Управление платежеспособностью – важнейшая часть финансовой работы в предприятиях, направленная на регулирование потока платежей, поддержание необходимой ликвидности активов и эффективное использование временно свободных денежных средств. Однако в условиях финансового кризиса основная задача управления платежеспособностью состоит как раз в обратном – немедленном изыскании денежных средств, необходимых для погашения краткосрочных обязательств предприятия.
В этой связи одним из оптимальных способов управления платежеспособностью предприятий является ведение платежного календаря.
Платежный календарь разрабатывается обычно на предстоящий период времени (с разбивкой по дням, неделям, декадам и т.п.).
В ООО «Океан» могут составляться как отдельные виды платежных календарей: налоговый платежный календарь, платежный календарь по расчетам с поставщиками и т.п., так и платежный календарь по предприятию в целом.
Платежный календарь ежедневно пересчитывается (балансируется) на основании фактических данных о движении денежных средств. Балансировка заключается в принятии управленческих решений, которые позволяют согласовать поступление и расход платежных средств. Это могут быть такие решения, как замена или конвертация платежного средства, использование заемных средств, договоренность с контрагентом о переносе срока платежа и прочее.
На основании платежного календаря предприятие выявляет временной период, когда риск возникновения дефицита будет особенно велик, и заблаговременно принимает соответствующие меры по снижению этого риска.
Составление платежного календаря позволяет заблаговременно прогнозировать потребность в денежных средствах, а, следовательно, корректировать приток и отток денег с целью ликвидации временных разрывов, управляя, таким образом, платежеспособностью.
Другим способом увеличения денежных средств предприятия может быть достигнуто переводом активов предприятия в денежную форму. Но нужно помнить, что потери – это неизбежно в данной ситуации.
Для того чтобы предприятие могло реально оценить возможность реализации своих активов, оно должно иметь достоверные данные об имеющемся имуществе. С этой целью предприятие проводит инвентаризацию своих активов и пассивов. При этом инвентаризация краткосрочных обязательств также проводится, для того чтобы достоверно знать точную сумму обязательств, которые предприятию необходимо погасить и сумму возможных штрафных санкций за просрочку оплаты указанных обязательств. Инвентаризации подлежит все имущество предприятия независимо от его местонахождения и все виды финансовых обязательств.
После проведения инвентаризации предприятие оценивает возможности реализации активов и эффективность такой реализации. Основное внимание при проведении оценки должно уделяться анализу того, что именно представляет собой те или иные активы предприятия, и насколько эффективно будет их реализация для достижения задачи – устранение неплатежеспособности.
Можно предложить несколько мероприятий по повышению финансовых результатов:
1. Проведение рекламной компании.
За данный период на предприятии не было коммерческих расходов, соответственно не осуществлялось вложение денежных средств в рекламу. Исходя из практического опыта, реклама – это двигатель торговли, это означает необходимость проведения рекламной компании. Размещение рекламы осуществляется в газетах: «Комсомольская правда», «Аргументы и факты», «Мозаика». При выборе средств размещения рекламы проанализируем охват целевой аудитории и затраты на одного человека. При расчете охвата целевой аудитории следует учитывать, что в среднем он достигает 70% от тиража газеты.
Анализ размещения рекламы в газетах представлен в таблице 3.5.
Таблица 3.5
Анализ размещения рекламы в газетах
| Газеты | «Комсомольская правда» | «Аргументы и факты» | «Мозаика» |
| Тираж, экземпляров | 18000 | 240000 | 25010 |
| Охват целевой аудитории (70%) тиража | 12600 | 168000 | 17507 |
| Стоимость модуля | - | 352,6 | - |
| Стоимость 1 см кв. | 18 | - | 13,8 |
| Стоимость размещения на 16см. кв. | 288 | 352,6 | 220 |
| Стоимость рекламы в месяц | 1152 | 1410 | 880 |
| Затраты на одного человека | 0,09 | 0,01 | 0,05 |
На основе данных можно сделать вывод, что газета «Аргументы и факты» является наименее затратной в расчете на одного человека и с наибольшим тиражом. Для осуществления мероприятия необходимо проведение рекламной компании: два месяца – информативная реклама, несколько других – напоминающая (с чередованием в четыре месяца).
В таблице 3.6 представлен график проведения рекламной кампании предприятия ООО «Океан».
