Следовательно, в ООО «Суперстрой-Пермь» полный цикл и цикл обращения совершаться достаточно быстро и на конец периода увеличился на 0,75 раза, а продолжительность 1-го оборота в днях снизилась на 4 дня.
ООО «Суперстрой-Пермь» в течение отчетного периода более эффективно стало использовать свои активы, об этом свидетельствует увеличение оборачиваемости активов и одновременно снижение длительности одного оборота.
В течение отчетного периода оборачиваемость оборотных активов увеличилась на 2,25 и составила на конец отчетного периода 11,27 раза. Продолжительность оборота оборотных средств снизилась на 8,06 и составила на конец отчетного периода 32 дня. Коэффициент закрепления оборотных средств снизился с 0,11 до 0,09. В ООО «Суперстрой-Пермь» оборотные активы стали использоваться в 2006 году более эффективно.
Показатель оборачиваемости запасов снизился на 3,87 и составил на конец отчетного периода 24,48 раза. Длительность оборота запасов увеличилась на 2 дня и составила на конец анализируемого периода 15 дней.
Вывод: За отчетный период показатели оборачиваемости активов, в том числе оборотных активов увеличились, а длительность оборота активов, в том числе оборотных активов снизилась, что свидетельствует о положительной динамике развития ООО «СуперСтрой-Пермь». Следует отметить, незначительное уменьшение скорости оборачиваемости и запасов и как следствие увеличение длительности оборота запасов на 2 дня.
По результатам проведения предварительной оценки финансового состояния можно сделать следующие выводы:
1. Стоимость имущества за 2006 год увеличилась на 13870 тыс.руб. Основная причина этому увеличение необоротных активов за счет приобретения основных средств и оборотных активов, наибольший вес которых имеет материальная часть.
2. В отчетном году политика предприятия была направлена на формирование имущества за счет оборотных активов. Структура источников имущества характеризуется преобладанием заемного капитала.
После проведения анализа финансовой устойчивости стало очевидным что:
В целом состояние ООО”СуперСтрой-Пермь» можно охарактеризовать как предкризисное. Оно обусловлено, прежде всего, нарушением ликвидности баланса: иммобилизация текущих активов в расчеты с покупателями и замораживание средств в запасах нарушают платежеспособность предприятия. Увеличивается недостаток собственных оборотных средств и источников формирования запасов и затрат. Обращает на себя внимание необходимость привлечения долгосрочных и среднесрочных заемных средств и сокращение доли краткосрочных обязательств в общей сумме средств.
По результатам анализа ликвидности баланса становится очевидным, что у ООО“СуперСтрой-Пермь ” нет средств для покрытия кредиторской задолженности, срок погашения которой уже наступил, даже если дебиторы досрочно расплатятся по своим обязательствам.
В целом значения коэффициентов финансовой устойчивости не находятся в пределах средних значений по отрасли. Это говорит о неустойчивом финансовом состоянии ООО “СуперСтрой-Пермь»
Показателей рентабельности в отчетном году снизились а, значит, деятельность предприятия является не совсем эффективной.
В динамике финансовых результатов можно отметить следующие положительные изменения: В течении отчетного периода предприятие стало более эффективно использовать свои активы, об этом свидетельствует увеличение оборачиваемости активов и одновременно снижением длительности одного оборота.
В 2006 году ООО СуперСтрой-Пермь» открыло новый магазин на ул. Н.Островского, а также готовилось к открытию новое торговое представительство по адресу ул. Магистральная 12-б. Этим фактом можно объяснить многие неудовлетворительные показатели скрытые при анализе финансового состояния предприятия.
И так, можно выделить 2 основные причины неустойчивого финансового состояния ООО « СуперСтрой-Пермь» - это рост кредиторской задолженности, а также замораживание оборотных средств в товарных запасах.
