Учет и анализ собственного капитала

Реферат

Работа состоитиз ___ листов, __рисунков, ___ таблиц,25 источников

бухгалтерскийучет, бухгалтерскаяотчетность,собственныйкапитал, дополнительныйкапитал, рентабельность,прибыль, доходностькапитала.

Объектом исследованиядля написаниядипломнойработы послужилооткрытое акционерноеобщество«Масложиркомбинат«Армавирский».

В первой частиработы данахарактеристикаосновных результатовдеятельностипредприятия,оценка постановкии организациибухгалтерскогоучета на предприятии.

Во второй частиработы раскрытыосновные целии задачи учетасобственногокапитала, рассмотреныосновные подходык анализусобственногокапитала.

В третьей частиработы данаоценка организацииучета собственногокапитала в ОАО«МЖК «Армавирский»,проанализированаего структура,поведен анализобразованияи использованияприбыли, доходов,рентабельности,доходностикапитала.

В четвертойчасти работыописаны выявленныев ходе анализанедостаткидеятельностипредприятияи предложенырекомендациипо их устранению.

В пятой частиработы

Актуальностьтемы заключаетсяв том, что основнаяпроблема длякаждого предприятия– это достаточностьденежногокапитала дляосуществленияфинансовойдеятельности,обслуживанияденежногооборота, созданияусловий дляэкономическогороста, следовательно,существуетнеобходимостьво всестороннемизучении, анализеи улучшенииметодологиии организациибухгалтерскогоучета собственногокапиталахозяйствующихсубъектов.

Содержание

Введение

1 Организационно-экономическаяхарактеристикаОАО «МЖК

«Армавирский»

1.1 Организационно-правоваяхарактеристика

1.2 Основныетехнико-экономическиепоказателидеятельности

ОАО «МЖК«Армавирский»

1.3 Оценкапостановкии организациибухгалтерскогоучета

на предприятии

2 Теоретическиевопросы учетаи анализасобственногокапитала

2.1 Цели и задачисобственногокапитала

2.2 Структурасобственногокапитала и егоформирование

2.3 Роль и значениебухгалтерскогоучета и анализасобственного

капитала врыночных условиях

2.4 Проблемысовершенствованияучета и анализасобственного

капитала

3 Оценка организацииучета и анализсобственногокапитала

ОАО «МЖК «Армавирский»

3.1 Методикаопределениясобственногокапитала иисточниковего

формирования

3.2 Анализ структурысобственногокапитала иисточниковего

формирования

3.3 Анализ наличияи движениясобственногокапитала

3.4 Анализ финансовойустойчивости

3.5 Анализ рентабельностикапитала

4 Рекомендациипо совершенствованиюучета собственного

капиталаи увеличениюего доходности

4.1 Рекомендациипо увеличениюуставногокапитала исозданию

резервногокапитала

4.2 Обоснованиенеобходимостиприроста собственногокапитала

4.3 Совершенствованиебухгалтерскойотчетности

5 Международныйопыт учетасобственногокапитала

Заключение

Списокиспользованныхисточников

Введение

Каждое предприятие,предприниматель,организуя своюдеятельность,преследуетцель – получитьмаксимальныйразмер дохода.Для реализацииэтой цели необходимысредствапроизводства,эффективноеиспользованиекоторых и определяетконечный результатработы. Сторонабаланса предприятия,на которойотражен капитал,дает ответ навопрос: «Откудапоступаютденьги длясредств производства?»Ответу на этотвопрос и посвященабольшая частьмоей дипломнойработы.

Развитиерыночных отношенийв обществепривело к появлениюцелого рядановых экономическихобъектов учетаи анализа. Однимиз них являетсякапитал предприятиякак важнейшаяэкономическаякатегория и,в частности,собственныйкапитал. Значимостьпоследнегодля жизнеспособностии финансовойустойчивостипредприятиянастольковелика, что онаполучилазаконодательноезакреплениев Гражданскомкодексе РФ вчасти требованийо минимальнойвеличине Уставногокапитала, соотношенийУставногокапитала ичистых активов;возможностивыплаты дивидендовв зависимостиот соотношениячистых активови суммы Уставногои резервногокапитала.

Финансоваяполитика предприятияявляется узловыммоментом внаращиваниитемпов егоэкономическогопотенциалав условияхрыночной системыхозяйствованияс ее жестокойконкуренцией.Важное значениеимеют показатели,характеризующиефинансовоесостояниепредприятия.Оценка собственногокапитала служитосновой длярасчета большинстваиз них.

Учет собственногокапитала являетсяважным участкомв системебухгалтерскогоучета. Здесьформируютсяосновныехарактеристикисобственныхисточниковфинансированиядеятельностипредприятия.

Предприятиюнеобходимоосуществлятьанализ собственногокапитала, посколькуэто помогаетвыявить егоосновные составляющиеи определитьпоследствияих измененийдля финансовойустойчивости.

Динамикаизменениясобственногокапитала определяетобъем привлеченногои заемногокапитала. Впоследние годыпроизошлизначительныеизменения вструктуреденежногокапитала, врезультатеповышения долипривлеченногои заемногокапитала.

Основнаяпроблема длякаждого предприятия,которую необходимоопределить– это достаточностьденежногокапитала дляосуществленияфинансовойдеятельности,обслуживанияденежногооборота, созданияусловий дляэкономическогороста. Эта проблемакак для исследуемогопредприятияОАО МЖК «Армавирский»,так и практическидля всех предприятийостается поканерешенной,о чем свидетельствуетзначительныйнедостатоксобственногооборотногокапитала.Следовательно,существуетобъективнаяпотребностьво всестороннемизучении, анализеи улучшенииметодологиии организациибухгалтерскогоучета собственногокапиталахозяйствующихсубъектов.

Цель даннойдипломнойработы – наоснове изучениябухгалтерскогоучета собственногокапитала ианализа поматериаламОАО МЖК «Армавирский»разработатьрекомендациипо совершенствованиюбухгалтерскогоучета и анализасобственногокапитала.

В соответствиис поставленнойцелью в дипломнойработе определеныследующиезадачи, которыена современномэтапе развитияэкономикиявляются актуальными:

осуществлениеграмотноговедение первичногоучета собственногокапиталапредприятия;
умение оцениватьликвидностьбаланса, с цельюобеспеченияприбыльнойработы предприятия;
раскрытиепутей совершенствованияучета и анализасобственногокапитала, какосновногообъекта исследования;
анализ собственногокапитала ифакторов егодинамики;
раскрытиеэкономическойсущностисобственногокапитала.

Для решениязадач былаиспользованаинформацияо фактическихтехнико-экономическихи финансовыхпоказателейОАО МЖК «Армавирский».

При написаниидипломнойработы использовалисьданные первичногоучета и отчетностиОАО МЖК «Армавирский».

1 Организационно-экономическаяхарактеристикаОАО МЖК

«Армавирский»

1.1 Организационно-правоваяхарактеристика

ОАО «Масложиркомбинат«Армавирский»является крупнейшимпредприятиемРоссии по переработкесемян подсолнечникаи косточекфруктовыхплодов. Комбинатоснован в 1894 году.

Комбинатпреобразованиз государственногопредприятияв открытоеакционерноеобщество идействует наоснованииУстава, утвержденногорешением Общегособрания акционеров,в соответствиис Указом ПрезидентаРФ №721 от 01.07.92г. «Оборганизационныхмерах по преобразованиюгосударственныхпредприятийв акционерныеобщества».Общество осуществляетсвою деятельностьв соответствиис действующимзаконодательствомРФ и Уставом.

Юридическойбазой функционированияпредприятияявляется ГражданскийКодекс РФ,ФедеральныйЗакон РФ №208 –ФЗ от 26.12.95г. «Обакционерныхобществах».

ОАО МЖК«Армавирский»является юридическимлицом и созданобез ограничениясрока деятельности,имеет в собственностиимущество,учитываемоена самостоятельномбалансе, можетот своего имениприобретатьи осуществлятьимущественныеи личные неимущественныеправа, нестиобязанности,быть истцоми ответчикомв суде.

Общество осуществляетсвою деятельностьна коммерческойоснове в целяхполученияприбыли.

Основнымивидами деятельностиОбщества являются:

промышленнаядеятельность,
торговаядеятельность,
посредническаядеятельность,
закупочнаяи сбытоваядеятельность,
строительствои эксплуатацияпищевых предприятий.

ОАО МЖК«Армавирский»

роизводствопредприятиясостоит изосновных цехов:маслоэкстракционного,сырьевого,майонезно-рафинационногои косточкового,вспомогательныхи обслуживающихпроизводстви участков.Производственнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»представленана рисунке 1.1.Тип построенияпроизводственнойструктурыпредприятия– предметный.

Основное

производство

Вспомогательное

производство

Обслуживающее

производство

Материальный

склад

Транспортный

цех

Склад

готовойпродукции

Рушальновеечный

участок

Маслопрессовый

участок

Маслоэкстракционный

цех

Сырьевойцех

Майонезно-рафинационныйцех

Маслоэкстракционный

участок

Отделение

расфасовкимасла

Отдел

сторожевой

охраны

Косточковыйцех

Элеваторшрота

Отделение

изготовлениябутылок

Отделениепроизводствамайонеза

Отдел

пожарнойохраны

Ремонтно-механическийцех

Отделение

рафинациии дезодорациимасла

Производственная

лаборатория

Переработка

косточковыхкультур

Цех КИН и А

Электроцех

Переработка

бескожурныхкультур

Цех

парокотельной

Ремонтно-строительныйцех

Рисунок 1.1 –Производственнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»

Производственнаядеятельностькомбинатанаправленана переработкуразличных видовмасличногосырья (семянподсолнечника),получениерастительныхмасел, майонезаи попутнойпродукции –шрота.

Выпускаемаяпродукция –масло подсолнечноепрессовоенерафинированное,рафинированное,дезодорированное,фасованное,шрот подсолнечный,майонез, маслакосточковыхкультур, крошкикосточковой.

Предприятиепо технологическимусловиям относитсяк предприятиямс непрерывнымпроцессомпроизводства.На сегодняшнийдень на комбинатесложиласьобстановка,при которойиз-за отсутствиясобственныхоборотныхсредств, отсутствияльготных кредитовна покупкумасличногосырья, предприятиеперерабатываетсемена надавальческойоснове, в связис чем производствостало носитьсезонный характер.

Основнымипоставщикамимаслосемянявляются хозяйстваКраснодарскогокрая (Новокубанский,Отрадненский,Гулькевичский,Успенский,Белоглинский,Курганинский,Павловский,Тихорецкийрайоны). До 50% семянподсолнечникапоставляетсяиз соседнихрегионов Ростовскойобласти, Ставропольскогокрая, Калмыкии.

Потребителямипродукциикомбинатаявляются нетолько жителигорода Армавираи Краснодарскогокрая, но и практическив любом городеРоссии продукциякомбинатапользуетсяспросом.

Наиболеекрупные потребителимасла подсолнечного– «Жировойкомбинат» г.Екатеринбурга,Троицкий жировойкомбинат, Иркутскиймасложиркомбинат,ООО «Конфин»г. Москва и другие,шрота подсолнечного– птицефабрикакрая: ТОО «Армавирское»,птицефабрика«Динская»,«Белореченская»,«Ейская»,«Тбилисская»и другие

В условияхрыночной экономикиважнейшимфактором нормативногофункционированияпроизводстваявляется, какуже было сказановыше – управленческаядеятельность,которая обеспечиваетсяинформацией,удовлетворяющимтребованиямменеджерови ее подчиненностьюпотребностяморганизационнойструктурыпредприятия.Организационныеструктурыуправленияотличаютсябольшим многообразиеми зависят отмножествафакторов. НаОАО МЖК "Армавирский"организационнаяструктураофициальнонаходит своевыражение вштатном расписании,фактическиона обеспечиваетсогласованностьотдельных видовдеятельностии усилий подразделенийпо выполнениюосновных задачи целей.

Областихозяйственнойдеятельностиможно представитьрисунком 1.2.

Рис. 1.2 - ОбластихозяйствованиядеятельностиОАО МЖК «Армавирский»

Полнаяорганизационнаяструктурапредприятиязависит отследующихфакторов:

характерапроизводстваи его отраслевыхособенностей,состава выпускаемойпродукции,технологииизготовления,масштаба итипа производства,уровня техническойоснащенностипредприятия;
форм организацииуправления;
соответствияструктурыаппарата управленияи иерархическойструктурыпроизводства;
соотношениямежду отраслевой(по продукту)и территориальной(по региону)формами управления;
уровнямеханизациии автоматизацииуправленческихработ, квалификацииработников,эффективностиих труда.

РуководствоОАО МЖК «Армавирский»изучив вышеперечисленныефакторы, сугубоиндивидуальныесвои условия,разработалии приняли линейно– функциональнуюструктурууправления.

Это форма управленияв которойкомбинируетсялинейное ифункциональноеуправление,что позволяетсочетатьцентрализациюи децентрализациюв управлении.Ответственностьза производство,сбыт, финансыи другое возлагаетсяна функциональныхуправляющих,которые подчиняютсявысшему руководству,линейный персоналможет сконцентрироватьсвое вниманиена текущейдеятельности.

Недостаткамиданной структурыявляются:

отсутствиегибкости вовзаимоотношенияхработниковаппарата управленияиз-за примененияформальныхправил, в результатезатрудняетсяи замедляетсяпередача информации,что сказываетсяна скоростии своевременностипринятияуправленческихрешений;
необходимостьсогласованиядействийфункциональныхслужб резкоувеличиваетобъем работыруководителяорганизациии его заместителей,чрезмерноцентрализуетоперативноеуправлениепроизводством.

Принятая наОАО МЖК «Армавирский»организационнаяструктурасоответствуетобщим правилам:

1 Удовлетворениепотребностейперсоналаразных уровнейуправленияв необходимойдля принятиярешений информации.Управленческийучет как системадолжен бытьорганизованна предприятияхв трех уровнях:нулевом, первом,последующих.

2 Обоснованностьпо отношениюк каждомупроизводственномуподразделению,где возникаютзатраты принципа«затраты –объем переработкисырья – прибыль».Затраты можнопризнать вдостаточнойстепени обоснованными,если производственныемощностиподразделенийбудут иметьоптимальнуюзагрузку.

3 Обобщениеинформациипо центрамвозникновениязатрат, ответственностии рентабельности.Обязательнымв свободномучете являетсяотражениесобственныхзатрат подразделений,величины трансфертныхцен на материальныересурсы и готовуюпродукцию,уровня прибыли.

4 Контрольза объемомпроизводства,собственнымизатратами иприбылью каждогоподразделениябазируютсяна использованиипланов и смет.

Построениеучета затратв соответствиис организационнойструктуройпозволяетсвязать деятельностьработы всегопредприятия.Организационнаяструктурапредприятияпредставленана рисунке 1.2.

1.2 Основныетехнико-экономическиепоказателидеятельности

ОАО МЖК«Армавирский»

Для оценкиработы комбинатав отделе экономикии финансовсистематическиосуществляетсяанализ основныхэкономическихпоказателейпроизводства.Данные анализапозволяютвыявить резервыпроизводстваи служат основаниемдля планированиядальнейшегопроизводства,оценки еговозможностейв части увеличенияобъема производстваи сбыта продукции.Выявлениевнутреннихи внешних факторовпроизводства,позволяетруководствуприниматьоптимальныерешения поустранениювыявленныхнедостаткови обеспечиватьрациональныйпроцесс производстваи сбыта продукции.Существующаясистема анализатехнико-экономическихпоказателейпозволяетминимизироватьзатраты, повыситьэффективностьуправленияи производствав целом.

Отдел

экономики

и финансов

Главный

инженер

Генеральный

директор

Главный

бухгалтер

Заместитель

генерального

директорапо качеству

Канцелярия

Заместитель

генерального

директора

по коммерческим

вопросам

Производственно-

диспетчерский

отдел

Штаб по делам

ГО и ЧС

Помощник

генерального

директорапо быту

Юрисконсульт

Отдел

кадров

Кассир

Общая бухгалтерия

Бухгалтерия

сырьевогоотдела

Бухгалтерия

отдела сбыта

Расчетный

отдел

Общественныйсад

Базы отдыха

Бытовойкорпус

Детский сад

Столовая

Медицинскийпункт

Магазин

Производственная

лаборатория

Сырьевая

лаборатория

Транспортныйцех

Отдел МТС

Отдел

заготовкисырья

Отдел сбыта

Складскоехозяйство

Охрана

Сырьевойцех

в части

приема сырья

Косточковыйцех

Главныймеханик

Главныйэнергетик

Производственно-

техническийотдел

Отдел капитального

строительства

Инженер поОТ и ТБ

Пожарнаяохрана

Маслоэкстракционный

цех

Ремонтно-

строительныйцех

Ремонтно-

механическийцех

Рафинационно-

майонезныйцех

Косточковыйцех

Сырьевойцех

в части

техобеспечения

Рисунок 1.3 –Организационнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»

В таблице 1.1приведеныосновныетехнико-экономическиепоказателиработы ОАО МЖК«Армавирский»в период с 2001 годапо 2002 год.

Таблица 1.1 - Основныетехнико-экономическиепоказателиработы

ОАО МЖК «Армавирский»

Показатели	2001	2002	Абсолют. отклон. 2002к 2001	Темпроста 2002к 2001 в%
1Выпуск товарови услуг в фактическихценах, тыс. руб.	304146	242173	–61973	79,62
2Выручка отреализациипродукции,тыс. руб.	295977	245676	–50301	83,01
3Себестоимостьреализованнойпродукции,тыс. руб.	252924	233647	–19277	92,38
4Материальныезатраты, тыс.руб.	212081	174817	–37264	82,43
5Фонд оплатытруда, тыс. руб.	25404	36067	+10663	141,97
6.Среднемесячнаязаработнаяплата, руб.	750	780	+30	104,00
7СреднесписочнаячисленностьППП, чел.	564	590	+26	104,61
8СреднегодоваястоимостьОПФ, тыс.руб.	94961	99887	+4926	105,19
9Прибыль отреализации,тыс. руб.	43052	12029	–31023	27,94
10Чистая прибыль,тыс. руб.	40501	14634	–25867	36,13
11Затраты на1 руб. реализованнойпродукции,коп. (п3:п2)	85,45	95,10	+9,65	111,29
12Коэффициентматериалоемкости(п4:п2)	71,65	71,16	–0,49	99,32
13Производительностьтруда, тыс.руб. (п2:п7)	524,78	416,40	–108,38	79,35
14Фондоотдача,руб. (п2:п8)	3,12	2,46	–0,66	78,85
15Рентабельность,% –продукции(п9:п3)	17,02	5,15	–11,87	–
–продаж(п9:п2)	14,55	4,90	–9,65	–

Данные таблицы1.1 показывают,что за анализируемыйпериод на предприятиивыручка отреализацииснизилась на61973 тыс. руб., чток 2001 году составило79,62%. Данный спадобусловленснижениемвыпуска продукциив фактическихценах на 61973 тыс.руб. или на 79,62%.

