3. Притоком иностранной валюты. Иностранная валюта поступает через импортируемые товары, в стране она обменивается на национальную валюту через центральный банк, заставляя его выпускать национальную валюту тем самым, увеличивая денежную массу в обращении.
4. Кредитной экспансией банков. При большом притоке иностранной валюты, коммерческие банки обменивают ее на национальную валюту в центральном банке, тем самым, увеличивая свои пассивы и ссудные возможности, что тоже ведет к разбуханию денежной массы.
Инфляция предложения (инфляция производителей). В этом случае инфляция вызвана ростом издержек хозяйствующих субъектов на оплату труда, на увеличение ставок по кредиту, на увеличение цен на потребляемое сырье, материалы, тарифы и услуги. Инфляция издержек производства порождается не денежными факторами:
1. Снижение роста производительности труда вызванного структурными и циклическими изменениями
2. Расширение сферы услуг, большой удельный вес заработной платы по сравнению с производительностью туда, что ведет к повышению цен
3. Повышение оплаты труда под давлением профсоюзов, что ведет к раскручиванию инфляционной спирали
4. Высокие косвенные налоги.
В наше время эти два типа инфляции в большинстве случаев не протекают отдельно друг от друга, а перекликаются и заменяют друг друга и тем самым образуют инфляционную спираль. То есть повешение цен на издержки производства влекут не минуемое повышение цен на выпускаемую продукцию и все расходы в итоги перекладываются на конечного потребителя (покупателя), а рост цен на продукцию первой необходимости вызывает рост заработных плат у потребителей в итоги центральный банк вынужден выпускать большее количество денежной массы в итоги образуется дисбаланс.
Главной причиной развития инфляции спроса и предложение является недостаточно сформированная, а в некоторых отраслях производства и отсутствие механизма рыночной экономики – конкуренции и банкротства неэффективных предприятий. В условиях свободной конкуренции при снижении спроса, вызванного мероприятиями, проводимыми государством по снижению расходов или кредитов, предприятие вынуждено либо сократить, либо уменьшить объемы производства. На макроэкономическом уровне это приводит к снижению деловой активности или к снижению цен либо два процесса одновременно. Но фирмы и компании пытаются удержаться на рынке в надежде на улучшение макроэкономической ситуации, при этом они вынуждены снижать цены и издержки производства. В массовом масштабе эти мероприятия приводят к снижению уровня инфляции.
Но данная схема не действует в монополистической экономике, так как у предприятия – производителя нет выбора поставщиков сырья, материалов, комплектующих изделий и т. д. Они вынуждены соглашаться с назначенными ценами со стороны поставщиков и перекладывать завышенные цены на потребителей. В этих условиях меры, принимаемые по ограничению бюджетных расходов приводят к спаду производства, что еще больше повышает уровень инфляции.
Причинами инфляции является не только недостатки в сфере производства и возрастание цены издержек. Обычно инфляция имеет в своей основе не одну, а несколько причин, и проявляется она не только в повышении цен - наряду с открытой, ценовой имеет место скрытая, или подавленная, инфляция, проявляющаяся, прежде всего в дефиците, ухудшении качества. Причины инфляции:
1. Современный рынок уже нельзя назвать рынком свободной конкуренции, для которого характерными были множество продавцов и покупателей, однородность производимой продукции, свободное передвижение капиталов. Рынок стал олигополистический, конкуренция несовершенной: монополии обладают известной степенью власти над ценой и они заинтересованы в постоянном повышении цен.
2. Инфляция приобретает самоподдерживающийся характер в результате инфляционных ожиданий. Дело в том, что люди, сталкиваясь с повышением цен на товары и услуги в течение длительного времени, теряют надежду на их снижение и начинают покупать товары в запас.
3. Современное денежное обращение осуществляется бумажными знаками, прервавшими всякую связь с золотом. В эпоху "золотых денег" их избыток преодолевался "уходом" золота из сферы обращения в сферу накопления, оно становилось сокровищем. В отличие от золотых денег, бумажным просто некуда уйти: сфера обращения их единственная обитель. Рост цен требует для обращения еще большего количества денежных знаков, а каждая новая их порция ведет к новому росту цен. Множество причин инфляции отмечается практически во всех странах. Однако комбинация различных факторов этого процесса зависит от конкретных экономических условий.
Таким образом, в этой главе мы изучили сущность, виды и причины появления инфляции.
