Таблиця 2.5 Показники рентабельності ТОВ "Будсервіс" в 2007-2009р.
| Показник | 2007 р. | 2008 р. | 2009 р. |
| Рентабельність активів | 1.38% | 5.8% | 11.75% |
| Рентабельність продажів | 3.38% | 11.47% | 11.62% |
З таблиці видно, що з кожним роком відбувається ріст рентабельності активів і продажів, що є слідством росту попиту на споживчому ринку на продукцію ТОВ "Будсервіс".
Підбиваючи підсумок, можна сказати що на підприємстві коштує недозволена проблема: з ростом обсягів запасів все більший обсяг фінансових коштів підприємства заморожуються в запасах, тому зниження рівня витрат на обслуговування виробничих запасів є дуже актуальною проблемою, що вимагає рішення.
В 2009 році підприємство збільшило запаси й витрати по всіх статтях крім готової продукції. Збільшення статей витрат свідчить про те, що для збільшення обсягу виробництва треба було більше оборотних коштів. Виробництво в даному році працювало не на склад, тому що значно знизилися запаси готової продукції, що свідчить про збільшення попиту на продукцію й прискоренні оборотності оборотних коштів. В 2009 році значно покращилася ситуація з керуванням запасами, тому що швидкість обороту запасів значно збільшилася, а період обороту запасів знизився (див. таблицю 2.6).
Таблиця 2.6 Основні показники діяльності ТОВ "Будсервіс"
| ПОКАЗНИКИ | Норматив | 2007р. | 2008р. | 2009р. | |||
| На початок | На кінець | На початок | На кінець | На початок | На кінець | ||
| Власні оборотні кошти (тис. грн.) | - | 28186 | 26855 | 26855 | 40050 | 40050 | 49228 |
| Коэф-т абс. ліквідності | 0,2 | 0,025 | 0,018 | 0,018 | 0,039 | 0,039 | 0,172 |
| Коэф-т проміжної ліквідності | 0,7 | 0,427 | 0,476 | 0,476 | 0,466 | 0,466 | 0,627 |
| Коэф-т поточної ліквідності | 2 | 1,644 | 1,422 | 1,422 | 1,616 | 1,616 | 1,500 |
| Коэф-т фин-й незалежності | 0,5 | 0,90 | 0,84 | 0,84 | 0,82 | 0,82 | 0,75 |
| Коэф-т фин-й стабільності | 0,5 | 0,90 | 0,84 | 0,84 | 0,82 | 0,82 | 0,75 |
| Коэф-т співвідношення позикових і власних коштів | <1 | 0,11 | 0,19 | 0,19 | 0,22 | 0,22 | 0,32 |
| Коэф-т забезпеченості власними оборотними коштами | >0.1 | 0,39 | 0,3 | 0,3 | 0,38 | 0,38 | 0,33 |
| Коэф-т оборач. оборотних активів | 2,17 | 2,01 | 3,086 | ||||
| Період обороту оборотних активів (дні) | 166 | 179 | 117 | ||||
| Коэф-т оборач. активів | 0,41 | 0,51 | 1,01 | ||||
| Період обороту активів | 879 | 707 | 356 | ||||
| Коэф-т оборач запасів | 3,2 | 3,03 | 5,12 | ||||
| Період обороту запасів | 112 | 119 | 70 | ||||
| Коэф-т оборач сировини й матеріалів | 12,34 | 15,88 | 21,45 | ||||
| Період обороту сировини й матеріалів | 29 | 23 | 17 | ||||
| Коэф-т оборач МБП | 18,44 | 15,10 | 23,31 | ||||
| Період обороту МБП | 19,5 | 24 | 15 | ||||
| Коэф-т оборач НЗП | 7,28 | 8,99 | 16,48 | ||||
| Період обороту НЗП | 49,5 | 40,1 | 21,84 | ||||
| Коэф-т оборач ГП | 12,30 | 8,61 | 13,33 | ||||
| Період обороту ГП | 29,3 | 41,8 | 27,0 | ||||
| Рентабельність продажів | 4,8 | 12,8 | 14,1 | ||||
Таблиця 2.7 Структура запасів і витрат у тис. грн за 2009 рік
| Найменування | На 1.01.2009р. | На 1.01.2010р. | Відхилення, +/- |
| Сировина й матеріали | 17888 | 25479 | +7591 |
| МБП | 12214 | 14884 | +2670 |
| НЗП | 18835 | 22713 | +3878 |
| Готова продукція | 22903 | 17002 | -5901 |
| Товари відвантажені | - | - | - |
| Витрати майбутніх періодів | 93 | 240 | +147 |
| Разом запасів і витрат | 71933 | 80588 | +8655 |
Дебіторська заборгованість в 2008 році утворилася на суму 27,7 млн. грн., у т.ч. прострочена 4,4 млн. грн.. Дебіторська заборгованість в 2009 році утворилася на суму 44,8 млн. грн.. Ріст обсягу дебіторської заборгованості пов'язаний з активізацією господарської діяльності підприємства.
Структура й динаміка дебіторської заборгованості представлені в таблицях 2.8 - 2.10.
