Расчет возврата кредита
| год | 2009 | |||||||||
| месяц | май | июн | июл | авг | сент | окт | нояб | дек | за год | |
| сумма | евро | 31340,17 | 30995,41 | 30650,64 | 30219,38 | 29874,61 | 29529,84 | 29098,58 | 28 753,81 | 240 462,44 |
| руб | 1 096 905,95 | 1 084 839,35 | 1 072 772,40 | 1 057 678,30 | 1045611,35 | 1 033 544,40 | 1 018 450,30 | 1 006 383,35 | 8416185,40 | |
| год | 2010 | |||||||||||||
| месяц | янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окт | нояб | дек | за год | |
| сумма | евро | 28409,05 | 27977,78 | 27 633,02 | 27288,25 | 26338,02 | 25 993,25 | 25 648,49 | 25217,22 | 24872,46 | 24527,69 | 1 791,42 | 1 791,42 | 267488,07 |
| руб | 994316,75 | 979 222,30 | 967 155,70 | 955 088,75 | 921 830,70 | 909 763,75 | 897697,15 | 882 602,70 | 870 536,10 | 858469,15 | 62 699,70 | 62 699,70 | 9 362 082,45 | |
| год | 2011 | |||||||||||||
| месяц | янв | фев | мар | апр | май | июн | июл | авг | сен | окт | нояб | дек | за год | |
| сумма | евро | 1 704,92 | 1 704,92 | 1 704, 92 | 1 099,46 | 1 099,46 | 1 099,46 | 1 012,97 | 1 012, 97 | 1 012,97 | 926,47 | 926,47 | 926,47 | 14231,46 |
| руб | 59 672,20 | 59 672,20 | 59 672,20 | 38481,10 | 38481,10 | 38481,10 | 35 453,95 | 35 453,95 | 35 453,95 | 32 426,45 | 32 426,45 | 32 426,45 | 498 101,10 | |
| год | 2012 | |||||
| месяц | янв | фев | мар | за год | итого: | |
| сумма | евро | 868,81 | 446,89 | 14,42 | 1 330,12 | 523 512,09 |
| руб | 30 408,35 | 15641,15 | 504,70 | 46 554,20 | 18322923,15 | |
Таким образом, в результате освоения нового производства ООО «Яр-Диоксид» сможет получить чистую прибыль после выплаты кредитов:
- за первый год работы станции - 1737 тыс. руб.;
- за второй год работы станции -10124,7 тыс.руб.;
- за третий год работы станции – 24438,8 тыс.руб.
Всего за три года реализации проекта фирма получит общую прибыль в сумме 36,3 млн. руб.
Рентабельность продаж составит:
- за первый год работы станции - 12,5%;
- за второй год работы станции – 37,7%;
- за третий год работы станции – 69,6%.
Далее необходимо произвести оценку эффективности проекта в целом. Для этого рассчитываются следующие показатели:
1. Срок окупаемости – один из наиболее часто применяемых показателей для анализа инвестиционных проектов.
Таким образом, определив объемы реализации и виды затрат, можно определить срок окупаемости станции.
Ток = (10153154 + 19486766,4) / 18322923
По приблизительным расчетам, учитывая затраты на производство по Волго-Вятскому региону России, срок окупаемости станции составил 2 года.
2. Коэффициент эффективности представляет собой отношение суммы прибыли к величине стартовых инвестиций.
Э = (10153154 + 19486766,4+24936906) / 18322923 = 2,98
В рассматриваемом проекте на 1 руб. вложенных средств приходится почти 3 руб. прибыли, что характеризует высокую эффективность и прибыльность представленного вида деятельности.
3. Определение чистой дисконтированной стоимости (ЧДС).
Данный метод предусматривает дисконтирование денежных потоков с целью определения эффективности инвестиций при ставке дисконтирования r = 9%.
Расчет коэффициент дисконтирования (Кд) для трех лет определяется по формуле:
Кд = 1/(1+r)n, (1)
где r – ставка дисконта (0,09);
n – номер года.
для первого года: Кд = 1/(1+0,09)1=0,9174;
для второго года: Кд = 1/(1+0,09)2=0,8417;
для третьего года: Кд = 1/(1+0,09)3=0,7722.
Для бизнес-плана расчет ЧДС представлен в таблице 13.
Таблица 13
Расчет ЧДС для проекта (тыс. руб.)
| Год | Коэффициентдисконтирования | Реальный вариант развития | ||
| Прибыль | Дисконтированная прибыль | ЧДС | ||
| 0 | 1 | -18322,9 | -18322,9 | -18322,9 |
| 1 | 0,9174 | 1737,0 | 1593,5 | -16729,4 |
| 2 | 0,8417 | 10124,7 | 8521,4 | -8208,0 |
| 3 | 0,7722 | 24438,8 | 18871,8 | 10663,8 |
Положительная величина ЧДС – 10663,8 тыс.р. для варианта развития проекта говорит о его эффективности. Расчет потока чистых денежных поступлений говорит об эффективности проекта, то есть члены денежного потока являются положительными величинами.