В феврале 1904 г. командующим Тихоокеанской эскадрой был назначен вице-адмирал С.О. Макаров. Он энергично взялся за дело, готовясь к решительному сражению с японским флотом. Несколько раз выводил эскадру в море, обеспечил охрану гавани, организовал ряд рейдов против неприятеля. Но трагическая случайность перечеркнула все достигнутые результаты. 31 марта 1904 г. флагманский броненосец командующего "Петропавловск" подорвался на японской мине. Погиб командующий, весь экипаж броненосца, находившиеся на нём офицеры с других судов. В числе погибших был известный художник-баталист В.В. Верещагин. Тихоокеанская эскадра оказалась запертой в Порт-Артуре, её активные боевые действия прекратились. Отныне японцы господствовали на море.
Японцы беспрепятственно десантировались в Корее, оккупировали её, вторглись на Ляодунский полуостров и блокировали Порт-Артур. На помощь Порт-Артуру была направлена Манчжурская армия под командованием А.Н. Куропаткина, но против неё выступили три японские армии. Командующий сухопутными войсками генерал А.Н. Куропаткин был человеком, слабо разбирающимся в стратегии военного искусства и не обладающим нужной для полководца твёрдостью духа и сильной волей. Его основным девизом было: "Не рисковать!". Манчжурская армия была разбита и отступила к Лаояну. 17-21 августа под Лаояном произошло крупное сражение, отличавшееся особым кровопролитием. Японцы потеряли 24 тыс. чел, русские войска - 17 тыс. А.Н. Куропаткин опять приказал отступать. Русские войска откатились ещё дальше на север - к Мукдену. Поражения уже подорвали боевой дух русских войск, психологическое преимущество было у японцев.
А в это время Порт-Артур, отрезанный от России, оказался предоставленным сам себе. С июля началась осада Порт-Артура японскими войсками. 6 августа 1904 г. начался первый штурм крепости. Русский гарнизон сражался отчаянно. Всего русскими солдатами было отбито три штурма. Четвёртый штурм оказался для защитников Порт-Артура роковым. 20 декабря начальник Квантунского укреплённого района генерал А.М. Стессель вопреки уставу и мнению Военного совета сдал Порт-Артур. Позже военным судом он был приговорён к смертной казни, но помилован царём.
Теперь основные русские силы располагались под Мукденом. С 5 по 25 февраля здесь разыгралось крупнейшее сражение русско-японской войны. Силы русских составляли 330 тыс. чел., силы японцев - 270 тыс. Из-за неумелого руководства русские войска были окружены. Русская армия убитыми и ранеными потеряла 80 тыс. чел, 29 тыс. чел. было пленено. Потери японцев составили 70 тыс. чел. Русские войска отошли ещё на 180 км. на север, японцы их не преследовали. Такого страшного разгрома русская армия уже давно не знала. Поражения русских войск вызвали гнев негодования в русском обществе. А.Н. Куропаткин был смещён со своего поста. Его сменил генерал Н.Л. Линевич, но обе стороны были уже не в состоянии вести активные боевые действия.
Неудачно для русских войск развивались события и на море. Осенью 1904 г. на выручку Порт-Артуру из Балтийского моря в обход Африки была отправлена 2-я Тихоокеанская эскадра под командованием вице-адмирала З.П. Рождественского. В Танжере (у входа в Гибралтарский пролив) эскадра разделилась на два отряда, один пошёл через Суэцкий канал, другой, - с кораблями глубокой осадки, не могущими пройти через канал, должен был пойти в обход Африки. В декабре 1904 г. у северной части острова Мадагаскар эскадра соединилась. После известия о падении Порт-Артура З.П. Рождественский получил указание прорываться к Владивостоку. На помощь З.П. Рождественскому из Балтики была выслана 3-я Тихоокеанская эскадра под командованием контр-адмирала Н.И. Небогатова, состоявшая из пяти устаревших тихоходных броненосцев береговой охраны. 1 мая 1905 г. объединённые эскадры соединились и взяли курс на Владивосток.
