Прибыль - основной источник финансирования предприятия по научно-техническому и социальному развитию предприятий и объединений. За счет платежей из прибыли в бюджет формируется основная часть финансовых ресурсов государства, региона и местных органов власти. От их увеличения в значительной мере зависят темпы экономического развития России, отдельных регионов, преумножение общественного богатства и в конечном итоге повышение уровня жизни народа.
На прибыль оказывает влияние множества факторов и требуется проведение глубокого анализа для решения задач любого бизнеса. Ключевыми элементами управления прибылью выступают пороговые показатели деятельности предприятия: критический объем реализации, порог рентабельности и запас финансовой прочности. Практически все они связаны с понятием «валовая маржа», которое показывает результат от реализации за вычетом переменных затрат.
Эффект операционного рычага состоит в том, что любое изменение выручки от реализации (за счет объема) приводит к еще более интенсивному изменению финансового результата (прибыли или убытка). Действие данного эффекта связано с непропорциональным воздействием постоянных и переменных затрат на результат финансово-экономической деятельности предприятия при изменении объема производства.
Если порог рентабельности пройден, доля постоянных затрат снижается и сила воздействия операционного рычага уменьшается. Напротив, повышение удельного веса постоянных затрат усиливает действие производственного рычага.
Исследуем все эти параметры на примере деятельности ООО «Форпост ЛТД». За 2009 год прибыль фирмы составила 1363,5 тыс. руб., против 4881,5 тыс. руб. в 2008 году, то есть прибыль сократилась в 3,5 раза. На сокращение прибыли повлияли следующие факторы:
- снижение объема выручки уменьшило прибыль на 3703,8 тыс. руб.
- прирост цен увеличил прибыль на 219 тыс. руб.
- увеличение себестоимости привело к потере прибыли на 33,3 тыс. руб.
Рентабельность ООО «Форпост ЛТД» за 2009 год составило 16,37%, что на 0,36% меньше 2008 года. На уровень рентабельности значительное влияние оказали увеличение фондоемкости продукции, замедление оборачиваемости оборотных средств, увеличение амортизациеемкости и трудоемкости продукции.
Все эти факторы сказали столь значительное влияние в связи с остановкой производства продукции.
Общая рентабельность предприятия увеличилась на 5% за счет получения арендной платы за имущество сдаваемое в аренду.
Запас финансовой прочности ООО «Форпост ЛТД» составляет 44%.
На основе проведенных расчетов можно сделать выводы:
1. Повышение отпускной цены на продукцию на 10% вызывает увеличение прибыли на 0,94, то есть на 94%.
2. Увеличение объема реализации на 10% ведет увеличению объема прибыли на 10*2,23=22,3% (2,23 - сила воздействия финансового рычага).
3. Увеличение стоимости сырья на 10% вызывает уменьшение прибыли на 38,8%
Любое предприятие стремится решать свои внутренние проблемы, осуществляя постоянный поиск новых направлений производства и работы фирмы в целом, понимая при этом необходимость убирать и заменять все бесперспективное. к сожалению, помощи извне нет. У государства не имеется нормальной схемы взаимодействия с промышленностью. Производители надеются на стабильное законодательно гарантированные правила хозяйствования, позволяющие предприятиям экономически крепнуть и развиваться, и инвестировать, внедрять новые технологии, улучшать условия труда. Однако этого пока нет. Нет стабильности налоговых, тарифных, бюджетных, валютных и прочих условий. Стабильна только непредсказуемость государственных действий в экономике. Нет защиты от внеэкономического вмешательства в дела предприятий, хотя имеет место практика произвольного изъятия денежных средств. Так, очень спорным является вопрос о политике штрафных санкций за несвоевременные отчисления в бюджет и внебюджетные фонды. С точки зрения здравого смысла пени должны начисляться за то, что в бюджет не перечислены средства, которыми предприятие реально располагает. Существующая же практика начисления пени и штрафов приводит к увеличению долгов предприятий, и, как следствие, усугубляет проблемы платежей. Нередки случаи, когда банки списывают средства на заработную плату в порядке бюджетных отчислений. В данном случае нарушаются не только юридические законы (отношения между банком и фирмой регулируются гражданским законодательством), нарушаются также требования экономических законов. Не выплатив зарплату, невозможно сформировать реальные издержки и доходы, а значит, определить реальную базу налогообложения. При таком порядке в бюджет попадают суммы, не полностью обеспеченные товарным покрытием, и он в какой-то части становится инфляционным. Аналогом предыдущего является процедура отчислений в Пенсионный фонд РФ. Здесь правила предписывают перечислять средства по факту начисления зарплаты (без ее выплаты) и, в противном случае, начислять пени. Кроме всего прочего, в России фактически нет кредитования оборотных средств, без чего вообще немыслимо производство. Такие условия, разумеется, действуют не в пользу укрепления экономики предприятия и промышленности в целом.
