Вхождение в отрицательную зону сальдо торгового баланса – 2009 год, платежного баланса – 2008 год. В данном варианте прогноза происходит снижение стоимости экспорта. Проведенный анализ указывает на формирование негативных факторов, влияющих на валютный курс рубля. Вне зависимости от стоимости сырья на мировых биржах наступит момент, при котором общий баланс по притоку валюты в страну будет отрицательным, что приведет к снижению валютных накоплений. Парадокс заключается в том, что чем дольше будет благоприятная рыночная конъюнктура цен на основные позиции российского экспорта, тем с более сложными проблемами экономика столкнется в дальнейшем. Одно дело – решать проблему с отрицательным счетом текущих операций в 10 млрд. долл. и внешним долгом в 150 млрд. долл., другое – когда внешний долг составляет 0,5 трлн. долл. при отрицательном сальдо счета текущих операций, превышающем 100 млрд. долл. А если учитывать, что стоимость значительного количества товаров и услуг в России близка к мировым ценам, то любое снижение курса национальной валюты будет означать снижение уровня жизни.
Периодом резкого возрастания валютных рисков можно считать тот, при котором счет текущих операций войдет в отрицательную зону. Сложившаяся ситуация является следствием не до конца продуманной политики в области управления платежным балансом страны как составной части общей экономической политики. Краткосрочные интересы поставлены выше среднесрочных приоритетов.
Поскольку счет (баланс) текущих операций является одним из важнейших составляющих платежного баланса, рассмотрим структуру товаров и услуг, которые Россия экспортирует и импортирует.
Рассмотрим товарную структуру экспорта России в 2008 г.
Таблица 3 - Товарная структура экспорта России в 2008 г (январь – август, тысяч долларов США)
| Наименование товарной отрасли | Страны дальнего зарубежья | Страны СНГ | Итого | ||||
| Всего | Структура | Всего | Структура | Сумма | Доля стран дальнего зарубежья | Доля стран СНГ | |
| ВСЕГО: | 481053127.9 | 100 | 47032313.6 | 100 | 528085441.5 | 91.09 | 8.91 |
| Продовольственные товары и сельскохозяйственное сырье (кроме текстильного) | 2192145.9 | 0.46 | 2170272.3 | 4.61 | 4362418.2 | 50.25 | 49.75 |
| Минеральные продукты | 205936811.9 | 42.81 | 14643835.6 | 31.14 | 220580647.5 | 93.36 | 6.64 |
| Топливно-энергетические товары | 203603997.3 | 42.32 | 14231620.4 | 30.26 | 217835617.7 | 93.47 | 6.53 |
| Продукция химической промышленности, каучук | 15118706.3 | 3.14 | 3193347.5 | 6.79 | 18312053.8 | 82.56 | 17.44 |
| Кожевенное сырье, пушнина и изделия из них | 215950.9 | 0.04 | 11965.5 | 0.03 | 227916.4 | 94.75 | 5.25 |
| Древесина и целлюлозно-бумажные изделия | 6489199.4 | 1.35 | 1339599.5 | 2.85 | 7828798.9 | 82.89 | 17.11 |
| Текстиль, текстильные изделия и обувь | 159910.8 | 0.03 | 171829.1 | 0.37 | 331739.9 | 48.2 | 51.8 |
| Драгоценные камни, драгоценные металлы и изделия из них | 5096431.7 | 1.06 | 52100.4 | 0.11 | 5148532.1 | 98.99 | 1.01 |
| Металлы и изделия из них | 33115884.1 | 6.88 | 4271871.7 | 9.08 | 37387755.8 | 88.57 | 11.43 |
| Машины, оборудование и транспортные средства | 7181029.3 | 1.49 | 6129763.8 | 13.03 | 13310793.1 | 53.95 | 46.05 |
| Другие товары | 1943060.3 | 0.4 | 816107.8 | 1.74 | 2759168.1 | 70.42 | 29.58 |
Анализ таблицы 3 показывает, что наибольшая часть экспорта РФ приходится на страны дальнего зарубежья, доля стран СНГ составляет менее 10%. В структуре экспорта в страны дальнего зарубежья наибольшую долю занимают минеральные продукты (42.81%) и топливно-энергетические товары(42.32%). В структуре экспорта в страны СНГ минеральные продукты и топливно-энергетические товары так же занимают весьма значимое место – их доля 31.14% и 30.26% соответственно, однако необходимо отметить, что в структуре экспорта в страны СНГ достаточно весомую долю занимают машины, оборудование и транспортные средства (более 10% от объема экспорта). Однако в целом необходимо отметить выраженную сырьевую направленность российского экспорта.
Рассмотрим товарную структуру импорта России в 2008 г.
