Функции финансов (стр. 4 из 6)

ФЗПотн = ФЗПф – ФЗПск =

ФЗПф – (ФЗПпл.пер * Квп + ФЗПпл.пост),

ФЗПотн = 21465 – (13120 * 1,026 + 7380) =

= 21465 – 20841 = +424 млн.руб.,

где ФЗПотн – относительное отклонение по фонду зарплаты; ФЗПф – фонд зарплаты фактический; ФЗПск – фонд зарплаты плановый, скорректированный на коэффициент выполнения плана по выпуску продукции; ФЗПпл.пер и ФЗПпл.пост – соответственно переменная и постоянная сумма планового фонда зарплаты; Квп – коэффициент выполнения плана по выпуску продукции.

При расчёте относительного отклонения по фонду зарплаты можно использовать поправочный коэффициент (Кп), который отражает удельный вес переменной зарплаты в общем фонде. Он показывает, на какую долю процента следует увеличить плановый фонд зарплаты за каждый процент перевыполнения плана по выпуску продукции ( ВП%):

ФЗПотн = ФЗПф – ФЗПск =

ФЗПф – ((ФЗПпл(100+ ВП% * Кп)) / 100,

ФЗПотн = 21465 – (20500 * (100%+2,6%*0,64/100)) = +424 млн.руб.

Следовательно на данном предприятии имеется и относительный перерасход в использовании фонда заработной платы в размере 424 млн.руб.

С помощью приёма абсолютных разниц можно осуществить расчёт влияния факторов на изменение уровня среднегодовой зарплаты по категориям работников.

Таб.5. Анализ уровня оплаты труда

Категория работников	Кол-во отработан. дней одним рабочим		Сред.продолжительность раб. смены, ч		Средняя часовая з/п, тыс. руб		Среднегодовая з/п, тыс. руб		Отклонение от планов. среднегод. з/п работника, тыс. руб
									Всего	За счёт изменения
										Кол-во отраб дней	Продолжител. смен	Среднечасов. з/п
	План	Факт	План	Факт	План	Факт	План	Факт
Рабочие сдельщ.	240	230	8	7,8	5,33	5,853	10250	10500	+250	-427,0	-245,6	+922
Рабочиеповременщики	240	230	8	7,8	4,51	4,73	8662	8486	-176	-360,8	-207,5	+392
И т.д.

Из таблицы видно, что рост среднегодовой зарплаты вызван в основном увеличением среднечасовой зарплаты, которая в свою очередь зависит от уровня квалификации работников и интенсивности их труда, пересмотром норм выработки и расценок, изменением разрядов работ и тарифных ставок, разными доплатами и премиями. В процессе анализа необходимо изучить выполнение плана мероприятий по снижению трудоёмкости продукции, своевременность пересмотра норм выработок и расценок, правильность оплаты по тарифам, правильность начисления доплат за стаж работы, сверхурочные часы, время простоя по вине предприятия и др.

2.3. Доля амортизационных отчислений в суммарном денежном потоке.

Амортизационные отчисления, будучи начисленными в составе себестоимости, составляют для предприятия неналогооблагаемый денежный приток средств. В свою очередь, уменьшение доли амортизационных отчислений в составе текущих затрат приводит к увеличению налогооблагаемой прибыли предприятия. Поскольку недисконтированная сумма амортизации и чистой прибыли предприятия на всем горизонте расчета для всех методов одинакова (согласно постановке задачи), относительное “приближение” большей величины амортизационных отчислений к начальному периоду означает “отдаление” во времени величины прибыли, подлежащей налогообложению.

Способы амортизации основных фондов.

Амортизация основных средств согласно Положению по “Учету основных средств” может производиться одним из следующих способов:

· линейный способ;

· способ уменьшаемого остатка;

· способ списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования (срок полезного использования - период, в течение которого использование объекта основных средств призвано приносить доход организации или служить для выполнения целей ее деятельности);

· способ списания стоимости пропорционально объему продукции (услуг);

· ускоренный метод амортизации (не может превышать 3-х кратного увеличения размера отчислений по линейному способу).