Показателиматериальныхзатрат уменьшилисьна 37264 тыс. руб.,что составило82,43%. Снижениетемпов ростаматериальныхзатрат привелок снижениюсебестоимостипродукции на19277 тыс. руб., чтосоставило92,38%. Затраты на1 рубль товарнойпродукцииувеличилисьна 9,65 коп. или на1,29%. При этом коэффициентматериалоемкостиснизился на0,49 (99,32%).

Эффективностьиспользованияосновных фондовза анализируемыйпериод снизиласьна 0,66 руб., чтосоставило к2001 году – 78,85%, в товремя как ихстоимостьвозросла на4926 тыс. руб. илина 5,19%.

Численностьперсонала ОАО«МЖК «Армавирский»увеличиласьнезначительно,всего на 26 человекили на 4,6%. Наблюдаетсяспад производительноститруда на 108,38 тыс.руб. или на 79,35% восновном этовызвано технологическимии организационнымифакторами.

В 2002 году наблюдаетсязначительноеснижение показателейприбыли посравнению с2001 г. Прибыль отреализацииуменьшиласьна 310283 тыс. руб.или на 27,94%, чистаяприбыль – на25867 тыс. руб. илина 36,13%. В связи суменьшениемвеличины прибылипадает рентабельность.За анализируемыйпериод онаупала на 11,87, арентабельностьот продажи на9,65%.

Состав и структуразатрат напроизводствопроизведенныхпредприятиемпредставленыв таблице 1.2.

Таблица 1.2 –Структуразатрат напроизводство

Наименование показателей	2001 год	2002 год	Отклонение
Наименование показателей	2001 год	2002 год	Сумма, тыс. руб.	уд. вес, %
1 Материальныезатраты	212081	174817	–37264	82,43
2 Затратына оплату труда	20823	29197	8374	140,22
3 Отчисленияна социальныенужды	82450	105543	23093	128,01
4 Амортизация	2810	4248	1438	151,17
5 Прочие затраты	8960	14803	5843	165,21
Итого поэлементамзатрат	252919	328608	75689	129,93

За отчетныйгод отмечаетсякак абсолютноесокращениетак и сокращениеудельного весав общем составематериальныхзатрат. Такдоля материальныхзатрат уменьшиласьна 37264 тыс. руб.или на 82,43% процентныхпункта по отношениюк показателюпредыдущего2001 года.

В то же времяна 8374 тыс. руб.увеличилисьзатраты наоплату труда,их доля вместес отчислениямина социальныенужды составила41% (вместо 40% в 2001году). Отмечаетсяи рост прочихзатрат на 5843 тыс.руб. (165,21%). Согласноотчета в составпрочих затратвключены пари электроэнергия,вода, цеховыеи общезаводскиерасходы и составляютони в 2002 году 4,50%с увеличениемдоли на 0,96 процентныхпункта. Следуетотметить, чтоувеличениеэтих затратне сопровождалосьувеличениемобъемов производства,а наоборот, егоснижением на20,4%.

1.3 Оценкапостановкии организациибухгалтерскогоучета на

предприятии

В соответствиис Законом РФ«О бухгалтерскомучете» - ответственностьза организациюбухгалтерскогоучета соблюдениязаконодательствапри выполнениихозяйственныхопераций несетгенеральныйдиректор комбината.

В силу существующейорганизационнойструктуры, накомбинате дляведения бухгалтерскогоучета существуетструктурноеподразделение– бухгалтерскаяслужба, возглавляемаяглавным бухгалтером,который подчиняетсянепосредственногенеральномудиректору инесет ответственностьза формированиеучетной политики,ведения бухгалтерскогоучета, своевременногопредоставленияполной и достовернойбухгалтерскойотчетности.

Главный бухгалтеробеспечиваетсоответствиеосуществляемыхоперацийзаконодательствуРФ, контрольза движениемимущества ивыполнениемобязательств.Требованияглавного бухгалтерапо документальномуоформлениюнеобходимыхопераций ипредставлениюв бухгалтериюнеобходимыхдокументови сведенийобязательныдля всех работниковкомбината.

На предприятииосуществляетсяцентрализованныйучет. Учетныйаппарат сосредоточенв бухгалтериикомбината, вкоторой осуществляетсяведение всегосинтетическогои аналитическогоучета на основепервичных исводных документов,поступающихиз отдельныхподразделений,осуществляющихпервичнуюрегистрациюхозяйственныхопераций.

Структурабухгалтерскогоаппарата предприятияорганизованапо вертикали(линейно-функциональная).

Главныйбухгалтер

Заместительглавного бухгалтера

Бухгалтерия

сырьевого

отдела

Бухгалтер

отдела

сбыта

Расчетный

отдел

Общая

бухгалтерия

Касса

Рисунок 1.4 –Структурабухгалтерскогоаппарата

ОАО МЖК «Армавирский».

Заместительглавного бухгалтераобеспечиваетстрогое соблюдениеосновных положенийпо первичномуучету хозяйственныхопераций, строгоесоблюдениекассовой ирасчетнойдисциплины;осуществляетпостоянныйконтроль засвоевременнымоформлениемприема и расходаденежных средств,организуетучет основныхфондов, сырья,материалов,топлива, готовойпродукции,денежных средстви других ценностей,а также обеспечиваетправильноедокументальноеотражение насчетах бухгалтерскогоучета операций,связанных сдвижениемденежных средств,документальноеотражение насчетах бухгалтерскогоучета операций,связанных сначислениеми перечислениемналогов и другихплатежей вгосударственныйбюджет и рациональнуюорганизациюбухгалтерскогоучета и отчетностина комбинате.

Бухгалтериясырьевогоотдела занимаетсяучетом приобретенногосырья и материалов,их поступленияи расходования.Старший бухгалтер,сырьевогоотдела осуществляетпостоянныйконтроль засвоевременнымоформлениемпоступившихи расходуемыхв производствематериалов,принимает мерык предупреждениюнедостач сырьяи материалов,ускоряет оплатупоставщикамза полученноесырье.

Бухгалтерияотдела сбытаосуществляетучет готовойпродукции наскладах и еереализации.Старший бухгалтеротдела сбытаосуществляетконтроль засвоевременнымоформлениемприема и отгрузкиготовой продукции,контроль засвоевременнымпроведениеминвентаризацииготовой продукции,принимает мерык предупреждениюнедостач, растрати других нарушенийи злоупотреблений,ускоряет сбытовыеоперации, снимаетсверхплановыезапасы готовойпродукции,обеспечиваетсвоевременноеоформлениедокументовна отгруженнуюпродукцию.

Работникирасчетногоотдела на основаниипервичныхдокументоввыполняют всерасчеты позаработнойплате и удержаниемиз нее, осуществляютконтроль заиспользованиемфонда оплатытруда, ведутучет расчетовпо отчислениямво внебюджетныефонды.

Общая бухгалтерияосуществляетучет остальныхопераций, ееработники ведутГлавную книгу,составляютбухгалтерскийбаланс и другиеформы финансовойотчетности.

Кассир обеспечиваетстрогое соблюдениекассовой ирасчетнойдисциплины,не допускаетсверхлимитныхостатков наличныхденег в кассекомбината,обеспечиваетвыплату заработнойплаты в установленныедни, осуществляетучет лимитированныхчековых книжек,путевок, бланковстрогой отчетности;по окончаниирабочего днясдает запломбированноепомещение кассыработникамохраны подроспись. Напредприятииприменяетсяжурнально-ордернаяформа бухгалтерскогоучета с использованиемвсех журналов-ордеровза исключениемжурнала-ордера№9. Запись вжурналы-ордерапроизводятежедневно совспомогательныхведомостей,которые служатдля накапливанияи группировкиданных первичныхдокументов.Хозяйственныеоперации записываютсяв журналы-ордерапо мере их совершенияи оформлениядокументами.Проверенныемесячные итогижурналов-ордеровзаписываютв Главную книгу.По данным Главнойкниги, журналов-ордерови вспомогательныхк ним ведомостейсоставляютсябухгалтерскийбаланс и другиеформы отчетности.

Автоматизацияучета частичная.Автоматизированныйучет ведетсятолько в расчетномотделе, гдеприменяетсяпрограмма 1-С:«Предприятие»,для которойустановленакомпонента«Расчет». Системаориентированана проведениерасчетов сопределеннойпериодичностью,от одного днядо года.

Главным бухгалтеромОАО МЖК «Армавирский»на основеустановленныхгосударствомобщих правилбухгалтерскогоучета разрабатываетсяучетная политикадля решенияпоставленныхперед учетомзадач.

Учетная политикапредприятияформируетсяисходя изустановленныхПБУ 1/98 «Учетнаяполитика предприятия»допущений итребований.

Целью ознакомленияс учетной политикойявляется изучениеоценки основныхпринциповорганизациибухгалтерскогоучета.

Под учетнойполитикойорганизациипонимаетсявыбор организациейсовокупностиспособов ведениябухгалтерскогоучета – конкретныхметодик, форм,техники веденияи организациибухгалтерскогоучета исходяиз установленныхправил и особенностейдеятельности(организационных,технологических,численностии квалификацииучетных кадров,уровня техническогооснащениябухгалтериии др.). Такимобразом, к способамбухгалтерскогоучета относятсяметоды группировкии оценки имуществаи обязательств,фактов хозяйственнойдеятельности,организациядокументооборота,инвентаризациии иных методовприема.

В таблице 1.3отражены методическиеаспекты учетнойполитики ОАОМЖК «Армавирский»на 2002 год для целейбухгалтерскогоучета.

Таблица 1.3 –Методическийаспект учетнойполитики дляцелей

бухгалтерскогоучета

Элементучетной политики	Вариантыв соответствии с нормативно-законодательной базой	Применяемыйна предприятии
1 Способначисленияамортизациипо основнымсредствам	–линейный –уменьшаемогоостатка –пропорциональносумме чиселлет полезногоиспользования –пропорциональнообъему продукции	–линейный
2 Порядокучета ремонтаосновных средств	–по мерепроизводстваремонта –созданиерезерва сиспользованиемсчета 97 –созданиеремонтногофонда дляпроведенияв течение рядалет особо сложныхвидов ремонта	–не отражено
3 Порядокначисленияамортизациипо нематериальнымактивам	–линейныйспособ –способуменьшаемогоостатка –пропорциональнообъему продукции	–не отражено
4 Оценка товаров	–по продажнымценам –по покупнымценам	–не отражено
5 Оценканезавершенногопроизводства	–по фактическойили нормативнойпроизводственнойсебестоимости –по прямымстатьям затрат –по стоимостисырья, материалови полуфабрикатов –по фактическипроизведеннымзатратам	–по стоимостисырья
6 Способсписанияотпущенныхв производствоматериалов	–по себестоимостикаждой единицы –по среднейсебестоимости –ЛИФО –ФИФО	–по плановымценам и суммамотклонений(сальдовыйметод)
7 Порядокотражения вучете приобретенияи заготовленияматериалов	–по фактическойсебестоимостиих приобретенияили учетнымценам –с использованиемсчета 15 и 16	–не отражено
8 Учет готовойпродукции	–с применениемсчета 43 –без применениясчета 43	–с применениемсчета 43
9 Метод учетазатрат и издержекобращения	–учет затратведется насчетах 20, 44, 23, 25, 26, 29(полная производственнаясебестоимость) –неполнаяпроизводственнаясебестоимость(вдебет счета90)	–учет затратведется насчетах 20, 44, 23, 25, 26, 29(полная производственнаясебестоимость)
Элементучетной политики	Вариантыв соответствии с нормативно-законодательной базой	Применяемыйна предприятии
10 Метод распределениякосвенныхзатрат междуобъектамикалькуляции	–пропорциональносумме прямыхзатрат –пропорциональноразмеру основнойзаработнойплаты –пропорциональносумме прямыхматериальныхзатрат	–не отражено
11 Учет расходовпо заготовкеи доставкетоваров насклад	–в составеиздержекобращенияна счете 44 постатье «Транспортныерасходы» –сумма издержекобращенияна остатоктовара исчисляетсяпо среднемупроцентутранспортныхрасходов	–не отражено
12 Созданиерезервов посомнительнымдолгам	–да –нет	–не отражено
13 Созданиерезервовпредстоящихрасходов иплатежей
–предстоящейоплаты отпусков	–да/нет	–не отражено
– на выплатуежегодноговознагражденияза выслугулет	–да/нет	–не отражено
–производственныхзатрат поподготовительнымработам в связис сезоннымхарактеромпроизводства	–да/нет	–да
–предстоящихзатрат нарекультивациюземель и осуществлениеиных природоохранныхмероприятий	–да/нет	–не отражено
–на гарантийныйремонт и гарантийноеобслуживание	–да/нет	–не отражено
14 Порядоксписания расходовбудущих периодов	–равномерно –пропорциональнообъему продукции –иным образом,принятымпредприятием	–не отражено
15 Порядокначислениядивидендов	–отражаетсяпо счету 70 –отражаетсяпо счету 75, субсчет«Расчеты повыплате дивидендов»	–отражаетсяпо счету 75
16 Переводдолгосрочнойзадолженностив краткосрочную	–да –нет	–не отражено

Элементучетной политики	Вариантыв соответствии с нормативно-законодательной базой	Применяемыйна предприятии
Учетнаяполитика дляцелей налогообложения
1 Метод определениявыручки дляцелей налогообложения	–по отгрузке –по оплате	–по отгрузке
2 Метод определениявыручки дляцелей налогообложенияналогом напользователейавтомобильныхдорог	–по отгрузке –по оплате	–не отражено
Налог наприбыль
3 Организацияналоговогоучета	–специализированнойслужбой –силамибухгалтерии	–силамибухгалтерии
4 Утверждениеформ налоговыхрегистров	–да –нет	–да
5 Метод признаниявыручки и расходов	–метод начислений –кассовыйметод	–не отражено
6 Способначисленияамортизациипо объектамамортизируемогоимущества	–линейный –нелинейный	–линейный
7 Применениекоэффициентовк основнойнорме амортизации	1 для ОС, используемыхв условияхагрессивнойсреды и повышеннойсменности 2 для ОС, являющихсяпредметомлизинга –применятьпониженныенормы амортизации –амортизациюначислять поосновным нормам	–не отражено
8 По приобретеннымосновнымсредствам,бывшим в употреблении,норму амортизацииначислять	–с учетомсрока полезногоиспользования,уменьшенногона число месяцевэксплантацииданного имуществау предыдущихсобственников –без учетасрока эксплуатацииданного имуществау предыдущихсобственников	–не отражено
9 Учет расходовна ремонт основныхсредств	–в суммефактическихзатрат в томотчетном периоде,в котором онибыли осуществлены –создаватьрезерв предстоящихрасходов наремонт основныхсредств	–не отражено
10 Оценка сырьяи материалов,используемыхв производстве	–по среднейсебестоимости –по себестоимостиединицы запасов –ЛИФО –ФИФО	–не отражено

Элементучетной политики	Вариантыв соответствии с нормативно-законодательной базой	Применяемыйна предприятии
11 Резервпредстоящихрасходов наоплату отпусков	–создавать –не создавать	–не отражено
12 Резервпредстоящихрасходов навыплату ежегодныхвознагражденийза выслугулет	–создавать –не создавать	–не отражено
13 Резерв посомнительнымдолгам	–создавать –не создавать	–не отражено
14 Резерв погарантийномуремонту игарантийномуобслуживанию	–создавать –не создавать	–не отражено
15 Оценкастоимостипокупных товаровпри их реализации	–по среднейстоимости –по стоимостиединицы товара –ФИФО –ЛИФО	–не отражено
16 Доходы отсдачи имуществав аренду	–учитыватьв составевнереализационныхдоходов –учитыватьв составе выручкиот реализации	–не отражено
17 Предельнаявеличинапроцентов,признаваемыхрасходом	–определятьисходя из ставкирефинансированияЦБ РФ, увеличеннойв 1,1 раза – подолговымобязательствамв рублях и ставкив размере 15%-подолговымобязательствамв иностраннойвалюте –определятьисходя из среднегоуровня процентов,взимаемых подолговымобязательствам,выданным втом же отчетномпериоде насопоставимыхусловиях	–не отражено
18 Уплатаежемесячныхавансовыхплатежей	–исходя изодной третифактическиуплаченногоквартальногоавансовогоплатежа заквартал, предшествующийкварталу, вкотором производитсяуплата ежемесячныхавансовыхплатежей –исходя изфактическиполученнойприбыли и ставкиналога	–не отражено

Данные таблицы1.3 показывают,что учетнаяполитика ОАО«МЖК «Армавирский»за 2002 год являетсянеполной, в нейне отраженымногие важныеэлементы, оказывающиесущественноевлияние надеятельностьорганизации.На предприятиине утвержденыправила документооборотаи технологияобработкибухгалтерскойинформации,имеющие большоезначение дляобеспечениярациональнойорганизациибухгалтерскогоучета на предприятии.Не отраженпорядок изменениястоимостиосновных средствв результатедооборудования,переоценкии частичнойликвидации,порядок учетаи финансированияремонта производственныхосновных средств.Отсутствуетпереченьнематериальныхактивов, подлежащихамортизации,не разработанпорядок учетарасходов позаготовке идоставке товаров.