3. Рекомендации по улучшению финансового состояния предприятия
Одним из признаков приближающегося финансового кризиса на предприятии служит рост просроченной кредиторской задолженности. Причины здесь могут быть самые разнообразные. В нашем случае одним из основных факторов роста просроченной кредиторской задолженности является быстрое расширение хозяйственной деятельности. Но даже если причины установлены, само по себе это не решает проблему невыполнения обязательств по оплате перед кредиторами. Хотелось бы обратить внимание на некоторые моменты. Во-первых, для того, чтобы не пришлось «латать дыры» в условиях кризиса, нужно каждый день заниматься управлением предприятия, так как чаще всего кризис обусловлен именно внутренними факторами. Во-вторых, если предприятие все-таки оказалось в кризисе, ситуацию необходимо оценивать комплексно (продажи, затраты, дебиторская задолженность и т.д.). В-третьих, управление кредиторской задолженностью необходимо осуществлять одновременно с управлением дебиторской задолженностью хотя бы потому, что выручка от продаж является по существу единственным средством для погашения всех видов кредиторской задолженности. Соответственно, сбалансированность кредиторской и дебиторской задолженностей по стоимости, срокам погашения, объему позволяют предприятию оплачивать счета в срок. Таким образом, анализ кредиторской задолженности должно сводиться к установлению таких договорных взаимоотношений с поставщиками, которые ставят сроки и размеры платежей предприятия в зависимости от поступлений денежных средств от покупателей. (8)
Практическое осуществление такого анализа предполагает наличие информации о реальном состоянии дебиторской и кредиторской задолженности и их оборачиваемости. Речь идет об оценке движения дебиторской и кредиторской задолженности в данном периоде. Поэтому в качестве исходных данных для такой оценки должны быть приняты долги, относящиеся именно к этому периоду. Иными словами, из балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности надо исключать долгосрочную и просроченную, т. е. те элементы долгов, превращение которых в денежные средства относятся к другим временным периодам. Оставшаяся после этого часть дебиторской и кредиторской задолженности есть основа для оценки периодичности поступления долгов покупателей, достаточного погашения кредиторской задолженности, а также балансовых остатков дебиторской и кредиторской задолженности на конец периода при условии их оборачиваемости в соответствии с договорными условиями или установленным порядком расчетов.
В конечном счете, все это позволяет ответить на вопрос, обеспечивают ли договорные условия расчетов с покупателями и поставщиками потребность предприятия в денежных средствах и достаточный уровень его платежеспособности. (5)
Рассмотрим наше сегодняшнее положение (вариант1):
Предприятие имеет следующие показатели за квартал (тыс. руб.)
1. Выручка от продаж —34260
2. Затраты на проданную продукцию —34002
3. Средние балансовые остатки дебиторской задолженности —1327
4. Средние балансовые остатки кредиторской задолженности —4765
5. Из п. 4 — просроченная —2000
6. Изменение балансовых остатков запасов за период (+, —) — +1224
Исходя из приведенных отчетных данных предприятия, можно определить показатели, характеризующие движение дебиторской и кредиторской задолженности.
Однодневная выручка от продаж составляет 34260 / 90 = 380,6тыс. руб. Соответствующая ей дебиторская задолженность равна 1327 тыс. руб. Следовательно, средняя оборачиваемость дебиторской задолженности как результат договорных условий расчетов с покупателями составляет 3 дня (1327 / 380,6=3).
Однодневные затраты на проданную продукцию с учетом изменения остатков запасов равны 34002+ 1224/90 = 391тыс. руб. Кредиторская задолженность, относящаяся к оцениваемому кварталу: 4765-2000= 2765 тыс. руб.
Средняя оборачиваемость кредиторской задолженности, отражающая условия расчетов с поставщиками, расчетов по оплате труда и расчетов с бюджетом, равна 7 дней (2765/ 391=7).
Таким образом, в среднем через каждые 3 дня предприятие получает оплату от дебиторов и через каждые 7 дней обязано платить кредиторам.
Если условия расчетов не нарушаются, то каждые 3 дня предприятие получает денежные средства от покупателей в сумме, равной 1327 тыс. руб., а каждые 7дней уплачивает кредиторскую задолженность в размере 2765 тыс. руб. Можно проследить движение платежей дебиторов и кредиторам и состояние денежных средств на каждую дату платежа дебиторов и платежа кредиторам. При этом можно оценить, порождают ли сложившиеся условия расчетов недостаток средств в обороте или свободные средства в обороте, какова величина названных средств, в течение какого периода времени они имеют место, определить остатки дебиторской и кредиторской задолженности на конец периода, оценить в целом влияние условий расчетов на финансовое состояние предприятия, факторы, формирующие характер этого влияния. В конечном счете оценка всего перечисленного позволяет принимать решения об изменениях условий расчетов с покупателями и поставщиками в пределах имеющихся возможностей.