Коэффициент покрытия, характеризующий соотношение текущих активов и текущих обязательств, составляет 0,72, т.е. текущие активы не только не превышают текущие обязательства, они еще ниже их.
Коэффициент быстрой ликвидности меньше норматива на 0,79. на конец года он составляет 0,21.
Коэффициент абсолютной ликвидности в течение года снизился и составил 0,006, что меньше норматива на 0, 194.
Коэффициент маневренности общего капитала близок к нормативу и составляет 0,69. за год произошло его увеличение на 0,11.
Таким образом, ООО "Сатурн" является неликвидным, т.е. у предприятия недостаточно средств для погашения задолженности.
Финансовая устойчивость показывает насколько предприятие независимо от заемного капитала и насколько велика гарантия погашения им своих долгов.
Таблица 29. Оценка финансовой устойчивости ООО "Сатурн" за 2005 год
| Показатель | На начало года | На конец года | Отклонение |
| Коэффициент автономии | 0,01 | 0,03 | 0,02 |
| Коэффициент фин. устойчивости | 0,01 | 0,03 | 0,02 |
| Коэффициент фин. зависимости | -41 | -8,45 | 32,55 |
| Коэффициент маневренности собственного капитала | 100,04 | 30,78 | -69,26 |
| Коэффициент концентрации привлеченного капитала | 0,99 | 0,97 | -0,02 |
| Коэффициент соотношения собственного и привлеченного капиталов | 99 | 29,78 | -69,22 |
Данные таблицы 29 показывают, что финансовая устойчивость ООО "Сатурн" низкая.
Коэффициент автономии, характеризующий долю собственных средств в общей сумме хозяйственных средств, на конец года составил 0,03, т.е.3% всех хозяйственных средств составляют собственные средства.
В ООО "Сатурн" на 1 руб. привлеченного капитала приходится 0,03 руб. на 1 руб. собственных средств приходится 30,78 руб. хозяйственных средств.
Доля привлеченного капитала во всей сумме хозяйственных средств составляет 0,97, за год этот показатель снизился на 0,02.
Коэффициент соотношения привлеченного и собственного капитала составил на начало года 99%, в течение года он снизился на 69,22 и составил 29,78, т.е. в 29,78 раз привлеченный капитала превышает собственный капитал.
Для укрепления финансовой устойчивости предприятия необходимо:
увеличить долю собственных средств во всей сумме хозяйственных средств, а также в оборотных средствах;
сокращать долю привлеченных средств;
снижать дебиторскую и кредиторскую задолженность предприятия.
Таблица 30. Эффективность использования оборотных средств
ООО "Сатурн" за 2005 год (сумма - тыс. руб.)
| Показатели | 2004г. | 2005 г. | Отклонение |
| Выручка от реализации | 6260 | 7386 | 1126 |
| Чистая прибыль | 266 | 441 | 175 |
| Среднегодовая сумма оборотных средств | 4544,2 | 6302 | 1757,8 |
| Оборачиваемость оборотных средствв дняхв разах | 2651,38 | 311,41,17 | 46,40,21 |
| Рентабельность оборотных средств | 5,85 | 7 | 1,15 |
| Фондоотдача оборотных средств | 1,38 | 1,17 | -0,21 |
| Однодневная выручка | 17,15 | 20,2 | 3,05 |
| Высвобождено оборотных средств | 937,28 |
Данные таблицы 30 показывают, что ООО "Сатурн" в отчетном году по сравнению с прошлым годом имеет некоторое ухудшение использования оборотных средств. Оборачиваемость оборотных средств в отчетном году составила 311,4 и по сравнению с прошлым годом она замедлилась на 46,4 дня. В результате этого было дополнительно вовлечено в оборот 937,28 тыс. руб. .
Рентабельность оборотных средств составила 7%, что больше на 1,15%, чем в начале года.
Фондоотдача оборотных средств составляет 1,38 руб. на 1 руб. оборотных средств и по сравнению с прошлым годом она снизилась но 0,21 руб.
В течение года оборотные средства оборачиваются 1,17 раз, т.е. по сравнению с прошлым годом быстрее на 0,21 раз
Таблица 31. Расчет влияния факторов на оборачиваемость оборотных средств по ООО "Сатурн" за 2005 год (сумма - тыс. руб.)
| Показатели | 2004 год | 2005год | Отклонение | В т. ч. за счет изменения | |
| Реализа-ции | Суммы оборотных средств | ||||
| Выручка от реализации | 6260 | 7386 | 1126 | х | х |
| Среднегодовая сумма оборотных средств | 4544,2 | 6302 | 1757,8 | х | х |
| Оборачиваемость оборотных средств, в днях | 265 | 311,4 | 46,4 | -40,4 | 86,8 |
| Оборачиваемость оборотных средств при реализации продукции отчетного года и среднегодовой суммы оборотных средств прошлого года | 224,6 | ||||
Как показывают данные таблицы замедление оборачиваемости оборотных средств произошло за счет: изменения объема реализации снизило оборачиваемость на 40,4 дней; увеличения суммы оборотных средств увеличило оборачиваемость на 86,2 дня.