В учетной политикене отраженытакие ключевыемоменты, какметоды оценкиматериально-производственныхсредств в частиих поступления,признаниеуправленческихи коммерческихрасходов, неопределеныэлементыналогообложения.

Исходя извышеизложенногоможно сделатьвывод, что наанализируемомпредприятиинедооцениваетсязначение учетнойполитики, являющейсяодним из основополагающихсядокументов,регламентирующихдеятельностьпредприятия.К формированиюи исполнениюучетной политикиотносятсяформально, неоценивая последствийприменениятех или иныхее элементов.

2 Теоретическиевопросы учетаи анализасобственногокапитала

2.1 Цели и задачисобственногокапитала

Собственныйкапитал представляетсобой совокупностьматериальныхценностей иденежных средств,финансовыхвложений изатрат наприобретениеправ и привилегий,необходимыхдля осуществленияее хозяйственнойдеятельности.

Основные задачиучета собственныхсредств предприятиясводятся кследующим:

правильноеотражениеформированиясобственногокапиталапредприятия;
отражениеизменениявеличины иструктурысобственногокапитала;
отражениеиммобилизациисобственныхсредств и выявлениепричин еевозникновения.

Наибольшийинтерес представляетфункционирующий(активный) капитал,который оказываетсамое непосредственноевлияние наэкономическое,техническоеи финансовоесостояниепредприятия.Структурафункционирующегокапитала представленана рисунке 2.1.

Функционирующийкапитал

Основнойкапитал

Оборотныйкапитал

Производственныезапасы

Основныесредства

Капитальныевложения

Денежныесредства

Нематериальныеактивы

Финансовыевложения

Рисунок 2.1 –Структурафункционирующегокапитала

Финансовыевложения

Рассмотримкаждый составляющийэлемент функционирующегокапитала. Восновной капиталвходят:

Основныесредства,предоставляющиесобой совокупнуюстоимостьдвижимого инедвижимогоимущества втечение длительноговремени находящегосяв данной организации.Кроме того, косновным средствамотносятсяарендованныеосновные средствас правом последующеговыкупа или вконце арендыпо условиямдоговора переходящиев собственностьарендатора.

Основные средствасоздаютматериально-техническуюбазу предприятияи обеспечиваютусловияпроизводственно-хозяйственнойдеятельности.

Учет наличияи движенияосновных средств,принятых набаланс организации,ведется наактивном счете01 «Основныесредства».Основные средствав коммерческихорганизацияхмогут поступатьв порядке оплатыакции и/иливклада учредителейакционеров.

Нематериальныеактивы – этодолгосрочныезатраты организациина приобретениеправа пользованияземельнымиучастками,природнымиресурсами,интеллектуальнойсобственностью,авторскимиправами, различныхлицензий идругих привилегированныхправ. К нимотносятсязатраты наторговые марки,товарные знаки,«цена фирмы»и другие аналогичныерасходы.

Нематериальныеактивы могутбыть вынесеныучредителямив счет их вкладав Уставныйкапитал, могутпоступатьбезвозмездноили приобретатьсяв процесседеятельностиорганизации.

Нематериальныеактивы, внесенныеучредителямив счет их вкладовв Уставныйкапитал учитываютсяпо цене договоренностисторон.

Учет наличияи движенияобъектовнематериальныхактивов ведетсяна специальномсчете 04 «Нематериальныеактивы».

Капитальныевложения –это затратыорганизациив объекты, которыевпоследствиибудут принятык бухгалтерскомуучету в качествеосновных средств,земельныхучастков иобъектовприродопользования,нематериальныхактивов.

Они учитываютсяобособленоот основныхсредств наотдельныхсчетах бухгалтерскогоучета.

Финансовыевложения – этозатраты надолевое участиев Уставномкапитале другихорганизаций,на приобретениеакций и облигацийна долговременнойоснове. Крометого, это идолгосрочныезаймы, выданныедругим организациямпод долговыеобязательства.

Затраты пофинансовымвложениямпогашаютсяв зависимостиот характераи вида. Долгосрочныезаймы погашаютсяв сроки, установленныедоговорами.Акции и облигацииможно продатьпо биржевомкурсу другиморганизациями полностьювернуть деньгив оборот, а вотзатраты надолевое участиев уставномкапитале другихорганизацийвернуть полностьювесьма трудно,только приликвидациипредприятия(если останетсяликвидируемоеимущество дляпогашенияпаевых взносовв уставныйкапитал).

Второй составнойчастью функционирующегокапитала являетсяоборотныйкапитал, кудавходят:

Производственныезапасы – этозапасы, предназначенныедля обработки,переработкиили использованияв производствелибо для хозяйственныхнужд, средствтруда, которыев соответствиис установленнымпорядком включаютсяв состав средствв обороте, атакже операций,связанных сих заготовлением(приобретением).Производственныезапасы целикомпотребляютсяв каждом циклеи полностьюпереносят своюстоимость настоимостьпроизведеннойпродукции.

Синтетическийучет производственныхзапасов ведетсяна счете 10 «Материалы»,к которомуоткрываютсясубсчета.

Денежныесредства –сумма денегв кассе, нарасчетных,текущих и иныхсчетах в банках,денежные переводы,другие наличныеденежные средства,предназначенныедля обобщенияинформациио наличии идвижении готовойпродукции(продуктовпроизводства)и товаров.

2.2 Структурасобственногокапитала и егоформирование

Собственныйкапитал – эточистая стоимостьимущества,определяемаякак разницамежду стоимостьюактивов (имущества)организациии его обязательствами.

Собственныйкапитал можетсостоять изуставного,добавочногои резервногокапитала,нераспределеннойприбыли (непокрытогоубытка), целевогофинансирования.Собственныйкапитал отраженв первом разделепассива баланса.

Целевоефинансирование– это средства,предназначеныдля обобщенияинформациио движениисредств, предназначенныхдля осуществлениямероприятийцелевого назначения,средств, поступившихот других организацийи лиц, бюджетныхсредств. Средствацелевого назначения,полученныев качествеисточниковфинансированиятех или иныхмероприятий,отражаютсяпо кредитусчета 86 «Целевоефинансирование»в корреспонденциисо счетом 76 «Расчетыс разными дебиторамии кредиторами».Использованиецелевогофинансированияотражаетсяпо дебету счета86 «Целевоефинансирование»в корреспонденциисо счетами: 20«Основноепроизводство»или 26 «Общехозяйственныерасходы» - принаправлениисредств целевогофинансированияна содержаниенекоммерческойорганизации;83 «Добавочныйкапитал» - прииспользованиисредств целевогофинансирования,полученногов виде инвестиционныхсредств; 98 «Доходыбудущих периодов»- при направлениикоммерческойорганизациейбюджетныхсредств нафинансированиерасходов.Аналитическийучет по счету86 «Целевоефинансирование»ведется поназначениюцелевых средстви в разрезеисточниковпоступленияих.

Нераспределеннаяприбыль – частьчистой прибыли,не распределеннаямежду акционерами(учредителями),использованнаяна накоплениеимуществахозяйствующегосубъекта. Действующеезаконодательствопредоставляетпредприятиям(независимоот многообразияформ собственности)право оперативноманеврироватьпоступающейв их распоряжениеприбылью порезультатамхозяйственнойдеятельностипосле начисленияпричитающихсяк уплате налоговыхплатежей вбюджет.

Суммачистой прибылиотчетного годасписываетсязаключительнымиоборотамидекабря в кредитсчета 84 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» вкорреспонденциисо счетом 99 «Прибылии убытки». Суммачистого убыткаотчетного годасписываетсязаключительнымиоборотамидекабря в дебетсчета 84 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» вкорреспонденциисо счетом 99 «Прибылии убытки».Направлениечасти прибылиотчетного годана выплатудоходов учредителям(участникам)организациипо итогам утверждениягодовой бухгалтерскойотчетностиотражаетсяпо дебету счета84 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» и кредитусчетов 75 «Расчетыс учредителями»и 70 «Расчеты сперсоналомпо оплате труда».Аналогичнаязапись делаетсяпри выплатепромежуточныхдоходов. Списаниес бухгалтерскогобаланса убыткаотчетного годаотражаетсяпо кредитусчета 84 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» вкорреспонденциисо счетами: 80«Уставныйкапитал» - придоведениивеличины уставногокапитала довеличины чистыхактивов организации;82 «Резервныйкапитал» - принаправлениина погашениеубытка средстврезервногокапитала; 75 «Расчетыс учредителями»- при погашенииубытка простоготовариществаза счет целевыхвзносов егоучастникови др. Аналитическийучет по счету84 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» организуетсятаким образом,чтобы обеспечитьформированиеинформациипо направлениямиспользованиясредств. Приэтом в аналитическомучете средстванераспределеннойприбыли, использованныев качествефинансовогообеспеченияпроизводственногоразвития организациии иных аналогичныхмероприятийпо приобретению(созданию) новогоимущества иеще не использованные,могут разделяться.

Чистая прибыль– это частьбалансовойприбыли, оставшаясяв распоряженииорганизациипосле уплатыналогов наприбыль (доход)и отчисленийна использованнуюприбыль.

Рассмотреннаявыше методикаформированиябалансовойстоимости«Нераспределеннаяприбыль отчетногогода» позволяетсделать вывод,что этот показательв течение годахарактеризуетчасть собственногокапитала предприятия,являющуюсяисточникомфинансированияза счет прибылиопределенныхнаправленийтекущей деятельностипредприятия.

Как уже отмечалось,часть стоимостиимуществаорганизацииформируетсяза счет собственногокапитала, другаячасть – за счетобязательстворганизацииперед другимиорганизациями,физическимилицами, своимиработниками(заемных средств).Обязательствамиорганизацийявляются кратко-и долгосрочныекредиты банка,кредиторскаязадолженность,займы и обязательствапо распределению.

Краткосрочныессуды организацииполучает насрок до 1 годапод запасытоварно-материальныхценностей,расчетныедокументы впути и другиенужды, а долгосрочные– на срок от 1года на внедрениеновой техники,организациюи расширениепроизводства,механизациюпроизводстваи другие цели.

Под кредиторскойпонимаютзадолженностьданной организациидругим организациям,которые называютсякредиторами.Кредиторов,задолженностькоторым возниклав связи с покупкойу них материальныхценностей,называютпоставщиками,а кредиторов,которым предприятиедолжно по нетоварнымоперациям, -прочими кредиторами.

Займы – этополученныеот других организацийзаймы под векселяи другие обязательства,а также средстваот выпуска ипродажи акцийи облигацийорганизации.

Обязательствапо распределениювключают в себязадолженностирабочим и служащимпо заработнойплате, а органамсоциальногострахованияи налоговыморганам – поплатежам вбюджет в связис тем, что моментвозникновениядолга предприятияне совпадаетсо временемего уплаты.Обязательствапо распределениюпо своемуэкономическомусодержаниюсущественноотличаютсяот другихпривлеченныхсредств, таккак образуютсяпутем начисления,а не поступаютсо стороны.

Уставный капиталпредставляетсобой объединениевкладов собственниковпредприятияв его имуществов денежномвыражении вразмерах,определяемыхубедительнымидокументамив целях осуществленияхозяйственнойдеятельности.

Уставный капиталотносится кнаиболее устойчивойчасти собственногокапитала предприятия.Его величина,как правило,не подвергаетсяизменениямв течение годана предприятиях,не изменившихсвоей формысобственности.

Формированиеуставногокапитала вакционерныхобществахзакрытого иоткрытого типаконтролируетсяна основанииучетных записейв журнале –ордере 12. Сальдопо счету 80 «Уставныйкапитал» должносоответствоватьразмеру уставногокапитала,зафиксированномув учредительныхдокументахорганизации.Записи по счету80 «Уставныйкапитал» производятсяпри формированииуставногокапитала, атакже в случаяхувеличенияи уменьшениякапитала лишьпосле внесениясоответствующихизменений вучредительныедокументыорганизации.После государственнойрегистрацииорганизацииее уставныйкапитал в суммевкладов учредителей(участников),предусмотренныхучредительнымидокументами,отражаетсяпо кредитусчета 80 «Уставныйкапитал» вкорреспонденциисо счетом 75 «Расчетыс учредителями».Фактическоепоступлениевкладов учредителейпроводитсяпо кредитусчета 75 «Расчетыс учредителями»в корреспонденциисо счетами поучету денежныхсредств и другихценностей.Аналитическийучет по счету80 «Уставныйкапитал» организуетсятаким образом,чтобы обеспечиватьформированиеинформациипо учредителяморганизации,стадиям формированиякапитала ивидам акций.

Возникающеев результатеприведенныхвыше записейдебетовоесальдо по счету75 «Расчеты сучредителями»на отдельныеотчетные датыозначает числящуюсяза акционерами(участниками)задолженность,когда ими ещене внесенаполная суммапроизведеннойподписки наакции или объявленныхв учредительныхдокументахразмеров вуставный капитал.

Одна из важныхзадач финансовогоконтроля(бухгалтерскогои аудиторского)– строгое соблюдениепринципа стабильностивеличины уставногокапитала, еесоответствияразмеру, зафиксированномув учредительныхдокументахпредприятия.Балансоваястатья «Уставныйкапитал» разделаI пассивабаланса должнабыть тождественназафиксированнойв Уставе предприятиясумме.

Резервныйкапитал включаетту часть собственногокапитала предприятия,которая предназначенадля покрытиянепредвиденныхпотерь (убытков),а также длявыплаты доходовинвесторов,когда не хватаетприбыли на этицели. По существу– это страховойфонд, формируемыйв соответствиис законодательствоми учредительнымидокументамипредприятия.Отчисленияв резервныйкапитал изприбыли отражаютсяпо кредитусчета 82 «Резервныйкапитал» вкорреспонденциисо счетом 84«Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)». Использованиесредств резервногокапитала учитываетсяпо дебету счета82 «Резервныйкапитал» вкорреспонденциисо счетами: 84«Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» - в частисумм резервногофонда, направляемыхна покрытиеубытка организацииза отчетныйгод; 66 «Расчетыпо краткосрочнымкредитам изаймам» или67 «Расчеты подолгосрочнымкредитам изаймам» - в частисумм, направляемыхна погашениеоблигацийакционерногообщества. Осуществляябухгалтерский,аудиторскийи налоговыйконтроль задвижениемсредств резервногофонда, необходимообратить вниманиена строгоесоблюдениеусловий формированияэтого фонда,а также направильностьотражения этихопераций вучете, бухгалтерскойи налоговойотчетности.

Добавочныйкапитал. Покредиту счета83 «Добавочныйкапитал» отражаются:прирост стоимостивнеоборотныхактивов, выявляемыйпо результатампереоценкиих, - в корреспонденциисо счетамиучета активов,по которымопределилсяприрост стоимости;сумма разницымежду продажнойи номинальнойстоимостьюакций, вырученнойв процессеформированияуставногокапитала акционерногообщества (приучрежденииобщества, припоследующемувеличенииуставногокапитала) засчет продажиакций по цене,превышающейноминальнуюстоимость, - вкорреспонденциисо счетом 75 «Расчетыс учредителями».

Суммы,отнесенныев кредит счета83 «Добавочныйкапитал», какправило, несписываются.Дебетовыезаписи по немумогут иметьместо лишь вслучаях: погашениясумм снижениястоимостивнеоборотныхактивов, выявившихсяпо результатамего переоценки,- в корреспонденциисо счетамиучета активов,по которымопределилосьснижение стоимости;направлениясредств наувеличениеуставногокапитала - вкорреспонденциисо счетом 75 «Расчетыс учредителями»либо счетом80 «Уставныйкапитал»;распределениясумм междуучредителямиорганизации- в корреспонденциисо счетом 75 «Расчетыс учредителями».Аналитическийучет по счету83 «Добавочныйкапитал» организуетсятаким образом,чтобы обеспечитьформированиеинформациипо источникамобразованияи направлениямиспользованиясредств.

2.3 Роль и значениебухгалтерскогоучета и анализасобственного

капитала врыночных условиях

В современнойроссийскойэкономикекапитал предприятиявыступает какважнейшаяэкономическаякатегория иявляется однимиз сравнительноновых объектовбухгалтерскогоучета и анализа.

Руководствопредприятиядолжно четкопредставлять,за счет какихисточниковресурсов онобудет осуществлятьсвою деятельностьи в какие сферыдеятельностибудет вкладыватьсвой капитал.

В условияхрыночной экономикирезко повышаетсязначимостьфинансовыхресурсов, спомощью которыхосуществляетсяформированиеоптимальнойструктуры инаращиваниепроизводственногопотенциалапредприятия,а также финансированиетекущей хозяйственнойдеятельности.От того, какимкапиталомрасполагаетсубъект хозяйствования,насколькооптимальнаего структура,насколькоцелесообразноон транспортируетсяв основные иоборотныесредства, зависитфинансовоеблагосостояниепредприятияи результатыего деятельности.

В связи с вышесказаннымогромно значениеприобретаетправильныйи всестороннийучет капиталапредприятия,формирующийинформациюоб отдельныхсоставляющихкапитала и ихдинамике. Даннаяинформациянеобходимавнутренними внешнимпользователямдля целей финансовогоанализа, принятияделовых иуправленческихрешений.

Анализ хозяйственнойдеятельностидолжен начинатьсяи заканчиватьсяизучениемсостоянияфинансов напредприятии.

Анализ собственногокапитала преследуетследующиеосновные цели:

выявитьосновные источникиформированиясобственногокапитала иопределитьпоследствияих измененийдля финансовойустойчивостипредприятия;
определитьправовые, договорныеи финансовыеограниченияв распоряжениитекущей инераспределеннойприбыли;
оценитьприоритетностьправ получениядивидендов;
выявитьприоритетностьправ собственниковпри ликвидациипредприятия.

Анализ составаэлементовсобственногокапитала позволяетвыявить егоосновные функции:

обеспечениенепрерывностидеятельности;
гарантиязащиты капитала,кредитов ивозмещениеубытков;
участие враспределенииполученнойприбыли;
участие вуправлениипредприятием.

Анализ источниковформированияи размещениякапитала имееточень большоезначение приизучении исходныхусловий функционированияпредприятияи оценке егофинансовойустойчивости.

