Консультанты из A. T. Kearney оценивали консолидационные процессы по двум показателям: совокупной доле трех крупнейших компаний в отрасли (CR3) и индексу Хиршмана-Херфиндаля (HHI), равному сумме квадратов долей всех компаний в отрасли. Первый характеризует рыночный вес «большой тройки», второй – отрыв группы лидеров от остальной массы участников рынка. При минимальной концентрации (бесконечном числе фирм с бесконечно малыми долями) индекс HHI стремится к нулю, а при максимальной (на рынке присутствует одна фирма со 100-процентной долей) – к 10 тыс. В A. T. Kearney выяснили, что в любой отрасли динамика концентрации описывается S-образной кривой (синусоидой). Когда отрасль открывается, индексы концентрации падают до 10–15%, затем, на этапе роста, когда объединительные процессы протекают наиболее бурно, доля лидеров повышается до 45%. На этапе фокуса концентрация возрастает до 60–70%, а на следующей стадии вес «большой тройки» достигает и 90%.
Например: наиболее бурно процессы консолидации в ближайшее время развернутся в розничной торговле. Эта отрасль крайне фрагментирована. В прошлом году, по оценкам Росстата, доля десяти крупнейших продовольственных сетей составили 7,1%, а вес первой тройки – «Пятерочки», «Магнита» и Metro – не дотягивает и до 4%. Развитие на зрелых рынках, таких как Москва или Санкт-Петербург, продлится не больше двух-трех лет. В ближайшие годы розничная торговля будет развиваться путем поглощения региональных сетей, а не слияния национальных лидеров. Из регионов с наиболее динамичным развитием розничной торговли игроки будут осуществлять экспансию в такие же крупные регионы, но развивающиеся с небольшим отставанием: Новосибирск, Самару, Екатеринбург и другие города-миллионники.
ТД «Перекресток» в последние два года купил ряд розничных операторов в регионах и на Украине. Сначала компания выкупила у Delta Capital Management сеть SPAR Middle Volga в Нижнем Новгороде, годом позже приобрела ярославскую сеть «365». И в значительной степени благодаря региональным продажам «Перекресток» показал в прошлом году 77-процентный рост выручки.
К 2010 году большинство рынков будут уже поделены федеральными и крупными региональными игроками. И только после того, как в отрасли сформируется пул лидеров и пул отставших, начнется скупка успешных ритейлеров западными компаниями или слияние крупных российских игроков в целях противостояния экспансии с Запада.
Темп роста для гарантированного лидерства: в прошлом году розничная торговля выросла на 34%, доля «большой розничной тройки», по прогнозу A. T. Kearney, должна увеличиваться на 5% в год, таким образом, ритейлерам нужно расти на 39–40% в год[2].
4. Теория сходства и подобия стран.
Международная торговля промышленными товарами происходит в результате сходства между предпочтениями потребителей из разных стран, находящихся на одном и том же уровне экономического развития. По мнению Стефана Линдера, сначала компании производят товары для того, чтобы удовлетворить спрос на отечественном рынке. В процессе поиска новых возможностей для сбыта этих товаров обнаруживается, что наиболее перспективные зарубежные рынки находятся в тех странах, в которых предпочтения потребителей аналогичны нуждам и запросам отечественных потребителей.
Пример:
Япония экспортирует автомобили Toyota в Германию, а Германия, в свою очередь, экспортирует автомобили марки BMW в Японию.
На японском рынке существует достаточно большой сегмент потенциальных покупателей автомобилей марки BMW — состоятельных покупателей, которые точно так же, как и немецкие потребители, стремятся приобретать престижные, качественные автомобили.
Немецкий рынок обеспечивает автомобили марки Toyota сегментом потребителей, ориентированных на оптимальное соотношение цена—качество, аналогичных японским потребителям этого сегмента. Поскольку у каждой из компаний есть целевой сегмент потребителей на рынке другой страны, инициируется
процесс внутриотраслевой торговли.
Согласно теории подобия стран, торговля промышленными товарами должна происходить главным образом между странами с приблизительно одинаковым доходом на душу населения.
ВВП на душу населения в 2008 г.: Германия 35552$, Япония 34501$.
Кроме того, внутриотраслевая торговля автомобилями становится общепринятой формой международной торговли. В процессе принятия потребителями решений о приобретении автомобиля большую роль играет узнаваемость бренда и репутация продукта на рынке.
