I - финансово-устойчивая и платежеспособная организация (сумма баллов = 100-85);
II — нормальная устойчивость, возможны эпизодические задержки (краткосрочные) в платежах (сумма баллов = 84-70);
III — развитие неустойчивого финансового состояния организации, увеличение частоты и времени просрочки платежей (сумма баллов = 69-50);
IV - хроническая финансовая неустойчивость и неплатежеспособность организации (сумма баллов = 49—30);
V — кризисное финансовое состояние организации (сумма баллов = = 29-11);
VI- банкротное состояние организации (практическое прекращение производственной деятельности) (сумма баллов < 10).
Таблица 11
Анализ динамики показателей финансовой устойчивости
| Показатель | Предшествующие периоды | Отчетный период | ||||
| 2003 год | 2004 год | 2005 год | ||||
| Значение | Кол-во баллов | Значение | Кол-во баллов | Значение | Кол-во баллов | |
| Ксп | 0,17 | 0 | 0,32 | 0 | 0,29 | 0 |
| Кбл | 0,03 | 0 | 0,07 | 0 | 0,08 | 0 |
| Ктл | 0,41 | 0 | 0,86 | 0 | 0,77 | 0 |
| Ксос | -0,34 | 0 | -0,13 | 0 | -0,29 | 0 |
| Кфу | 0,64 | 17 | 0,82 | 17 | 0,78 | 17 |
| Итого баллов | 17 | 17 | 17 | |||
На протяжении 3-х лет платежеспособность предприятия не изменилась. Финансовое состояние предприятия относится к 5 виду, а именно кризисное финансовое состояние организации.
7. Оценка экономической эффективности деятельности организации
На основе ранее сформированных таблиц так называемого горизонтального анализа показателей деятельности организации можно определить темпы изменения прибыли (П), выручки (ОР), активов (А) и других показателей.
Темп изменения показателя определяется по следующей формуле:
Тизм. = 3нач. показат. анализ. периода - Знач. Показат. предыдущ. Периода х 100%
Значение показателя предыдущего периода
Таблица 12
Расчет темпов изменения показателей
| №п/п | Наименованиепоказателя | Обозначение | Значение показателя (тыс. руб.) | Темпы изменения, % | |||
| 2003 | 2004 | 2005 | |||||
| 1 | Прибыль | П | -1893 | 4447 | 2124 | Тп = П2 – П1 х100% П1Тп(2004)=-235, Тп(2005)=-52 | |
| 2 | Объем реализации продукции | ОР | 13803 | 17982 | 18954 | Тор = ОР2 – ОР1 х100% ОР1Тор(2004)=30,3, Тро(2005)=5,4 | |
| 3 | Стоимость активов | А | 32651 | 34827 | 38454 | Та = А2 – А1 х100% А1 Тв (2005)=9,43, Та(2004)=6,7 | |
При определении значения показателей необходимо учитывать уровень инфляции.
Определив темпы изменения каждого показателя, следует сравнить их динамику между собой.
Тп<Тр<Т<100%.(2005 год)
При положительном значении темпов изменения прибыли, объемов реализации продукции и активов предприятия соотношение означает, что платежеспособность и финансовое состояние предприятия ухудшаются:
- прибыль растет, но медленнее, чем объем реализации продукции, что свидетельствует об уменьшении цен на продукцию или увеличении издержек производства и обращения, происходит затоваривание продукцией;
- объем реализации продукции увеличивается более низкими темпами по сравнению с ростом активов организации, что свидетельствует о снижении цен на продукцию или затоваривании продукцией либо об увеличении активов производства, несоразмерном с выпуском продукции.
8. Предварительная оценка использования ресурсов организации
Предварительный анализ эффективности использования основных производственных фондов (ОПФ) организации проводится на основе динамики показателей, представленных в табл. 13.
Таблица 13
Анализ эффективности использования основных производственных фондов
| № п/п | Показатель | Предшеств. год (период) 2004 год | Отчетный год (период) 2005 год | Рост, % | Прирост (+, -), % | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | |
| 1 | Выручка (в сопоставимых ценах) | 4447 | 2124 | 47,8 | -52,2 | |
| 2 | Основные производственные фонды (ОПФ) | 40487 | 40814 | 100,81 | 0,81 | |
| 3 | Фондоотдача | 0,11 | 0,05 | 45,5 | -54,5 | |
| 4 | Соотношение прироста ОПФ в расчете на 1% прироста продукции | 0,0025 | 0,0024 | - | 0,96 | |
Снижение фондоотдачи, более интенсивный рост основных фондов по сравнению с приростом продукции.
Предварительный анализ эффективности использования материальных ресурсов можно осуществить на основе данных табл. 14.
Таблица 14
Анализ эффективности использования материальных затрат
| № п/п | Показатель | Предшеств. год (период) 2004 год | Отчетный год (период) 2005 год | Рост (снижение) | Прирост (+, -), % |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1 | Выручка (в сопоставимых ценах) | 17982 | 18954 | 105,4 | 5,4 |
| 2 | Материальные затраты (МЗ), тыс. руб. | 12393 | 13384 | 108 | 8 |
| 3 | Материалоотдача | 1,45 | 1,42 | 97,9 | -2,1 |
| 4 | Соотношение прироста МЗ в расчете на 1% прироста продукции | 0,0081 | 0,0075 | - | 0,92 |
Отрицательное значение показателя в графе 6 по строке 3 и значение показателя в графе 6 по строке 4 больше 1,0 свидетельствуют о негативной тенденции в использовании материальных ресурсов по сравнению с предшествующим отчетным периодом при производстве продукции.
