Использование того или иного показателя прибыли зависит от цели анализа. Так, для определения безубыточного объема продаж и зоны безопасности предприятия, для оценки уровня доходности производства отдельных видов продукции и определения коммерческой маржи используется маржинальная прибыль, для оценки доходности совокупного капитала - общая сумма прибыли от всех видов деятельности до выплаты процентов и налогов, для оценки рентабельности собственного капитала - чистая прибыль, для оценки устойчивости роста предприятия – капитализированная (реинвестированная) прибыль.
Также необходимо учитывать неодинаковую значимость того или иного показателя прибыли для разных категорий заинтересованных лиц. Для собственников предприятия важен конечный финансовый результат - чистая прибыль, которую они могут изымать в виде дивидендов или реинвестировать с целью расширения масштабов деятельности и упрочнения своих рыночных позиций. Государство в первую очередь интересует прибыль после уплаты процентов до вычета налогов, так как именно она служит источником поступления денег в бюджет. Поэтому желательно, чтобы внутренняя и внешняя финансовая отчетность предоставляла сведения о финансовых результатах именно в таком разрезе.
Одним из основных источников информации для проведения финансового анализа и соответственно базой для принятия управленческих решений является бухгалтерская отчетность, представляющая собой итоговую систему данных об имущественном и финансовом состоянии предприятия и о результатах его финансово-хозяйственной деятельности. Менеджеры предприятия используют данные бухгалтерской отчетности наряду с внутренними источниками информации, в том числе учетного характера. Большая часть этой внутренней информации является конфиденциальной, а, следовательно, недоступной для принятия управленческих решений в отношении организации внешними пользователями. Для последних бухгалтерская отчетность представляет собой порой единственный источник информации о конкретном предприятии. В этом смысле бухгалтерская финансовая отчетность выступает как средство коммуникации между различными субъектами рынка.
Объем и общий характер информации, содержащийся в бухгалтерской отчетности, ограничивает возможности анализа. Однако умение читать отчетность, знание методов и методик анализа позволяют достаточно полно и объективно оценить многие направления финансового состояния организации, увидеть причины их изменения, сделать прогноз на перспективу и принять соответствующие управленческие решения.
Теоретической базой анализа финансовых результатов организации является принятая для всех организаций, независимо от формы собственности, единая модель хозяйственного механизма, основанная на формировании прибыли в соответствии с формой № 2 бухгалтерской отчётности «Отчёт о прибылях и убытках». Она отражает присущее всем предприятиям, функционирующим в условиях рынка как независимые товаропроизводители, единство целей деятельности, единство показателей финансовых результатов деятельности, единство процессов формирования и распределения прибыли, единство системы налогообложения.
В ходе проведения анализа используются разнообразные приемы и способы анализа, позволяющие получить количественную оценку финансовых результатов (горизонтальный, вертикальный, трендовый, факторный анализ). В процессе анализа необходимо изучить состав прибыли, ее структуру, динамику и выполнение плана за отчетный год, а также провести факторный анализ и выявить резервы роста прибыли.
В процессе горизонтального анализа финансовых результатов, в процессе которого отслеживаются изменения каждого показателя за отчетный период по сравнению с базисным периодом. Данный анализ заключается в построении одной или нескольких таблиц, в которых абсолютные показатели дополняются относительными темпами роста или снижения. Цель данного анализа состоит в том, чтобы выявить абсолютные и относительные изменения величин различных показатели прибыли за определенный период времени и дать оценку этим изменениям. Данный анализ позволяет изучить динамику показателей. Вариантом горизонтального анализа является трендовый анализ, при котором каждая позиция отчетности сравнивается с рядом предыдущих периодов и определяется тренд, то есть основная тенденция динамики соответствующего показателя.
Цель вертикального анализа - расчет удельного веса отдельных показателей в общем итоге и оценке этих изменений.
Следующим направлением анализа является факторный анализ, с помощью которого определяется влияние отдельных факторов на показатели финансовых результатов. Также факторный анализ позволяет выявить причины изменений показателей прибыли, а значит разработать соответствующие рекомендации.
Особое внимание в процессе анализа финансовых результатов следует обратить внимание на наиболее значимую и существенную статью их формирования - прибыль (убыток) от продаж товаров, продукции, выполненных работ и оказанных услуг как важнейшую составляющую экономической и балансовой (чистой) прибыли и зачастую по своему объему превышающую ее.
Поскольку руководство организации интересует, прежде всего, прибыль от продаж, которая характеризует эффективность управления текущей производственной деятельностью, то данному показателю уделяется особое внимание, поэтому в дальнейшей части курсовой работы будет приведена методика факторного анализа прибыли от продаж.
