В отличие от динамики валовой прибыли и прибыли от продаж, в результате наличия прочей деятельности, по показателям прибыли до налогообложения и чистой прибыли наблюдается иная динамика. Так, рост прибыли до налогообложения в 2008 г. составил 146 тыс. руб. или 15,92 %. В то же время, в 2009 г. за счет наличия значительных прочих расходов, наблюдается сокращение данного вида прибыли на 125 тыс. руб. или 11,76%.
Таким образом, сокращение чистой прибыли в 2009г. составило 95 тыс. руб. или 11,76 %.
2.2 Результаты анализа финансового состояния организации и пути его совершенствования
Финансовая стабилизация организации выражается в соотношении структур его активов и пассивов, т. е. средств организации и их источников. Проведем анализ структуры и динамики активов и пассивов ООО «Монтажник».
Для проведения анализа используем сравнительный аналитический баланс в форме отчета, который применительно к нашему случаю представлен в таблице 2.3.
Таблица 2.3
Анализ динамики активов ООО «Монтажник» за 2007 – 2009 г.г., тыс.руб.
| Наименование статьи | на 01.01. 2007 г. | на 01.01. 2008 г. | на 01.01. 2009 г. | на 01.01. 2010 г. | Отклонения (+,-) | ||
| за 2007 г. | за 2008 г. | За 2009 г. | |||||
| Внеоборотные активы | 147 | 162 | 117 | 152 | 15 | -45 | 35 |
| Основные средства | 147 | 162 | 117 | 152 | 15 | -45 | 35 |
| Оборотные активы - всего | 1121 | 1249 | 1386 | 1970 | 128 | 137 | 584 |
| запасы | 924 | 1015 | 1129 | 1186 | 91 | 114 | 57 |
| дебиторская задолженность (до 12 мес.) | 43 | 47 | 20 | 93 | 4 | -27 | 73 |
| денежные средства | 154 | 187 | 237 | 691 | 33 | 50 | 454 |
| Итого активов | 1268 | 1411 | 1503 | 2122 | 143 | 92 | 619 |
Расчеты, проведенные в таблице 2.3 показывают, что за 2007 – 2009 года внеоборотные активы организации составляли основные средства, которые возросли за период на 5 тыс. руб.
Оборотные активы за данный период возросли на 849 тыс. руб. или на 75,74% в результате значительного роста запасов (на 262 тыс. руб. или на 28,35%), денежных средств в кассе организации (на 537 тыс. руб. или в 5 раз), роста запасов организации (на 50 тыс. руб. или на 28,35 %).
В итоге валюта баланса за данный период возросла на 854 тыс. руб. или 67,35%, что можно считать положительным для организации, так как рост произошел в большей степени в результате увеличения более ликвидных активов.
Таблица 2.4
Динамика структуры активов ООО «Монтажник» за 2007 – 2009 г.г., %
| Наименование статьи | на 01.01. 2007 г. | на 01.01. 2008 г. | на 01.01. 2009 г. | на 01.01. 2010 г. | Отклонения (+,-) | ||
| за 2007 г. | за 2008 г. | за 2009 г. | |||||
| Внеоборотные активы - всего | 11,59 | 11,48 | 7,78 | 7,16 | -0,11 | -3,70 | -0,62 |
| Основные средства | 11,59 | 11,48 | 7,78 | 7,16 | -0,11 | -3,70 | -0,62 |
| Оборотные активы - всего | 88,41 | 88,52 | 92,22 | 92,84 | 0,11 | 3,70 | 0,62 |
| Запасы | 72,87 | 71,93 | 75,12 | 55,89 | -0,94 | 3,18 | -19,23 |
| Дебиторская задолженность (до 12 мес.) | 3,39 | 3,33 | 1,33 | 4,38 | -0,06 | -2,00 | 3,05 |
| Денежные средства | 12,15 | 13,25 | 15,77 | 32,56 | 1,11 | 2,52 | 16,80 |
| Итого активов | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 100,00 | 0,00 | 0,00 | 0,00 |
Анализ структуры активов в таблице 2.4 показывает, что за исследуемый период наибольший удельный вес занимали оборотные активы (93% на 01.01.2008 г.). Данная тенденция свидетельствует о достаточно мобильной структуре имущества. На долю основных средств на 1 января 2010 г. приходится около 7 %.
В структуре оборотных активов основную долю занимают запасы (56% всех активов), далее можно выделить денежные средства (32,56%).
Доля дебиторской задолженности самая низкая (4,38% на 01.01.2010г.), что объясняется высокой её оборачиваемостью.
Таблица 2.5
Анализ динамики пассивов ООО «Монтажник» за 2007 – 2009 г.г.
| Наименование статьи | На 01.01. 2007 г. | На 01.01. 2008 г. | На 01.01 2009 г. | На 01.01. 2010 г. | Отклонения (+,-) | ||
| За 2007 г. | за 2008 г. | за 2009 г. | |||||
| Собственный капитал, всего | 700 | 790 | 914 | 808 | 90 | 124 | -106 |
| в т.ч. нераспределенная прибыль | 690 | 780 | 904 | 798 | 90 | 124 | -106 |
| Краткосрочные обязательства, в т.ч. | 568 | 621 | 589 | 1314 | 53 | -32 | 725 |
| Кредиторская задолженность | 568 | 621 | 589 | 1314 | 53 | -32 | 725 |
| Итого капитал | 1268 | 1411 | 1503 | 2122 | 143 | 92 | 619 |
Проведенный анализ динамики пассивов в таблице 2.5 показывает, что за 2007 - 2009 года собственный капитал ООО "Монтажник" возрос на 108 тыс. руб., а краткосрочный заемный капитал на 746 тыс. руб., в том числе за счет роста кредиторской задолженности. В целом капитал организации увеличился на 854 тыс. руб. или 67,35%.