2.4 Проблемысовершенствованияучета и анализасобственного

капитала

В условияхрыночной экономикилюбая коммерческаяорганизациястремится кизвлечениюэкономическихвыгод, именноэта целеваянаправленностьв деятельностиявляется существеннойв деловой активностиорганизации,это же обстоятельствопризнаетсяважнейшим сточки зренияусловий формированияфинансовыхресурсов любойорганизации,ее финансовогокапитала. Всезаинтересованныелица могут бытьрассмотреныкак «поставщики»финансовыхресурсов (капитала)организации,в связи с этимважное значениеприобретаетфинансовыйконтроль засоблюдениемэкономическихинтересов ееучастников.Основным источникомполезной (понятной,прозрачной,достоверной,существенной,надежной) информациидолжна служитьфинансоваяотчетность.Эта информациянужна широкомукругу пользователейпри принятииэкономическихрешений.

Необходимостьведения впрактическийделовой оборотфинансовойотчетностиорганизациисвязана ещеи с тем, что вомногих случаяхучредитель(участник,собственник)не осуществляетруководстводеятельностьюэкономическогосубъекта(юридическоголица) лично, аделегируетправа оперативногоуправленияисполнительномуоргану.

Независимоот формы управленияруководствокоммерческойорганизациейсогласно пункта3 ст. 53 Гражданскогокодекса РФдолжно действоватьв интересахподставляемогоим юридическоголица добросовестнои разумно и врамках представленныхполномочий.От вступившегов права руководстваорганизации,учредитель,участник илисобственникв соответствиис действующимзаконодательствомполучаетсоответствующуювнешнюю информацию,которая являетсяосновой финансовогоконтроля, оценкикачества менеджмента,управлениясобственнымкапиталом.

Неинформированностьсобственникао реальномположении делв организациисоздает угрозуфинансовойнестабильности,недополученияожидаемых выгодили полученияпрямых убытков,а также потенциальногобанкротства.Единство возможнымспособомосуществленияфинансовогоконтроля состороны собственниковпредставляетсяфинансоваягодовая отчетность,составляемаяна основе данныхбухгалтерскогоучета, а такжеаудиторскогозаключенияо качестве этойотчетностии ее пригодностидля осуществленияфинансовогоконтроля. Отчетныеданные о собственномкапитале должныбыть представленыв соответствующемразделе бухгалтерскогобаланса какминимум следующимипоказателями,представленнымив таблице 2.1.

Таблица2.1 – Показателисобственногокапитала

В соответствиис разделомIV

«Содержаниебухгалтерскогобаланса»

ПБУ 4/99«Бухгалтерскаяотчетностьорганизаций»

В соответствиис формой№1

по приказуМинфина РФ

от 13.01.2000 г. № 4н

«О формахбухгалтерскойотчетностиорганизации»

1. Уставныйкапитал

2. Добавочныйкапитал

3. Резервныйкапитал

в том числе:

резервы,образованныев соответствиис законодательством;
резервы,образованныев соответствиис учредительнымидокументами;

4. Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток – вычитается)

1. Уставныйкапитал

2. Добавочныйкапитал

3. Резервныйкапитал

в том числе:

резервы,образованныев соответствиис законодательством;
резервы,образованныев соответствиис учредительнымидокументами.

4. Фонд социальнойсферы.

5. Целевыепоступленияи финансирование.

6. Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет.

7. Непокрытыйубыток прошлыхлет.

8. Нераспределеннаяприбыль отчетногогода.

9. Непокрытыйубыток отчетногогода.

Приведенныев таблице 2.1 данныепоказывают,что составляющиесобственногокапитала, безусловно,важны в созданиимеханизмаправоприменениявсех участниковрыночных отношений;их раскрытиетакже предусмотреномеждународнымистандартамифинансовойотчетности,национальнымизаконодательнымиактами другихстран, участниковмирового рынка.Отражение вотчетностидругих составляющихкапитала необеспечиваетсистемностиданных и полезностидля целей финансовогоконтроля, принятияделовых иуправленческихрешений.

Наиболееадекватныйспособ раскрытиясоставныхчастей собственногокапитала коммерческихорганизаций(акционерныхобществ) представленв таблице 2.2.

Таблица 2.2 –Собственныйкапитал акционерныхобществ

Минимальныетребованияк элементамотчетности,вытекающихиз гражданскогозаконодательства	Дополнительноерасширениеинформациио капитале		Раскрытиеинформациипо инициативеруководства(исполнительногооргана общества)
	Предусмотренноеучредительнымидокументамиобщества	Существеннои уместно дляпользованияв соответствиис нормативнымиактами
1. Уставныйкапитал (всего),в т.ч.: привилегированныеакции; обыкновенныеакции	Количествоакций каждоготипа номинальнаястоимостькаждого типа.Права и привилегии.	Задолженностьпо взносам вуставный капитал.Собственныеакции, выкупленныеу акционеров.	Количествоакций в обращении.Акции зарегистрированныедля выпускаакционернымобществом.Сведения оневыплаченныхдивидендах.
2. Эмиссионныйдоход (всего),в т.ч.: по привилегированнымакциям; по обыкновеннымакциям.			По акциямкаждого типа.
3. Резервныйкапитал	Резервы,создаваемыев добровольномпорядке	Резервы посомнительнымдолгам.
4. Реинвестированнаяприбыль	Фонды, создаваемыеиз прибыли		Нераспределеннаяприбыль. Непокрытыйубыток. Целевыефинансированияи поступления.Доходы будущихпериодов.Переоценкаактивов. Приростимущества ит.д.
5. Миноритарныесобственники	Количествои категорииакций аффилированныхлиц	Количествои категорииакций аффилированныхлиц	Состав держателейакций. Количествои категорииакций, аффилированныхлиц.

Данные о величинеуставногокапитала (включаяминоритарныхакционеров)и эмиссионногодохода по акциямкаждого типахарактеризуютфактическиезатраты, которыепонесли акционерыв связи с приобретениемправ требований.Это показательважен в оценкедоходностиакционерногои собственногокапитала,рентабельностисобственногокапитала, атакже в оценкефинансовогориска собственника.

Сведенияо реинвестированнойприбыли характеризуетнаращиваниекапитала, ростинвестиционныхвозможностейи степень покрытияимущественныхрисков организации.

В целом указанныестатьи бухгалтерскогобаланса характеризуютразмер собственногокапитала организациии основныепропорциивоспроизводствафинансовогокапиталасобственника.

Такого характерасведения особственномкапитале представляютинтерес нетолько длясобственников,но и для партнероворганизациипо бизнесу,инвесторов,кредиторови персоналаорганизации.Появляетсяпрактическаявозможностьопределятьцену собственногокапитала организации,сравниватьее с доходностью,обеспечиваемойв рамках даннойорганизациитретьими лицами.Кроме того,раскрываетсяинформацияоб использованныхрезервах организации.

Информацияо движениисобственногокапитала втечение года(остатки наначало и конецгода, притоки изъятие капитала)в соответствиис требованиямимеждународныхстандартовфинансовойотчетностидолжна раскрываться,прежде всего,с учетом привилегированныхи обыкновенныхакций. Основноепредназначениеотчета о движениисобственногокапитала состоитв характеристикеизмененияфинансовогоположениясобственникав рамках им жесозданнойкоммерческойорганизации.

3 Оценка организацииучета и анализсобственногокапитала

ОАО МЖК «Армавирский»

3.1 Методикаопределениясобственногокапитала иисточниковего

формирования

3.2 Анализ структурысобственногокапитала иисточниковего

формирования

Состояние иизменениесобственногои заемногокапитала, атакже структурызаемного капиталаимеет большоезначение дляинвесторов.Динамика источниковимуществапредприятияпредставленав таблице 3.1.

Как показываютданные таблицы3.1 в структуреисточниковфинансированияорганизацииза три годапроизошлинекоторыеизменения. В2001 году резкоувеличиласьдоля заемногокапитала всовокупномкапитале организации(с 18,76% до 40,48% или на21,72 процентныхпункта). Соответственно,на столько жеснизилась долясобственногокапитала. Этопроизошло врезультатезначительногоувеличениясуммы краткосрочныхобязательствна 50502 тыс. руб., аони возрослиза счет увеличениясуммы кредиторскойзадолженности.Все вышесказанноехарактеризуетотрицательнуютенденцию 2001года. Положительныммоментом в этомпериоде можноназвать увеличениесобственногокапитала на33850 тыс. руб. засчет прибылиотчетного года,и соответствующееувеличениеее доли в собственномкапитале на30,61%.

За 2002 год долясобственногокапитала увеличиласьна 8,11%. Соответственно,на столько жеснизилась долязаемного капитала.Это снижениепроизошло засчет уменьшениякраткосрочныхобязательствна 27726 тыс. руб., аони снизилисьза счет суммыкредиторскойзадолженностина 70,95% (38448 тыс. руб.).В составе заемныхсредств обозначилисьпрочие обязательства,но они не повлиялина увеличениезаемного капитала.Величина собственногокапитала уменьшиласьна 17936 тыс. руб.Это произошлов результатеснижениянераспределеннойприбыли в 2002 году.Темпы ростаисточниковфинансированияв 2001 году превышаюттемпы ростаисточниковфинансированияв 2002 году. В анализируемомпериоде произошелперелом в соотношениисобственногои заемногокапитала впользу собственного(81,12%).

Таблица 3.1 –Динамика источниковимущества ОАО«МЖК «Армавирский»

Показатели	Абсолютныезначения, тыс.руб.			Абсолютныеотклонения,тыс. руб.		Темп роста,%
Показатели	2000	2001	2002	2001 к 2000	2002 к 2001	2001 к 2000	2002 к 2001
Всего источниковфинансирования	75298	159650	113988	+84352	–45662	212,04	71,40
из них: 1 Собственныйкапитал	61169	95019	77083	+33850	–17936	155,34	81,12
–в % ко всемукапиталу	81,24	59,51	67,62	–21,73	8,11	–	–
2 Заемныйкапитал, всего	14129	64631	36905	+50502	–27726	457,44	57,10
– в % ко всемукапиталу	18,76	40,48	32,38	+21,72	–8,1	–	–
в том числе: 2.1 Долгосрочныекредиты и займы	–	–	–	–	–	–	–
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	–	–	–	–	–
2.2 Краткосрочныеобязательства,всего	14129	64631	36905	+50502	–27726	457,44	57,10
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	–	–	–	–	–
в том числе: 2.2.1 Краткосрочныекредиты и займы	–	–	–	–	–	–	–
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	–	–	–	–	–
2.2.2 Кредиторскаязадолженность	14129	64631	26183	50502	–38448	457,44	40,51
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	70,95	–	+70,95	–	–
2.2.3 Прочиеобязательства	–	–	10722	–	+10722	–	–
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	29,05	–	+29,05	–	–

Положительнодля организациито, что в среднемсобственныйкапитал увеличился,а отрицательно– самый высокийтемп ростанаблюдаетсяпо кредиторскойзадолженности(457,4%).

Для анализасобственногокапитала используютсякоэффициентыделовой активности,которые представленыв таблице 3.2.

Данные таблицы3.2 показывают,что в периодс 2000 г. по 2002 г. ресурсоотдачаувеличилась.Значит, в организациибыстрее совершалсяполный циклпроизводстваи обращения,приносящийприбыль. Коэффициентоборачиваемостисобственногокапиталанезначительноувеличилсяв 2002 г. по сравнениюс 2001 г. – на каждыйрубль инвестированныхсобственныхсредств приходитсялишь 0,07 тыс. руб.выручки отреализации.Произошлорасширениекредиторскойзадолженностина 0,63 пункта.

Для анализаструктурысобственногокапитала, выявленияпричин измененияотдельных егоэлементов иоценки этихизменений заанализируемыйпериод составимтаблицу 3.3.

Таблица 3.3 –Динамика структурысобственногокапитала

Источникикапитала	2000 г.		2001 г.		2002 .		Абсолютные отклонения 2002 г к 2000 г.		Темп роста,% 2002 г. к 2000 г.
Источникикапитала	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	Темп роста,% 2002 г. к 2000 г.
Уставныйкапитал	83	0,14	83	0,09	83	0,11	–	–0,03	–
Добавочныйкапитал	57802	94,50	57802	60,83	57802	74,99	–	–19,51	–
Резервныйкапитал	–	–	–	–	–	–	–	–	–
Фонд социальнойсферы	3284	5,37	8049	8,47	–	–	–3284	–5,37	–
Нераспределеннаяприбыль отчетногогода	–	–	29084	30,61	6358	8,25	–22726	–22,36	21,86
Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет	–	–	–	–	12839	16,66	+12839	+16,66	–
Итого собственныйкапитал	61169	–	95018	–	77082	–	+15913	–	126,01

Таблица 3.2 –Коэффициентыделовой активности

Наименованиекоэффициента	Способ расчета	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Коэффициентобщей оборачиваемостикапитала(ресурсоотдача)		1,50	1,85	2,16	+0,66
2 Коэффициентотдачи собственногокапитала(коэффициентоборачиваемостисобственногокапитала)		2,02	3,12	3,19	+1,17
3 Коэффициентоборачиваемостикредиторскойзадолженности		8,75	4,58	9,38	+0,63

Как видно изтаблицы 3.3 заанализируемыйпериод произошлизначительныеизменения вструктуресобственногокапитала

Если в 2000 г. онсостоял на94,50% из добавочногокапитала и на0,14% из уставного,то к концу 2002 г.его составзначительнорасширилсяза счет остатканераспределеннойприбыли.

Размер уставногокапитала заанализируемыйпериод не изменилсяи остался равным83 т.р., однако егоудельный весв составе источниковсобственногокапитала снизилсяс 0,14% до 0,11%. Суммадобавочногокапитала такжеосталась неизменнойи равна 57802 тыс.руб. Произошлоснижение удельноговеса добавочногокапитала на19,51%, за счет образованиядополнительныхисточниковформированиясобственногокапитала:

нераспределеннойприбыли отчетногогода в размере6358 тыс. руб.
нераспределеннойприбыли прошлыхлет в размере12839 тыс. руб.

Эти дополнительныеисточникизначительноповлияли наувеличениесобственногокапитала предприятия.Их удельныйвес в его структуресоставилсоответственно:8,25% и 16,66%

Структуракапиталаанализируемогопредприятияне несет в себебольшого рискадля инвесторов,так как предприятиеработаетпреимущественнона собственномкапитале.

3.3 Анализ наличияи движениясобственногокапитала

Для того чтобыпроанализироватьсостояние идвижение собственногокапитала необходимосоставитьаналитическуютаблицу 3.4.

Таблица 3.4 – Анализдвижения собственногокапитала

Наименованиестатей	Коэффициентпоступления			Коэффициентвыбытия
Наименованиестатей	2000 г.	2001 г.	2002 г.	2000 г.	2001 г.	2002 г.
Уставныйкапитал	–	–	–	–	–	–
Добавочныйкапитал	–	–	–	0,18	–	–
Резервныйкапитал	–	–	–	–	–	–
Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет	–	–	2,78	–	0,21	1,61
Фонды социальнойсферы	1,02	–	–	–	0,21	–
Резервыпредстоящихрасходов иплатежей	–	–	1,07	–	–	–
Оценочныерезервы	–	–	–	–	–	–

Для расчетакоэффициентовпоступленияи выбытия применялисьформулы:

По данным таблицы3.4 видно, что напредприятиипрактическиотсутствуетдвижение капитала.Значениякоэффициентоввыбытия значительнопревышаютзначениякоэффициентовпоступления.Это говорито том, что напредприятиизамороженпроцесс наращиваниякапитала. Наращиваниесредств происходиттолько по статьенераспределеннаяприбыль прошлыхлет (+2,78 пункта).

Анализ собственныхсредств предприятияпредполагаетопределениефактическогоразмера средстви факторов,влияющих наих динамику.

Таблица 3.5 – Расчетналичия собственногокапитала

Показатели	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Уставныйкапитал	83	83	83	–
2 Добавочныйкапитал	57802	57802	57802	–
3 Резервныйкапитал	–	–	–	–
4 Фонд социальнойсферы	3284	8049	–	–3284
5 Нераспределеннаяприбыль отчетногогода	–	29084	6358	+6358
6 Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет	–	–	12839	+12839
Итого источниковсобственныхсредств	61169	95018	77082	+15913

1 Нематериальныеактивы	584	296	296	–288
2 Основныесредства	48726	51909	62559	+13833
3 Незавершенноестроительство	11042	25063	22306	+11264
4 Долгосрочныефинансовыевложения	1,7	1,7	–	–
5 Прочиевнеоборотныеактивы	–	–	–	–
6 Убыток	–	–	–	–
Итого исключается	60352	77268	85161	+24809
Собственныеоборотныесредства	817	17750	8079	+7262

По данным таблицы3.5 за анализируемыйпериод собственныеоборотныесредства предприятиявыросли на 7262тыс. руб. и составилив 2002 г. – 8079 тыс. руб.Положительныйпоказательсобственныхоборотныхсредств говоритоб увеличенииполучаемойпредприятиемприбыли. Отрицательноевлияние насумму собственныхоборотныхсредств оказалоувеличениепоказателянезавершенногостроительствана 11264 тыс. руб.

3.4 Анализ финансовойустойчивости

Задачей анализафинансовойустойчивостиявляется оценкавеличины иструктурыактивов и пассивов.Это необходимо,чтобы ответитьна вопросы:насколькоорганизациянезависимас финансовойточки зрения,растет илиснижаетсяуровень этойнезависимостии отвечает лисостояние егоактивов и пассивовзадачам еефинансово-хозяйственнойдеятельности.Показатели,которые характеризуютнезависимостьпо каждомуэлементу активови по имуществув целом, даютвозможностьизмерить, достаточноли устойчиваанализируемаяорганизацияв финансовомотношении.

Одним из важныхфакторов устойчивостифинансовогосостоянияпредприятияявляется соотношениезапасов и величинсобственныхи заемных источникових формирования.Анализ обеспеченностизапасов источникамипроводитсяна основе таблицы3.6.

