В пассиве капитал и резервы составили 97%. Это связано с уменьшением нераспределенной прибыли. Уставный и добавочный капитал составили по 100%. Долгосрочные обязательства составили 95,7%. Краткосрочные обязательства составили 96,9%. Это связано с увеличением займов и кредитов. При этом кредиторская задолженность составила 79,3%.
В активах организации (таблица 3) доля внеоборотных активов уменьшилась с 66,9% до 66,6%. Это уменьшение связано с уменьшением основных средств. Они уменьшились с 45,6% до 44,1%. Доля оборотных средств увеличилась с 33,1 % до 33,4% за счет увеличения денежных средств. Увеличение денежных средств, скорее всего, влияет на ликвидность организации. Они увеличились с 0,04% до 0,2%.
В пассиве организации капитал и резервы увеличились с 73,9% до 74%. Это увеличение связано с увеличением добавочного капитала и уменьшением нераспределенной прибыли. Уставный капитал не изменился. Он составил 0,01%. Долгосрочные обязательства уменьшились с 6,7% до 6,6%. Эти незначительные изменения произошли скорее всего из-за увеличения займов и кредитов и уменьшения долгосрочных обязательств. Краткосрочные обязательства не изменились. Они составили 19,4%. Но все же увеличились кредиты и займы и кредиторская задолженность. Но как видно из таблицы эти изменения не повлияли на краткосрочные обязательства.
В целом вертикальный анализ баланса данной организации позволяет охарактеризовать имущественное положение как вполне благоприятное.
Таблица 3
Вертикальный анализ бухгалтерского баланса
| Показатели | Начало года | Вертикальный анализ | Конец года | В % к началу года |
| 1.1. Нематериальные активы | 30 | 0,01 | 28 | 0,01 |
| 1.2. Основные средства | 235513 | 45,6 | 220786 | 44,1 |
| 1.3. Незавершенное строительство | 12366 | 2,4 | 14692 | 2,9 |
| 1.4. Долгосрочные финансовые вложения | 97617 | 18,9 | 97633 | 19,5 |
| Итого по разделу 1 | 345526 | 66,9 | 333139 | 66,6 |
| 2.1. Запасы | 114972 | 22,3 | 109946 | 22 |
| 2.2. Налог на добавленную стоимость по приобретенным ценностям | 12764 | 2,5 | 12991 | 2,6 |
| 2.3. Дебиторская задолженность (платежи которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчетной даты) | 8710 | 1,7 | 9457 | 1,9 |
| 2.4. Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течении 12 месяцев после отчетной даты) | 8710 | 1,7 | 9457 | 1,9 |
| 2.5. Денежные средства | 196 | 0,04 | 891 | 0,2 |
| 2.6. Прочие оборотные активы | 428 | 0,08 | 418 | 0,08 |
| Итого по разделу 2 | 170820 | 33,1 | 167318 | 33,4 |
| БАЛАНС | 516346 | 100 | 500457 | 100 |
| 3.1. Уставный капитал | 42 | 0,01 | 42 | 0,01 |
| 3.2. Добавочный капитал | 277588 | 53,8 | 277588 | 55,5 |
| 3.3. Нераспределенная прибыль | 103819 | 20,1 | 92565 | 18,5 |
| Итого по разделу 3 | 381449 | 73,9 | 370195 | 74 |
| 4.1. Займы и кредиты | 15139 | 2,9 | 14839 | 3 |
| 4.2. Прочие долгосрочные обязательства | 19421 | 3,8 | 18233 | 3,6 |
| Итого по разделу 4 | 34560 | 6,7 | 33072 | 6,6 |
| 5.1. Займы и кредиты | 56111 | 10,9 | 62111 | 12,4 |
| 5.2. Кредиторская задолженность | 44226 | 8,6 | 35079 | 7,01 |
| Итого по разделу 5 | 100337 | 19,4 | 97190 | 19,4 |
| БАЛАНС | 516346 | 100 | 500457 | 100 |
2.2 Расчет и оценка по данным отчетности финансовых коэффициентов ликвидности и платежеспособности
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности предприятия, то есть его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам. Для расчета используем следующие показатели:
А1. Наиболее ликвидные активы
А1 = стр.250 + стр.260
А2. Быстрореализуемые активы
А2 = стр.240
А3. Медленно реализуемые активы
А3 = стр.210 + стр.220 + стр.230 + стр.270
А4. Труднореализуемые активы
А4 = стр.190
П1. Наиболее срочные обязательства
П1 = стр.620
П2. Краткосрочные пассивы
П2 = стр.610 + стр.660
П3. Долгосрочные пассивы
П3 = стр.590 + стр.630 + стр.640 + стр.650
П4. Постоянные или устойчивые пассивы
П4 = стр.490
Баланс считается абсолютно ликвидным, если имеют место следующие соотношения:
А1 > П1
А2 > П2
А3 > П3
А4 < П4
Из таблицы 4 видно, что на начало года:
А1 < П1 на 44030 денежных единиц;
А2 < П2 на 22361 денежных единиц;
А3 > П3 на 102314 денежных единиц;
А4 < П4 на 35923 денежных единиц.
