По дисциплине: “Технико-экономический анализ”
На тему: Технико – экономический анализ “ДРСУ-2
города Сочи”
Э-IV-47 Маркушин В. Н.
Проверил: преподаватель
Черкашина Т.Э.
г.Туапсе
2001г.
Содержание
Введение
Этап I. Экспресс-анализ.
Этап II. Детализирования финансового состояния предприятия.
Раздел I. Построение аналитического баланса НЕТТО.
Раздел II. Оценка и анализ экономического потенциала:
2.1. Оценка имущественного положения и структуры капитала;
2.2. Анализ финансового положения:
2.2.1. Оценка ликвидности;
2.2.2. Оценка финансовой устойчивости.
Раздел III. Оценка и анализ результативности финансово-хозяйственной
деятельности:
3.1. Анализ оборачиваемости;
3.2. Анализ рентабельности.
Раздел IV. Разработка мероприятий по укреплению и совершенствованию
хозяйственно - финансового состояния предприятия.
Заключение
Список литературы
Приложения (формы :1,2,3,4,5)
Этап I. Экспресс-анализ.
Прежде чем выполнять комплексный выполним экспресс-анализ финансового состояния. Его целью является простая и наглядная оценка финансового положения и динамики развития пре-
дприятия. Смысл экспресс-анализа заключается в отборе небольшого количества наиболее су-
щественных и сравнительно не сложных в исчислении показатели и расчет их изменения в ди-
намике.
Таблица 1
Совокупность аналитических показателей для экспресс-анализа 1999г.
| Направление | Показатель |
| Раздел I. Оценка экономического потенциала:1.1. Оценка имущественонго положения1.2. Оценка финансового положения 1.3. Наличие «больных» статей в отчетности Раздел II. Оценка результативности финансо- во-хозяйственной деятельности. 2.1. Оценка прибыльности 2.2. Оценка динамичности 2.3. Оценка эффективности использования экономического потенциала | 1.Величина основных средств и их доля в общей сумме активов:2.Коэффициент износа основных средств: 3.Общая сумма хозяйственных средств находящихся в распоряжении предприятия: 1.Величина собственных средств и их доля в общей сумме источников: 2. Коэффициент покрытия общей ликвидности: 3.Доля собственных оборотных средств в общей их сумме: .4. Коэффициент покрытия запасов: 1.Убытки: 2.Просроченная дебиторская и кредиторская задолжен- ности: 1.Прибыль:-------2.Рентабильность общая: -------1.Сравнительные темпы роста выручки: 2.Оборачиваемость активов: 3.Продолжительность операционного и финансового цикла: 1.Рентаби льность авансированного капитала: -------2. Рентаби льность собственного капитала: ----------- |
Этап II. Детализирование финансового состояния предприятия.
Раздел I.Формирование аналитического баланса НЕТТО.
Для выполнения более корректных расчетов по анализу финансового состояния, необхо-
димо баланс (Ф.1) отчистить от статей. Эта процедура может выглядеть следующим образом:
1. Необходимо уменьшить общую сумму капитала на величину убытков записанных в
пассивной части баланса, одновременно с этим уменьшить на такую же сумму актив
баланса, собственный капитал и статьи ликвидные активы.
2. Исключить из валюты баланса статью “Расходы будущих периодов”, на эту же сумму
одновременно уменьшаем размеры собственного капитала.
3. Увеличить размеры материально – производственных запасов на сумму НДС по пре-
обретённым ценностям.
4. Исключить из суммы запасов стоимость товаров отгруженных, одновременно увеличив
размер дебеторской задолжности.
5. Следует перевести из долгосрочных обязательств в краткосрочные, те суммы долго-
срочных кредитов и займов, которые должны быть погашены в следующем календар-
ном гаду.
6. Уменьшить сумму краткосрочных обязательств на величину статей “Расчеты по диви-
дентам”, “Доходы будущих периодов”, “Резервы предстоящих расходов”, “Фонд пот-
ребления”, на эту же сумму необходимо увеличить размеры собственного капитала.
7. Дебеторскую задолженность, которая может быть погашена не ранее чем через год,
необходимо перевести в раздел “недвижимости”, то есть во внеоборотные активы.
На основе проведенных процедур по (Ф.1) состовляем уплатненный аналитический баланс.
