Основы внешнеэкономической деятельности (стр. 30 из 34)

Чеки, в отличие от векселя, не являются средствами обеспечения платежей в кредит, срок их обращения ограничен. Согласно Женевской конвенции обращение чека в разных странах, в пределах одного континента, ограничивается 20 днями, в разных странах, расположенных на разных континентах, – 70 днями.

Расчет чеками прост и достаточно оперативен, однако к моменту платежа чек, если он не авалирован банком либо третьим лицом, может оказаться без покрытия. Кроме того, в ряде стран чекодатели имеют право информировать банк об аннулировании выданных чеков.

Вексель (bill) – письменное необусловленное долговое обязательство, составленное по установленной форме, выдаваемое заемщиком (векселедателем) кредитору – векселедержателю, дающее владельцу право требовать от должника уплаты к определенному сроку суммы, указанной в векселе.

Международные расчеты векселями регулируются: Женевской конвенцией 1930 г. о векселях; Конвенцией ООН о международных переводных и простых векселях (ЮНИСИТРАЛ) 1988 г. (Россия присоединилась к этим конвенциям).

В 1997 г. в РФ был принят Федеральный закон «О простых и переводных векселях».

Простой вексель (соло) – обязательство одного лица (должника).

Переводной вексель (тратта) – письменный приказ кредитора (трассанта) другому лицу – заемщику, плательщику (трассату) выплатить определенную сумму третьему лицу – предъявителю (ремитенту).

В соответствии с Женевской конвенцией переводной вексель должен содержать следующие реквизиты: наименование – переводной вексель (тратта); ничем не обусловленное указание уплатить определенную сумму; наименование плательщика (трассата); указание срока и места платежа; наименование лица (ремитента), которому должен быть совершен платеж; указание даты и места составления векселя; подпись векселедателя.

В международной торговой практике преимущественное распространение получили переводные векселя, в частности, по сделкам предусматривающим коммерческий кредит. При оформлении платежа в кредит продавец выписывает на покупателя срочную тратту (комплект тратт, если условия контракта предполагают несколько последовательных отсроченных платежей) и передает вместе с товарораспорядительными документами в банк.

Импортер получает в своем банке документы только после акцепта тратты (письменного подтверждения своего согласия на оплату векселя).

Пример формулировки статьи о платежах в контракте[41]

2.3. Для осуществления расчетов Покупатель в течение 10 банковских дней с даты подписания настоящего контракта открывает в пользу Продавца документарный, безотзывный, револьверный аккредитив на весь объем продукции, поставляемой по настоящему контракту, заполненный на сумму, соответствующую стоимости первой партии отгружаемой продукции. Восполнение аккредитива происходит 5 раз на общую сумму двести тысяч (проформная стоимость контракта) долларов США до общего объема продукции три тысячи двести штук на некоммулятивной основе.Каждое восполнение производится банком Покупателя оперативным образом по телексу.Окончательный расчет за каждую отгруженную партию продукции производится исходя из фактического объема отгруженной продукции и фактической величины определенной в соответствии с п. 2.1 цены продукции не позднее 3-го дня с даты товарораспорядительной накладной путем перечисления суммы задолженности на счет Продавца.2.4. Аккредитив исполняется в пользу Продавца при предоставлении банку следующих документов:♦ коммерческий инвойс, 3 оригинала, 1 копия, отражающий 100% объема продукции, окончательную цену на данную партию продукции, акцептованную Покупателем, его печатью и подписью;♦

паспорт качества, выданный производителем, в оригинале;♦ грузовая таможенная декларация, оригинал.♦ Полный комплект судовых коносаментов, помеченных как «чистый», оригиналы.Для осуществления расчетов Покупатель в течение 15 банковских дней с даты подписания настоящего контракта переводит на расчетный счет Продавца аванс в размере стоимости первой партии продукции, подлежащей поставке по настоящему контракту согласно Спецификации (приложение 1) и Календарного плана (приложение 2).2.5. Оплата каждой последующей партии продукции производится не позднее, чем за 5 дней до срока поставки, указанного в Календарном плане (приложение 2), в размере, соответствующем стоимости партии продукции, подлежащей поставке согласно Спецификации (приложение 1).

КРЕДИТОВАНИЕ ВНЕШНЕЭКОНОМИЧЕСКОЙ ДЕЯТЕЛЬНОСТИ

Классификация международных кредитных операций

Как экономическая категория международный кредит выражает отношения по поводу предоставления денежно-материальных ресурсов на условиях возвратности, срочности и уплаты процентов.