Таблиця 2.8 Структура дебіторської заборгованості в 2007 році в тис. грн.
| Показники | Значення | Відхилення, +/- | |
| На 1.01.2007 | На 1.01.2008 | ||
| Покупці й замовники | 15639 | 25090 | +9451 |
| Аванси видані | 14 | 211 | +197 |
| Інші дебітори | 1931 | 4074 | +2143 |
| Разом | 17584 | 29379 | +11795 |
Таблиця 2.9 Структура дебіторської заборгованості в 2008 році в тис. грн.
| Показники | Значення | Відхилення, +/- | |
| На 1.01.2008 | На 1.01.2009 | ||
| Покупці й замовники | 25090 | 24415 | -675 |
| Аванси видані | 211 | 237 | +26 |
| Інші дебітори | 4074 | 3085 | +989 |
| Разом | 29379 | 27737 | -1642 |
Таблиця 2.10 Структура дебіторської заборгованості в 2009 році в тис. грн.
| Показники | Значення | Відхилення, +/- | |
| На 1.01.2009 | На 1.01.2010 | ||
| Покупці й замовники | 24415 | - | - |
| Аванси видані | 237 | - | - |
| Інші дебітори | 3085 | - | - |
| Разом | 27737 | 44800 | 17063 |
Найбільшу частку в складі дебіторської заборгованості займають покупці й замовники - близько 90%.
Прискорення оборотності запасів і збільшення дебіторської заборгованості впливали протягом аналізованого періоду на ефективність підприємства позитивним образом.
Показники оборотності ДЗ на 1 січня по роках:
- 2008р. - 6,33;
- 2009р. - 7,12;
- 2010р. - 6,6.
Строк товарного кредиту на 1 січня по роках:
- 2008р. - 57 днів;
- 2009р. - 51 день;
- 2010р. - 55 днів.
Із цих показників можна зробити висновок про те, що оборотність ДЗ спочатку зростає, строк товарного кредиту зменшується, а потім сповільнюється (строк товарного кредиту збільшується). Це свідчить про погіршення керування ДЗ і росту ДЗ темпами, що перевищують ріст виторгу й прибутку. Це негативна тенденція.
Для підвищення ефективності керування запасами й ДЗ можна порекомендувати підприємству наступні заходи:
- Вести безперервний моніторинг стану запасів і дебіторської заборгованості, вчасно виявляючи й усуваючи негативні тенденції;
- Орієнтуватися на велику кількість покупців для зниження ризику несплати;
- Безупинно контролювати стан розрахунків з покупцями по простроченій заборгованості;
- Надавати більше знижок при передоплаті;
- Аналіз дебіторської заборгованості вести одночасно з аналізом кредиторської заборгованості;
- Безупинно стежити за оборотністю запасів і ДЗ із метою з'ясувати причини замідлюючі оборотність;
- Знизити тривалість знаходження запасів на складах шляхом забезпечення ритмічності поставок, стійких і тривалих зв'язків з постачальниками сировини й матеріалів, стимулювання збуту продукції в період сезонного падіння попиту.
У процесі виконання курсової роботи "Керування дебіторською заборгованістю ", відповідно до її мети, було розроблено на основі аналізу процесу керування дебіторською заборгованістю пропозиція по ефективному керуванню дебіторською заборгованістю ТОВ "Будсервіс". Це дозволить, по-нашій думці, підвищити рентабельність підприємства. А підвищення рентабельності підприємства - одна з найважливіших цілей фінансового менеджменту.
У даній роботі розкриті сутність дебіторської заборгованості, запасів і процес формування на підприємстві, розглянутий закордонний досвід керування дебіторською заборгованістю; методика керування дебіторською заборгованістю.
Аналізуючи діяльність підприємства можна зробити наступні висновки:
ТОВ "Будсервіс" в 2009 - 2010 роках став становити значний інтерес як об'єкт вкладення інвестицій для потенційного інвестора, тому що підприємство займає значну частину регіонального ринку по виробництву будівельних матеріалів і здійсненню будівельної діяльності. Воно має стійке фінансове становище, висококваліфікований персонал і налагоджену мережу постачальників і споживачів, що значно знижує комерційні ризики, здатні привести до банкрутства підприємства й не поверненню боргів по кредитах.
Продукція й послуги ТОВ "Будсервіс" стають усе більше конкурентноздатними на внутрішньому ринку через зниження собівартості через підвищення ефективності керування активами підприємства й, отже, більше низької відпускної ціни й підвищення якості.
За період 2007-2010р. у діяльності підприємства спостерігалися наступні зміни:
Була переломлена тенденція зниження величини активів: необоротних активів, оборотних активів, власних оборотних коштів;
Став зростати обсяг збуту й прибутку;
Покращилися умови діяльності й підвищилася ефективність функціонування підприємства;
З'явилася сприятлива тенденція зниження витрат у відносному вираженні;
Збільшилася рентабельність продукції;
Показники фінансово-економічної діяльності протягом періоду 2007-2009р. покращилися крім коефіцієнтів поточної ліквідності, фінансової незалежності, забезпеченості власними оборотними коштами й фінансової стабільності, які знизилися через ріст залучення в оборот позикових коштів;