Таблица 2
Аналитический баланс за 1999г.
| Актив | На начало года | На конец года | Пасив | На начало года | На конец года |
| I. Ликвидные активы II.Материа- льно-про-изв. запасыIII. Недвижи- мое иму- ществоБаланс | I. Краткосро- Чные обязате- Льства II. Собственный КапиталБаланс |
Актив:
I. Ликвидные активы ( стр.215+250+260 +270-465-475 по Ф.1)
II. Материально-производственные запасы ( стр.210-215-216+220 по Ф.1)
III. Недвижимое имущество (стр.190+230)
Пассив:
I. Краткосрочные обязательства ( стр.690-630-640-650 по Ф.1)
II. Долггосрочные обязательства (стр.590 по Ф.)
III. Собственный капитал (стр.700-216-465-475-Обязательства: стр.590+690-630-640-650
по Ф.1)
На основании аналитического баланса производится расчет и оценка динамики ряда коэффици-
ентов характеризующих ликвидность, финансовую устойчивость и эффективность производства.
И затем по результатом анализа выводится оценка финансового состояния и структуры баланса.
Оценка финансового состояния предприятия и неудовлетворительнной структуры баланса
производится в соответствии с “Методическими положениями по оценке финансового состояния предприятия и установление неудовлетворительнной структуры баланса ” (Расположение феде-
рального управления по делам не состоятельности , от 12.08.94г. №31-р).
В соответствии с этими положениями оценка структуры баланса производится на основе
следующих показателей:
1. Коэффициента текущей или общей ликвидности;
2. Коэффициента обеспечения собственными средствами;
3. Коэффициента восстановления (утраты) платёжеспособности.
Раздел II. Оценка и анализ экономического потенциала.
2.1. Оценка имущественного положения и структуры капитала.
Финансовое состояние предприятия в значительной степени зависит от целесообразности и
правильности вложения финансовых ресурсов в активы. Характеристику о качественном изме-
нении в структуре средств и их источников можно получить с поиощью вертекального и гори-
зонтального анализа отчётности.
Вертикальный анализ показывает структуру средств предприятия и их источников, при этом
показатели рассчитываются в % к валюте баланса. Относительные показатели структуры в
какой-то степени сглаживают инфляционные процессы. Поэтому на практике объединяют
горизонтальный и вертикальный анализ, то есть добовляют значение обсолютных показателей,
значение темпов роста или снижения.
Таблица 3
Структура имущества предприятия и источников его образования за 1999г.
| Показатель | Значение показателя | Изменение | ||||
| На началогода | В % к ва-люте ба-ланса | На конец года | В % к ва-люте ба-ланса | Обсолютное (гр.4-гр.2) | Относите-Льное (гр.4/гр.2) | |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 | 7 |
| Актив1. Недвижимое иму-щество2. Текущие активы,всего в том числе:- запасы матери-ально произво-дственные из них: - производственые запасы- Ликвидные активы, всего в том числе:- денежные средства и краткосрочные влажения; - товары отгруженные Пассив1. Собственный капи- тал2. Заёмные средства, всего - долгосрочные обя- зательства- краткосрочные обя- зательства | ||||||
| Валюта баланса | ||||||
Вывод:
Качественная характеристика основных средств может быть обоснованно следующими показателями:
1. Доля активной части основных средств – это отношение суммы в денежном выражении
машин, оборудования и транспортных средств к общей стоимости основных средств
2. Коэффициент износа, то есть это отношение доли стоимости основных средств списанных
на затраты в предшествующих периодах к общей стоимости на данный период.
Дополнение этого показателя до 1 (100%) является коэффициент годности:
К ИЗН..+КГОДН.=1 (100%)
3. Коэффициент обновления, показывает какую часть имеющихся на конец отчетного периода
основных средств составляют новые основных средства:
Кобн.= ОСВВ/ОСК.Г.
4. Коэффициент выбытия, показывает какая часть основных средств , с которого предприятие
начало деятельность в отчетном периоде , выбыло из-за ветхости и по другим причинам:
КВЫБ.=ОСВЫБ./ОСН.Г.
После расчетов коэффициентов составляется таблица “Движение основных средств”
Таблица 4
Движение основных средств за 1999г.
| Показатель | Остотак наначала года | Введено | Выбыло | Остаток наконец года | Темп изме-нения в % |
| 1 | 2 | 3 | 4 | 5 | 6 |
| 1. Первоначальная стоимо-сть основных средств в том числе: активная часть2. Остаточная стоимость3. Доля активной част, %4. Коэффициент годности5. Коэффициент износа6. Коэффициент обнавле- ния7. Коэффициент выбытия |
Вывод:
Собственные оборотные средства: собственный капитал + долгосрочные обязательство –
внеоборотные активы (недвижимое имущество).
Собственные оборотные средства используются для покрытия материально-производствен-
ных запасов, но кроме того могут формироваться за счёт краткосрочных кредитов банка и зай-
мов, а также кредиторской задолжности по товарным операциям, тогда источники формирова-
ния запасов есть сумма собственных оборотных средств, краткосрочных кредитов банка и зай-