| Статьи баланса | на 01.01.97 г. | на 01.01.98 г. | отклонение (+,-) | |||
|
| сумма | % | сумма | % | абсолют. | % |
| Внеоборотные активы | 1 116 182 | 88 | 1 519 182 | 92 | +403 000 | +4 |
| в т.ч. Основные средства | 17 467 | 1,4 | 13 687 | 0,8 | -3 780 | -0,6 |
| незавершенное строительство | 1 097 539 | 86,5 | 1 503 891 | 91 | +406 352 | +4,5 |
| Оборотные активы | 152 101 | 12 | 133 474 | 8,1 | -18 627 | -3,9 |
| в т.ч. Запасы | 1 188 |
| 228 |
| -960 |
|
| Дебиторская задолженность | 143 128 | 11,3 | 129 589 | 7,8 | -13 539 | -3,5 |
| Денежные средства | 7 785 | 0,6 | 3 376 | 0,2 | -4 409 | -04 |
| Убытки | 449 |
| 449 |
|
|
|
| Валюта | 1 268 732 | 100 | 1 653 106 | 100 | +384 374 |
|
Структура пассива баланса
( млн. руб. )
| Статьи баланса | на 01.01.97 г. | на 01.01.98 г. | отклонение (+,-) | |||
|
| сумма | % | сумма | % | абсолют. | % |
| Источники собственных средств | 1 182 897 | 93,2 | 1 178 868 | 71,3 | -4 029 | -21,9 |
| в т.ч. УК | 645 451 | 50,8 | 645 451 | 39 |
| -11,8 |
| Целевые финансирования и поступления | 537 466 | 42,3 | 533 417 | 32,3 | -4 049 | -10 |
| Заемные средства | 21 074 | 1,7 | 101 787 | 6,2 | +80713 | +4,5 |
| в т.ч. кредиты банка | 6 574 | 0,5 | 4 000 | 0,2 | -2 574 | -0,3 |
| Кредиторская задолженность | 64 761 | 5,1 | 372 451 | 22,5 | +307 690 | +17,4 |
| в т.ч. поставщики и подрядчики | 64 336 | 5 | 368 897 | 22,3 | +307 561 | +17,3 |
| Валюта | 1 268 732 | 100 | 1 653 106 | 100 | +384 374 |
|
Из таблицы видно, что на стороне активов увеличение баланса произошло за счет роста незавершенного производства на 406 352 млн. руб. (4,5%). Существенно снизились оборотные активы на 18 627 млн. руб.(3,9%), что повлияло на общее финансовое состояние АЯГ. Отмечается уменьшение суммы основных средств. Дебиторская задолженность уменьшилась на 13 539 млн. руб. в основном за счет дочерних и зависимых обществ. У предприятии на отчетную дату остались непокрытые убытки прошлых лет в сумме 449,2 млн. руб.
На стороне пассивов произошло увеличение в основном за счет резкого увеличения кредиторской задолженности на 307 690 млн. руб. (17,4). Задолженность во внебюджетные фонды составляет 1 291,8 млн. руб. и перед бюджетом 568,8 млн. руб. Сумма заемных средств за год увеличилась на 80 713 млн. руб. В течении года произошло снижение доли “Собственных средств” в финансировании. За 1997 г. прибыли у АЯГ’а не было.
Рассматривая структуру внешних источников финансирования (целевое финансирование, как источник собственных средств) можно заметить падение доли авансирования и рост задолженности по статьям расчетов с кредиторами. Это свидетельствует о снижении финансовой надежности предприятия.
Показатели финансовой устойчивости
( млн. руб..)
| № | Наименование показателей | на 01.01.97 г. | на 01.01.98 г. |
| 1. | Собственные средства | 1 182 897 | 1 178 868 |
| 2. | Сумма обязательств предприятия | 85 835 | 474 238 |
| 3. | Сумма дебиторской задолженности | 143 128 | 129 589 |
| 4. | Имущество предприятия | 1 268 732 | 1 653 106 |
| 5. | Коэффициент собственности (независимости) | 0,93 | 0,71 |
| 4. | Удельный вес заемных средств | 0,06 | 0,3 |
| 7. | Соотношение заемных и собственных средств | 0,07 | 0,4 |
| 8. | Удельный вес дебиторской задолженности в стоимости имущества | 0,1 | 0,08 |
| 9. | Удельный вес собственных и долгосрочных заемных средств в стоимости имущества | 0,93 | 0,71 |
Значение исчисленных показателей не дает основания для положительной оценки финансового состояния предприятия.
Превышение обязательств над активами Компании не обнаружено. Стоимость чистых активов на 01.01.98 г. составляют 645 521,9 млн. руб.
Оценка структуры баланса
| № | Наименование показателей | на 01.01.97 г. | на 01.01.98 г. | норма |
| 1 | Коэффициент текущей ликвидности | 1,77 | 0,28 | не менее 2,0(1,5) |
| 2 | Коэффициент обеспеченности собственными средствами |
0,44 |
-2,55 | не менее 0,1 |
| 3 | Коэффициент восстановления платежеспособности |
| -0,23 | не менее 1,0 |
Финансовое состояние предприятия за отчетный период, следует охарактеризовать как неустойчивое, вследствие недостаточной обеспеченности оборотными и денежными средствами для покрытия краткосрочных обязательств. Соотношение дебиторской и кредиторской задолженности показывает, что кредиторская задолженность в 3 раза превышает дебиторскую.
Заключение.
Рациональное использование оборотных средств предопределяет в целом развитие предприятия. Формирование и использование оборотного капитала требуют тщательного анализа.
В условиях рыночной экономики предприятие должно уделять большое внимание не только маркетинговым исследованиям, изучению рынка, но и эффективному использованию имеющихся внутренних ресурсов. Важный показатель экономического анализа - себестоимость. Она во многом зависит от методов управления запасами (ФИФО и ЛИФО).