Таблица 4 - Товарная структура импорта России в 2008 г. (январь – август, тысяч долларов США)
| Наименование товарной отрасли | Страны дальнего зарубежья | Страны СНГ | Итого | ||||
| Всего | Структура | Всего | Структура | Сумма | Доля стран дальнего зарубежья | Доля стран СНГ | |
| ВСЕГО: | 151851672.7 | 100 | 20095558.1 | 100 | 171947230.8 | 88.31 | 11.69 |
| Продовольственные товары и сельскохозяйственное сырье (кроме текстильного) | 19000155 | 12.51 | 2357093.8 | 11.73 | 21357248.8 | 88.96 | 11.04 |
| Минеральные продукты | 2224594.9 | 1.46 | 3657231.8 | 18.2 | 5881826.7 | 37.82 | 62.18 |
| Топливно-энергетические товары | 915554.5 | 0.6 | 1921698.5 | 9.56 | 2837253 | 32.27 | 67.73 |
| Продукция химической промышленности, каучук | 21107386.5 | 13.9 | 1567258.8 | 7.8 | 22674645.3 | 93.09 | 6.91 |
| Кожевенное сырье, пушнина и изделия из них | 576669.1 | 0.38 | 3076.2 | 0.02 | 579745.3 | 99.47 | 0.53 |
| Древесина и целлюлозно-бумажные изделия | 3588158.2 | 2.36 | 465719.9 | 2.32 | 4053878.1 | 88.51 | 11.49 |
| Текстиль, текстильные изделия и обувь | 6396230.1 | 4.21 | 537861.3 | 2.68 | 6934091.4 | 92.24 | 7.76 |
| Драгоценные камни, драгоценные металлы и изделия из них | 416546.1 | 0.27 | 33690.4 | 0.17 | 450236.5 | 92.52 | 7.48 |
| Металлы и изделия из них | 7707511.6 | 5.08 | 4060177.4 | 20.2 | 11767689 | 65.5 | 34.5 |
| Машины, оборудование и транспортные средства | 85215076.8 | 56.12 | 5149368.1 | 25.62 | 90364444.9 | 94.3 | 5.7 |
| Другие товары | 4703789.9 | 3.1 | 342381.9 | 1.7 | 5046171.8 | 93.22 | 6.78 |
Анализ таблицы 4 показывает, что наибольшая часть импорта в Россию приходится на страны дальнего зарубежья, в структуре импорта из этих стран наибольший удельный вес приходится на машины, оборудование и транспортные средства (56,12%) и продовольственные товары (12.51%). В структуре импорта из стран СНГ машины, оборудование и транспортные средства занимают так же наибольший удельный вес (25,62%), однако необходимо отметить большую «размытость» структуры импорта из стран СНГ, чем из стран дальнего зарубежья. Например, в структуре импорта из стран СНГ значимый удельный вес занимают металлы и изделия из них (20,2%), минеральные продукты (18,2%), продовольственные товары (11,73%).
В целом необходимо отметить, что Россия больше импортирует продукцию машиностроения и продовольствие.
Далее рассмотрим сальдо экспорта и импорта товаров.
Таблица 5 - Сальдо товарной структуры экспорта и импорта России в 2008 г. (январь – август, тысяч долларов США)
| Наименование товарной отрасли | Сальдо | Итого | |
| Страны дальнего зарубежья | Страны СНГ | ||
| ВСЕГО: | 329201455.2 | 26936755.5 | 356138210.7 |
| Продовольственные товары и сельскохозяйственное сырье (кроме текстильного) | -16808009.1 | -186821.5 | -16994830.6 |
| Минеральные продукты | 203712217 | 10986603.8 | 214698820.8 |
| Топливно-энергетические товары | 202688442.8 | 12309921.9 | 214998364.7 |
| Продукция химической промышленности, каучук | -5988680.2 | 1626088.7 | -4362591.5 |
| Кожевенное сырье, пушнина и изделия из них | -360718.2 | 8889.3 | -351828.9 |
| Древесина и целлюлозно-бумажные изделия | 2901041.2 | 873879.6 | 3774920.8 |
| Текстиль, текстильные изделия и обувь | -6236319.3 | -366032.2 | -6602351.5 |
| Драгоценные камни, драгоценные металлы и изделия из них | 4679885.6 | 18410 | 4698295.6 |
| Металлы и изделия из них | 25408372.5 | 211694.3 | 25620066.8 |
| Машины, оборудование и транспортные средства | -78034047.5 | 980395.7 | -77053651.8 |
| Другие товары | -2760729.6 | 473725.9 | -2287003.7 |
Анализ таблицы 5 показывает в целом положительное сальдо операций по экспорту – импорту товаров, однако необходимо отметить, что положительное сальдо достигается за счет экспорта сырьевых товаров, так как экспорт высокотехнологичных товаров и продуктов высокого передела имеет отрицательное сальдо. В целом анализ экспорта и импорта товаров показывает, что экономика России имеет явную сырьевую направленность, зарабатывая на экспорте сырья для импорта машин, оборудования и продовольствия.
Рассмотрим внешнюю торговлю услугами Российской Федерации по основным странам-партнерам за 2008 год (1 квартал, (тыс. долл. США)). Данные по указанным операциям представлены в Приложении 1.
Анализ приложения показывает, что в целом наблюдается отрицательное сальдо по внешнеторговому обороту услуг, однако по странам СНГ в целом выявлено положительное сальдо, а по развитым странам – отрицательное, т.е. валюту, заработанную за счет экспорта сырья, Россия тратит не только на закупку машин и продовольствия за границей, но и на покупку услуг в странах дальнего зарубежья. Для улучшения структуры операций по счету текущих операций России необходимо более тесно развивать торговлю со странами СНГ, где востребованы не только сырье, но и продукция высокого передела, например, продукция машиностроения.