Таблица4.6
Расчет чистой пребыли o рентабельности
| Показатели | Стоимость, тыс. руб. |
| 1. Объем оборота в месяц | 325.0 |
| 2. Материальные издержки | 149.7 |
| 3. НДС (20%) | 35.1 |
| 4. Доход с оборота без НДС | 140.2 |
| 5. Внутрипроизводственные издержки, включая налоги по ФЗП и местные налоги | 19.68 |
| 6. Амортизация | 2.27 |
| 7. Плата по %% за кредит (из условия 60% годовых) | 16.3 |
| 8. Балансовая прибыль | 101.95 |
| 9. Налог на прибыль (0,35) | 35.7 |
| 10. Чистая прибыль | 66.27 |
| 11.Заработная плата из прибыли | 3.91 |
| 12. Прибыль цеха к распределению | 62.36 |
| 13. Рентабельность внутренняя | 0.28 |
Расчет сделан из условия полного освоения производственной мощности цеха. Полученные расчетные данные по издержкам производства и сбыта продукции ложатся в основу формирования финансового плана цеха (см. раздел 6).
5. МАРКЕТИНГОВЫЙ И ОРГАНИЗАЦИОННЫЙ ПЛАН
Организационный план фирмы состоит из пяти этапов, из ко-торых первый (предпроизводственный) включает:
1. o проведение переговоров с подрядчиками и поставщиками и заключение договоров на изготовление, поставку и монтаж ос-новного оборудования (выполнено);
2. o изучение конъюнктуры рынка исходных материалов, за-ключение договоров-намерений на закупку металла и полимеров (выполнено);
3. o изучение рынка сбыта, рекламу, проведение переговоров с потребителями на поставку готовой продукции малыми сериями (выполнено);
4. o апробацию технологии изготовления опытных образцов элементов кровельного покрытия и водослива с полимерным по-крытием (выполнено).
Предпроизводственная стадия к настоящему времени практи-чески осуществлена за счет собственных средств фирмы. Приня-тый проект освоения полной мощности состоит из четырех произ-водственных этапов (1-1 V) по одному кварталу в каждом (см. табл. 5.1,5.2).
Как видно из организационного графика (табл. 5.1), присту-пить реально к производственному процессу фирма сможет толь-ко через 4 недели после кредитования, что учтено в финансовом плане фирмы и графике возврата кредитных средств.
Первый производственный этап (I) предполагает освоение мощности цеха только на 75%, что связано с вероятными срывами в технологии изготовления новых видов продукции, сложностя-ми, связанными с выведением товара на рынок, в чем руководство фирмы отдает себе отчет и намечает реальные планы производст-ва и сбыта.
Второй производственный этап (II) попадает на зимний пери-од времени. Руководство фирмы в этот период планирует отрабо-тать свои коммерческие контакты по регулярным закупкам исход-ных материалов и, одновременно, заключить договоры на постав-ку своей продукции в весенне-летний период на региональный рынок.
Таблица5.1
График производственных мероприятий, освоения мощностей и сбыта продукции
| Мероприятия | 1 нед | 2 нед | 3 нед | 4 нед | 5 нед | 6 нед | 7 нед | 8 нед | 9 нед | 10 нед | 11-22 нед | 23-34 нед | 35-46 нед | 47-58 нед |
| 1. Переговоры с подрядчиками и поставщиками оборудования | ||||||||||||||
| 2. Кредитование | + | + | ||||||||||||
| 3. Расчеты по оборудованию | + | |||||||||||||
| 4. Изготовление, поставка, монтаж, наладка оборудования | + | + | + | |||||||||||
| 5. Расчеты по наладке оборудования | + | |||||||||||||
| 6. Заключение договоров по поставке металла и полимера | + | + | + | + | ||||||||||
| 7. Поставка материалов на склад фирмы | + | + | ||||||||||||
| 8. Расчеты по материалам | + | + | ||||||||||||
| 9. Заключение договоров на реализацию готовой продукции | + | + | + | + | ||||||||||
| 10. Изготовление и сбыт малых серий готовой продукции (75%-ное освоение мощности) | + | |||||||||||||
| 11. 100%-ное освоение мощности | + | |||||||||||||
| 12. 100%-ное освоение мощности | + | |||||||||||||
| 13.100%-ное освоение мощности |
Примечание: * - момент кредитования.
Третий и четвертый производственные этапы (III-IV) - ос-воение мощности цеха до 100% планируется реализовать в лет-не-осенний период, т.е. в период пикового спроса на элементы кровельного покрытия и системы водослива. По коммерческим прогнозам фирмы к этому времени уже удастся заключить долго-временные договоры на поставку готовой продукции с оптовыми потребителями, что позволит цеху работать стабильно со 100%-ной загрузкой мощностей в течение всего года.
В качестве подстраховочной меры для периодов сезонного спада спроса на продукцию фирмой предусмотрено резервирова-ние складских помещений для запаса готовой продукции.
