Анализ управления финансовой деятельностью предприятия (стр. 5 из 13)

Оборотные активы ООО «Прокатный завод», продолжают оставаться наиболее мобильной его частью и в решающей степени определять платежеспособность и кредитоспособность предприятия. Оборотные активы представлены в ООО «Прокатный завод» главным образом запасами, налогом на добавленную стоимость, краткосрочной дебиторской задолженностью и денежными средствами.

Наблюдается тенденция роста оборотных активов. Стоимость оборотных активов на конец 2005 года составила15193 тыс. руб., что на 4534 тыс. руб. больше, чем в начале 2004года. Стоимость оборотных активов на конец 2006 года составила 21921 тыс. руб., что на 6728 тыс. руб. больше, чем в начале 2005 года.

Темп роста оборотных активов в ООО «Прокатный завод» в 2005 году составил 142,54%, а в 2006 году темп роста составил 144,28%. Повышение оборотных средств произошло за счет увеличения запасов, налога на добавленную стоимость и поступления денежных средств.

Анализ структуры оборотных активов в ООО «Прокатный завод» выявил, что происходит увеличение запасов: с 4476 тыс. руб. до 5297 тыс. руб. в 2005 году и до 10114 тыс. руб. в 2006 году.

Сумма дебиторской задолженности 2005 года увеличилась на 3522 тыс. руб. по сравнению с 2004 годом темп роста составил, 176,63% в 2006 году темп роста дебиторской задолженности составил 133,26%, что свидетельствует о текущих расчетах с поставщиками. Сокращение дебиторской задолженности оценивается положительно, так как идет сокращение периода ее погашения.

Денежные средства на конец 2005 года по сравнению с 2004 годом увеличились на 637тыс. руб. и составили1733 тыс. руб. в 2006 году произошло уменьшение денежных средств до 982 тыс. руб. Отток денежных средств, свидетельствует о том, что ООО «Прокатный завод» плохо проводит работу с дебиторами предприятия.

Структура оборотных активов ООО «Прокатный завод» в 2006 году представлен на рисунке 2.2.6.

Рис.2.2.6. Структура оборотных активов ООО «Прокатный завод» в 2006 году (%).

Горизонтальный анализ источников имущества показывает темп роста собственного и заемного капитала в структуре источников. Вертикальный анализ показывает изменения удельного веса собственного и заемного капитала.

Таблица 2.2.7

Состава источников средств ООО «Прокатный завод», 2004-2006гг.

Показатель	2004 г.	2005г.			2006г.
	Сумма, тыс. руб.	Сумма, тыс. руб.	Темп роста к 2004, %	Абсол. измен., тыс. руб.	Сумма, тыс. руб.	Темп роста к 2005 %	Абсол. измен., тыс. руб.
								1	2	3	4	5	6	7	8
1. Источники имущества – всего	15302	19273	125,95	3971	26893	139,54	7620
1.1. Собственный капитал	7643	8333	109,03	690	9590	115,08	1257
1.2. Заемный капитал	7495	10629	141,81	3134	16418	154,46	5789
1.2.1.Долгосрочные обязательства	-	348	100	348	345	99,14	-3
1.2.2. Кредиторская задолженность	7495	10281	137,17	2786	16073	156,34	5792
в том числе:поставщики и подрядчики	4167	6394	153,44	2227	13356	208,88	6962
задолженность перед персоналом	758	772	101,85	14	881	114,12	109
задолженность перед государственными внебюджетными фондами	-	183	100	183	266	145,36	83
задолженность перед бюджетом	549	355	64,66	-194	273	76,9	-82
прочие кредиторы	1982	2576	129,97	594	1297	50,35	1279
Задолженность участникам	16	293	1831,2	277	867	295,9	574
Резервы предстоящих расходов	23	18	78,26	-5	14	77,78	-4

Собственный капитал предприятия в 2005 году увеличился на 3971 тыс. руб. и темп прироста составил 125,95%. В 2006 году собственный капитал увеличился на 7620 тыс. руб., темп прироста составил 139,54 %. Это говорит о том, что предприятие наращивает собственный капитал.

Рост собственного капитала в 2005 году не обеспечил необходимую потребность растущего предприятия в источниках финансирования, поэтому в данный период деятельность предприятия обеспечивалось, долгосрочными заемными источниками, которые составили на конец года -348 тыс.руб. и в 2006 году – 345 тыс.руб. Кредиты привлекались для закупки нового оборудования и под инвестиционную деятельность предприятия.

В 2005 году кредиторская задолженность по сравнению с 2004 годом увеличилась до 10281, тыс. руб., темп прироста – 137,17%, к концу 2006 года – до 16073 тыс. руб., и темп прироста – 156,34 %. Увеличение произошло за счет отсутствия денежных средств, предприятие не может рассчитаться с поставщиками. Рост кредиторской задолженности в качестве заемных источников средств - ненадежный способ достижения мобильности имущества в силу самого характера кредиторской задолженности, которая может быть востребована в сроки, не устраивающие предприятие. Более целесообразно изыскивать средства для увеличения собственных источников.