Таблица 3.6
График проведения рекламной кампании
| месяцы | 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | 10 | 11 | 12 |
| «Аргументы и факты» | ||||||||||||
| «Мозаика» |
Затраты на рекламу составят:
352,6 х 4 х 8 = 11283,2 рублей (газета «Аргументы и факты»)
13,8 х 16 х 4 х 8 = 7065,6 рублей (газета «Мозаика»)
Общие затраты на рекламу относимые на себестоимость по статье коммерческие расходы составят:
11283,2 + 7065,6 = 18348,8 рублей
По оценке специалистов предприятия увеличения объема продаж произойдет на 3% (по опыту проведения рекламной компании других предприятий).
Плановая выручка от реализации составит:
49087000 х 1,03 = 50559610 рублей.
2. Снижение величины дебиторской задолженности.
В качестве рекомендаций можно порекомендовать совершенствование договорной работы и договорной дисциплины.
Во-первых, предприятию необходимо установить более жесткие условия договорной дисциплины в рамках погашения сумм по договорам услуг: сократить период полной оплаты услуг, увеличить проценты штрафов за обязательства, исполненные не в срок. Однако руководителю предприятия следует подойти к решению данного вопроса очень серьезно, иначе чрезмерно короткие сроки кредитования и высокие штрафные санкции могут сузить круг клиентов, следствием чего будет и снижение прибыли предприятия.
Во-вторых, в настоящее время для погашения дебиторской задолженности предлагается заключение договора-цессии, т.е. уступка требований и передача права собственности. Цессия – это документ заемщика (цедента), в котором он уступает свое требование (дебиторскую задолженность) кредитору (банку) в качестве обеспечения возврата кредита. Иными словами, предприятие получает в банке ссуду, ему открывают ссудный счет и одновременно оформляется договор-цессия, который предполагает сообщение должнику об уступке требования. При этом должник погашает свое обязательство банку, а не заемщику банка (цеденту). Таким образом, договор-цессия позволяет решить проблемы дебиторской задолженности, пополнить оборотные средства и гибко маневрировать своими ресурсами в условиях кредиторской задолженность перед бюджетом, ведь погашение полученного кредита будет происходить через ссудный счет.
В-третьих, необходимо внедрение предприятием системы учета «возраста» всех счетов дебиторов по книгам компании и классификации их по количеству неоплаченных дней (например: до 30 дней, от 30 до 60 дней и т.д.) путем сравнения этих сроков с условиями кредитования по каждойсделке.
Эта работа является очень трудоемкой и кропотливой. Поэтому предприятию в целях упрощения функций работников, занимающихся формированием базы предприятий-дебиторов, можно рекомендовать использование информационных технологий (ИТ).
Современные информационные технологии постепенно переместились из плоскости сугубо технической в плоскость экономическую и управленческую, т.к. опыт многих российских предприятий показал, что их применение все чаще становится производственной необходимостью.
Управлять, оценивая состояние дел «на глаз», в современной рыночной экономике немыслимо. Для принятия управленческих решений, планирования и прогнозирования финансово-экономической деятельности требуется точная и своевременная информация, обеспечить которую могут ИТ.
Можно рекомендовать внедрение информационной системы «1С:Предприятие 8.0.7», которая позволяет пользователям создавать распределенные информационные базы, проводить статистический анализ данных и бизнес-процессов предприятия в целом.
В-четвертых, возможно дополнение учетной политики предприятия пунктом, предусматривающим формирование резерва по сомнительным долгам. Конечно, суммы, зачисляемые предприятием в этот фонд, финансируются из чистой прибыли, поэтому учредители предприятия могут проголосовать против данного мероприятия. Но дальнейший рост дебиторской задолженности может привести к ухудшению общего финансового состояния предприятии (из-за увеличения кредиторской задолженности) и снизить конкурентоспособность предприятия [25, с.95].
Экономическая эффективность совершенствования договорной дисциплины.
Анализ финансовой отчетности предприятия позволил выявить следующую статистику:
- более 25 % дебиторской задолженности (ДЗ) просрочено;
- около 70 % ДЗ характеризуется внесением авансовых платежей в счет будущей оплаты услуг.
В форме действующего договора неустойка в случае просрочки оплаты услуг установлена на уровне 0,1 % за каждый день просрочки.
Однако показатели возраста ДЗ дают убедительное подтверждение необходимости ужесточения договорной дисциплины предприятия.