поступлением в кассы банка.