Вообще в настоящее время существует несколько методик факторного анализа прибыли от продаж. Принципиальное их различие заключается в количестве определяемых факторов и в источниках информации, используемых для проведения анализа. Однако наиболее реальное значение имеет применение методики факторного анализа, основанной на данных формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках». В связи с процессом постоянного развития аналитических возможностей бухгалтерской отчетности, в частности « Отчета о прибылях и убытках», создана информационная база проведения анализа изменения прибыли от продаж под влиянием следующих факторов: изменения объема продаж; изменения уровня валовой прибыли; изменения уровня коммерческих расходов и уровня управленческих расходов.
В соответствии со второй методикой факторного анализа прибыли от продаж (Л. А. Донцова, Н.К. Никифорова) на изменение прибыли от продаж влияют следующие факторы:
1)изменение цен;
2) изменение объема продаж (в количественном выражении);
3) изменения уровня себестоимости продаж;
4) изменение уровня коммерческих расходов;
5) изменение уровня управленческих расходов
Практически все данные также берутся на основании формы № 2. Также необходимо учитывать средний индекс потребительских цен (можно использовать также средний уровень инфляции).
Следующая методика анализа прибыли от продаж ориентирована на данные управленческого учета и приводится в учебных пособиях А.Д. Шеремета, Л. Т. Гиляровской и других авторов. В соответствии с ней на изменение прибыли от продаж оказывают влияние следующие факторы:
изменении физического объема продаж (прямое влияние);
изменение себестоимости отдельных видов продукции (обратное влияние);
изменении цен на отдельные виды продукции (прямое влияние);
изменение структуры реализованной продукции, то есть соотношение отдельных видов продукции с разными уровнями рентабельности;
изменение управленческих и коммерческих расходов
Для проведения факторного анализа по данной методике необходимо составить таблицу по данным формы № 2 «Отчет о прибылях и убытках».
4. Факторный анализ прибыли от продаж на примере конкретного предприятия
Оценить состав и динамику элементов формирования прибыли от продаж и чистой (нераспределенной) прибыли следует на основе достоверных данных формы №2 «Отчет о прибылях и убытках» с учетом разделения прочих доходов и расходов на операционные и внереализациионные.
Для проведения анализа динамики и состава прибыли составим таблицу.
Таблица № 1:
| № п/п | Показатель | Отчетный год | Предыдущий год | Отклонение (гр.1-гр.2) | Уд. вес, % | Отклонение в % | Темп роста в % | |
| отчетный год | предыдущий год | |||||||
| 1 | Выручка (нетто) от продажи товаров, продукции (работ, услуг) | 2497318 | 2248000 | +249318 | 100 | 100 | - | 100,7% |
| 2 | Себестоимость проданных товаров, продукции (работ, услуг) | 1336925 | 1049325 | +287600 | 53,54 | 46,68 | +6,86 | 127,40% |
| 3 | Валовая прибыль (п.1-п.2) | 1160393 | 1198675 | -38282 | 46,47 | 53,33 | -6,86 | 96,806% |
| 4 | Коммерческие расходы | 61420 | 28430 | +32990 | 2,46 | 1,27 | +1,194 | 216,04% |
| 5 | Управленческие расходы | 484571 | 391410 | +93161 | 19,40 | 17,42 | +1,99 | 123,8% |
| 6 | Прибыль (убыток) от продаж (п.1-п.2-.п4-п.5) | 614402 | 778835 | -164433 | 24,61 | 34,65 | -10,04 | 78,89% |
| 7 | Операционные доходы | 47000 | +47000 | 1,89 | +1,89 | 100 % | ||
| 8 | Операционные расходы | 116200 | 118300 | -2100 | 4,66 | 5,26 | -0,61 | 98,23% |
| 9 | Внереализационные доходы | 154100 | 74300 | +79800 | 6,17 | 3,31 | +2,87 | 207,4% |
| 10 | Внереализационные расходы | 64900 | 151500 | -86600 | 2,60 | 6,74 | -4,15 | 42,84 % |
| 11 | Прибыль (убыток) до налогообложения (п.6+п.7-п.8+п.9+п.10+п.11+п.12-п.13) | 634402 | 583335 | +51067 | 25,40 | 25,95 | -0,55 | 108,75% |
| 12 | Налог на прибыль и другие обязательные платежи | 152256 | 140000 | +12256 | 6,097 | 6,23 | -0,13 | 108,75 % |
| 13 | Чистая прибыль (убыток) отчетного периода | 482145 | 443335 | +38810 | 19,31 | 19,73 | -0,41 | 108,75% |
Как свидетельствует обобщающая информация данной таблицы о состоянии и динамике всех существенных показателей, характеризующих финансовые результаты деятельности организации, к ним относятся не только различные виды прибыли, но и такие важнейшие финансовые инструменты, как выручка от продаж, полная себестоимость произведенной и реализованной продукции, товаров (работ, услуг) и другие.