Таким образом, нормативно-правовая база РБ по оборотным средствам предприятий и организаций достаточно сильно развита.
1.3 Источники формирования оборотных средствСреди источников, используемых для формирования оборотных средств, выделяют собственные, заемные и привлеченные средства. Выбор соответствующих источников финансирования оборотных активов в конечном итоге определяет соотношение между уровнем эффективности использования капитала и уровнем риска финансовой устойчивости и платежеспособности предприятия. С учетом этих факторов и строится политика управления финансированием оборотных средств.
Общий размер собственных оборотных средств устанавливается предприятием самостоятельно. Обычно он определяется минимальной потребностью средств для образования необходимых запасов товарно-материальных ценностей, для обеспечения планируемых объемов производства и реализации продукции, а также для осуществления расчетов в установленные сроки. В процессе финансового планирования предприятие учитывает прирост и сокращение нормативов собственных оборотных средств, определяемых как разница между нормативами на конец и начало планируемого периода. Прирост норматива собственных оборотных средств финансируется в первую очередь за счет собственных ресурсов. Наряду с прибылью для пополнения собственных оборотных средств используются так называемые устойчивые пассивы, которые приравниваются к собственным средствам. Устойчивыми называются пассивы, которые постоянно используются предприятием в обороте, хотя не принадлежат ему (например, резерв предстоящих платежей минимальной задолженности рабочим и служащим по заработной плате, по взносам на социальное страхование и т.п.) и др. В качестве устойчивых пассивов служат нормальная, переходящая из месяца в месяц задолженность по заработной плате и отчислениям по социальному страхованию, остаток средств ремонтного (резервного) фонда, средства потребителей по залогам за возвратную тару, резерв предстоящих платежей. Поскольку эти средства постоянно находятся в обороте, предприятия и их размер на протяжении года существенно колеблется, в качестве источника формирования приравненных оборотных средств используется их минимальная сумма в данном году. В течение года потребность предприятий в оборотных средствах может изменяться, поэтому нецелесообразно полностью формировать оборотные средства за счет собственных источников. 'Это привело бы к образованию излишков оборотных средств в отдельные моменты и ослаблению стимулов к их экономичному использованию. Предприятие поэтому использует для финансирования оборотных средств заемные средства. Дополнительная потребность в оборотных средствах, обусловленная временными нуждами, обеспечивается краткосрочными кредитами банка. Кроме собственных и заемных средств в обороте предприятия находятся привлеченные средства. Это кредиторская задолженность всех видов, а также средства целевого финансирования до их использования по прямому назначению [10, с. 203].Эффективное использование оборотных средств на предприятии имеет исключительно важное значение, поскольку оказывает большое влияние на общую эффективность всей совокупности средств, привлеченных предприятием. Это объясняется тем, что продолжительность оборота основных и оборотных средств существенно отличается из-за принципиальных различий по характеру участия в производственном процессе основных фондов и оборотных фондов. Если первые многократно участвуют в процессе производства, то оборотные фонды - однократно, полностью потребляясь в каждом его цикле. Оборот основных фондов исчисляется годами, в то время как оборотные фонды и фонды обращения в течение года совершают, как правило, несколько оборотов. Следовательно, оборотные средства, обслуживающие оборот оборотных фондов и фондов обращения, во многом предопределяют общие темпы и эффективность производства.
2.1 Организационно-экономическая характеристика ООО «ЕДЕМ»
Общество с ограниченной ответственностью «Едем» зарегистрировано 30.05.1995 г. Гродненским городским Советом народных депутатов. Предприятие расположено на территории бывшего военного городка в д. Новая Гожа Гродненского района.
В соответствии с Уставом основными видами деятельности Общества являются:
- производство конторской мебели;
- производство ламинированной плиты;
- международные и междугородние перевозки грузов автомобильным транспортом;
- производство пленки облицовочной на основе бумаг, пропитанных композицией синтетических смол;
Производство оснащено новым высокотехнологичным оборудованием, цех по производству офисной мебели составляет 2543 м2, цех по изготовлению ламинированных древесностружечных плит составляет 740 м2, общая площадь составляет 3742 м2.
ООО «Едем» производит секционную офисную мебель, которая компонуется из унифицированных секций, при этом могут быть получены изделия разнообразные по габаритам и назначению. По заказу потребителя Общество реализует комплекты секционной мебели, объединенные единым архитектурно-художественным замыслом, отдельные секции и штучные изделия, которые могут быть использованы самостоятельно, а также части мебели, идентифицированные как таковые и предназначенные для производства готовых изделий. Вся производимая Обществом продукция сертифицирована в РБ и в РФ.
Для обозначения своей продукции Общество разработало и использует собственный товарный знак в порядке, установленном законодательством Республики Беларусь. Предприятие постоянно работает над повышением качества производимой продукции, совершенствованием и обновлением средств технического оснащения, внедрением прогрессивных технологий, совершенствованием взаимодействия с поставщиками для обеспечения производства сырьем и материалами.
