На первом этапе для большинства банков были характерны попытки осуществления лизинговых сделок, в которых они непосредственно выступали в роли лизингополучателя. Это вносило изменения в структуру банков — выделялись самостоятельные подразделения, либо секторы лизинга в их инвестиционных департаментах и управлениях. Однако широкого развития на этом этапе лизинг не получил.
На сегодняшний день в России можно выделить шесть основных типов лизинговых компаний:
лизинговые компании - дочерние компании крупных банков, либо сами являющиеся коммерческими банками;
лизинговые компании, созданные по отраслевому или производственному признаку;
полукоммерческие лизинговые компании;
лизинговые компании, созданные торговыми компаниями;
иностранные фирмы - поставщики оборудования;
международные лизинговые компании. Сотрудничество с лизинговой компанией, относящейся к тому или иному типу, как правило, имеет особенности, которые необходимо учитывать при проведении переговоров, окончательном выборе лизингодателя и заключении с ним лизингового контракта.
1.6.2 Факторы, сдерживающие развитие лизинга в России
Основными препятствиями для развития лизинга в России являются:
- Высокие ставки и короткие сроки кредитования. При сохраняющейся в России банковской практике, когда краткосрочные кредиты выгоднее средне- и долгосрочных, получение ссуды на три-четыре года (оптимальный срок погашения кредита на закупку техники лизинговой компанией) весьма проблематично.
- Высокий уровень налогов.
- Отсутствие значительного стартового капитала для лизинговой компании, т.к., она приобретает оборудование за полную стоимость.
- Отсутствие системы информационного обеспечения о предложениях лизинговых услуг.
- За рубежом термином “ лизинг ” называются отношения финансовой аренды сроком от 3-х лет. В нашей же стране не создан пока еще благоприятный климат для долгосрочных инвестиций. Необходимо принятия налогового законодательства, предоставляющего льготы банкам, покрывающие их риски, связанные с долгосрочным кредитованием.
- Неразвитость инфраструктуры лизингового рынка. Инфраструктура, способствующая развитию лизинг в России должна включать в себя более широкую сеть лизинговых компаний, специализированных консалтинговых фирм и соответствующую систему информационного обеспечения о предложениях лизинговых услуг. Неразвитость инфраструктуры (сложившихся механизмов финансирования, расчетов, минимизация рисков, эффективных маркетинговых и сбытовых структур и т. п.) предъявляет нереально высокие требования к руководителям и служащим лизинговых компаний.
- Макроэкономическая и политическая неопределенность обстановки в стране. В настоящее время все правовые отношения, основанные на отсрочке платежа, тормозятся экономической нестабильностью, отсутствием надежной макроэкономической стабилизации и признаков устойчивого роста в экономике, что порождает у хозяйствующих субъектов определенное состояние неуверенности в завтрашнем дне. Между тем, основная идея лизинга состоит в возможности «растянуть» во времени выплату стоимости имущества при сохранении права на приобретения его в собственность по остаточной стоимости. При нынешней экономической ситуаций какая организация может позволить себе сегодня ждать возврата средств в течение 5-7 лет (обычный срок финансового лизинга). Именно это обстоятельство в значительной степени сдерживает развитие лизинга в России.
Тем не менее лизинг является более перспективным источником долгосрочного финансирования для отдельного предприятия, чем долгосрочный банковский кредит. Мы покажем это на примере одной лизинговой сделки проведенной компанией ООО «АФТ-Лизинг» с торговым предприятием ООО «Киф» в ходе которой, объектом исследования является поставка предприятию ООО «Киф» автотранспортного средства ГАЗ-2752 «Соболь» семиместный стоимостью 140 тыс. руб., и для сравнения проведем расчеты использования для приобретения того же автомобиля с помощью банковского кредита.
2. Анализ показателей деятельности лизинговой компании ООО «АФТ-ЛИЗИНГ»
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «АФТ-Лизинг»
Общество с ограниченной ответственностью «АФТ-Лизинг» учреждено 28.11.1999 г. Предприятие зарегистрировано решением исполнительного комитета районного Совета народных депутатов Железнодорожного района г. Красноярска от 20.11.1991г. № 964, внесено в государственный реестр г. Красноярска от 24.11.1999г.
Устав ООО «АФТ-Лизинг» зарегистрирован решением Администрации Железнодорожного района г. Красноярска от 04.01.2000г. № 260. Уставной капитал предприятия составляет 8 тыс. руб. Учредителями предприятия являются частные лица.
Предприятие является обществом с ограниченной ответственностью, форма собственности частная. Место расположения ООО «АФТ-Лизинг» Россия, 660115 г. Красноярск, ул. Попова, 12.
