на начало отчетного периода П1= 364 тыс. рублей,
на конец отчетного периода П1= 216 тыс. рублей;
· по формуле (6) краткосрочные пассивы редакции
на начало отчетного периода П2 = 0 + 0 + 0 = 0 тыс. рублей,
на конец отчетного периода П2 = 0 + 0 + 0 = 0 тыс. рублей;
· по формуле (7) долгосрочные пассивы редакции
на начало отчетного периода П3 = 0 + 0 + 13 = 13 тыс. рублей,
на конец отчетного периода П3 = 0 + 79 + 13 = 92 тыс. рублей;
· по формуле (8) постоянные пассивы редакции
на начало отчетного периода П4 =1371 тыс. рублей,
на конец отчетного периода П4 = 1808 тыс. рублей.
Таблица 4.Аналитический баланс тыс. руб.
| Актив | На начало периода | На конец периода | Пассив | На начало периода | На конец периода | Платежный излишек или недостаток (+;_) | |
| На начало периода | На конец периода | ||||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 |
| А1 | 1310 | 1527 | П1 | 364 | 216 | 946 | 1311 |
| А2 | 75 | 232 | П2 | - | - | 75 | 232 |
| А3 | 91 | 131 | П3 | 13 | 92 | 78 | 39 |
| А4 | 272 | 226 | П4 | 1371 | 1808 | -1099 | -1582 |
На начало периода:
1310> 364, следовательно А1>П1.
75> 0, следовательно А2 > П2.
91> 13, следовательно А3> П3.
272 < 1371, следовательно А4 < П4.
На конец периода:
1527 > 216, следовательно А1 > П1.
232 > 0, следовательно А2 > П2.
131 > 92, следовательно, А3 > П3.
226 < 1808, следовательно А4 < П4.
Вывод: баланс редакции на начало и конец отчетного периода абсолютно ликвиден.
Рассчитаем текущую ликвидность баланса редакции на начало периода по формуле (9) на начало и конец периода:
ТЛ н = (1310 + 75) – (364 + 0) = 1021 тыс. рублей
ТЛ к = (1527 + 232) – (216 + 0) = 1543 тыс. рублей
Из полученных значений текущей ликвидности можно сделать вывод о платежеспособности редакции в ближайший к началу отчетного периода и конец отчетного периода отрезок времени.
По формуле (10) рассчитаем перспективную ликвидность баланса редакции на начало отчетного периода:
ПЛн = 91-13 = 78 тыс. рублей.
Перспективная ликвидность баланса редакции на конец отчетного периода равна:
ПЛ к = 131 – 92 = 39 тыс. рублей.
Согласно полученным данным будущие поступления редакции покрывают будущие платежи, то есть в перспективе редакция так же платежеспособна.
2.2.3 Анализ достаточности источников финансирования редакции журнала «Идель» для формирования материальных оборотных средств.
Согласно строке 210 баланса общая величина запасов редакции
На начало отчетного периода равна Зпн = 85 тыс. рублей , на конец периода - Зпк = 111 тыс. рублей.
1. По формуле (11) вычислим величину собственных оборотных средств редакции:
на начало отчетного периода СОСн = 1371 – 272 = 1099 тыс.рублей,
на конец отчетного периода СОС к = 1808-226 = 1582 тыс. рублей.
Излишек или недостаток собственных оборотных средств согласно формулы (14) равен:
на начало отчетного периода Фсн = 1099 – 85 = 1014 тыс. рублей,
на конец отчетного периода Ф ск = 1582 - 111 = 1471 тыс. рублей.
2.Наличие собственных и долгосрочных заемных источников формирования запасов или функционирующий капитал равна (по формуле (12)):
на начало отчетного периода КФн=1371 +0 – 272 = 1099 тыс. рублей,
на конец отчетного периода КФк = 1808 + 0 - 226 = 1582 тыс. рублей.
Излишек или недостаток собственных или долгосрочных заемных источников формирования запасов согласно формулы (15) равен:
на начало периода ФТн = 1099 – 85 = 1014 тыс. рублей,
на конец периода Ф Тк = 1582 - 111 = 1471 тыс. рублей.
3.Общая величина основных источников формирования запасов вычисляется по формуле (13):
на начало отчетного периода ВИн = 1371+0+0–272=1099 тыс. рублей,
на конец отчетного периода ВИк=1808 +0 + 0-226 =1582 тыс. рублей.
Излишек или недостаток общей величины основных источников для формирования запасов согласно формулы (16) равен:
Фон = 1099 – 85 = 1014 тыс. рублей,
Фок = 1582 – 111 = 1471 тыс. рублей.
По результатам вычислений на начало периода:
Фсн= Фтн= Фон= 1014>0
На конец периода:
Фск= Фтк= Фок= 1471>0
Таким образом, на начало периода и на конец периода выполняется условие: Фс> 0, Фт > 0, Фо > 0, что соответствует первому типу финансовой устойчивости. Редакция обладает абсолютно устойчивым финансовым состоянием. Запасы редакции меньше чем собственные оборотные средства плюс краткосрочные кредиты банка.
2.2.4 Коэффициентный анализ ликвидности баланса и платежеспособности редакции.