На конец года:
А1 < П1 на 34188 денежных единиц;
А2 > П2 на 28496 денежных единиц;
А3 > П3 на 266658 денежных единиц;
А4 < П4 на 37056 денежных единиц.
По этим данным можно сказать, что баланс предприятия относительно ликвидный. На конец года показатели улучшились, что является положительной тенденцией.
Таблица 4
Расчет показателей ликвидности баланса
| Актив | Начало года | Конец года | Пассив | Начало года | Конец года |
| 1.Наиболее ликвидные активы А1 | 196 | 891 | 1.Наиболее срочные обязательства П1 | 44 226 | 35 079 |
| 2.Быстро реализуемые активы А2 | 33 750 | 33 615 | 2.Краткосрочные пассивы П2 | 56 111 | 62 111 |
| 3.Медленно реализуемые активы А3 | 114 972 +12 764 + 8 710 + 428 = 136 874 | 109 946 + 12 991 + 9 475 + 167318 = 299 730 | 3.Долгосрочные пассивы П3 | 34 560 | 33 072 |
| 4.Трудно реализуемые активы А4 | 345 526 | 333 139 | 4.Постоянные или устойчивые пассивы П4 | 381 449 | 370 195 |
Для обобщенного анализа финансовой отчетности из совокупности показателей, целесообразно выбрать коэффициент текущей ликвидности (таблица 5) и долю собственных оборотных средств в общей сумме активов, что дает представление об обобщенной характеристики ликвидности организации. Собственный капитал является источником покрытия как внеоборотных активов, так и доли оборотных средств.
Величина собственных оборотных средств на предприятии является величиной положительной, что характеризует устойчивость предприятия.
Увеличение доли собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов можно рассматривать как положительную тенденцию.
Коэффициент текущей (общей) ликвидности > 1 и его значение является оптимальным, что является благоприятным показателем для данного предприятия.
Коэффициент срочной ликвидности < 1, что является неблагоприятным признаком.
Маневренность собственных оборотных средств находится в пределах нормы 0 < 0,02 < 1 – это неплохо.
Коэффициент покрытия запасов > 1 (на конец года), что свидетельствует об устойчивости организации.
Таблица 5
Коэффициенты ликвидности и платежеспособности.
| Показатели | Формулы | Начало года | Конец года |
| 1.Величина собственных оборотных средств | (оборотные активы - краткосрочные обязательства)=(собственный капитал + долгосрочные обязательства – внеоборотные активы) | 170820 – 100337 = 70483 | 167318 – 97190 = 70128 |
| 2.Доля собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов | Собственные оборотные средства : оборотные активы | 10128 : 170820 = 0,05 | 69950 : 167318 = 0,58 |
| 3.Коэффициент текущей (общей) ликвидности | Оборотные активы : краткосрочные обязательства | 170820 : 100337 =1,70 | 167318 : 97190 =1,72 |
| 4.Коэффициент срочной ликвидности | (оборотные активы – запасы): краткосрочные обязательства | (170820 – 114972):100337=0,56 | (167318-109946):97190=0,59 |
| 5.Уточненный коэффициент срочной ликвидности | (Денежные средства + краткосрочные финансовые вложения): краткосрочные обязательства | (196+0): 100337=0,002 | (891+0):97190=0,009 |
| 6.Коэффициент абсолютной ликвидности (платежеспособности) | Денежные средства: краткосрочные обязательства | 196:100337= 0,002 | 891:97190=0,009 |
| 7.Маневренность собственных оборотных средств | Денежные средства : собственные оборотные средства | 196:10128=0,02 | 891:69950 = 0,01 |
| 8.Доля собственных оборотных средств, в покрытии запасов | Собственные оборотные средства : запасы | 10128 :114942=0,09 | 69950:109946=0,64 |
| 9.Коэффициент покрытия запасов | (Собственные оборотные средства + краткосрочные кредиты и займы + кредиторская задолженность по товарным операциям) : запасы | (10128 + 56111) : 114942 = 0,58 | (69950 + 62111) : 109946 = 1,20 |
Для обобщенного анализа финансовой отчетности из совокупности показателей, целесообразно выбрать коэффициент текущей ликвидности (таблица 5) и долю собственных оборотных средств в общей сумме активов, что дает представление об обобщенной характеристики ликвидности организации. Собственный капитал является источником покрытия как внеоборотных активов, так и доли оборотных средств.
Величина собственных оборотных средств на предприятии является величиной положительной, что характеризует устойчивость предприятия.
Увеличение доли собственных оборотных средств в общей сумме оборотных активов можно рассматривать как положительную тенденцию.
Коэффициент текущей (общей) ликвидности > 1 и его значение является оптимальным, что является благоприятным показателем для данного предприятия.
Коэффициент срочной ликвидности < 1, что является неблагоприятным признаком.
Маневренность собственных оборотных средств находится в пределах нормы 0 < 0,02 < 1 – это неплохо.
Коэффициент покрытия запасов > 1 (на конец года), что свидетельствует об устойчивости организации.