Предметом деятельности предприятия является оказание финансовых услуг, в том числе лизинговых, о чем и гласит лицензия полученная организацией в Министерстве экономического развития и торговли РФ за номером № 1528-123 на срок 5 лет.
Для управления организацией в законе «Об акционерных обществах» установлен допустимый набор органов управления, включающий:
общее собрание акционеров – высший орган;
совет директоров;
генеральный директор, правление;
ревизионная и ликвидационная комиссии;
счётная комиссия.
При этом успешная деятельность лизинговой компании «АФТ-Лизинг» зависит от построения внутренней организационной структуры и адекватной системы органов управления.
Важным условием эффективного труда является отбор работников с точки зрения профессиональной подготовки, личных качеств, ценностных установок. От работников требуется максимальная гибкость, широкой профессиональной эрудиции, готовности к восприятию новых технологий и видов техники.
Отбор кандидатов осуществляется с помощью:
- поддержания постоянных связей с определенными учебными заведениями;
- экзаменов и собеседований при приеме на работу;
- использование системы заявок и рекомендаций.
Организация структуры лизинговой компании «АФТ-Лизинг» показана на рис. 3.
Рис. 3. Организационная структура ООО «АФТ-Лизинг»
| Общее собрание | Совет директоров | |||||||
| учредителей | Правление | |||||||
| Ревизионная | ||||||||
| Комиссия | Генеральный директор | |||||||
| Коммерческаяслужба | Финансовая служба | Общая служба | ||||||
| 1. Отдел маркетинга2. Отдел рекламы | 1. Финансовый отдел | 1. Отдел сервисного обслуживания | ||||||
| 3. Отдел лизинговых | 2. Бухгалтерия | 2. Канцелярия | ||||||
| договоров | ||||||||
| 4. Экспертный отдел | 3. Хозяйственный отдел |
В компетенцию коммерческой службы входят вопросы маркетингового исследования лизингового рынка, коммерческо-посреднических операций, оформление договоров на лизинг технических средств, изучение опыта зарубежной торговли и лизинговой практики. В экспертном отделе проводится анализ инвестиционных проектов и готовят заключение о техническом уровне, потребительских и конъюнктурных возможностях. В компетенцию финансовой службы входят вопросы, связанные с финансовым обеспечением лизинговых операций, исследованием рынка заёмных средств, финансовой экспертизой договоров, а также определение экономических показателей деятельности лизинговой компании и изучение клиентуры.
В компании применяется штатно-окладная система оплаты труда с премией по итогам работы. Данная схема была выбрана из-за ее простоты и достаточности для компании такого класса.
Генеральный директор обеспечивает общее руководство коллективом и решение принципиальных экономических задач, связанных с выбором сделок. Он же ведет оперативное управление делами компании. При решении этих задач руководитель при необходимости привлекает других специалистов, поручая им выполнение конкретных заданий.
График работы 8-часовой рабочий день, 5 рабочих дней в неделю. Выходной – суббота, воскресенье. Обед один час. Время работы с 9.00 до 18.00.
Теперь обратимся к анализу состава имущества лизинговой компании ООО «АФТ-Лизинг».
2.2 Анализ имущественного положения ООО «АФТ-Лизинг»
На основе финансовой отчетности за два года, которая представлена в приложениях 2 и 3 данной работы проанализируем имущество предприятия за период 2001-2002гг. и представим результаты в таблице 2.1.
Анализ состава имущества разделяется на анализ имущества, или анализ активов и источников его формирования, то есть пассивов.
Как видно из таблицы 2.1., за период анализа произошел существенный рост активов предприятия в целом они возросли за 2001-2002гг. с 237 тыс. руб. до 5128 тыс. руб. на 4891 тыс. руб. или темп роста активов составил 2163,7 %, что свидетельствует о резком увеличении капитализации предприятия более чем в 20 раз. Следует отметить, что наиболее резкий рост активов произошел за 2001г. на 4449,0 тыс. руб., а в 2002 г. рост составил 442 тыс. руб. Данное обстоятельство связано с исчерпанием емкости кредита предоставляемого лизинговой компании источником финансирования КБ «Кедр».
Также обратим внимание на то, что рост активов произошел в основном за счет роста внеоборотных активов с 136 тыс. руб. до 4504 тыс. руб. с повторением общей тенденции развития наибольший рост в 2001г.; 3847 тыс. руб. против 521 тыс. руб. в 2002г. Кроме того следует отметить, что рост обусловлен ростом имуществ предназначенного для передачу в лизинг.
Таблица 2.1