Годовая сумма начисления амортизационных отчислений определяется:

· при линейном способе - исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта;

· при способе уменьшаемого остатка - исходя из остаточной стоимости объекта основных средств на начало отчетного года и нормы амортизации, исчисленной исходя из срока полезного использования этого объекта; применение этого способа связано с ускоренными методами начисления амортизационных отчислений в первые годы эксплуатации.

· при способе списания стоимости по сумме чисел лет срока полезного использования - исходя из первоначальной стоимости объекта основных средств и годового соотношения, где в числителе число лет, остающихся до конца срока службы объекта, а в знаменателе - сумма чисел лет срока службы объекта;

· при способе списания стоимости пропорционально объему продукции - исходя из натурального показателя объема продукции (работ) в отчетном периоде и соотношения первоначальной стоимости объекта основных средств и предполагаемого объема продукции (работ) за весь срок полезного использования объекта основных средств. Применяется для активов, у которых определяющим фактором износа является периодичность их использования.

Согласно теории дисконтирования, денежные поступления ближних интервалов стоят больше, чем отдаленные во времени денежные притоки, поэтому предприятию экономически целесообразно приблизить чистый (неналоговый) приток, сместив тем самым во времени тот поток, который подвергается налогообложению. Именно это и достигается за счет применения более ускоренных методов амортизации. Как меняется доля амортизационных отчислений в общей величине дисконтированного денежного потока для различных методов амортизации проиллюстрировано в таблице 6.

Таб.6. Доля амортизационных отчислений в общей величине дисконтированного денежного потока

Метод амортизации	Период амортизации
	10 лет	36 лет
Линейный	43,5%	43,7%
По сумме лет использования	48,6%	59,7%
По остаточной стоимости	50,9%	66,5%
Ускоренный линейный	54,9%	78,5%

Итак, увеличение текущей стоимости суммарного денежного потока при различных методах амортизации достигается за счет приближения во времени неналогооблагаемой части этого денежного потока, а именно, амортизационных отчислений.

Источниками инвестиционных средств, генерируемыми собственной хозяйственной деятельностью предприятия, являются как амортизация, так и чистая прибыль (прибыль после налогообложения). Поскольку способ амортизационных отчислений изменяет пропорции этих двух составляющих во времени, экономически правильным было бы оценивать “выгоду” предприятия как суммарную величину амортизации и чистой прибыли на протяжении некоторого периода времени, равного сроку использования фондов. При этом оценка этой “выгоды” должна проводится во времени с некоторым дисконтом, зависящим от удаленности срока получения дохода от текущего момента.

3. Оптимизация выполнения распределительной функции финансов.

3.1. Оценка эффективности использования средств на оплату труда.

Для оценки эффективности использования средств на оплату труда необходимо применять такие показатели, как объём валовой, товарной продукции в действующих ценах, сумма прибыли на рубль зарплаты и др. В процессе анализа следует изучить динамику этих показателей, выполнение плана по их уровню. Очень полезным будет межзаводской сравнительный анализ, который покажет, какое предприятие работает более эффективно.

Таб.7. Показатели эффективности использования фонда оплаты труда.

Показатель	Прошлый год	Отчётный год		Предприятие – конкурент
		план	факт
Производство товарной продукции на рубль з/п, руб.	4,50	4,68	4,86	4,75
Сумма валовой прибыли на рубль з/п, руб.	0,85	0,87	0,93	0,90
Сумма чистой прибыли на рубль з/п, руб.	0,65	0,65	0,69	0,70
Отчисления в фонд накопления на рубль з/п, руб.	0,33	0,33	0,38	0,38

Судя по данным, приведённым в таблице 7, анализируемое предприятие добилось повышения эффективности использования средств фонда оплаты труда. На рубль зарплаты в отчётном году произведено больше товарной продукции, получено больше отчислений в фонд накопления, что следует оценить положительно. Уровень первых двух показателей выше, чем у предприятия конкурента. Однако, по размеру чистой прибыли и отчислениям в фонд развития конкурирующее предприятие имеет лучшие результаты, из чего седует сделать соответствующие выводы.