Анализ финансово-хозяйственной деятельности предприятия 11 (стр. 16 из 20)
1. Расчет влияния фактора «Себестоимость проданной продукции» осуществляется следующим образом:
где В1 - выручка от реализации в отчетном периоде, УС1 и УС0 -соответственно уровни себестоимости в отчетном и базисном периодах.
Себестоимость в отчетном периоде уменьшилась на 653 тыс. руб., а уровень ее по отношению к выручке от продажи уменьшился на 4,4 процентных пункта, это привело к увеличению суммы прибыли от продажи на 138,8 тыс. тыс. руб.
2. Расчет влияния фактора «Коммерческие расходы»
Для расчета используется формула, аналогичная предыдущей:
где УКP1 и УКРО - соответственно уровни коммерческих расчетов в отчетном и базисном периодах.
Таким образом, перерасход по коммерческим расходам в отчетном периоде и повышение их уровня на 7,4% пункта привели к уменьшению суммы прибыли от продажи на 233,4 тыс. руб.
3. Расчет влияния фактора «Управленческие расходы»
где УУР1 И УУР0 - соответственно уровни управленческих расходов в отчетном и базисном периодах.
Это означает, что перерасход по управленческим расходам в отчетном периоде по сравнению с прошедшим и увеличение их уровня на 5 процентных пунктов уменьшили сумму прибыли на 157,7 тыс. руб.
4. Расчет влияния фактора «Выручка от реализации»
Расчет влияния этого фактора вообще нужно разложить на две части, т.к. выручка организации - это произведение количества и цены реализуемой продукции. В силу отсутствия данных о цене и количестве реализованной продукции, влияние данного фактора на величину прибыли (убытка) от продаж рассчитаем как разницу между изменением прибыли от продаж и влияния рассмотренных выше факторов, т.е.
где
- абсолютное изменение прибыли от продажи. 
= -336 -138,8 + 157,7 + 233,4 = -83,7 (тыс.руб.)Таким образом, в результате уменьшения в отчетном периоде объема полученной выручки сумма прибыли от продажи уменьшилась 83,7 тыс. руб. Можно обобщить влияние факторов, воздействующих на прибыль от продажи. Сводные данные представлены в таблице 13.
Таблица 13
Сводная таблица влияния факторов на прибыль от продаж
| Показатели - факторы | Сумма, тыс.руб. |
| 1 | 2 |
| 1. Выручка от реализации | -83,7 |
| 2. Себестоимость проданной продукции, товаров, работ, услуг | 138,8 |
| 3. Коммерческие расходы | -233,4 |
| 4. Управленческие расходы | -157,8 |
| Совокупность влияние факторов | -336 |
Заметим, что наибольшее влияние на уменьшение прибыли от продаж в отчетном году оказывает фактор «коммерческие расходы», увеличение его уровня на 5% к выручке привело к снижению прибыли от продаж на 233,4 тыс.руб., большое влияние также оказывает и увеличение управленческих расходов в отчетном году, что привело к снижению прибыли на 157,8 тыс.руб., снижение выручки от реализации также привело к «утрате» 83,7 тыс.руб. в общей сумме прибыли.
В рыночных условиях предприятие стремиться максимизировать прибыль, что может привести и к негативным последствиям. Поэтому для оценки интенсивности и эффективности производства используют показатель рентабельности. Рентабельность всей реализованной продукции рассчитывается и как отношение прибыли от реализации товарной продукции к выручке от реализации продукции. Показатели рентабельности всей реализованной продукции дают представление об эффективности текущих затрат предприятия и доходности реализуемой продукции.
Рентабельность продаж 
в базисном и отчетном периоде для рассматриваемого предприятия соответственно равна:
Рентабельность продаж в отчетном году значительно снизилась (более чем в 4 раза) и достигла значения 2,6%, что является также отрицательным показателем эффективности производства.