Таблица 3.6 - Расчетобеспеченностизапасов источникамиих

формирования

Показатели	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Собственныйкапитал	61169	95018	77082	+15913
2 Внеоборотныеактивы	60355	77270	85162	+24807
3 Убыток	–	–	–	–
4 Наличиесобственныхоборотныхсредств	–817	–17750	+8079	+7262
5 Долгосрочныепассивы	–	–	–	–
6 Наличиедолгосрочныхисточниковформированиязапасов	–817	–17750	+8079	+7262
7 Краткосрочныекредиты и заемныесредства	–	–	–	–
8 Общая величинаосновныхисточниковформированиязапасов	–817	–17750	+8079	+7262
9 Общая величиназапасов	17442	63107	18138	+696
10 Излишек(+) или недостаток(–) собственныхоборотныхсредств	–18256	–80857	–10059	–8197
11 Излишек(+) или недостаток (–) долгосрочныхисточниковформированиязапасов	–18256	–80857	–10059	–8197
12 Излишек(+) или недостаток (–) общей величиныосновныхисточниковформированиязапасов	–18256	–80857	–10059	–8197

Как показываютданные таблицы3.6 на анализируемомпредприятиисуществуетнедостатоксобственныхоборотныхсредств, долгосрочныхисточниковформированиязапасов, общейвеличины основныхисточниковформированиязапасов и вначал и в концеанализируемогопериода, Изэтого следует,что у предприятиякризисноефинансовоесостояние, прикотором ононаходится награни банкротстваи полностьюзависит отзаемных источниковфинансирования.В данной ситуацииденежные средства,дебиторскаязадолженностьпредприятияи прочие оборотныеактивы не покрываютего кредиторскойзадолженности.Единственнымисточникомформированиязапасов являетсясобственныесредства предприятия,которых нехватает дляфинансированияматериальныхоборотныхсредств, в результатепополнениязапасов за счетсредств, образующихсяпри замедлениипогашениякредиторскойзадолженности.

Традиционныеметоды оценкифинансовойустойчивостисостоят в расчетекоэффициентов,которые определяютсяна основе структурыбаланса предприятия.Исходя из данныхбаланса ОАО«МЖК «Армавирский»за период с2000 г. по 2002 г. коэффициенты,характеризующиефинансовуюустойчивостьимеют следующиезначения.

Как показываютданные таблицы3.7 динамикакоэффициентакапитализациисвидетельствуето достаточностифинансовойустойчивостиорганизации,так как дляэтого необходимо,чтобы этоткоэффициентбыл не выше1,5. Рост коэффициентакапитализациисоставил 0,27. Навеличину данногопоказателявлияют следующиефакторы: высокаяоборачиваемость,стабильныйспрос на реализуемуюпродукцию,налаженныеканалы снабженияи сбыта, низкийуровень постоянныхзатрат. Коэффициентфинансовойнезависимостина анализируемомпредприятииупал на 0,152 пункта,но выше критическойточки, чтосвидетельствуето благоприятнойфинансовойситуации. Этотвывод подтверждаети значениекоэффициентафинансирования.Хотя по сравнениюс 2000 г. он упал на2,73 пункта.

Коэффициентобеспеченностисобственнымиисточникамифинансированияпоказываетв какой степениматериальныезапасы имеютисточникомпокрытия собственныеоборотныесредства.

Таблица 3.7 - Значениекоэффициентов,характеризующихфинансовуюустойчивостьОАО «МЖК «Армавирский»

Показатели	Способ расчета	Нормальноеограничение	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Коэффициентфинансовойнезависимости			0,828	0,595	0,676	–0,152
2 Коэффициентфинансирования			4,82	1,47	2,09	–2,73
3 Коэффициенткапитализации		Не выше 1,5	0,21	0,68	0,48	+0,27
4 Коэффициентобеспеченностисобственнымиисточникамифинансирования		Нижняя граница:0,1; оптимальноезначение:	0,36	0,22	–0,28	–0,64
5 Коэффициентфинансовойустойчивости			0,83	0,59	0,68	–0,15

У «МЖК «Армавирский»этот коэффициенточень низок:собственнымиоборотнымисредствамипокрывалосьв конце 2000 г. лишь36,4% оборотныхактивов. Хотяэто значительновыше показателяза 2002 г. (–0,28). Этоговорит о том,что в 2002 г. предприятиенуждалось всобственныхоборотныхсредствах изависит отзаемных средств,которых неимеет.

Предприятиеобладает достаточнойфинансовойустойчивостью,так как показательфинансовойустойчивостивыше критического(0,6), но ниже чемв 2000 г. на 0,15 пункта.

3.5 Анализ рентабельностикапитала

Рентабельностьсобственногокапитала являетсяодним из основныхпоказателейэффективностифункционированияпредприятия,вся деятельностькоторого должнабыть направленана увеличениесуммы собственногокапитала.

Рентабельностьпродаж определяетсяпо формуле:

где

П^Р– прибыль отпродаж;

В – объемреализованнойпродукции.

Чистаярентабельностьопределяетсяпо формуле:

где

П^Ч– чистая прибыль;

В - объемреализованнойпродукции.

По даннымтаблицы 3.8 видно,что в отчетномгоду увеличиласьвыручка отреализации(+122091 тыс. руб.),себестоимостьпродукции(+132793 тыс. руб.) ивнереализационныедоходы (+2452 тыс.руб.), но уровеньрентабельностипродаж по сравнениюс 2000 г. упал на13,5%, чистая рентабельностьна 10,26%.

Деятельностьорганизациив 2002 г. была убыточнеечем в 2000 г.

Таблица 3.8 –Динамика влиянияфакторов нарентабельность

Факторы,влияющие нарентабельность	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Выручкаот продажи	123584	295976	245675	+122091
2 Себестоимость	100853	252924	233646	+132793
3 Коммерческиерасходы	–	–	–	–
4 Управленческиерасходы	–	–	–	–
5 Рентабельность(убыточность)продаж	18,39	14,54	4,89	–13,50
6 Процентык получению	–	–	–	–
7 Процентык уплате	–	–	–	–
8 Доходы отучастия в другихорганизациях	–	–	–	–
9 Прочиеоперационныедоходы	–	–	–	–
10 Прочиеоперационныерасходы	–	–	–	–
11 Прочиевнереализационныедоходы	7408	13549	9860	+2452
12 Прочиевнереализационныерасходы	2427	5249	254	–2173
13 Налог наприбыль	7668	10851	6979	–689
14 Чрезвычайныедоходы	–	–	–	–
15 Чрезвычайныерасходы	–	–	–	–
16 Чистаярентабельность(убыточность)	16,22	13,68	5,69	–10,26

Кроме коэффициентоврентабельностипродаж и чистойрентабельностидля анализасобственногокапитала используютследующиепоказатели:рентабельностьвсего капитала,рентабельностьсобственногокапитала,рентабельностьфинансовыхвложений.

По даннымтаблицы 3.9 видно,что рентабельностьуменьшилисьпо всем показателям.Так 4,89% прибылиприходитсяна единицупроданнойпродукции, чтона 13,5% меньше чемв 2000 г. 5,96% прибылиостается упредприятияпосле выплатыналогов – на10,25% меньше чемв 2000 г. На 11,53% уменьшилсяразмер чистойприбыли, приходящейсяна единицувыручки и составил5,95%. Экономическаярентабельностьпоказывает,что на предприятииснизиласьэффективностьиспользованияимущества на11,53% (=12,84%). Так же снизиласьэффективностьиспользованиясобственногокапитала исоставила18,98% по сравнениюс 2000 г. – 29,42%. 5,15% прибылиот продаж приходитсяна 1 рубль затрат(–17,39%). Произошлоухудшение виспользованиикапитала, вложенногов деятельностьпредприятияна длительныйсрок.

Таблица 3.9 –Показателирентабельности

Показатели	Способ расчета	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Рентабельностьпродаж		18,39	14,54	4,89	–13,5
2 Бухгалтерскаярентабельностьот обычнойдеятельности		16,21	13,68	5,96	–10,25
3 Чистаярентабельность		16,21	13,68	5,95	–10,25
4 Экономическаярентабельность		24,37	25,37	12,84	–11,53
5 Рентабельностьсобственногокапитала		29,42	42,62	18,98	–10,44
6 Затратоотдача		22,54	17,02	5,15	–17,39
7 Рентабельностьперманентногокапитала		29,42	42,62	18,98	–10,44

Рентабельностьактивов можетповышатьсяпри неизменнойрентабельностипродаж и ростеобъема реализации,опережающемувеличениестоимостиактивов, т.е.ускореннойоборачиваемостиактивов (ресурсоотдачей).И, наоборот,при неизменнойресурсоотдачерентабельностьактивов можетрасти и за счетроста балансовой(до налогообложения)рентабельности.

Большоезначение дляорганизацииимеет то, засчет какихфакторов растетили снижаетсярентабельностьактивов. Потомучто у разныхорганизацийнеодинаковыповышениярентабельностипродаж и увеличенияобъема реализации.

Рентабельностьпродаж можнонаращиватьпутем повышенияцен или снижениязатрат. Однакоэти способывременны инедостаточнонадежны в нынешнихусловиях. Наиболеепоследовательнаяполитика организации,отвечающаяцелям укрепленияее финансовогосостояния,состоит в том,чтобы увеличиватьпроизводствои реализациютой продукции,необходимостькоторой определенапутем улучшениярыночной конъюнктуры.

При анализеэкономическойрентабельности,безусловно,нужно приниматьво вниманиероль отдельныхее элементов.Но зависимостьцелесообразностроить нечерез оборачиваемостьэлементов, ачерез оценкуструктурыкапитала вувязке с динамикойего оборачиваемостии рентабельности.Из формулырасчета R₄хорошо виднывозможные путиповышенияэкономическойрентабельности– посредствомувеличенияприбыльностикапитала.

Следуетотметить, чтофакторами,представленнымина рисунке 3.1,и по уровнюзначений, и потенденцииизмененияприсуща отраслеваяспецифика, окоторой неследует забывать,проводя анализ.

Все доходы

Все расходы

Внеоборотные

активы

Оборотные

активы

–

Чистая прибыль

Выручка отпродаж

Выручка

от продаж

Стоимостьимущества

(активов)

Чистаярентабельностьотчетногопериода (R₃)

Ресурсоотдача

(оборачиваемостьактивов)

(d₁)

Весь

(совокупный)

капитал

Собственный

капитал

Экономическая

рентабельность(R₄)

Коэффициентфинансовойнезависимости(U₁)

Рентабельность

собственногокапитала (R₅)

Рисунок 3.1 –Влияние факторовна рентабельностьсобственногокапитала

Так, показательресурсоотдачи(d₁)может иметьотносительноневысокоезначение привысокой капиталоемкости.Показательрентабельностипродаж (R₁)при этом будетвысоким. Относительнонизкое значениекоэффициентафинансовойнезависимости(U₁)говорит о том,что в организациистабильноеи прогнозируемоепоступлениеденежных средствза свою продукцию.

Для повышениярентабельностисобственногокапитала необходимопринимать вовнимание триключевые особенностиэтого показателя.

Перваясвязана с проблемойвыбора стратегииуправленияфинансово-хозяйственнойдеятельностьюорганизации.Если выбиратьстратегию свысоким риском,то необходимополучениевысокой прибыли.Или наоборот– небольшаяприбыль, нозато почти безриска. Однимиз показателейрисковостибизнеса какраз являетсякоэффициентфинансовойнезависимости(U₁):его низкоезначение говорито том, что долясобственногокапитала вменьшей степениувеличиваетсяза счет повышенияфакторов –коэффициентафинансовойнезависимости.И это положениеослабляетфинансовуюустойчивостьорганизации.

Вторая особенностьсвязана с проблемойоценки. Числительи знаменательв формулерентабельностисобственногокапитала выраженыв денежныхединицах разнойпокупательнойспособности.Числитель, тоесть прибыль,динамичен. Онотражает результатыдеятельностии сложившийсяуровень ценна товары заистекший период.Знаменатель,т.е. стоимостьсобственногокапитала,складываетсяв течение рядалет. Он выраженв учетной оценке,которая существенноотличаетсяот текущейоценки.

И наконец,третья особенностьсвязана с временнымаспектом деятельностиорганизации.Коэффициентчистой рентабельности(R₃),влияющий нарентабельностьсобственногокапитала,определяетсярезультативностьюработы отчетногопериода, а будущийэффект долгосрочныхинвестицийон не отражает.Снижениерентабельностисобственногокапитала нельзярассматриватькак негативнуюхарактеристикутекущей деятельности,если предполагаетсяокупляемостьзатрат в дальнейшем.

Связь междурентабельностьюсобственногокапитала ирентабельностьюактивов (прибыль/убыток)отражает важноезначение феноменазадолженности.Рентабельностьсобственногокапитала равнаотношениючистой прибыли(т.е. результатапосле финансовыхрасходов) ксобственномукапиталу.

Рассмотримвлияние задолженностина рентабельностьорганизации.На анализируемомпредприятиидеятельностьфинансируетсятолько за счетсобственногокапитала, показательзадолженностиравен нулю.

Таблица 3.10 –Структурапассива баланса

	2000 г.	2001 г.	2002 г.
Собственныйкапитал	61169	95019	77083
Задолженностьпо кредитами займам	0	0	0
Итого	61169	95019	77083

В таблице3.11 показано влияниеэкономическойрентабельностина рентабельностьсобственногокапитала. Этоткоэффициентпредставляетсобой отношениечистой прибылик собственномукапиталу (т.е.чистая прибыльпосле уплатыналогов/собственныйкапитал).

Таблица 3.11 –Влияние коэффициентаэкономическойрентабельности(12,84%) на рентабельностьсобственногокапитала

	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
Прибыль отпродаж, тыс.руб.	22730	43051	12028	–10702
Проценты,тыс. руб.	0	0	0	0
Налог наприбыль (30%), тыс.руб.	6819	12915	3608	–3211
Чистая прибыль,тыс. руб.	15911	30136	8420	–7491
Рентабельностьсобственногокапитала, %	26,01	31,72	10,92	–15,09

По даннымтаблицы 3.11 видно,что доходностьсобственногокапитала уменьшиласьна 15,09%. Произошлоэто за счетсниженияэкономическойрентабельностина 11,53%. Это оказаловлияние науменьшениерентабельностипродаж на 13,5% ина уменьшениечистой рентабельностина 10,26%.

4 Рекомендациипо совершенствованиюучета собственного

капиталаи увеличениюего доходности

Проведенныйанализ постановкибухгалтерскогоучета и общегосостояниясобственногокапитала наОАО «Масложиркомбинате«Армавирский»выявил нестабильностьфинансовогосостояния, вкотором находитсяпредприятиепо причиненедостаткасобственныхисточниковформированиякапитала.

Для улучшенияфинансовогосостояния исовершенствованиябухгалтерскогоучета собственногокапиталаанализируемогопредприятияразработаныследующиерекомендации:

увеличитьуставный капиталобщества сцелью повышенияего финансовыхгарантий;
создатьрезервныйфонд, а такжесовершенствоватьего учет и отраженияв бухгалтерскомбалансе;
совершенствоватьбухгалтерскуюотчетностьобщества вцелях возможностиее использованиядля финансовогоанализа всемиучастникамирынка.

4.1 Рекомендациипо увеличениюуставногокапитала исозданию

резервногокапитала

В бухгалтерскомучете акционерногообщества отражаемаявеличина уставногокапиталасоответствуетсумме зафиксированнойв учредительныхдокументах,как совокупностьакций по номинальнойстоимости,принадлежащихучредителями(акционерам).Это положениезафиксированост. 25 Закона «Обакционерныхобществах».

Юридическоезначение уставногокапитала ОАО«МЖК «Армавирский»состоит в том,что его размеропределяетте пределыминимальнойимущественнойответственности,которые акционерноеобщество имеетпо своим обязательствам.Экономическаяи практическаяроль созданияуставногокапитала путемразмещенияакций заключаетсяв возможностиоперативногопривлеченияфинансовыхсредств, необходимыхкак для начала,так и для продолжения(при необходимости)реальнойхозяйственнойдеятельности.

ОАО «МЖК«Армавирский»было зарегистрировано29.06.94 г. В Уставеобществазафиксированавеличина уставногокапитала равная83143 рублей. Даннаявеличина являетсяминимальнодопустимой,так как представляетсобой 1000-кратныйразмер минимальноймесячной зарплаты.В настоящеевремя в светерешения Правительствапо увеличениюминимальногоразмера оплатытруда, размеруставного фондабудет пересмотрен.

Как показываютрезультатыанализа акционернаясобственностьв стоимостномвыраженииотстает отстоимостисовокупногоденежногокапитала предприятия.В 2002 году уставныйкапитал составил0,11% в структуресобственногокапитала предприятия.В этих условияхутрачиваетсягарантийнаяфункция уставногокапитала, состоящаяв гарантированииобязательствобщества передтретьими лицами,путем определенияминимальногоразмера имущества.Кредиторывесьма заинтересованыв том, чтобыпредприятиебыло имущественносильным, чтобыоно нормальнофункционировало,ибо этим создаетсявозможностьправильногои беспрепятственногополучениясрочных платежей.

Исходя извышесказанногообществуцелесообразнопроизвестинаращиваниеуставногокапитала. Изменениеразмера уставногокапитала можетбыть произведенопо решениюсобственниковОАО МЖК «Армавирский»на общем собранииакционерови должно бытьотражено в егоучредительныхдокументах.

Уставныйкапитал можетбыть увеличенлибо за счетдополнительнойэмиссии акций,либо без привлечениядополнительныхинвестиций.

Практикакрупных западныхфирм показывает,что большинствоиз них крайненеохотно прибегаютк выпускудополнительныхакций. Причинтому несколько.Во-первых,дополнительнаяэмиссия акцийявляется весьмадорогостоящейи длительнойво временипроцессом. Пооценке западныхэкспертоврасходы могутсоставлять5-10% номинала общейсуммы выпускаемыхценных бумаг.Во-вторых, эмиссияможет сопровождатьсяспадом рыночнойцены акцийфирмы-эмитента.