Тем не менее, на конец 2009 г. в результате сокращения нераспределенной прибыли и роста объемов кредиторской задолженности, доля заемного капитала в пассиве баланса превысила, что свидетельствует о снижении финансовой устойчивости организации. Анализ динамики кредиторской задолженности осуществим в таблице 2.6.
Таблица 2.6
Анализ динамики кредиторской задолженности ООО «Монтажник»
за 2007 – 2009 г.г., тыс. руб.
| Показатели | на 01.01. 2007 г. | на 01.01. 2008 г. | на 01.01. 2009 г. | на 01.01. 2010 г. | Отклонения (+,-) | ||
| за 2007 г. | за 2008 г. | за 2009 г. | |||||
| Кредиторская задолженность, всего | 568 | 621 | 589 | 1314 | 53 | -32 | 725 |
| задолженность перед поставщиками | 506 | 552 | 540 | 1261 | 46 | -12 | 721 |
| задолженность перед бюджетом | 11 | 18 | 14 | 18 | 7 | -4 | 4 |
| Задолженность перед внебюджетными фондами | 18 | 15 | 7 | 11 | -3 | -8 | 4 |
| задолженность перед персоналом | 33 | 36 | 28 | 24 | 3 | -8 | -4 |
По данным таблицы 2.6 можно сказать, что рост за исследуемый период кредиторской задолженности связан в основном с увеличением на 755 тыс. руб. задолженности перед поставщиками и на 7 тыс. руб. задолженности перед бюджетом. В то же время наблюдается сокращение на 7 тыс. руб. задолженности перед внебюджетными фондами и на 9 тыс. руб. перед персоналом.
Далее, на основании осуществленных расчетов определим в таблице 2.7 тип финансирования деятельности организации.
Таблица 2.7
Определение типа финансирования деятельности организации
| на 01.01. 2010 г. | на 01.01. 2010 г. | ||
| Внеоборотные активы | 7 | Собственный капитал | 38 |
| Оборотные активы | 93 | Долгосрочные обязательства | 0 |
| Краткосрочные обязательства | 62 | ||
| Итого валюта баланса | 100 | Итого валюта баланса | 100 |
В целом, по данным таблицы 2.7 можно сказать, что сложившийся в организации тип финансирования больше относится к агрессивному типу, при котором деятельность организации подвержена финансовым рискам в большей степени, поскольку собственный капитал не в полном объеме финансирует внеоборотные активы. В нашем случае, размер внеоборотных активов достаточно мал, но, тем не менее, имеющегося капитала не хватает на пополнение оборотных средств организации. Следовательно, деятельность финансируется в основном за счет заемного капитала, что снижает финансовую устойчивость организации и отражается на её платежеспособности.
Задача анализа ликвидности баланса возникает в связи с необходимостью давать оценку кредитоспособности организации, т.е. его способности своевременно и полностью рассчитываться по всем своим обязательствам. При проведении анализа финансовых коэффициентов будем использовать данные формы №1 "Бухгалтерского баланса" и ф.2 "Отчета о прибылях и убытках" за 2007 – 2009 г.г.
Полученные в таблице 2.8 значения показывают, что коэффициенты абсолютной и текущей ликвидности находятся в пределах нормы. Таким образом можно сказать, что организация способна рассчитаться по своим обязательствам всеми своими активами.
Коэффициент восстановления платежеспособности снизился на конец исследуемого периода, что свидетельствует о снижении платежеспособности организации.
Таблица 2.8
Анализ финансовых коэффициентов ликвидности
| Показатели | Методика расчета | на 01.01. 2007 г. | на 01.01. 2008 г. | на 01.01. 2009 г. | на 01.01. 2010 г. | Отклонение (+,-) | ||
| за 2007 г. | за 2008 г. | за 2009 г. | ||||||
| Денежные средства | 154 | 187 | 237 | 691 | 33 | 50 | 454 | |
| Запасы | 924 | 1015 | 1129 | 1186 | 91 | 114 | 57 | |
| Краткосрочные обязательства | 568 | 621 | 589 | 1314 | 53 | -32 | 725 | |
| Коэффициент абсолютной ликвидности (N >0.2) | Кал = ДС+КФВ / КО | 0,27 | 0,30 | 0,40 | 0,53 | 0,03 | 0,10 | 0,12 |
| Коэффициент критической ликвидности (N >1) | Ккл= ДС+КФВ+ДЗ/КО | 0,35 | 0,38 | 0,44 | 0,60 | 0,03 | 0,06 | 0,16 |
| Коэффициент текущей ликвидности (N >2) | Ктл = ДС+КФВ+КДЗ+З/КО | 1,97 | 2,01 | 2,35 | 1,50 | 0,04 | 0,34 | -0,85 |
| Коэффициент восстановления платежеспособности (N >1) | Квп = Ктлк+6/t*Ктл | 1,02 | 1,26 | 0,54 | 1,02 | 0,25 | -0,73 | |
Далее, не ограничиваясь рамками анализа ликвидности только оборотных активов, необходимо также оценить структуру всех активов организации, сгруппировав их в таблице 2.7 по степени ликвидности, а обязательства - по срочности их оплаты.