14 мая русские корабли подошли к Корейскому проливу, разделяющему Корею и Японию. У Цусимских островов их поджидала японская эскадра из 121 корабля под командованием адмирала Х. Того. Русская эскадра состояла из 30 кораблей, кроме того, она была связана транспортными, вспомогательными, госпитальными судами. Моряки устали от дальнего плавания, но З.П. Рождественский решил дать бой. 14 мая 1905 г. началось Цусимское сражение. Японцы сразу же сосредоточили весь огонь на флагманском броненосце З.П. Рождественского "Князь Суворов". Он был выведен из строя, сам командующий был ранен. Командование было передано контр-адмиралу Н.И. Небогатову. И в этом сражении русские моряки проявили героическую доблесть. Корабли имели страшные разрушения корпусов, надстройки горели, но моряки продолжали сражаться. Бой продолжался всю ночь, но силы были неравны. Русская эскадра, как организованная, боеспособная сила к утру перестала существовать. Утром 15 мая Н.И. Небогатов сдался с отрядом из пяти кораблей в плен японцам. До Владивостока добрались только три корабля. Остальные были либо уничтожены, либо интернированы. Русский флот потерпел крупнейшее в своей истории поражение. Позже Н.И. Небогатов был приговорён к смертной казни. Смертная казнь затем была заменена 10-летним заключением, а в 1909 г. он был помилован.
Боевые действия на этом завершились. Для продолжения войны Япония не имела ни людских, ни финансовых ресурсов. Предчувствуя угрозу надвигающегося военного, финансового, политического кризиса, Япония начала зондировать почву для начала переговоров с Россией. Царское правительство также нуждалось в мире. США предложили свои услуги обеим сторонам. Переговоры решено было проводить в американском городе Портсмуте.
Война была проиграна. Среди российских профессиональных дипломатов вести переговоры особо желающих не было. Николай II во главе русской делегации поставил опального министра С.Ю. Витте. Главе делегации были даны инструкции, которые включали знаменитые "четыре нет": русской территории не отдавать, военную контрибуцию не выплачивать (Россия никогда, никому никаких денег не платила), железнодорожную линию к Владивостоку не уступать, русского военного флота на Тихом океане не ликвидировать. Перед С.Ю. Витте стояла трудная задача, ему не завидовали.
Переговоры начались 27 июля и продолжались почти месяц. Глава русской делегации избрал тактику, которая сразу же подверглась критике со стороны профессионалов, но принесла ему успех: он неустанно общался с иностранной прессой, склоняя мировое общественное мнение на свою сторону; и неустанно убеждал японскую делегацию в том, что Россия хочет всяческого с ней сближения.
Вначале японцы выдвинули целый ряд оскорбительных для России требований:
полный уход из Кореи и Манчжурии;
передача Японии дальневосточного флота;
выплата контрибуции;
аннексия Сахалина.
Официальная инструкция из Петербурга была несовместима с японскими требованиями. Профессиональный дипломат прервал бы переговоры и уехал или попросил бы дополнительных инструкций у Петербурга. Но С.Ю. Витте не прервал переговоры, отказавшись от дополнительных консультаций с Петербургом. Отказ российского уполномоченного обращаться в Петербург чрезвычайно возвысил его в глазах японцев. Неустанно, изо дня в день С.Ю. Витте стал вести переговоры по неординарной для профессиональных дипломатов схеме. Официальная дипломатия решение трудных вопросов ставит на первый план. А С.Ю. Витте переговоры начал с второстепенных, непринципиальных вопросов, постепенно подходя к трудным, причём торговался по каждой мелочи. Когда подошли к решению наиболее неразрешимых проблем, мировая общественность уже была на стороне главы русской делегации.
23 августа 1905 г. был подписан Портсмутский мирный договор. Для России Портсмутские договорённости походили на соглашение равноправных партнёров, а не на договор, заключенный после неудачной войны. Россия отдавала японцам южную часть о. Сахалин (до 50-й параллели), Порт-Артур, Южно-Манчжурскую железную дорогу между Порт-Артуром и Чаньчунем, признавала преобладающие интересы Японии в Корее, выплачивала японцам денежную компенсацию за содержание военнопленных, которая позже была определена в 46 млн. руб. Япония снимала своё требование контрибуции.
По возвращении С.Ю. Витте в Петербург за заключение в общем удачного для России Портсмутского мира ему был пожалован титул графа. Российская правая пресса тут же назвала его "графом Полусахалинским". Южная часть острова Сахалин и Курильские острова более 40 лет принадлежали Японии (1905 - 1945 гг.).
Результаты мирных переговоров были относительно благополучны для России. Но русско-японская война оказала серьёзную роль в дестабилизации внутриполитического положения в России. Русская интеллигенция представила поражение в русско-японской войне как личный позор Николая II, как его неспособность управлять огромной империей. Война нанесла непоправимый исторический удар по монархическому принципу в России.
Активизация политических партий и первая русская революция 1905-1907 гг.
Образование политических партий в России. Мировой экономический кризис перепроизводства, начавшийся в конце XIX - начале ХХ в. наиболее болезненным оказался для российской экономики. Кризис в промышленности, тяжёлое положение в деревне, - всё это привело к резкому обострению социальной напряжённости в стране. В этих условиях началась быстрая консолидация революционного движения.
Начало ХХ века - время образования политических партий в России.