Таблица 5.Показатели платежеспособность редакции
| Коэффициент | На началопериода | На конец периода | Изменение | Нормативноеограничение |
| Общий коэффициент платежеспособности | 3,74 | 6,84 | 3,1 | L1≥ 1 |
| Коэффициент абсолютной ликвидности | 3,6 | 7,1 | 3,5 | 0,1ч0,7 |
| Коэффициент быстрой ликвидности | 3,8 | 8,1 | 4,3 | 0,7ч 0,8 |
| Коэффициент текущей ликвидности | 4,1 | 8,8 | 4,7 | 1,5ч3,5 |
| Коэффициент маневренности функционирующего капитала | 0,08 | 0,08 | 0,0 | УменьшениеL5 |
| Доля оборотных средств в активах | 0,8 | 0,9 | 0,1 | L6≥0,5 |
| Коэффициент обеспеченности собственными средствами | 0,7 | 0,8 | 0,1 | L7≥0,1 |
Расчеты к таблице 5.
1. Общий показатель платежеспособности по формуле (21):
на начало отчетного периода:
L1= (1310+37,5+30,33)/(364+0+4,33) = 3,74,
на конец отчетного периода:
L1 = (1527+116+43,67)/(216+0+30,67)= 6,84.
2. Коэффициент абсолютной ликвидности рассчитываем по формуле (22).
на начало отчетного периода: L2= (0+1310)/(0+364+0+0) = 3,6,
на конец отчетного периода: L2 = (0+1527)/(0+216+0+0)= 7,1.
3. Коэффициент быстрой ликвидности рассчитываем по формуле (23):
на начало отчетного периода: L3= (0+1310+75)/(0+364+0+0) = 3,8,
на конец отчетного периода: L3 = (0+1527+232)/(0+216+0+0)= 8,1.
4. Коэффициент текущей ликвидности рассчитываем по формуле (24):
на начало отчетного периода: L4= 1476 / (0+364+0+0) = 4,1,
на конец отчетного периода: L4 = 1800 /(0+216+0+0)= 8,8.
5. Коэффициент маневренности функционирующего капитала согласно формулы (25) будет равен:
на начало отчетного периода: L5= (85+6+0) / (1476 – 0 – 364 – 0 - 0 ) = 0,08,
на конец периода: L5 = (111 + 20 + 0 ) / (1890 -0 – 216 – 0 – 0 )= 0,08.
6. Рассчитаем долю оборотных средств в активах по формуле (26):
на начало отчетного периода: L6= 1476 / 1748 = 0,8,
на конец отчетного периода: L6 = 1890 / 2116 = 0,9.
7. Коэффициент обеспеченности собственными средствами рассчитаем по формуле (27):
на начало отчетного периода: L7= (1371 - 272) / 1476 = 0,7,
на конец отчетного периода: L7 = (1808 - 226) / 1890 = 0,8.
Выводы по платежеспособности редакции.
Общий коэффициент платежеспособности редакции вырос за отчетный период с 3,74 до 6,84 (на 3,1), следовательно, на начало отчетного периода редакция была платежеспособна и ее платежеспособность продолжает расти.
Коэффициент абсолютной ликвидности свидетельствует о том, что денежные средства редакции на начало отчетного периода в 3,6 раз превышают ее текущую краткосрочную задолженность, а на конец отчетного периода – в 7,1 раз, следовательно погашение такой задолженности может быть произведено редакцией в самые короткие сроки.
Значение коэффициента быстрой ликвидности (3,8 на начало отчетного периода и 8,1 на конец отчетного периода) показывает, что обеспечении погашения краткосрочной задолженности редакции еще и поступлениями по дебиторской задолженности еще более увеличивает платежеспособность редакции.
Коэффициент текущей ликвидности показывает, что если редакция мобилизует для погашения своих текущих обязательств все оборотные средства, то в начале отчетного периода стоимость оборотных средств превысит обязательства в 4,1 раза, а в конце отчетного периода - 8,8 раз. То есть платежеспособность редакции абсолютна. Но такое значение коэффициента абсолютной ликвидности говорит о нерациональном вложении средств редакции, их неэффективном использовании.
Коэффициент маневренности функционирующего капитала в течении отчетного периода не увеличился - 0,08 на начало и конец отчетного периода. Лишь небольшая часть капитала редакции обездвижена в запасах и долгосрочной дебиторской задолженности, что, безусловно, также свидетельствует о платежеспособности редакции.
Доля оборотных средств в активах возросла за отчетный период с 0,8 до 0,9, то есть большую часть имущества редакции составляют оборотные активы, что гарантирует платежеспособность редакции и ликвидность ее средств.
Коэффициент обеспеченности собственными средствами имеет высокое значение (0,7 на начало периода, 0,8 – на конец периода).
2.2.5 Коэффициентный анализ финансовой устойчивости редакции журнала «Идель».
Таблица 6.Показатели финансовой устойчивости
| Коэффициент | На началопериода | На конец периода | Изменения | Норма |
| Коэффициент капитализации | 0,3 | 0,2 | -0,1 | U1< 1,5 |
| Коэффициент обеспеченности собственными источниками | 0,7 | 0,8 | 0,1 | U2> 0,1Опт. ≥ 0,5 |
| Коэффициент финансовой независимости | 0,8 | 0,9 | 0,1 | 0,4<U3<0,6 |
| Коэффициент финансирования | 3,6 | 5,9 | 2,3 | U4>0,7Опт. =1,5 |
| Коэффициент финансовой устойчивости | 0,8 | 0,9 | 0,1 | U5> 0,6 |
Расчеты к таблице 6.
1. Коэффициент капитализации рассчитывается по формуле (28):
на начало отчетного периода: U1 = (0+377) / 1371 = 0,3,
на конец отчетного периода: U1 = (0+ 308)/ 1808 = 0,2.
2. Коэффициент обеспеченности собственными средствами рассчитаем по формуле (29):
на начало отчетного периода: U2 = (1371 - 272) / 1476 = 0,7,
на конец отчетного периода: U2 = (1808 - 226)/ 1890 = 0,8.