Предварительный анализ эффективности использования трудовых ресурсов производится на основе данных табл. 15.
Таблица 15
Анализ использования трудовых ресурсов
| № п/п | Показатель | Предшеств. год (период) 2004 год | Отчетный год (период) 2005 год | Рост, % (ст.4/ст.З)х100 | Прирост (+.-) |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1 | Выручка (в сопоставимых ценах) | 17982 | 18954 | 105,4 | 5,4 |
| 2 | Оплата труда (ОТ), тыс. руб. | 7637 | 8991 | 117,73 | 17,73 |
| 3 | Продукция на 1,0 руб. оплаты труда, руб. | 2,36 | 2,11 | 89,41 | -10,59 |
| 4 | Соотношение прироста ОТ в расчете на 1 % прироста продукции | 0,013 | 0,011 | - | 0,85 |
Отрицательное значение показателя в графе 6 строки 3, а также значение показателя в графе 6 строки 4 больше 1,0 свидетельствует о превышении роста заработной платы над ростом продукции (т.е. имеет место увеличение себестоимости продукции по элементу заработной платы) в отчетном периоде по сравнению с предшествующим периодом.
Важное значение при проведении анализа финансового состояния организации имеет более детальное изучение изменения ее запасов. В табл. 16 приводятся данные по составляющим статьям в запасах (из формы № 1 бухгалтерской отчетности) за исключением статьи «товары отгруженные», которую фактически необходимо рассматривать как часть дебиторской задолженности.
Таблица 16
Оценка динамики изменения запасов организации (2005 год)
| № п/п | Запасы из формы № 1 | Остатки на начало года | Остатки на конец года | Норматив | ||
| тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | |||
| 1 | Материальные затраты | 3423 | 80 | 3649 | 77,8 | |
| 2 | Затраты в незавершенном производстве | 847 | 19,8 | 1027 | 21,9 | |
| 3 | Готовая продукция и товары для перепродажи | 13 | 0,2 | 14 | 0,3 | |
| 4 | Товары отгруженные | - | - | - | - | - |
| 5 | Расходы будущих периодов | - | - | - | - | - |
| 6 | Прочие запасы и затраты | - | - | - | - | - |
| Итого | 4283 | 100 | 4690 | 100 | ||
По каждому периоду рекомендуется рассчитывать коэффициент накопления запасов (Кнз) по формуле:
Кнз = Материальные затраты + Незавершенное производство +
+ Расходы будущих периодов + Прочие запасы и затраты
Готовая продукция и товары
На начало года: Кнз=(3423+847)/13=328,5
На конец года: Кнз=(3649+1027)/14=334
Если при сравнении показателей накопления запасов предыдущего и отчетного периодов в отчетном периоде значения этого показателя увеличиваются, то это может свидетельствовать об ухудшении финансово-экономического положения организации.
Такой анализ позволяет выявить рост излишних, ненужных материалов и остатков незавершенного производства. Причинами снижения выпуска отдельных видов продукции служат неравномерное поступление материальных ресурсов, удорожание себестоимости продукции, отсутствие комплектующих изделий, падение спроса, низкое качество, неритмичный выпуск продукции.
9. Оценка динамики изменения активов организации по степени риска
При разработке мероприятий по обеспечению финансовой устойчивости организации большое значение имеет снижение степени риска ликвидности активов. Это возможно на основе изучения причин, оказавших влияние на изменение структуры активов, и принятия решений по повышению их ликвидности и снижению рисков возможных потерь.
Таблица 17
Оценка динамики изменения активов организации по степени риска (2005 год)
| № п/п | Степень риска активов | Наименование активов из формы № 1 | Группы активов в общем объеме | Отклоне ние <+,-) | - | ||||
| На начало года | На конец года | ||||||||
| тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | тыс. руб. | % | ||||
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 | 8 | 9 | |
| 1 | Минимальная | Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (в ценные бумаги) | 9 | 0,03 | 238 | 0,6 | 229 | 6,31 | |
| 2 | Малая | Дебиторская задолженность, реальная к взысканию, производственные запасы (исключая залежалые), готовая продукция и товары (пользующиеся спросом), товары отгруженные, краткосрочные финансовые вложения, займы и депозитные вклады | 9019 | 25,9 | 10538 | 27,4 | 1519 | 41,9 | |
| 3 | Средняя | Затраты в незавершенном производстве, расходы будущих периодов, прочие запасы и затраты, НДС по приобретенным ценностям, прочие оборотные активы, долгосрочные финансовые вложения | 847 | 2,4 | 1027 | 2,7 | 180 | 5,0 | |
| 4 | Высокая | Дебиторская задолженность, сомнительная к получению, готовая продукция и товары, не пользующиеся спросом, залежалые товары и неликвиды, нематериальные активы, основные средства, незавершенное строительство, доходные вложения в материальные ценности, прочие внеоборотные активы | 24952 | 71,67 | 26651 | 69,3 | 1699 | 46,79 |
| Итог активов по балансу | 34827 | 100 | 38454 | 100 | 3627 | 100 |
Произведя анализ, мы видим, что высока степень риска активов. Даже если и произошло снижение степени риска к концу года, то совсем не значительно 2,37%. Однако если анализировать дебиторскую задолженность видно, что по данной статье малая степень риска активов, в конце отчетного года она немного повысилось, но незначительно.