Анализ финансово-хозяйственной деятельности (стр. 5 из 7)

Таблица 23 Анализ ликвидности баланса

Актив	На начало года	На конец года	Пассив	На начало года	На конец года	Платежный излишек (недостаток)
						На конец года	На конец года
1 Наиболее ликвидные 2 Быстро реализуемые активы 3 Медленно реализуемые активы	4606 1428 30522	5398 1850 30440	1 наиболее срочные обстоятельства 2 Краткосрочн. пассивы 3 Долгосрочн. пассивы	14245 2153 -	14545 9735 -	-9639 -725 30522	-9147 -7885 30440

Продолжение таблицы 23

4 Труднореализ. активы	63791	88377	4 Постоян-ные пассивы	83549	101785	-20158	-13408
Баланс	100347	126065	Баланс	100347	126065

Вывод: Т.к. не соблюдается соотношение А₁> П₁, А₂ > П₂, А₃ > П₃, А₄ < П₄ баланс является не ликвидным, что свидетельствует о недостаточности у п/п СОС.

1 Коэффициент абсолютной ликвидности

Кал =

, (37)

Кал₁ =

Кал₂ =

2 Коэффициент промежуточного покрытия

Кпр.п =

, (38)

Кпр.п₀ =

Кпр.п₁ =

3 Коэффициент текущей ликвидности

Ктл =

, (39)

Ктл₀ =

Ктл₁ =

Таблица 24 Анализ показателей ликвидности

Показатели ликвидности	Критическое значение	На начало года	На конец года	Изменения
1 Коэффициент абсолютной ликвидности 2 Коэффициент промежуточного покрытия 3 Коэффициент текущей ликвидности	0,2 0,8 2	0,3 0,4 2,2	0,2 0,3 1,6	-0,1 0,1 -0,6

Коэффициент абсолютной ликвидации показывает, что п/п может покрыть 30% кратковременной задолженности в ближайшее время на начало периода за счет собственных денежных средств и финансовых вложений, а на конец периода 20%.

Коэффициент промежуточного покрытия показывает платежеспособность на начало периода 40%, на конец - 30% при условии своевременного расчета с дебиторами.

Коэффициент текущей ликвидности на начало года 2,2%, на конец года 1,6%. .

4.4. Оценка деловой активности

Таблица 25 Анализ деловой активности

Показатели	Предшеству- ющий год	Анализиру- емый год	Изменения
1	2	3	4
1 Рентабельность продаж, % 2 Рентабельность всего капитала, % 3 Рентабельность ОС и прочих внеоборотных активов 4 Рентабельность СК, % 5 Рентабельность перманентного капитала, % 6 Общая оборачиваемость капитала, раз 7 Оборачиваемость мобильных средств, раз	49,5 14,4 19,5 17,8 17,8 0,29 1,07	49,5 12,1 15,1 15,5 15,6 0,24 1,17	- -2,3 -4,4 -2,3 -2,2 -,005

Продолжение таблицы 25

8 Оборачиваемость ГП, раз 9 Оборачиваемость дебиторской задолженности, раз 10 Оборачиваемость материальных оборотных средств, раз 11 Средний срок оборачиваемости дебиторской задолженности, дни 12 Оборачиваемость кредиторской задолженности, дни 13 Средний срок оборачиваемости кредиторской задолженности, дни 14 Фондоотдача основных средств и прочих внеоборотных активов, руб 15 Оборачиваемость собственного капитала

20,4 1,43 18 2,39 153 0,39 0,36

16,6 1,69 22 2,29 159 0,31 0,31

-3,8 4 0,1 6 -0,08 -0,05

1 Рентабельность продаж, %

Rп =

, (40)

Rп₀ =

Rп₁ =

Показывает сколько прибыли приходиться на единицу реализованной продукции. Уменьшение свидетельствует о снижении спроса.

Вывод: рентабельность продаж в отчетном период снизилась на 0,1%, что свидетельствует о снижение спроса на продукцию.

2 Рентабельность всего капитала

Rк =

, (41)

Rк₀ =

Rк₁ =

Вывод: В предыдущем периоде имущество предприятия использовалось более

эффективно. В анализируемом периоде рентабельность всего капитала

снизилась на 2,3%, что свидетельствует падении спроса и перенакоплении активов.

3 Рентабельность ОС и прочих внеоборотных активов, %

Rос =

, (42)

Rос₀ =

Rос₁ =

Отражает эффективность использования ОС и прочих внеоборотных активов

Вывод: Эффективность использования ОС и прочих внеоборотных активов в отчетном году снизилась на 5,7 %.

4 Рентабельность собственного капитала, %

Rск =

, (43)

Показывает эффективность использования СК. Динамика коэффициента оказывает влияние на уровень котировки акции предприятия

Rск₀ =

Rск₁ =

Вывод: Эффективность использования собственного капитала в анализируемом периоде снизилась на 2,3%, что оказывает влияние на уровень котировки акций предприятия.

5 Рентабельность перманентного капитала, %

Rпк =

, (44)

Rпк₀ =

Rпк₁ =

Вывод: Эффективность использования капитала, вложенного в деятельность

предприятия снизилась на 2,3%.

6 Общая оборачиваемость капитала, раз

Оок =

, (45)

Отражает скорость оборота всего капитала предприятия. Рост означает ускорение кругооборота средств предприятия или информационный рост.

Оок₀ =

раз

Оок₁ =

раз

Вывод: скорость оборота всего капитала предприятия в анализируемом периоде снизилась на 0,05 раз, что свидетельствует о замедлении кругооборота средств предприятия.

7 Оборачиваемость мобильных средств, раз

Омс =

, (46)

Показывает скорость оборота всех мобильных средств. Рост характеризуется

положительно.

Омс^н =

раза

Омс^к =

раза

Вывод: Скорость оборота всех мобильных средств увеличилась в 0,1 раз, что

характеризуется положительно.

8 Оборачиваемость готовой продукции, раз

Очп =

, (47)

Показывает скорость оборота готовой продукции. Рост коэффициента означает увеличение спроса на продукцию, снижение – затоваривания на складах.

Огп^н =

раза

Огп^к =

раза

Вывод: Скорость оборота готовой продукции увеличилась на 0,1 раз, что означает незначительное увеличение спроса на продукцию.

9 Оборачиваемость кредиторской задолженности, %.

Одз =

, (48)

Показывает расширение или коммерческого кредита, предоставленного предприятием.

Одз^н =

Одз^к =