Увеличениеуставногокапитала безпривлечениядополнительныхинвестицийвозможно тольков пределахсуммы нераспределеннойприбыли, котораяотражаетсяв системебухгалтерскогоучета на счете88 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» идобавочногокапитала. Этоможно сделатьследующимобразом:

увеличитьноминальнуюстоимостьвыпущенныхранее акций,с обязательнымизъятием изобращениястарых, иливыпуститьновые, такназываемыебонусные акции.Порядок проведениябонусной эмиссииакций начинаетсяс определениякоэффициентаувеличенияуставногокапитала (К),который рассчитываетсяпо формуле:

где УК^П– первоначальныйразмер уставногокапитала

ДК – дополнительныйкапитал, включаемыйв уставныйкапитал.

На этом полученныйкоэффициентдолжен увеличитьноминальнуюстоимостьакций, принадлежащихкаждому акционеру.

Выпуск бонусныхакций не изменяетразмера собственногокапитала, алишь переводитчасть его содного синтетическогосчета на другой,не влияя приэтом на финансовыерезультаты.

Для повышениясобственныхфинансовыхгарантий обществацелесообразноувеличитьразмер егоуставногокапитала до20% от общей суммысобственногокапитала засчет частисредств добавочногокапитала.

При этомкоэффициентувеличенияуставногокапитала будетравен:

Хозяйственныеоперации пообразованиюи увеличениюуставногокапитала будетследующие:

суммазарегистрированногоуставногокапитала

отраженоувеличениеуставногокапитала

Прогнозныйсостав собственногокапитала ивлияние увеличенияуставногокапитала нанекоторыекоэффициенты,характеризующиефинансовуюустойчивостьпредприятия,представленыв таблице 4.1.

Таблица 4.1 – Расчетвлияния приростауставногокапитала на

коэффициентыфинансовойустойчивости.

Показатели	Действующий вариант	Рекомендуемый вариант	Абсолютные отклонения
1 Уставныйкапитал, тыс.руб.	83	19004	+18921
2 Добавочныйкапитал, тыс.руб.	57802	38881	–18921
3 Резервныйкапитал, тыс.руб.	–	–	–
4 Фонд социальнойсферы, тыс. руб.	–	–	–
5 Нераспределеннаяприбыль, тыс.руб.	19197	19197	–
6 Итого собственныйкапитал, тыс.руб.	77082	77082	–
7 Всего источниковфинансирования,тыс. руб.	113988	113988	–
8 Коэффициентучастия акционеровв собственныхресурсахпредприятия(п.1:п6)	0,0011	0,25	+0,2489
9 Коэффициентучастия акционерногокапитала всуммарныхисточникахфинансирования(п.1:п.7)	0,00073	0,17	+0,1693

Из даннойтаблицы видно,что за счетувеличенияуставногокапитала на18921 тыс. руб. повышаютсязначениякоэффициентов.Увеличиваетсякоэффициентучастия акционеровв собственныхресурсах предприятияна 0,2489. Увеличиваетсякоэффициентучастия акционерногокапитала всуммарныхисточникахфинансированияс 0,00073 до 0,17 на 0,1693. Этосвидетельствуетоб увеличениидоли акционернойсобственностив совокупномкапитале предприятия.

Уставом ОАО«МЖК «Армавирский»предусмотреносоздание резервногофонда в размере25% от уставногокапитала. Однакореально в периодс 1998 г. по 2002 г. данныйфонд на предприятииотсутствует.

Мироваяпрактика показывает,что для всякогоакционерногопредприятияобязательнопостепенноеобразованиерезервногокапитала. Этоважное положениенашло отражениев ст. 35 ЗаконаРФ «Об акционерныхобществах».

Предельныйразмер резервногофонда находитсяв прямой зависимостиот размерауставногокапитала. Вмировой практикепредельнаясумм резервногокапитала колеблетсяот 10% до 40% уставногокапитала.Анализируемомупредприятиюцелесообразносоздаватьрезервный фондв размере, указанномв его учредительныхдокументах,то есть 25% отуставногокапитала иформироватьего путем ежегодныхотчисленийв размере неменее 5% от чистойприбыли. Отражениев учете формированиярезервногофонда отражаетсяследующимибухгалтерскимипроводками.

Д сч. 88 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)»

К сч. 86 «Резервныйкапитал»

Проводкапо моим расчетамбудет на суммусоздания резервногокапитала –641,95 тыс. руб.

Весьма важнымявляется вопрос,как отражатьрезервныйкапитал в балансе.

В свете новогосчетного планасчетов этосамостоятельнаястатья баланса,которая находитсяв «Пассиве»и называется«Резервныйкапитал». Смыслэтой статьизаключаетсяв том, что онаобозначаетизвестныесвойства актива– неделимостиего, а именно,необращаемостиего на текущиенужды, достигаетсятем, что некотораячасть ценностейможет обособлятьсяв особый, неприкосновенныйдля иных целейзапас средств,предназначенныйисключительнодля обслуживаниятого или иноговида резервногокапитала. Такоеобособлениесовершаетсяв форме помещенияв высоколиквидныецены бумаги.Другая статьяв пассиве «Резервныйкапитал» несетв себе обозначениевсех тех отчисленийиз чистой прибыли,которые сделаныдо известногомомента.

Дифференциациярезервногокапитала вучете и балансенашла широкоераспространениев мировой практике.Так, во многихстранах каждомуиз видов ресурсовсоответствуетотдельнаястатья баланса.Детализациястатей балансапо отдельнымвидам ресурсов,с одной стороны,повышаетаналитичностьбаланса, с другойусиливаетконтроль заобразованиеми использованиемсредств указанныхисточников.

Рассмотренныевыше подходык учету и отражениюрезервногокапитала моглибы быть примененына анализируемомпредприятии.Имея в виду,что назначениерезервногокапитала состоитв том, чтобыпокрывать вбалансе имеющийсядефицит, сокращатьдивиденды ипо возможностиравномернораспределятьих между операционнымигодами.

Благодаряэтой уравнительно-распределительнойфункции резервногокапитала самопредприятиеполучает характерувереннойхозяйственнойдеятельности.

4.2 Обоснованиенеобходимостиприроста собственногокапитала

В результатепроведенногомною анализафинансовогосостояния ОАО«МЖК «Армавирский»у предприятиявыявлен недостатокобщей величиныосновных источниковформированиязапасов и собственныхоборотныхсредств.

Посколькуположительнымфактором финансовойустойчивостиявляется наличиеисточниковформированиязапасов, аотрицательнымфактором –величина запасовсверх установленныхнормативов,то основнымиспособамивыхода из кризисногофинансовогосостояниябудут:

пополнениеисточниковформированиязапасов иоптимизацияих структур;
обоснованноеснижение уровнязапасов.

Снижение уровнязапасов происходитв результатепланированияостатков запасов,а также реализациинеиспользованныхтоварно-материальныхценностей.Наиболее безрисковымспособом пополненияисточниковформированиязапасов, а такженаиболее существеннымфактором повышенияфинансовойустойчивостипредприятияявляется увеличениесобственногокапитала.

Важной проблемой,находящейсяна стыке финансовогоанализа и финансовогопланирования,является определениенеобходимыхтемпов накоплениясобственногокапитала. Данныепоказателиможно определить,исходя из целейобеспечениянормальныхминимальныхзначений финансовыхкоэффициентов,характеризующихфинансовуюустойчивостьпредприятия.

Если вкачестве критериядля определениявеличины приростасобственногокапитала выбратьдостижениеминимальногонормальногоуровня коэффициентаобеспеченностизапасов собственнымиисточникамиформированияК_об= 0,6, то необходимыйприрост собственногокапитала будетопределятьсяпо формуле:

коэффициентобеспеченности запасы включаяНДС

ΔСК=0,6- запасовсобственнымиисточ- х поприобретенным +

никамина конец периода ценностямна конец

периода

+0,6 х планируемыйприрост величины

запасовв следующемпериоде

Расчет необходимогоприроста собственногокапитала ОАО«МЖК «Армавирский»по вышеуказаннымформулам сведемв таблицу 4.2.

Таблица 4.2 –Расчет необходимогоприроста собственногокапитала

Показатели	Расчет	Сумма т.р.
1. Необходимыйприрост собственногокапитала за2002 г.		32992,43
2. Фактическийприрост собственногокапитала за2002 г.		26895
3. Необходимыйприрост собственногокапитала 2003 г.		23011,28

Как показываютданные таблицы,фактическийприрост собственногокапитала за2002 г. оказалсянедостаточнымдля обеспечениязапасов предприятиясобственнымиисточниками,в результатесего предприятиюне удалосьвыйти из кризисногофинансовогосостояния.

Исходя изтого, что длявосстановленияфинансовойустойчивостипредприятиюнаряду с пополнениемисточниковформированиязапасов необходимообоснованноснижать уровеньсамих запасов.Необходимыйприрост собственногокапитала на2003 г. рассчитанпри условиинеизменностивеличины запасовв следующемпериоде.

Увеличениесобственногокапитала нарассчитаннуювеличину можетбыть осуществленов результатенакопленияили консервациинераспределеннойприбыли дляцелей основнойдеятельностисо значительнымограничениемиспользованияее на непроизводственныецели, а такжев результатераспределениячистой прибылив резервныефонды, образуемыев соответствиис учредительнымидокументами.

4.3 Совершенствованиебухгалтерскойотчетности

С вступлениемв силу ЗаконаРФ «О бухгалтерскомучете» и Положенияо бухгалтерскойотчетностиорганизацииизменилисьподходы к целямсоставленияотчетности.Эти нормативныедокументы,определяющиенаправленияразвития учетаи отчетностина ближайшиегоды, закрепилитот факт, чтосоставлениебухгалтерскойотчетностипреследуетне столькофинансовыецели, сколькоцели ликвидацииинформационноговакуума. Согласнонормативными законодательнымдокументамглавным назначениембухгалтерскойотчетностиявляется получениеинформации,дающей достоверноеи полное представлениеоб имущественноми финансовомположенииорганизациидля всех участниковрынка. В связис этим ОАО «МЖК«Армавирский»необходимосовершенствоватьбухгалтерскуюотчетность,которая должнасодержатьданные, необходимыедля оптимизациирынка капитала,включать достаточноеколичествоинформации,по которойможно было бысделать прогнозбудущих денежныхпотоков предприятия,оценить егодоходность,ожидаемыедивиденды ит.п.

В международнойпрактике однимиз наиболеераспространенныхтипов примечанийк отчетностиявляется раскрытиесостава и структурыакционерногокапитала и правакционеров.

Бухгалтерскойслужбе предприятияпри раскрытииинформациио собственномкапитале следуетруководствоватьсяконцепциейостаточногоподхода к определениюего величины,как предусмотреноГражданскимкодексом РФи международнымистандартамибухгалтерскогоучета. Согласноданному подходувеличина собственногокапиталахарактеризуетсястоимостьюего чистыхактивов, основаниибалансовойстоимостиактивов и пассивов,которая можетне совпадатьс их рыночнойстоимостью.

Помимо раскрытияинформациио величинечистых активови причинах ееизменения посравнению спредыдущимпериодом, впоясненияхк бухгалтерскомубалансу должнасодержатьсяинформацияоб отдельныхсоставляющихсобственногокапитала и ихдинамике.

Необходимостьраздельногорассмотрениястатей собственногокапитала связанас тем, что каждаяиз них являетсяхарактеристикойправовых и иныхограничений,способностипредприятияраспорядитьсясвоими активами.В определеннойстепени даннаяинформационнаяпотребностьудовлетворяетсяза счет отчетао движениикапитала. Вместес тем, нуждаютсяв дополнительномраскрытиинаиболее существенныеизменения восновных элементахсобственногокапитала. Впервую очередьэто касаетсятакой комбинированнойстатьи балансакак «Добавочныйкапитал»,объединяющийвесьма разнородныепо своей экономическойприроде статьи.Особого вниманиязаслуживаетинформацияоб изменениидобавочногокапитала врезультатепереоценкиосновных средств.В зарубежнойпрактике раскрытиютакой информацииуделяетсяособое внимание.

Учитываязначение информациио составе иструктуресобственногокапитала дляанализа способностипредприятияк самофинансированию,необходимопредусмотретьее раскрытиев поясненияхк отчету с тем,чтобы внешнийпользовательимел возможностьприниматьнужные решения.

Заключение

В теории ипрактики учетасобственногокапитала существуютеще неразрешенныепроблемы. Всвязи с этимв дипломнойработе ставиласьцель – на основеизучениябухгалтерскогоучета и анализапо материаламОАО «МЖК «Армавирский»разработатьрекомендациипо совершенствованиюбухгалтерскогоучета и анализасобственногокапитала.

Проведеннаяработа показала,что учет собственногокапитала напредприятииорганизованне достаточноподробно. Дляулучшенияфинансовогоположения исовершенствованиясистемы бухгалтерскогоучета анализируемогопредприятияможно рекомендоватьследующиемероприятия:

дальнейшееразвитие системыаналитическогоучета;
совершенствованиеотчетности,обеспечивающейсистемностьданных и полезностьдля целейфинансовогоанализа и контроля;
принятиерациональныхреальных деловыхуправленческихрешений;
автоматизациясистемы ведениябухгалтерскогоучета, внедренияна предприятииединой компьютернойсети, что позволяетсделать процессучета менеетрудоемким,более достигнутымдля анализа:
увеличитьуставный капитал;
наращиватьсобственныйкапитал;
создатьрезервный фондза счет чистойприбыли.

Данные анализасобственногокапитала ОАО«МЖК «Армавирский»,проведенногоза три годапоказали, чтопредприятиеработаетпреимущественнона собственномкапитале, которыйимеет за анализируемыйпериод отрицательнуюдинамику. Заемныесредства растутболее высокимитемпами и долясобственногокапитала вобщих источникахфинансированияснижается с81,3% до 59,52%.??????????????? В структуресобственногокапитала преобладаетдобавочныйкапитал, однакоего удельныйвес снижаетсяв отчетном годупо равнениюс базовым засчет появленияновых источников,таких как фондыспециальногоназначенияи нераспределеннаяприбыль.

Анализ финансовойустойчивостипоказал, чтоу предприятияне стабильноефинансовоеположение, таккак собственныхисточниковфинансированияне хватает дляпокрытия затрати убытков. Всвязи с этимпредприятиеможет оказатьсяна грани банкротства.

В результатеанализа выявилсянедостатоксобственныхоборотныхсредств, недостаточнаяманевренностьсобственногокапитала.

Использованиена предприятиипредложенныхмною рекомендацийбудет способствоватьстабилизациифинансовогосостояния ОАОМЖК «Армавирский».

5 Международныйопыт учетасобственногокапитала

Список использованныхисточников

АнуфриевВ.Е. Учет капиталапредприятия//Бухгалтерскийучет. 2001. №5 с. 5-13.
БалабановИ.Т. Анализ ипланированиефинансы хозяйствующегосубъекта.–Москва.:«Финансы истатистка»,1998.–112 с.
БарышниковН.П. Бухгалтерскийучет, отчетностьи налогообложение.Том 2. 2-е издание.Москва:Информационно-издательскийдом «Финансы»1997.
БарышниковН.П. В помощьбухгалтеруи аудитору.Москва:Информационно-издательскийдом. «Финансы»2000 г.
Донцова Л.В.,НикифороваН.А. Комплексныйанализ бухгалтерскойотчетности.–Москва:Издательство«Дело и сервис».1999.
Ефимова О.В.Анализ собственногокапитала.//Бухгалтерскийучет №1. 1999.
Ефимова О.В.Анализ собственногокапитала.//Бухгалтерскийучет №11. 2000.
Ефимова О.В.Годовая отчетностьдля целейфинансовогоанализа//Бухгалтерскийучет №2 1998.
Ковалев В.В.Модели анализаи прогнозированиеисточниковфинансирования//Бухгалтерскийучет №7 2000 г.
Козлова Е.П.,Парашутин Н.В.и др. «Бухгалтерскийучет». М.; финансыи статистика,1998.
КондраковН.П. Бухгалтерскийучет. М.; Инфра-М.2000.
НиколаеваС.А. Нормативноерегулированиебухгалтерскогоучета//Бухгалтерскийучет №2. 2000.
НоводворскийВ.Д. «Об акционерномобществе, егоуставом и резервномкапитале»//Бухгалтерскийучет №11. 1999.
Закон РФ «Обакционерныхобществах».
Павлова Л.Н.Финансы предприятий.М.; финансы. 1998.
Палий В.Ф.,Палий В.В. Финансовыйучет. М.; Пресс.1999.
Пятов М.Л.,Семенова М.В.,учетная политикаорганизациина 2001 год//Бухгалтерскийучет №1. 2000.
Ревенко П.В.,Вольфман Б.А.и др. Финансоваябухгалтерия.М.; Инфософт.1999.
Русак Н.А.,Русак В.А. финансовыйанализ субъектахозяйствования.Справочноепособие. Минск;Высшая школа,1999.
СавицкаяГ.В. Анализхозяйственнойдеятельностипредприятия.Минск; ООО «Новоезнание», 2000.
Хорин А.Н.«Финансоваяотчетностьорганизации:цель составления»//Бухгалтерскийучет. 2001 №7.
Хорин А.Н.«Финансоваяотчетностьорганизации:раскрытиеосновных элементовформ отчетности//Бухгалтерскийучет №8. 2001.
Шеремет А.Д.,Сайфулин Р.О.и др. Методикафинансовогоанализа. М.: Инфра.2000.
ШнитдманЛ.З. Рекомендациипо переходуна новый плансчетов М.; «Бухгалтерскийучет».
Новый плансчетов.

Реферат

Работасостоит из 75листов, 4 рисунков,14 таблиц, 14 источников

бухгалтерскийучет, бухгалтерскаяотчетность,собственныйкапитал, дополнительныйкапитал, рентабельность,прибыль, доходностькапитала

Отчет о преддипломнойпрактике содержитсведения оборганизационнойструктуре ОАО«Масложиркомбината«Армавирский»,направленияхего деятельности,а также историии перспективахразвития. Ваналитическойчасти производитсяучете и анализсобственногокапитала, анализобразованияи использованияприбыли, доходов,рентабельности,доходностикапитала.

Также в отчетепредставленырекомендациипо совершенствованиюучета собственногокапитала иувеличениюего доходности.