3.4 Комплексная оценка деятельности предприятия
Для комплексной оценки деятельности рассчитывается обобщающий показатель устойчивости экономического роста. Он может рассматриваться как произведение ряда показателей - факторов:
- доли реинвестируемой прибыли - определяется как отношение чистой прибыли, остающейся после выплаты дивидендов, к собственному капиталу;
- рентабельности продукции - определяется как отношение прибыли до налогообложения к выручке от продажи;
- ресурсоотдачи - определяется как отношение выручки от продажи к среднегодовой стоимости имущества предприятия;
- коэффициента финансовой зависимости - определяется как отношение итога баланса к величине собственного капитала.
Таблица 12
Комплексная оценка деятельности предприятия
| Показатели | На начало отч. периода | На конец отч. периода |
| 1 | 2 | 3 |
| Коэффициент устойчивости экономического роста | 0,094 | 0,0022 |
| Доля реинвестируемой прибыли | 0,26 | 0,04 |
| Рентабельность продукции | 0,1 | 0,02 |
| Ресурсоотдача | 3,1 | 2,3 |
| Коэффициент финансовой зависимости | 1,17 | 1,20 |
Коэффициент устойчивости экономического роста в отчетном году уменьшился в 42 раза, что свидетельствует об отсутствии устойчивости экономического роста. Существенное влияние на это оказало значительное снижение рентабельности продукции и доли реинвестируемой прибыли.
3.5 Мероприятия и предложения по улучшению деятельности предприятия и финансовой устойчивости
На основании проделанного анализа можно составить следующие
-необходuмo привлечение дополнительных источников обеспечения запасов, т.к. для их полного обеспечения привлекается кредиторская задолженность, Источниками могут быть займы и кредиты как краткосрочные, так и долгосрочные (в отчетном периоде займы и кредиты отсутствуют).
Незначительно снижение финансовой автономии (значение коэффициента в текущем году 0,83 при норме >0,5) путем реинвестирования части нераспределенной прибыли (основного источника собственного капитала) может оказать лишь положительное влияние на финансовую устойчивость. Это приведет к изменению как структуры капитала, так и активов, что является необходимой мерой.
-необходимы наиболее ликвидные и быстро реализуемые активы для повышения платежеспособности в краткосрочном периоде. Повысить их величину возможно за счет увеличения денежных средств, краткосрочных финансовых вложений, источником которых опять же могут являться займы и кредиты, либо реинвестирование прибыли.
-повышение уровня деловой активности за счет снижения доли наименее ликвидных активов-запасов, более эффективного их использования, увеличение товарооборота. Одна из проблем предприятия - основная часть оборотных активов иммобилизована в запасах (более 90,5 % всего имущества, 93 % оборотных активов в отчетном году), чья ликвидность низкая, что влечет низкую оборачиваемость капитала в целом
-необходимо изменение и структуры активов, и структуры источников образования активов.
Для обеспеченности запасов необходимо повышение уровня краткосрочных и долгосрочных обязательств, т.к. все коэффициенты обеспеченности запасов отрицательные, поэтому кредиторская задолженность используется не по назначению – как источник формирования запасов. В случае одновременного востребования кредиторами погашения долгов этого источника формирования запасов может и не быть вовсе.
-повышение эффективности использования капитала, снижение его доходности обусловлено в отчетном периоде низкой рентабельностью продажи, поэтому опять же необходимо в первую очередь повышение товарооборота, количества реализуемой продукции с целью увеличения выручки и как следствие повышение рентабельности продаж.
-снижение доли управленческих и коммерческих расходов за счет более эффективной деятельности, повышения мотивированности сотрудников.
Известен факт, что в сумму внереализационных расходов, к примеру, включается штраф, уплачиваемый компании 1 С в результате отсутствия сертифицированных специалистов по некоторым реализуемым продуктам. Поэтому одним из путей снижения данной статьи расходов будет также проведение более активной кадровой политики с целью повышения квалификации сотрудников.