ГЛАВА 2. СОЦИАЛЬНО-ЭКОНОМИЧЕСКИЕ ПОСЛЕДСТВИЯ ИНФЛЯЦИИИ
Инфляция – это не только экономическое явление, но и социальное, то есть последствии от этого процесса наблюдаются не только в экономической сфере, но и в социальной. Последствия инфляции многообразны, противоречивы и заключаются в следующем:
1. Она приводит к перераспределению национального дохода и богатства между различными группами общества, экономическими и социальными институтами произвольным и неподдающимся прогнозированию образом. Средства перераспределяются от частного сектора (фирмы, домохозяйства) к государству. Дефицит государственного бюджета, являющийся одним из факторов инфляции, покрывается через инфляционный налог. Его уплачивают все держатели реальных денежных остатков. Уплачивается он автоматически, поскольку денежный капитал обесценивается во время инфляции. Инфляционный налог показывает снижение стоимости реальных денежных остатков.
Другой канал перераспределения доходов в пользу государства возникает из монопольного права печатать деньги. Разница между суммой номиналов дополнительно выпущенных банкнот и затратами на их печатание называется сеньоражем. Он равен количеству реальных ресурсов, которое может получить государство взамен на напечатанные деньги. Сеньораж равен инфляционному налогу, когда население поддерживает постоянной реальную стоимость денежных средств.
При этом лица, имеющие фиксированные доходы, несут потери от инфляции в результате снижения реальных доходов. Группы, получающие индексированные доходы, защищены от инфляции настолько, насколько система индексации доходов позволяет им сохранить реальный заработок. Продавцы товаров и ресурсов, занимающих монопольное положение на рынке, могут увеличить свой реальный доход.
Владельцы реальных активов (недвижимости, антиквариата, произведений искусства, драгоценностей и т.п.) наиболее защищены от инфляции, поскольку рост цен на эти товары обгоняет общий уровень инфляции в стране.
При неизменной процентной ставке в результате неожиданной инфляции всегда проигрывают кредиторы и выигрывают заемщики. Пытаясь уменьшить потери, банки повышают ставку ссудного процента. Это, в свою очередь, уменьшает объем инвестиций в производство. Сохранение такой ситуации в долгосрочном аспекте приведет к сокращению реального объема ВНП и ускорению инфляции.
2. Высокие темпы инфляции и резкие изменения структуры цен усложняют планирование (особенно долгосрочное) фирм и домохозяйств. В результате увеличивается неопределенность и риск ведения бизнеса. Платой за это является рост процентной ставки и прибыли. Инвестиции начинают носить краткосрочный характер, снижается доля капитального строительства в общем объеме инвестиций и повышается удельный вес спекулятивных операций. В будущем это может привести к понижению благосостояния нации и занятости.
3. Уменьшается политическая стабильность общества, возрастает социальная напряженность. Высокая инфляция содействует переходу к новой структуре общества.
4. Относительно более высокие темпы роста цен в «открытом» секторе экономики приводят к снижению конкурентоспособности национальных товаров. Результатом будет увеличение импорта и уменьшение экспорта, рост безработицы и разорение товаропроизводителей
5. Возрастает спрос на более стабильную иностранную валюту. Увеличивается утечка капиталов за границу, спекуляции на валютном рынке, что в свою очередь ускоряет рост цен.
6. Снижается реальная стоимость сбережений, накопленных в денежной форме, повышается спрос на реальные активы. В результате цены на эти товары растут быстрее, чем изменяется общий уровень цен. Ускорение инфляции подстегивает рост спроса в экономике, приводит к бегству от денег. Фирмам и домохозяйствам приходится осуществлять дополнительные затраты на покупку реальных активов
7. Изменяется структура, и уменьшаются реальные доходы государственного бюджета. Возможности государства для проведения экспансионистской фискальной и монетарной политики сужаются. Возрастает бюджетный дефицит и государственный долг. Запускается механизм воспроизводства.
8. В экономике, функционирующей в условиях неполной занятости, умеренная инфляция, незначительно сокращая реальные доходы населения, заставляет его больше и лучше работать. В результате ползучая инфляция является одновременно «платой» за экономический рост и стимулом для него. Дефляция, напротив, приводит к снижению занятости и загрузки производственных мощностей.
9. В условиях стагфляции высокий уровень инфляции сочетается с большой безработицей. Значительная инфляция не дает возможности увеличить занятость. Однако прямой взаимосвязи между инфляцией, с одной стороны, объемом производства и безработицей, с другой не существует.
10. Происходит разнонаправленное движение относительных цен и объемов производства различных товаров.