Оценка и анализ рисков 2 (стр. 2 из 2)

4. Уравнение линии рынка капитала (CML) имеет вид:

,

где

% — стандартное отклонение доходности рынка.

Линия CML изображена на графике (см. приложение 5), из которого видно, что средняя доходность сформированного портфеля превышает ожидаемую доходность эффективного портфеля для того же самого значения риска.

ПРИЛОЖЕНИЕ: компьютерные распечатки на 5 листах.