Можно отметить увеличившуюся задолженность перед персоналом: на конец 2005 года она составляла 772 тыс. руб. и к концу 2006 года она уже составила 881 тыс. руб. Все это свидетельствует о наличии субъективных факторов: низком уровне ответственности и платежной дисциплины со стороны руководства.

Для наглядности представим графики динамики изменения структуры собственного и заемного капитала (см. рис.2.2.8).

Рис. 2.2.8. Динамика изменения структуры пассива ООО «Прокатный завод» 2004-2006гг.

Представленные данные на рисунке 2.2.8. показывают, что за исследуемый период 2004-2006гг. на предприятии преобладает заемный капитал, собственных источников для развития финансовой деятельности у предприятия не хватает.

Наличие, движение и структура основных средств ООО «Прокатный завод» в 2006 г. представлено в таблице 2.2.9.

Таблица 2.2.9.

Наличие, движение и структура основных фондов ООО «Прокатный завод» 2006 г. (тыс. руб.)

Группа основных средств	Наличие на начало года		Поступило за год	Выбыло за год	Наличие на конец года		Изменения за год
	Стоимость	Удель-ный вес %			Стои-мость, тыс.. руб.	Уде-льный вес %	Стои-мость	Удельный вес %
1	2	3	5	6	7	8	9	10
1. Здания	326	4,99	-	-	326	3,94	-	-1,05
2. Сооружения и передаточные устройства	209	3,20	-	-	209	2,53	-	-0,67
3. Машины и оборудование	5507	84,39	1685	-	7192	86,94	1685	2,55
4. Транспортные средства	296	4,55	61	-	357	4,32	61	-0,23
5. Производствен-ный и хозяйственный инвентарь	188	2,88	-	-	188	2,27	-	-0,61
9. Итого основных средств	6526	100	1746	-	8272	100	-	-

Из табл. 2.2.9. видно, что увеличение основных фондов ООО «Прокатный завод» в 2006 год на 1746 тыс. руб. произошло за счет приобретения оборудования на 1685 тыс. руб. и транспортных средств на 61 тыс. руб.

Изучив состав и структуру основных производственных фондов, можно сделать следующие выводы:

1. Наибольшую долю в общей структуре основных средств занимают машины и оборудование – 86,94%.

2. Основная задача ООО «Прокатный завод» сводится к тому, чтобы не допускать чрезмерного старения ОПФ (особенно активной части), так как от этого зависти уровень их физического и морального износа, а, следовательно, и результаты работы предприятия. Изменения в составе и структуре основных фондов, произошли за счет поступления основных производственных фондов.

В процессе анализа состояния запасов и затрат необходимо:

- установить обеспеченность предприятия нормальными переходящими запасами сырья, материалов, незавершенного производства, готовой продукции, товаров;

- выявить излишние и ненужные запасы материальных ресурсов, незавершенного производства, готовой продукции и товаров.

Состояние затрат и запасов представлено в таблице 2.2.10.

Таблица 2.2.10.

Состояние запасов и затрат в ООО «Прокатный завод», 2004 - 2006 гг.

Материальные оборотные средства	Фактическиеостатки на начало года		Фактическиеостатки на конец года		Норматив на конец года		Отклонение(+;-) от прошлого года		Отклонение(+;-) отнорматива
	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу	тыс. руб.	в % к итогу
2004г.
Сырье и материала	2359	88,88	4294	95,93	2200	88,53	+1935	6,2	+2094	5,1
Готовая продукция	269	10,14	139	3,11	260	10,46	-130	1692	-121	-6,1
Расходы будущих периодов	26	0,98	43	0,96	25	1,01	+17	0,93	+18	0,9
Итого	2654	100	4476	100	2485	100	+1822	-	1991	-
2005г.
Сырье и материала	4294	95,93	4955	93,54	4700	93,63	+661	80,51	+255	92,06
Готовая продукция	139	3,11	299	5,64	280	5,58	+160	19,49	+19	6,86
Расходы будущих периодов	43	0,96	43	0,82	40	0,79	-	-	+3	1,08
Итого	4476	100	5297	100	5020	100	+821	-	+277	-
2006г.
Сырье и материала	4955	93,54	9668	95,59	9500	95,72	+4713	97,82	+168	88,42
Готовая продукция	299	5,64	387	3,83	370	3,73	+88	1,83	+17	8,95
Расходы будущих периодов	43	0,82	60	0,58	55	0,55	+17	0,35	+5	2,63
Итого	5297	100	10114	100	9925	100	+4818	-	+190	-

Из таблицы 2.2.4 видно, что в конце 2004 года по сравнению с началом 2004 года фактические запасы товарно-материальных ценностей и затраты в целом повысились на 1822 тыс. руб. Увеличение остатков запасов и затрат имело место почти по всем видам материальных оборотных средств, кроме готовой продукции уменьшение составило 130 тыс. руб.