Влияние этих двух факторов дает общее отклонение оборачиваемости оборотных средств по сравнению с прошлым годом - 46,4 дня.
Таблица 32. Оценка потока денежных средств ООО "Сатурн" за 2005 год (сумма - тыс. руб.)
| Показатели потока денежных средств | Денежный поток | Коэффициент денежного потока | ||||
| Приход | Расход | Отклонение | ||||
| сумма | уд. вес | сумма | уд. вес | сумма | ||
| От основной деятельности | 72 | 75,8 | 354 | 82,7 | 282 | 0,2 |
| От финансовой деятельности | 23 | 24,2 | 74 | 17,3 | 51 | 0,3 |
| Всей деятельности | 95 | 100 | 428 | 100 | 333 | 0,22 |
Данные таблицы 32 показывают, что общая сумма прихода денежных средств за отчетный год составила 95 тыс. руб., а расход - 428 тыс. руб. Расход денежных средств превышает доходы на 333 тыс. рублей. Коэффициент денежного потока равен 0,22, т.е. приход денежных средств составляет 22% по сравнению с расходами. Это повлияло на снижение денежных средств за год. На начало года остатки денежных средств составили 389 тыс. рублей, на конец года - 65 тыс. руб., т.е. снизились на 324 тыс. руб.
Дебиторская задолженность - это средства отвлеченные из оборота данного предприятия, которые находятся у других физических и юридических лиц. .
Кредиторская задолженность - это средства, временно привлеченные от других физических и юридических лиц.
Таблица 33. Динамика структуры дебиторской и кредиторской задолженности ООО "Сатурн" за 2005 г (сумма - тыс. руб.).
| Показатели | На начало года | На конец года | Отклонение | Темп изменения,% | |||
| Сумма | Уд. вес. | Сумма | Уд. Вес. | Сумма | Уд. вес. | ||
| Дебиторская задолженностьКраткосрочнаяДолгосрочнаяВсего дебиторская задолженность | 870870 | 100100 | 22302230 | 100100 | 13601360 | 256,3256,3 | |
| Кредиторская задолженностьКраткосрочнаяДолгосрочная | 8716 | 100 | 6983 | 100 | 1733 | 80,1 | |
Данные таблицы 33 показывают, что дебиторская задолженность в 2005 году возросла на 1360 тыс. руб. и составила 2230 тыс. руб., а кредиторская - снизилась на 1733 тыс. руб. и составила 6983 тыс. руб. .
Темп роста дебиторской задолженности равен 256,3%, а кредиторской - всего 80,1%.
Таблица 34. Оценка состояния дебиторской и кредиторской задолженности по ООО "Сатурн" за 2005 год (сумма - тыс. руб.)
| Показатели | На начало года | На конец года | Отклонение |
| Коэффициент иммобилизации капитала | 0,1 | 0,21 | 0,11 |
| Коэффициент иммобилизации оборотных средств | 0,17 | 0,3 | 0,13 |
| Коэффициент иммобилизации собственного капитала | 9,9 | 6,3 | -3,6 |
| Коэффициент привлеченного капитала | 0,99 | 0,97 | -0,02 |
| Коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности | 10 | 3,13 | -6,87 |
| Коэффициент просроченной дебиторской задолженности | - | - | - |
| Коэффициент просроченной кредиторской задолженности | - | - | - |
| Дебиторская задолженность, тыс. руб. | 870 | 2230 | 1360 |
| Кредиторская задолженность, тыс. руб. | 8716 | 6983 | -1766 |
Данные таблицы 34 показывают, что за отчетный год возросло отвлечение средств из оборота, т.е. иммобилизация средств. Возросли коэффициенты иммобилизации капитала на 0,11 (на конец 2005 года - 0,21); коэффициент иммобилизации оборотных средств на 0,13 (на конец 2005 года - 0,3). Коэффициент иммобилизации собственного капитала, наоборот, снизился и составил 6,3, т.е. произошло его снижение на 3,6.
Как показывают расчеты, кредиторская задолженность намного превышает дебиторскую. Так, на начало года коэффициент соотношения кредиторской и дебиторской задолженности составлял 10, а на конец года - 3,13.
На основании этих данных можно сделать вывод о том, что состояние дебиторской и кредиторской задолженностей в ООО "Сатурн" плохое.
Основными путями улучшения состояния дебиторской и кредиторской задолженности является:
своевременное и правильное составление договоров поставки и закупки необходимой продукции;
своевременное и правильное оформление расчетно-платежных документов;
своевременный учет поставки и реализации продукции;
изучение финансового состояния предприятий-поставщиков и покупателей продукции;
увеличение объема и улучшение качества продукции;
улучшение маркетинговых служб на предприятии;
своевременные расчеты с поставщиками и покупателями;
систематическое повышение квалификации бухгалтеров, экономистов, работников финансовых служб предприятия;
своевременное проведение анализа финансового состояния предприятий и представления их результатов менеджерам.