Предприятие уже несколько лет подряд занимает 1 место по Гродненской области в сфере экспорта продукции, причем 90-95 % продукции идет на экспорт.
Сумма дохода, полученная от реализации продукции, товаров, оказанных услуг в целом за 2008 год составила 29 422 886,570 тыс.руб.
Предприятие ведет кредитную политику с покупателями и предоставляет им отсрочки платежа как денежной, так и товарной форме.
Себестоимость реализованной продукции (товаров, работ, услуг), коммерческих расходов за 2008 год составляет 24 391 301,627 тыс.руб.
Производственная мощность в 2008 г. составляет 91%, к 2010 г. планируется использование производственных мощностей на 100%. Увеличение производственной мощности планируется проводить за счет амортизационных отчислений, заемных средств и нового оборудования.
Производственный процесс ООО «Едем» можно разделить на две стадии:
- производство мебели и ее компонентов;
- производство ламинированных ДСтП.
На предприятии работает на настоящий момент 263 человека.
При расчетах используется коммерческий кредит, отсрочка платежа, предоплата.
Предприятие взаимодействует с зарубежными партнерами такими как: Российская Федерация, Польша, Литва, Украина, Великобритания, Германия, Австрия, страны СНГ.
Изготовитель гарантирует соответствие мебели требованиям стандарта при соблюдении условий транспортировки, хранения, сборки и эксплуатации. Гарантийный срок эксплуатации для бытовой мебели равен 24 месяцам, для общественных помещений – 18 месяцев.
2.2 Состав и структура оборотных средств ООО «ЕДЕМ»Анализ оборотных активов начинают с анализа их структуры. Структура оборотных средств представляет собой соотношение отдельных элементов оборотных производственных фондов и фондов обращения, то есть показывает дол каждого элемента в общей сумме оборотных средств. Проведем анализ оборотных средств на ООО «ЕДЕМ» на основании баланса за 2008 г. (см. табл. 2.1)
Таблица 2.1 Состав и структура оборотных средств ООО «ЕДЕМ»
| Виды оборотных средств | Наличие, млн.руб. | Структура средств, % | ||||
| На 01.01.08 | На 01.12.08 | +/- | На 01.01.08 | На 01.12.08 | +/- | |
| Запасы и затраты | 3542 | 4567 | 1025 | 64,17% | 46,65% | -17,51% |
| В том числе: | ||||||
| Сырье, материалы и др.активы | 2990 | 3987 | 997 | 54,17% | 40,73% | -13,44% |
| ГП и товары для реализации | 548 | 569 | 21 | 9,93% | 5,81% | -4,11% |
| РБП | 4 | 11 | 7 | 0,07% | 0,11% | 0,04% |
| Налоги по приобретенным активам | 49 | 11 | -38 | 0,89% | 0,11% | -0,78% |
| Дебиторская задолженность | 1249 | 2739 | 1490 | 22,63% | 27,98% | 5,35% |
| В том числе: | ||||||
| Покупателей и заказчиков | 1069 | 2374 | 1305 | 19,37% | 24,25% | 4,89% |
| Разных дебиторов | 10 | 24 | 14 | 0,18% | 0,25% | 0,06% |
| Прочая ДЗ | 170 | 151 | -19 | 3,08% | 1,54% | -1,54% |
| Денежные средства | 633 | 2425 | 1792 | 11,47% | 24,77% | 13,31% |
| Финансовые вложения | 47 | 47 | - | 0,85% | 0,48% | -0,37% |
| ИТОГО | 5520 | 9789 | 4269 | 100,00% | 100,00% | - |
Источник: собственная разработка на основании данных бухгалтерского баланса
Как следует из табл. 2.1, а также рис. 2.1 и рис. 2.2, за анализируемый период объем оборотных средств увеличился с 5520 млн.руб. до 9789 млн.руб. На конец периода наибольший удельный вес в структуре оборотных активов занимают запасы и затраты 46,65%, стоит отметить, что их удельный вес в структуре снизился на17,51 процентного пункта. Причем наибольший удельный вес в запасах и затратах приходится на сырье и материалы – 54,17% на начало года и 40,73% на конец, что естественно для промышленного предприятия, занимающегося выпуском мебели. Уменьшение данной статьи рационально, так как за счет нее увеличивается оборачиваемость оборотных средств. Доля товаров для реализации уменьшилась на 4,11 %. Данный показатель можно объяснить увеличением товарооборота, снижением остатков на складах, лучшей проходимостью товаров. Расходы будущих периодов увеличились на 0,04%. Это единственный невещественный элемент оборотных производственных фондов. Он включает затраты на подготовку и освоение новой продукции, новой технологии, которые производятся в данном году, но относятся на продукцию будущего года. В общем в структуре запасов и затрат наблюдается положительная тенденция: сокращение данной статьи повышает оборачиваемость оборотного капитала.