Содержание

Введение 4

1 Организационно-экономическаяхарактеристикаОАО «МЖК

«Армавирский» 5

1.1 Общиесведения опредприятии 5

1.2 Основныетехнико-экономическиепоказателиза 2000-2002годы 10

2 Оценка организацииучета собственногокапитала 15

2.1 Анализструктурысобственногокапитала иисточниковего

формирования 15

2.2 Анализ наличияи движениясобственногокапитала 19

2.3 Анализ финансовойустойчивости 21

2.4 Анализ рентабельностикапитала 24

3Рекомендациипо совершенствованиюучета собственного 31

капиталаи увеличениюего доходности

3.1 Обоснованиенеобходимостиприроста собственногокапитала 31

3.2 Совершенствованиебухгалтерскойотчетности 37

Заключение 40

Приложения

Списокиспользованнойлитературы 75

Введение

Целью прохожденияпреддипломнойпрактики являетсясбор необходимыхисходных данныхдля написаниядипломногопроекта на тему«Учет и анализсобственногокапитала».Собранные вдостаточноймере необходимыематериалыпозволят составитьнаиболее полноевпечатлениео финансово-хозяйственнойдеятельностиОАО «МЖК «Армавирский»за рассматриваемыйпериод с 2000 по2002 годы, что даствозможностьпровести наиболееобстоятельныйанализ показателейхарактеризующихсостояниерассматриваемойтемы.

Объектомисследованияв процессепрохожденияпрактики выступаетсостояние иизменениепоказателейхарактеризующихналичие иэффективностьиспользованиясобственногокапитала предприятия.

Для написанияотчета о прохождениипреддипломнойпрактикииспользовалисьданные, характеризующиеразвитие предприятияв историческомплане, нормативныедокументы, наоснованиикоторых организованаправовая сторонадеятельностипредприятия,данные бухгалтерскогоучета и отчетности,характеризующиесостояниесобственногокапитала предприятия,а также методическаяи учебная литература,на основаниикоторой проводилисьнеобходимыедля анализарасчеты.

1 Организационно-экономическаяхарактеристикаОАО МЖК

«Армавирский»

1.1 Общие сведенияо предприятии

Общество осуществляетсвою деятельностьна коммерческойоснове в целяхполученияприбыли.

Основнымивидами деятельностиОбщества являются:

промышленнаядеятельность,
торговаядеятельность,
посредническаядеятельность,
закупочнаяи сбытоваядеятельность,
строительствои эксплуатацияпищевых предприятий.

ОАО МЖК«Армавирский»

Основное

производство

Вспомогательное

производство

Обслуживающее

производство

Материальный

склад

Транспортный

цех

Склад

готовойпродукции

Рушальновеечный

участок

Маслопрессовый

участок

Маслоэкстракционный

цех

Сырьевойцех

Майонезно-рафинационныйцех

Маслоэкстракционный

участок

Отделение

расфасовкимасла

Отдел

сторожевой

охраны

Косточковыйцех

Элеваторшрота

Отделение

изготовлениябутылок

Отделениепроизводствамайонеза

Отдел

пожарнойохраны

Ремонтно-механическийцех

Отделение

рафинациии дезодорациимасла

Производственная

лаборатория

Переработка

косточковыхкультур

Цех КИН и А

Электроцех

Переработка

бескожурныхкультур

Цех

парокотельной

Ремонтно-строительныйцех

Рисунок 1.1 –Производственнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»

Областихозяйственнойдеятельностиможно представитьрисунком 1.2.

Рис. 1.2 - ОбластихозяйствованиядеятельностиОАО МЖК «Армавирский»

Полнаяорганизационнаяструктурапредприятиязависит отследующихфакторов:

характерапроизводстваи его отраслевыхособенностей,состава выпускаемойпродукции,технологииизготовления,масштаба итипа производства,уровня техническойоснащенностипредприятия;
форм организацииуправления;
соответствияструктурыаппарата управленияи иерархическойструктурыпроизводства;
соотношениямежду отраслевой(по продукту)и территориальной(по региону)формами управления;
уровнямеханизациии автоматизацииуправленческихработ, квалификацииработников,эффективностиих труда.

РуководствоОАО МЖК «Армавирский»изучив вышеперечисленныефакторы, сугубоиндивидуальныесвои условия,разработалии приняли линейно– функциональнуюструктурууправления.

Недостаткамиданной структурыявляются:

отсутствиегибкости вовзаимоотношенияхработниковаппарата управленияиз-за примененияформальныхправил, в результатезатрудняетсяи замедляетсяпередача информации,что сказываетсяна скоростии своевременностипринятияуправленческихрешений;
необходимостьсогласованиядействийфункциональныхслужб резкоувеличиваетобъем работыруководителяорганизациии его заместителей,чрезмерноцентрализуетоперативноеуправлениепроизводством.

Принятая наОАО МЖК «Армавирский»организационнаяструктурасоответствуетобщим правилам:

1.2 Основныетехнико-экономическиепоказателиза 2000-2002годы

Отдел

экономики

и финансов

Главный

инженер

Генеральный

директор

Главный

бухгалтер

Заместитель

генерального

директорапо качеству

Канцелярия

Заместитель

генерального

директора

по коммерческим

вопросам

Производственно-

диспетчерский

отдел

Штаб по делам

ГО и ЧС

Помощник

генерального

директорапо быту

Юрисконсульт

Отдел

кадров

Кассир

Общая бухгалтерия

Бухгалтерия

сырьевогоотдела

Бухгалтерия

отдела сбыта

Расчетный

отдел

Общественныйсад

Базы отдыха

Бытовойкорпус

Детский сад

Столовая

Медицинскийпункт

Магазин

Производственная

лаборатория

Сырьевая

лаборатория

Транспортныйцех

Отдел МТС

Отдел

заготовкисырья

Отдел сбыта

Складскоехозяйство

Охрана

Сырьевойцех

в части

приема сырья

Косточковыйцех

Главныймеханик

Главныйэнергетик

Производственно-

техническийотдел

Отдел капитального

строительства

Инженер поОТ и ТБ

Пожарнаяохрана

Маслоэкстракционный

цех

Ремонтно-

строительныйцех

Ремонтно-

механическийцех

Рафинационно-

майонезныйцех

Косточковыйцех

Сырьевойцех

в части

техобеспечения

Рисунок 1.3 –Организационнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»

Таблица 1.1 - Основныетехнико-экономическиепоказателиработы

ОАО МЖК «Армавирский»

Показатели	2001	2002	Абсолют. отклон. 2002к 2001	Темпроста 2002к 2001 в%
1Выпуск товарови услуг в фактическихценах, тыс. руб.	304146	242173	–61973	79,62
2Выручка отреализациипродукции,тыс. руб.	295977	245676	–50301	83,01
3Себестоимостьреализованнойпродукции,тыс. руб.	252924	233647	–19277	92,38
4Материальныезатраты, тыс.руб.	212081	174817	–37264	82,43
5Фонд оплатытруда, тыс. руб.	25404	36067	+10663	141,97
6.Среднемесячнаязаработнаяплата, руб.	750	780	+30	104,00
7СреднесписочнаячисленностьППП, чел.	564	590	+26	104,61
8СреднегодоваястоимостьОПФ, тыс.руб.	94961	99887	+4926	105,19
9Прибыль отреализации,тыс. руб.	43052	12029	–31023	27,94
10Чистая прибыль,тыс. руб.	40501	14634	–25867	36,13
11Затраты на1 руб. реализованнойпродукции,коп. (п3:п2)	85,45	95,10	+9,65	111,29
12Коэффициентматериалоемкости(п4:п2)	71,65	71,16	–0,49	99,32
13Производительностьтруда, тыс.руб. (п2:п7)	524,78	416,40	–108,38	79,35
14Фондоотдача,руб. (п2:п8)	3,12	2,46	–0,66	78,85
15Рентабельность,% –продукции(п9:п3)	17,02	5,15	–11,87	–
–продаж(п9:п2)	14,55	4,90	–9,65	–

Состав и структуразатрат напроизводствопроизведенныхпредприятиемпредставленыв таблице 1.2.

Таблица 1.2 –Структуразатрат напроизводство

Наименование показателей	2001 год	2002 год	Отклонение
Наименование показателей	2001 год	2002 год	Сумма, тыс. руб.	уд. вес, %
1 Материальныезатраты	212081	174817	–37264	82,43
2 Затратына оплату труда	20823	29197	8374	140,22
3 Отчисленияна социальныенужды	82450	105543	23093	128,01
4 Амортизация	2810	4248	1438	151,17
5 Прочие затраты	8960	14803	5843	165,21
Итого поэлементамзатрат	252919	328608	75689	129,93

2 Оценка организацииучета собственногокапитала

2.1 Анализструктурысобственногокапитала иисточниковего

формирования

Как показываютданные таблицы2.1 в структуреисточниковфинансированияорганизацииза три годапроизошлинекоторыеизменения. В2001 году резкоувеличиласьдоля заемногокапитала всовокупномкапитале организации(с 18,76% до 40,48% или на21,72 процентныхпункта). Соответственно,на столько жеснизилась долясобственногокапитала. Этопроизошло врезультатезначительногоувеличениясуммы краткосрочныхобязательствна 50502 тыс. руб., аони возрослиза счет увеличениясуммы кредиторскойзадолженности.Все вышесказанноехарактеризуетотрицательнуютенденцию 2001года. Положительныммоментом в этомпериоде можноназвать увеличениесобственногокапитала на33850 тыс. руб. засчет прибылиотчетного года,и соответствующееувеличениеее доли в собственномкапитале на30,61%.

Таблица 2.1 –Динамика источниковимущества ОАО«МЖК «Армавирский»

Показатели	Абсолютныезначения, тыс.руб.			Абсолютныеотклонения,тыс. руб.		Темп роста,%
Показатели	2000	2001	2002	2001 к 2000	2002 к 2001	2001 к 2000	2002 к 2001
Всего источниковфинансирования	75298	159650	113988	+84352	–45662	212,04	71,40
из них: 1 Собственныйкапитал	61169	95019	77083	+33850	–17936	155,34	81,12
–в % ко всемукапиталу	81,24	59,51	67,62	–21,73	8,11	–	–
2 Заемныйкапитал, всего	14129	64631	36905	+50502	–27726	457,44	57,10
– в % ко всемукапиталу	18,76	40,48	32,38	+21,72	–8,1	–	–
в том числе: 2.1 Долгосрочныекредиты и займы	–	–	–	–	–	–	–
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	–	–	–	–	–
2.2 Краткосрочныеобязательства,всего	14129	64631	36905	+50502	–27726	457,44	57,10
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	–	–	–	–	–
в том числе: 2.2.1 Краткосрочныекредиты и займы	–	–	–	–	–	–	–
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	–	–	–	–	–
2.2.2 Кредиторскаязадолженность	14129	64631	26183	50502	–38448	457,44	40,51
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	70,95	–	+70,95	–	–
2.2.3 Прочиеобязательства	–	–	10722	–	+10722	–	–
–в % ко всемузаемному капиталу	–	–	29,05	–	+29,05	–	–

Для анализасобственногокапитала используютсякоэффициентыделовой активности,которые представленыв таблице 2.2.

Данные таблицы2.2 показывают,что в периодс 2000 г. по 2002 г. ресурсоотдачаувеличилась.Значит, в организациибыстрее совершалсяполный циклпроизводстваи обращения,приносящийприбыль. Коэффициентоборачиваемостисобственногокапиталанезначительноувеличилсяв 2002 г. по сравнениюс 2001 г. – на каждыйрубль инвестированныхсобственныхсредств приходитсялишь 0,07 тыс. руб.выручки отреализации.Произошлорасширениекредиторскойзадолженностина 0,63 пункта.

Для анализаструктурысобственногокапитала, выявленияпричин измененияотдельных егоэлементов иоценки этихизменений заанализируемыйпериод составимтаблицу 2.3.

Таблица 2.3 –Динамика структурысобственногокапитала

Источникикапитала	2000 г.		2001 г.		2002 .		Абсолютные отклонения 2002 г к 2000 г.		Темп роста,% 2002 г. к 2000 г.
Источникикапитала	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	тыс. руб.	%	Темп роста,% 2002 г. к 2000 г.
Уставныйкапитал	83	0,14	83	0,09	83	0,11	–	–0,03	–
Добавочныйкапитал	57802	94,50	57802	60,83	57802	74,99	–	–19,51	–
Резервныйкапитал	–	–	–	–	–	–	–	–	–
Фонд социальнойсферы	3284	5,37	8049	8,47	–	–	–3284	–5,37	–
Нераспределеннаяприбыль отчетногогода	–	–	29084	30,61	6358	8,25	–22726	–22,36	21,86
Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет	–	–	–	–	12839	16,66	+12839	+16,66	–
Итого собственныйкапитал	61169	–	95018	–	77082	–	+15913	–	126,01

Таблица 2.2 –Коэффициентыделовой активности

Наименованиекоэффициента	Способ расчета	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Коэффициентобщей оборачиваемостикапитала(ресурсоотдача)		1,50	1,85	2,16	+0,66
2 Коэффициентотдачи собственногокапитала(коэффициентоборачиваемостисобственногокапитала)		2,02	3,12	3,19	+1,17
3 Коэффициентоборачиваемостикредиторскойзадолженности		8,75	4,58	9,38	+0,63

Как видно изтаблицы 2.3 заанализируемыйпериод произошлизначительныеизменения вструктуресобственногокапитала

нераспределеннойприбыли отчетногогода в размере6358 тыс. руб.
нераспределеннойприбыли прошлыхлет в размере12839 тыс. руб.

2.2 Анализ наличияи движениясобственногокапитала

Таблица 2.4 – Анализдвижения собственногокапитала

Наименованиестатей	Коэффициентпоступления			Коэффициентвыбытия
Наименованиестатей	2000 г.	2001 г.	2002 г.	2000 г.	2001 г.	2002 г.
Уставныйкапитал	–	–	–	–	–	–
Добавочныйкапитал	–	–	–	0,18	–	–
Резервныйкапитал	–	–	–	–	–	–
Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет	–	–	2,78	–	0,21	1,61
Фонды социальнойсферы	1,02	–	–	–	0,21	–
Резервыпредстоящихрасходов иплатежей	–	–	1,07	–	–	–
Оценочныерезервы	–	–	–	–	–	–

Для расчетакоэффициентовпоступленияи выбытия применялисьформулы:

По данным таблицы2.4 видно, что напредприятиипрактическиотсутствуетдвижение капитала.Значениякоэффициентоввыбытия значительнопревышаютзначениякоэффициентовпоступления.Это говорито том, что напредприятиизамороженпроцесс наращиваниякапитала. Наращиваниесредств происходиттолько по статьенераспределеннаяприбыль прошлыхлет (+2,78 пункта).

Таблица 2.5 – Расчетналичия собственногокапитала

Показатели	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Уставныйкапитал	83	83	83	–
2 Добавочныйкапитал	57802	57802	57802	–
3 Резервныйкапитал	–	–	–	–
4 Фонд социальнойсферы	3284	8049	–	–3284
5 Нераспределеннаяприбыль отчетногогода	–	29084	6358	+6358
6 Нераспределеннаяприбыль прошлыхлет	–	–	12839	+12839
Итого источниковсобственныхсредств	61169	95018	77082	+15913

1 Нематериальныеактивы	584	296	296	–288
2 Основныесредства	48726	51909	62559	+13833
3 Незавершенноестроительство	11042	25063	22306	+11264
4 Долгосрочныефинансовыевложения	1,7	1,7	–	–
5 Прочиевнеоборотныеактивы	–	–	–	–
6 Убыток	–	–	–	–
Итого исключается	60352	77268	85161	+24809
Собственныеоборотныесредства	817	17750	8079	+7262

По данным таблицы2.5 за анализируемыйпериод собственныеоборотныесредства предприятиявыросли на 7262тыс. руб. и составилив 2002 г. – 8079 тыс. руб.Положительныйпоказательсобственныхоборотныхсредств говоритоб увеличенииполучаемойпредприятиемприбыли. Отрицательноевлияние насумму собственныхоборотныхсредств оказалоувеличениепоказателянезавершенногостроительствана 11264 тыс. руб.

2.3 Анализ финансовойустойчивости

Таблица 2.6 - Расчетобеспеченностизапасов источникамиих

формирования

Показатели	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Собственныйкапитал	61169	95018	77082	+15913
2 Внеоборотныеактивы	60355	77270	85162	+24807
3 Убыток	–	–	–	–
4 Наличиесобственныхоборотныхсредств	–817	–17750	+8079	+7262
5 Долгосрочныепассивы	–	–	–	–
6 Наличиедолгосрочныхисточниковформированиязапасов	–817	–17750	+8079	+7262
7 Краткосрочныекредиты и заемныесредства	–	–	–	–
8 Общая величинаосновныхисточниковформированиязапасов	–817	–17750	+8079	+7262
9 Общая величиназапасов	17442	63107	18138	+696
10 Излишек(+) или недостаток(–) собственныхоборотныхсредств	–18256	–80857	–10059	–8197
11 Излишек(+) или недостаток (–) долгосрочныхисточниковформированиязапасов	–18256	–80857	–10059	–8197
12 Излишек(+) или недостаток (–) общей величиныосновныхисточниковформированиязапасов	–18256	–80857	–10059	–8197

Как показываютданные таблицына анализируемомпредприятиисуществуетнедостатоксобственныхоборотныхсредств, долгосрочныхисточниковформированиязапасов, общейвеличины основныхисточниковформированиязапасов и вначал и в концеанализируемогопериода, Изэтого следует,что у предприятиякризисноефинансовоесостояние, прикотором ононаходится награни банкротстваи полностьюзависит отзаемных источниковфинансирования.В данной ситуацииденежные средства,дебиторскаязадолженностьпредприятияи прочие оборотныеактивы не покрываютего кредиторскойзадолженности.Единственнымисточникомформированиязапасов являетсясобственныесредства предприятия,которых нехватает дляфинансированияматериальныхоборотныхсредств, в результатепополнениязапасов за счетсредств, образующихсяпри замедлениипогашениякредиторскойзадолженности.