Как практически используется потенциал финансового менеджмента для обеспечения стабильного хозяйственного положения фирмы? Абсолютное большинство российских предприятий, включая средние и многие крупные, стремятся, естественно, сохранить свои позиции на рынке. Для этого используются самые разные подходы. Практикуется, например, стратегия пассивного выживания. В ее рамках:
- уменьшение затрат путем «сброса» объемов производства и снижения его технологического уровня;
- сокращение занятости и заработной платы;
- стремление добиться государственных субсидий;
- использование чужих средств путем неплатежей (поставщикам, бюджету);
Более эффективной оказывается использование стратегии активного выживания, включающей:
- поиск новых рыночных ниш, обновление продукции, ориентация на маркетинг;
- снижение первичных издержек (потребление энергии, воды и др.) посредством совершенствования технологий, изменения режима загрузки агрегатов, отказа от неприбыльных или убыточных производств;
- ограничение неплатежей и усиление зависимости предпринимательской деятельности от обеспеченности собственными средствами и условий рыночного кредитования;
- поиск новых организационных структур, например, (внутренний холдинг в сочетании с сохранением технологического и организационного ядра). Этой стратегии обычно присуща стабилизация или незначительный рост выпуска продукции.
Но самое рациональное - придерживаться стратегии развития (прогрессивное изменение не только количественных, но и качественных параметров бизнеса), опирающейся на:
- устойчивый рост производства, наращивание активов фирмы за счет повышения уровня загрузки мощностей и инвестирования в основной капитал;
- диверсификацию деятельности, в том числе и со сменой профиля производства;
- переход к новой структуре внутрифирменного управления и межфирменного партнерства.
Между пассивной и активной стратегиями нет «китайской стены». Основными препятствиями на пути к применению активной модели выживания являются дефицит собственных оборотных средств, невозможность его покрытия банковским кредитом и практически полное отсутствие средств для долгосрочного инвестирования.
Как видно из данных ООО "Форпост ЛТД" пошла по пути сокращения объемов производства, не выдерживая конкуренции с более крупными предприятиями. В настоящий момент фирма находится в законсервированном состоянии и учредители склонны прекратить деятельность фирмы. Уход с рынка это не лучший метод решения проблемы, это признание бессилия и неумения адаптироваться в сложных экономических условиях.
Что можно сделать в положении сложившемся на текущий момент?
1. Фирма имеет основные средства прежде всего в виде 100 кв. м. под сушильной камерой. Она хотя и уникальна наличием пара, но используется не эффективно. Это связано с тем, что у нее большая площадь, которая на очень большие объемы сушки. Такие заказы на сушку дуба - большая редкость. Чаще требуется небольшой объем древесины. В связи с этим предлагаю сушильную камеру уменьшить до 30 кв. м. что позволит сушить одновременно 80-90 куб. м. древесины. Из 1 куб. м. паркетный заготовки получается 27-30 кв. м. паркета. Следовательно из 80 куб. м. будет получено 2400 кв. м. Процесс сушки занимает 12-15 дней. Значит можно сушить дуба в месяц на 5000 кв. м. паркета. Если 1 кв. м. стоит 150 руб. , то выручка в месяц составит 750 тыс. руб., а в год 9000 тыс. руб.
Но при этом возникает возможность отказаться от аренды площадей в АО «Сосновское». Это даст экономию 4000 руб. в месяц. Вместо арендованных площадей разместить станки на освобожденной площади сушильной камеры - 70 кв. м. Это маловато для объемного производства, так как нет складских помещений, но выход может быть в строительстве второго этажа или антресолей (высота помещения 4 м.). Складирование паркета можно проводить тельфером, который имеется в сушильной камере. Все работы по реконструкции можно проводить за счет экономии средств по аренде площадей. Произведем расчет дополнительной прибыли.
Выручка 9000 тыс. руб. в год.
Средний уровень рентабельности - 16,3%
Дополнительная прибыль - 1473 тыс. руб.
2. Важным фактором, от которого зависит прибыль предприятия, является уровень отпускных цен на продукцию. ООО «Форпост ЛТД» продает свой паркет не по самым высоким ценам. Так конкурирующие предприятия ГП «Клеи» и ООО «Клеи» продают паркет по более высоким ценам. Как указывалось в расчетах в главе 3.1 увеличение отпускной цены хотя бы на 10% приведет к росту прибыли на
3. Фирма дубрава замкнулась на внутриреспубликанских потребителях продукции. Если за счет рекламы выйти на потребителей Москвы, Санкт-Петербурга и другие аналогичные крупные регионы, то реализация паркета может значительно возрасти.