Существуют различные виды международных кредитов, которые можно классифицировать по нескольким основным признакам.

· По срокам кредиты подразделяются на краткосрочные (до года), среднесрочные (от 1 года до 5 лет) и долгосрочные (свыше 5 лет). Краткосрочные кредиты обычно используются при торговле услугами, биржевыми товарами, недорогой продукцией (например, бытовой техникой). Среднесрочные кредиты находят применение в основном при торговле машиностроительной продукцией (турбинами, станками, двигателями). С помощью долгосрочного кредита решаются главным образом инвестиционные задачи (строительство дорог, аэропортов, комплектных предприятий).

· В зависимости от того, кто является кредитором различают частные, правительственные и кредиты международных валютно-финансовых организаций и региональных банков. Частные кредиты предоставляются фирмами (фирменные кредиты) и банками (банковские кредиты). Правительственные займы предоставляются национальными кредитными учреждениями. По сравнению с частными кредитами они являются более дешевыми (могут быть беспроцентными, на длительный период), т.к. часть их финансируется из государственного бюджета. Кредиты валютно-финансовых организаций и региональных банков предоставляются через институты ЕС, МВФ, Международного банка развития и реконструкции

· По форме предоставления различают товарные и валютные кредиты. В товарной форме выступают фирменные кредиты, а в валютной - финансовые.

Основным инструментом кредитования экспортных операций является фирменный кредит, предоставляемый экспортером импортеру в виде отсрочки или рассрочки платежа за проданный товар. Фиксация фирменного кредита производится во внешнеторговом контракте.

Основными формами фирменного кредита являются вексельная и на открытый счет. В первом случае экспортер выставляет переводной вексель (тратту) на импортера, который акцептует его по получении комплекта товарораспорядительных документов. Во втором случае экспортер открывает счет в адрес иностранного покупателя и относит стоимость отгруженной продукции в дебет этого счета. Импортер погашает свою задолженность периодическими платежами в обусловленные контрактом сроки. При кредитовании на открытый счет экспортер не получает долговых обязательств со стороны импортера. Поэтому эта форма кредитования в основном используется в расчетах между постоянными партнерами, хорошо знающими друг друга.

Фирменный кредит может сопровождаться и банковским кредитом в виде предоставления собственного или привлеченного капитала. Основными формами здесь выступают факторинг, форфетинг и кредиты покупателю.

Факторинг (factor) наиболее часто используется при краткосрочном кредитовании. Его смысл заключается в том, что экспортер переуступает свои требования по товарной сделке факторской компании (коммерческим банкам или специализированным фирмам) с целью немедленного получения большей части платежа и освобождения себя от кредитных рисков по экспортным операциям.

При проведении факторинга экспортер сообщает факторской компании наименование покупателя и предполагаемый объем экспортных поставок. В свою очередь, факторская компания проверяет кредитоспособность импортера и сообщает экспортеру возможный лимит кредита, в рамках которого можно осуществить поставку товара без риска неполучения платежа. Обычно факторинговая компания, после поставки экспортером товара, оплачивает немедленно от 80 до 90% отфактурованных поставок. Оставшаяся сумма выплачивается после получения причитающихся средств от покупателя. Срок кредита по факторингу обычно достигает одного квартала.

Факторинговые компании берут на себя также функции бухгалтерии, юридической службы, проведения анализа сбытовой стратегии и финансовых результатов выхода на зарубежный рынок.

Стоимость факторинговых операций зависит от ряда факторов, в т.ч. от объема экспортной сделки, финансового положения клиента и др.. Обычно экспортеры платят по полученным кредитам процентную ставку в размере, превышающем официальную учетную ставку на 2-4%. Комиссия, взимаемая факторинговой компанией за услуги составляет до 3% к стоимости контракта. Несмотря на высокую стоимость к факторингу часто прибегают фирмы, работающие на неосвоен-

ных рынках.

Форфетинг (aforfait) получил распространение при среднесрочном кредитовании экспортных операций путем покупки банком или финансовой компанией у экспортера векселей и др. долговых обязательств по внешнеторговой сделке.

В целом форфетирование отвечает интересам экспортеров, т.к. позволяет переложить риски по долговому обязательству на форфетира- покупателя.