5. Неотехнологическая теория:
Теория эффекта масштаба
В начале 80-х гг. XX века П. Крюгман и К. Ланкастер предложили альтернативное объяснение международной торговле, основанное на эффекте масштаба. Суть эффекта заключается в том, что при определенной технологии и организации производства долговременные средние издержки сокращаются по мере увеличения объема выпускаемой продукции, т.е. возникает экономия, обусловленная массовым производством.
Согласно этой теории, многие страны обеспечены основными факторами производства в сходных пропорциях, и поэтому им будет выгодно торговать между собой при специализации в отраслях, которые характеризуются наличием эффекта массового производства. Специализация позволяет расширить объемы производства, снизить издержки, цену. Для того, чтобы эффект масштаба был реализован, необходим емкий рынок, т.е. мировой.[3]
Пример:
Работа Генри Форда может служить одним из наиболее показательных примеров для этой теории. Его лозунгом было «автомобиль для всех» — завод Форда выпускал наиболее дешёвые автомобили в начале эпохи автомобилестроения. Ford Motor Company существует и по сей день. Генри Форд известен также тем, что впервые стал использовать промышленный конвейер. Вопреки распространённому заблуждению, конвейер внедряли и до этого, однако Генри Форд создал первую коммерчески успешную линию. Книга Форда «Моя жизнь, мои достижения» является классическим трудом по научной организации труда.[4]
Долговременное производство Генри Фордом его первого массового автомобиля – модели "Т" (1908-1927) – вошло в экономическую историю как классический пример эффекта масштаба (economy of scale). Это, как известно, эффект уменьшения затрат на единицу выпускаемой продукции, т.е. снижение ее себестоимости, вследствие увеличения объема производства за счет рационализации и ускорения производственного процесса. Выпуск такого технически сложного продукта, как автомобиль, поточным методом – с использованием узкоспециализированных станков и сборочных линий позволял тогда изготовлять только одну базовую модель с минимальными модификациями. Генри Форд считал это важнейшим принципом производственной экономии.
Производственная политика Форда основывалась на простом принципе – низкая себестоимость и низкая цена одного автомобиля дают минимальную прибыль, а продажа массы автомобилей создает массу прибыли. Он говорил: "Я считаю за лучшее продавать большее количество автомобилей с меньшей прибылью, чем малое количество с большей".
Данные, отражающие эффект масштаба в производстве фордовских автомобилей за 1903-1921 гг.
| Финансовый год | Продано автомобилей | Объем чистой прибыли, дол. | Средняя себестоимость 1 автомобиля, дол. | Средняя прибыль от продажи 1 автомобиля, дол. |
| 1903-1904 | 1708 | 201734 | 394,8 | 112,7 |
| 1904-1905 | 1695 | 219602 | 715,5 | 129,6 |
| 1905-1906 | 1599 | 120093 | 685,2 | 75 |
| 1906-1907 | 8423 | 1015020 | 473 | 120,1 |
| 1907-1908 | 6398 | 1054624 | 410,1 | 164,4 |
| 1908-1909 | 10607 | 2164186 | 446,3 | 204,3 |
| 1909-1910 | 18664 | 4108093 | 504,5 | 220,1 |
| 1910-1911 | 34528 | 5512781 | 415,1 | 159,6 |
| 1911-1912 | 78440 | 10734162 | 308 | 136,5 |
| 1912-1913 | 168304 | 20046767 | 242,1 | 119,1 |
| 1913-1914 | 248307 | 24734634 | 241 | 99,1 |
| 1914-1915 | 288728 | 31141187 | 246,2 | 107,6 |
| 1915-1916 | 472360 | 51051832 | 237,7 | 108,8 |
| 1916-1917 | 730041 | 30089752 | 246,6 | 41,2 |
| 1917-1918 | 656165 | 24179329 | 204,6 | 36,5 |
| 1918-1919 | 487802 | 42856382 | 296,4 | 87,6 |
| 1919-1920 | 635226 | 54835918 | 320,6 | 86,3 |
| 1920 | 690755 | 71428892 | 309,5 | 103,1 |
| 1921 | 933720 | 93106284 | 343,3 | 99,2 |
[1] Р.Гриффин, М.Пастей, «Международный бизнес», 4-е издание, «Питер», 2006г: стр.288.
[2] «Рацион для титанов», Журнал «Секрет Фирмы» № 43 (130) от 14.11.2005,
[3] http://www.aup.ru/books/m175/1_5.htm
[4] http://ru.wikipedia.org/wiki/Генри_Форд