В соответствии с выбранной стратегией производства и сбыта продукции коммерческий план цеха на первый год выглядит сле-дующим образом (табл. 5.2).
Таблица5.2
График производства и сбыта продукции по периодам освоения мощности
| Показатель | Стоимостное выражение показателя, тыс. руб. | Итого в год | ||||||
| 1. Плановый период, кварталы | I | II | III | IV | ||||
| 2. Уровень освоения мощности | 75% | 100% | 100% | 100% | ||||
| 3. Объем оборота | 731,4 | 975,0 | 975,0 | 975,0 | 3656,4 | |||
| 4. Затраты на основные материалы | 337,5 | 450,0 | 450,0 | 450,0 | 1687,5 | |||
| 5. Доход с оборота без учета НДС | 393,9 | 525.0 | 525,0 | 525,0 | 1968,0 | |||
| 6. Рентабельность оборота | 116,7% | |||||||
Примечания:
1. Расчет выполнен из условия объема оборота цеха - 325,0 тыс. руб./ме-сяц согласно прогнозу продаж (см. табл. 3.3).
2. Плановые периоды освоения мощности (кварталы) не привязаны к конкретным календарным периодам.
Таким образом, расчетная рентабельность оборота составляет около 1,2 (120%) и позволяет фирме иметь большой запас платежеспособности в случае непредвиденных изменений условий рынка сбыта готовой продукции.
6. ФИНАНСОВЫЙ ПЛАН. ГРАФИК ПОГАШЕНИЯ КРЕДИТНЫХ СРЕДСТВ. ИНВЕСТИЦИОННЫЙ РИСК
Финансовый план цеха составлен с учетом выбранной такти-ки продвижения товаров на рынок по мере поквартального освое-ния производственной мощности до 100%.
Сумма инвестирования в размере 326 тыс. руб. кредитуется под 60% годовых на период не более одного года с покварталь-ным погашением издержек финансирования.
Кредитные средства и издержки по ним погашаются за счет собственных средств, остающихся у предприятия после расчета с поставщиками и государственными и местными органами.
Движение денежных потоков (платежей и поступлений) представлено в таблице 6.1. Показатели приведены без дисконти-рования стоимости ввиду короткого срока кредитования с боль-шим запасом надежности. На положительное сальдо фирма выхо-дит уже в Ш квартале 2003 года, что может компенсировать не-предвиденные скачки цен на материалы, энергию, услуги.
Таблица6.1
Финансовый план (движение денежных потоков на период освоения мощности и возврата кредита), тыс. руб.
| Наименование показателя | 2002г. Декабрь | 2003г. | 2004г. | ||||||
| I KB. | II KB. | III KB. | IV кв. | I KB. | |||||
| 1. Поступление выручки от реализации | 731,4 | 975.0 | 975.0 | 975.0 | 975.0 | ||||
| 2. Поступление кредитных средств | 326 | ||||||||
| 3. Итого поступления | 326 | 731.4 | 975.0 | 975.0 | 975.0 | 975.0 | |||
| 4. Платежи на сторону, всего в том числе: | 326 | 609.5 | 783.8 | 878.1 | 1004.6 | 741.4 | |||
| 4.1. Оплата счетов поставщиков | 70 | 337.5 | 450.0 | 450.0 | 450.0 | 450.0 | |||
| 4.2. Зарплата за вычетом удержаний | 33.6 | 40.0 | 40.0 | 40.0 | 40.0 | ||||
| 4.3. Расчеты c подрядчиками | 256 | ||||||||
| 4.4. Реклама | 16.5 | 16.5 | 10.0 | 10.0 | 5.5 | ||||
| 4.5. Арендная плата | 3.0 | 5.0 | 5.0 | 7.0 | 7.0 | ||||
| 4.6. Амортизация | 6.8 | 6.8 | 6.8 | 6.8 | 6.8 | ||||
| 4.7. Прочие расходы | 1.2 | 1.2 | 2.0 | 2.0 | 3.2 | ||||
| 4.8. Проценты по кредиту | 35.4 | 35.4 | 35.4 | 33.9 | |||||
| 4.9. Налоги, всего | 175.8 | 228.9 | 228.9 | 228.9 | 228.9 | ||||
| 4.10. Возврат кредита | 100 | 226 | |||||||
| 5. БАЛАНС платежей и поступлений | -326 | +121.9 | +191.2 | +96.9 | -29.6 | +233.6 | |||
| 6. ТО ЖЕ нарастающим итогом | -326 | -204.1 | -12.9 | +84.0 | +54.4 | +288.0 | |||
Согласно Финансовому плану возврат части кредитных средств в объеме 100 тыс. руб. целесообразно осуществить в III квартале 2002 г. с тем, чтобы уменьшить плату по процентам за кредит и сделать запас денежных средств перед окончанием фи-нансового года (в I кв. 2004 г.).