Как показываютданные таблицы2.7 динамикакоэффициентакапитализациисвидетельствуето достаточностифинансовойустойчивостиорганизации,так как дляэтого необходимо,чтобы этоткоэффициентбыл не выше1,5. Рост коэффициентакапитализациисоставил 0,27. Навеличину данногопоказателявлияют следующиефакторы: высокаяоборачиваемость,стабильныйспрос на реализуемуюпродукцию,налаженныеканалы снабженияи сбыта, низкийуровень постоянныхзатрат. Коэффициентфинансовойнезависимостина анализируемомпредприятииупал на 0,152 пункта,но выше критическойточки, чтосвидетельствуето благоприятнойфинансовойситуации. Этотвывод подтверждаети значениекоэффициентафинансирования.Хотя по сравнениюс 2000 г. он упал на2,73 пункта.

Таблица 2.7 - Значениекоэффициентов,характеризующихфинансовуюустойчивостьОАО «МЖК «Армавирский»

Показатели	Способ расчета	Нормальноеограничение	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Коэффициентфинансовойнезависимости			0,828	0,595	0,676	–0,152
2 Коэффициентфинансирования			4,82	1,47	2,09	–2,73
3 Коэффициенткапитализации		Не выше 1,5	0,21	0,68	0,48	+0,27
4 Коэффициентобеспеченностисобственнымиисточникамифинансирования		Нижняя граница:0,1; оптимальноезначение:	0,36	0,22	–0,28	–0,64
5 Коэффициентфинансовойустойчивости			0,83	0,59	0,68	–0,15

2.4 Анализ рентабельностикапитала

Рентабельностьпродаж определяетсяпо формуле:

где

П^Р– прибыль отпродаж;

В – объемреализованнойпродукции.

Чистаярентабельностьопределяетсяпо формуле:

где

П^Ч– чистая прибыль;

В - объемреализованнойпродукции.

По даннымтаблицы 2.8 видно,что в отчетномгоду увеличиласьвыручка отреализации(+122091 тыс. руб.),себестоимостьпродукции(+132793 тыс. руб.) ивнереализационныедоходы (+2452 тыс.руб.), но уровеньрентабельностипродаж по сравнениюс 2000 г. упал на13,5%, чистая рентабельностьна 10,26%.

Деятельностьорганизациив 2002 г. была убыточнеечем в 2000 г.

Таблица2.8 – Динамикавлияния факторовна рентабельность

Факторы,влияющие нарентабельность	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Выручкаот продажи	123584	295976	245675	+122091
2 Себестоимость	100853	252924	233646	+132793
3 Коммерческиерасходы	–	–	–	–
4 Управленческиерасходы	–	–	–	–
5 Рентабельность(убыточность)продаж	18,39	14,54	4,89	–13,50
6 Процентык получению	–	–	–	–
7 Процентык уплате	–	–	–	–
8 Доходы отучастия в другихорганизациях	–	–	–	–
9 Прочиеоперационныедоходы	–	–	–	–
10 Прочиеоперационныерасходы	–	–	–	–
11 Прочиевнереализационныедоходы	7408	13549	9860	+2452
12 Прочиевнереализационныерасходы	2427	5249	254	–2173
13 Налог наприбыль	7668	10851	6979	–689
14 Чрезвычайныедоходы	–	–	–	–
15 Чрезвычайныерасходы	–	–	–	–
16 Чистаярентабельность(убыточность)	16,22	13,68	5,69	–10,26

По даннымтаблицы 2.9 видно,что рентабельностьуменьшилисьпо всем показателям.Так 4,89% прибылиприходитсяна единицупроданнойпродукции, чтона 13,5% меньше чемв 2000 г. 5,96% прибылиостается упредприятияпосле выплатыналогов – на10,25% меньше чемв 2000 г. На 11,53% уменьшилсяразмер чистойприбыли, приходящейсяна единицувыручки и составил5,95%. Экономическаярентабельностьпоказывает,что на предприятииснизиласьэффективностьиспользованияимущества на11,53% (=12,84%). Так же снизиласьэффективностьиспользованиясобственногокапитала исоставила18,98% по сравнениюс 2000 г. – 29,42%. 5,15% прибылиот продаж приходитсяна 1 рубль затрат(–17,39%). Произошлоухудшение виспользованиикапитала, вложенногов деятельностьпредприятияна длительныйсрок.

Таблица 2.9 –Показателирентабельности

Показатели	Способ расчета	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
1 Рентабельностьпродаж		18,39	14,54	4,89	–13,5
2 Бухгалтерскаярентабельностьот обычнойдеятельности		16,21	13,68	5,96	–10,25
3 Чистаярентабельность		16,21	13,68	5,95	–10,25
4 Экономическаярентабельность		24,37	25,37	12,84	–11,53
5 Рентабельностьсобственногокапитала		29,42	42,62	18,98	–10,44
6 Затратоотдача		22,54	17,02	5,15	–17,39
7 Рентабельностьперманентногокапитала		29,42	42,62	18,98	–10,44

Показательрентабельностисобственногокапитала (R₅)позволяетустановитьзависимостьмежду величинойинвестируемыхсобственныхресурсов иразмером прибыли,полученнойот их использования(рисунок 2.1). Следуетотметить, чтофакторами,представленнымина рисунке 2.1,и по уровнюзначений, и потенденцииизмененияприсуща отраслеваяспецифика, окоторой неследует забывать,проводя анализ.

Все доходы

Все расходы

Внеоборотные

активы

Оборотные

активы

–

Чистая прибыль

Выручка отпродаж

Выручка

от продаж

Стоимостьимущества

(активов)

Чистаярентабельностьотчетногопериода (R₃)

Ресурсоотдача

(оборачиваемостьактивов)

(d₁)

Весь

(совокупный)

капитал

Собственный

капитал

Экономическая

рентабельность(R₄)

Коэффициентфинансовойнезависимости(U₁)

Рентабельность

собственногокапитала (R₅)

Рисунок 3.1 –Влияние факторовна рентабельностьсобственногокапитала

Таблица2.10 – Структурапассива баланса

	2000 г.	2001 г.	2002 г.
Собственныйкапитал	61169	95019	77083
Задолженностьпо кредитами займам	0	0	0
Итого	61169	95019	77083

В таблице2.11 показано влияниеэкономическойрентабельностина рентабельностьсобственногокапитала. Этоткоэффициентпредставляетсобой отношениечистой прибылик собственномукапиталу (т.е.чистая прибыльпосле уплатыналогов/собственныйкапитал).

Таблица2.11 – Влияниекоэффициентаэкономическойрентабельности(12,84%) на рентабельностьсобственногокапитала

	2000 г.	2001 г.	2002 г.	Абсолютныеотклонения 2002 г. к 2000 г.
Прибыль отпродаж, тыс.руб.	22730	43051	12028	–10702
Проценты,тыс. руб.	0	0	0	0
Налог наприбыль (30%), тыс.руб.	6819	12915	3608	–3211
Чистая прибыль,тыс. руб.	15911	30136	8420	–7491
Рентабельностьсобственногокапитала, %	26,01	31,72	10,92	–15,09

По даннымтаблицы 2.11 видно,что доходностьсобственногокапитала уменьшиласьна 15,09%. Произошлоэто за счетсниженияэкономическойрентабельностина 11,53%. Это оказаловлияние науменьшениерентабельностипродаж на 13,5% ина уменьшениечистой рентабельностина 10,26%.

3 Рекомендациипо совершенствованиюучета собственного

капиталаи увеличениюего доходности

увеличитьуставный капиталобщества сцелью повышенияего финансовыхгарантий;
создатьрезервныйфонд, а такжесовершенствоватьего учет и отраженияв бухгалтерскомбалансе;
совершенствоватьбухгалтерскуюотчетностьобщества вцелях возможностиее использованиядля финансовогоанализа всемиучастникамирынка;
изменениепорядка учетафонда социальнойсферы в соответствиис новым планомсчетов.

3.1 Обоснованиенеобходимостиприроста собственногокапитала

Увеличениеуставногокапитала безпривлечениядополнительныхинвестицийвозможно тольков пределахсуммы нераспределеннойприбыли, котораяотражаетсяв системебухгалтерскогоучета на счете84 «Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)» идобавочногокапитала. Этоможно сделатьследующимобразом:

увеличитьноминальнуюстоимостьвыпущенныхранее акций,с обязательнымизъятием изобращениястарых, иливыпуститьновые, такназываемыебонусные акции.Порядок проведениябонусной эмиссииакций начинаетсяс определениякоэффициентаувеличенияуставногокапитала (К),который рассчитываетсяпо формуле:

где УК^П– первоначальныйразмер уставногокапитала

ДК – дополнительныйкапитал, включаемыйв уставныйкапитал.

На этом полученныйкоэффициентдолжен увеличитьноминальнуюстоимостьакций, принадлежащихкаждому акционеру.

Выпускбонусных акцийне изменяетразмера собственногокапитала, алишь переводитчасть его содного синтетическогосчета на другой,не влияя приэтом на финансовыерезультаты.

При этомкоэффициентувеличенияуставногокапитала будетравен:

Хозяйственныеоперации пообразованиюи увеличениюуставногокапитала будетследующие:

суммазарегистрированногоуставногокапитала

отраженоувеличениеуставногокапитала

Таблица3.1 – Расчет влиянияприроста уставногокапитала на

коэффициентыфинансовойустойчивости.

Показатели	Действующий вариант	Рекомендуемый вариант	Абсолютные отклонения
1 Уставныйкапитал, тыс.руб.	83	19004	+18921
2 Добавочныйкапитал, тыс.руб.	57802	38881	–18921
3 Резервныйкапитал, тыс.руб.	–	–	–
4 Фонд социальнойсферы, тыс. руб.	–	–	–
5 Нераспределеннаяприбыль, тыс.руб.	19197	19197	–
6 Итого собственныйкапитал, тыс.руб.	77082	77082	–
7 Всего источниковфинансирования,тыс. руб.	113988	113988	–
8 Коэффициентучастия акционеровв собственныхресурсахпредприятия(п.1:п6)	0,0011	0,25	+0,2489
9 Коэффициентучастия акционерногокапитала всуммарныхисточникахфинансирования(п.1:п.7)	0,00073	0,17	+0,1693

пополнениеисточниковформированиязапасов иоптимизацияих структур;
обоснованноеснижение уровнязапасов.

Важнойпроблемой,находящейсяна стыке финансовогоанализа и финансовогопланирования,является определениенеобходимыхтемпов накоплениясобственногокапитала. Данныепоказателиможно определить,исходя из целейобеспечениянормальныхминимальныхзначений финансовыхкоэффициентов,характеризующихфинансовуюустойчивостьпредприятия.

Исходяиз того, чтодля восстановленияфинансовойустойчивостипредприятиюнаряду с пополнениемисточниковформированиязапасов необходимообоснованноснижать уровеньсамих запасов.Необходимыйприрост собственногокапитала на2002 г. рассчитанпри условиинеизменностивеличины запасовв следующемпериоде.

Увеличениесобственногокапитала можетбыть осуществленов результатенакопленияили консервациинераспределеннойприбыли дляцелей основнойдеятельностисо значительнымограничениемиспользованияее на непроизводственныецели, а такжев результатераспределениячистой прибылив резервныефонды, образуемыев соответствиис учредительнымидокументами.

УставомОАО «МЖК «Армавирский»предусмотреносоздание резервногофонда в размере25% от уставногокапитала. Однакореально в периодс 1998 г. по 2002 г. данныйфонд на предприятииотсутствует.

Д сч. 88«Нераспределеннаяприбыль (непокрытыйубыток)»

К сч. 86 «Резервныйкапитал»

Проводкапо моим расчетамбудет на суммусоздания резервногокапитала –641,95 тыс. руб.

Весьма важнымявляется вопрос,как отражатьрезервныйкапитал (фонд)в балансе.

В светенового счетногоплана счетовэто самостоятельнаястатья баланса,которая находитсяв «Пассиве»и называется«Резервныйкапитал». Смыслэтой статьизаключаетсяв том, что онаобозначаетизвестныесвойства актива– неделимостиего, а именно,необращаемостиего на текущиенужды, достигаетсятем, что некотораячасть ценностейможет обособлятьсяв особый, неприкосновенныйдля иных целейзапас средств,предназначенныйисключительнодля обслуживаниятого или иноговида резервногокапитала. Такоеобособлениесовершаетсяв форме помещенияв высоколиквидныецены бумаги.Другая статьяв пассиве «Резервныйкапитал» несетв себе обозначениевсех тех отчисленийиз чистой прибыли,которые сделаныдо известногомомента.

3.2 Совершенствованиебухгалтерскойотчетности

С вступлениемв силу ЗаконаРФ «О бухгалтерскомучете» и Положениео бухгалтерскойотчетностиорганизацииизменилисьподходы к целямсоставленияотчетности.Эти нормативныедокументы,определяющиенаправленияразвития учетаи отчетностина ближайшиегоды, закрепилитот факт, чтосоставлениебухгалтерскойотчетностипреследуетне столькофинансовыецели, сколькоцели ликвидацииинформационноговакуума. Согласнонормативными законодательнымдокументам,главным назначениембухгалтерскойотчетностиявляется получениеинформации,дающей достоверноеи полное представлениеоб имущественноми финансовомположенииорганизациидля всех участниковрынка. В связис этим ОАО «МЖК«Армавирский»необходимосовершенствоватьбухгалтерскуюотчетность,которая должнасодержатьданные, необходимыедля оптимизациирынка капитала,включать достаточноеколичествоинформации,по которойможно было бысделать прогнозбудущих денежныхпотоков предприятия,оценить егодоходность,ожидаемыедивиденды ит.п.

Бухгалтерскойслужбе предприятияпри раскрытииинформациио собственномкапитале следуетруководствоватьсяконцепциейостаточногоподхода к определениюего величины,как предусмотреноГражданскимкодексом РФи международнымистандартамибухгалтерскогоучета. Согласноданному подходувеличина собственногокапиталахарактеризуетсястоимостьюего чистыхактивов, наоснованиибалансовойстоимостиактивов и пассивов,которая можетне совпадатьс их рыночнойстоимостью.

Заключение

В теориии практикиучета собственногокапитала существуютеще неразрешенныепроблемы. Всвязи с этимв дипломнойработе ставиласьцель – на основеизучениябухгалтерскогоучета и анализапо материаламОАО «МЖК «Армавирский»разработатьрекомендациипо совершенствованиюбухгалтерскогоучета и анализасобственногокапитала.

дальнейшееразвитие системыаналитическогоучета;
совершенствованиеотчетности,обеспечивающейсистемностьданных и полезностьдля целейфинансовогоанализа и контроля;
принятиерациональныхреальных деловыхуправленческихрешений;
автоматизациясистемы ведениябухгалтерскогоучета, внедренияна предприятииединой компьютернойсети, что позволяетсделать процессучета менеетрудоемким,более достигнутымдля анализа:
увеличитьуставный капитал;
наращиватьсобственныйкапитал;
создатьрезервный фондза счет чистойприбыли.

Данные анализасобственногокапитала ОАО«МЖК «Армавирский»,проведенногоза три годапоказали, чтопредприятиеработаетпреимущественнона собственномкапитале, которыйимеет за анализируемыйпериод отрицательнуюдинамику. Вструктуресобственногокапитала преобладаетдобавочныйкапитал, однакоего удельныйвес снижаетсяв отчетном годупо равнениюс базовым засчет появленияновых источников,таких как фондыспециальногоназначенияи нераспределеннаяприбыль.

Анализфинансовойустойчивостипоказал, чтоу предприятияне стабильноефинансовоеположение, таккак собственныхисточниковфинансированияне хватает дляпокрытия затрати убытков. Всвязи с этимпредприятиеможет оказатьсяна грани банкротства.

Списокиспользованнойлитературы

АнуфриевВ.Е. Учет капиталапредприятия//Бухгалтерскийучет. 2001. №5 с. 5-13.
БарышниковН.П. Бухгалтерскийучет, отчетностьи налогообложение.Том 2. 2-е издание.Москва:Информационно-издательскийдом «Финансы»1997.
БарышниковН.П. В помощьбухгалтеруи аудитору.Москва:Информационно-издательскийдом. «Финансы»2000 г.
Донцова Л.В.,НикифороваН.А. Комплексныйанализ бухгалтерскойотчетности.–Москва:Издательство«Дело и сервис».1999.
Ефимова О.В.Анализ собственногокапитала.//Бухгалтерскийучет №1. 1999.
Ефимова О.В.Анализ собственногокапитала.//Бухгалтерскийучет №11. 2000.
Ефимова О.В.Годовая отчетностьдля целейфинансовогоанализа//Бухгалтерскийучет №2 1998.
Козлова Е.П.,Парашутин Н.В.и др. «Бухгалтерскийучет». М.; финансыи статистика,1998.
НоводворскийВ.Д. «Об акционерномобществе, егоуставом и резервномкапитале»//Бухгалтерскийучет №11. 1999.
Закон РФ «Обакционерныхобществах».
Палий В.Ф.,Палий В.В. Финансовыйучет. М.; Пресс.1999.
Пятов М.Л.,Семенова М.В.,учетная политикаорганизациина 2001 год//Бухгалтерскийучет №1. 2000.
ШнитдманЛ.З. Рекомендациипо переходуна новый плансчетов М.; «Бухгалтерскийучет».
Новый плансчетов.

Учет и анализ собственного капитала

Введение

Рисунок 1.3 –Организационнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»

Главныйбухгалтер

Заместительглавного бухгалтера

Общая

Основнойкапитал

Основныесредства

Нематериальныеактивы

Таблица2.1 – Показателисобственногокапитала

В соответствиис формой№1

по приказуМинфина РФ

Все доходы

Выручка

Рентабельность

Рекомендуемый

Таблица 4.2 –Расчет необходимогоприроста собственногокапитала

Показатели

Расчет

Сумма

Заключение

Список использованныхисточников

1 Организационно-экономическаяхарактеристикаОАО «МЖК

3Рекомендациипо совершенствованиюучета собственного 31

Рисунок 1.3 –Организационнаяструктура ОАОМЖК «Армавирский»

Все доходы

Выручка

Рентабельность

3 Рекомендациипо совершенствованиюучета собственного

Рекомендуемый

Заключение